Sursele reglementării legale a relațiilor valutare sunt: ​​Legea federală „Cu privire la reglementarea valutară și controlul valutar” nr. 3615-01 din 9 octombrie 1992 (modificată prin legile federale din 29 decembrie 1998, nr. 192-FZ, din iulie 1992). 5, 1999 nr. 128-FZ, din 31 mai 2001 nr. 72-FZ), anumite prevederi ale legilor federale „Cu privire la bănci și bancar„(Art. 5.36), „Cu privire la Banca Centrală Federația Rusă(Banca Rusiei)" (Art. 35, 61, 70), "Cu privire la metalele prețioase]" Pietre prețioase" (Art. 1, 2, 6, 8, 15, 20, 21), Legea Federației Ruse nr. 120-FZ din 21 iulie 1997 „Cu privire la taxa pentru achiziționarea de bancnote străine și documente de plată exprimate în valută”, Președintele Federației Ruse, Decrete ale Guvernului Federației Ruse, documente normale ale Băncii Centrale a Rusiei Federația Rusă și Ministerul de Finanțe al Federației Ruse. Baza legislației valutare moderne este Legea federală „Cu privire la reglementarea valutară și controlul valutar”, care nu a implicat adoptarea vreunei legi în dezvoltarea sa. Această lege se concentrează numai asupra actelor de natură statutară.
Sistemul monetar este o formă de organizare a relațiilor monetare, consacrată în legislația națională sau în acordul interstatal. Relațiile valutare reprezintă una dintre varietățile de relații monetare care iau naștere în timpul funcționării banilor în circulația internațională. În plus, relațiile valutare includ comunicări de zi cu zi, care sunt încheiate de persoane fizice, firme, bănci pe valută și piețele monetareîn scopul decontărilor internaţionale, credit şi tranzactii valutare.
I Piața valutară este o piață în care moneda națională a unei țări poate fi schimbată cu monedele naționale ale altor țări. Rol de lider pe piețe schimb valutar Joaca bănci mari diverse țări (se numesc bănci comerciale), care se află sau au sucursale în cele mai mari centre de tranzacționare valutară, precum Londra, Tokyo, Zurich. Cursul de schimb este numărul de ruble necesare pentru a cumpăra un dolar.
servirea banilor relații internaționale, se numește monedă.
Sistemele monetare sunt împărțite în național, regional și mondial.
Sistemul monetar național se bazează pe moneda națională. Sub moneda națională înțelegeți unitatea monetară a țării. Moneda națională există în numerar [formă (bancnote, monede) și fără numerar (solde cont bancar). Emitenţi moneda nationala sunt centrale naţionale şi banci comerciale.
Elementele principale ale naționalului sistem monetar sunt următoarele:
Moneda nationala;
reglementarea națională a lichidității valutare internaționale;
regimul cursului de schimb al monedei naționale;
reglementarea națională a restricțiilor valutare și condițiile de convertibilitate a monedei naționale;
regimul monedei naționale și al piețelor de aur;
autoritățile naționale care exercită reglementarea valutară.
Moneda Federației Ruse în Legea Federației Ruse „Cu privire la reglementarea și controlul valutar” înseamnă:
a) în circulație, precum și retrase sau retrase din circulație, dar supuse schimbului, ruble sub formă de bancnote (bancnote) ale Băncii Centrale a Federației Ruse și monede;
b) fonduri în ruble în conturi în bănci și alte instituții de credit ale Federației Ruse;
c) fonduri în ruble în conturi în bănci și alte instituții de credit din afara Federației Ruse, pe baza unui acord încheiat de Guvernul Federației Ruse și Banca Centrală a Federației Ruse cu autoritățile relevante ale unui stat străin privind utilizarea a monedei Federației Ruse pe teritoriul acestui stat ca mijloc legal.
Valorile mobiliare denominate în moneda Federației Ruse sunt documente de plată (cecuri, cambii etc.), titluri de capital (inclusiv acțiuni și obligațiuni), instrumente financiare derivate din acțiuni. hârtii valoroase(inclusiv certificate de depozit), opțiuni care oferă dreptul de a cumpăra titluri de capital și altele obligaţiuni exprimate în moneda Federației Ruse.
Prin valută, Legea înseamnă
a) bancnote sub formă de bancnote, bonuri de trezorerie, monede care sunt în circulație și au curs legal în statul străin sau grupul de state în cauză, precum și bancnotele retrase sau retrase din circulație, dar supuse schimbului;
b) fonduri în conturi în unități monetareţări străine şi unităţi monetare sau contabile internaţionale
Valorile valutare includ;
a) valuta străină;
b) titluri de valoare exprimate în valută străină - documente de plată (cecuri, cambii etc.), titluri de capital (inclusiv acțiuni, obligațiuni), instrumente derivate din titluri de capital (inclusiv certificate de depozit), opțiuni care dau dreptul de a cumpăra titluri de valoare și obligații de creanță exprimate în valută străină,
c) metale prețioase - aur, argint, platină și metale din grupa platinei (paladiu, iridiu, rodiu, ruteniu și osmiu) în orice formă și stare, cu excepția bijuteriilor și a altor produse de uz casnic, precum și a resturilor de astfel de produse;
d) pietre naturale prețioase - diamante, rubine, smaralde, safire și alexandrite în formă brută și prelucrată, precum și perle, cu excepția bijuteriilor și a altor produse de uz casnic realizate din aceste pietre și resturi de astfel de produse.
Procedura și condițiile de clasificare a articolelor din metale prețioase și pietre naturale prețioase ca bijuterii și alte articole de uz casnic și resturi de astfel de articole sunt stabilite de Guvernul Federației Ruse,
Tranzacțiile valutare includ:
a) tranzacții legate de transferul proprietății și alte drepturi asupra valorilor valutare, inclusiv tranzacțiile legate de utilizarea valutei străine ca mijloc de plată și documente de plată în valută;
b) import și expediere în Federația Rusă, precum și export și expediere din Federația Rusă valorile valutare;
c) efectuarea de transferuri internaționale de bani,
d) decontări între rezidenți și nerezidenți în moneda Federației Ruse
Operațiunile cu valută și titlurile în valută se împart în operațiuni valutare curente și operațiuni valutare legate de mișcarea capitalului.
Prin operațiuni valutare curente se înțeleg următoarele operațiuni
a) transferuri către Federația Rusă și din Federația Rusă de valută străină pentru decontări fără plată amânată pentru exportul și importul de bunuri (lucrări, servicii, rezultate ale activității intelectuale), precum și pentru decontări legate de împrumuturi la export-import tranzacții pentru o perioadă care nu depășește 90 de zile,
b) obținerea și acordarea de împrumuturi financiare pe o perioadă care nu depășește 180 de zile,
c) transferuri către și dinspre Federația Rusă de dobânzi, dividende și alte venituri din depozite, investiții, împrumuturi și alte tranzacții legate de circulația capitalului;
d) transferuri necomerciale către și dinspre Federația Rusă, inclusiv plăți de salarii, burse, pensii, pensii alimentare, beneficii de stat, plăți și compensații suplimentare, precum și plăți pentru despăgubiri pentru prejudiciul cauzat salariaților ca urmare a accidentelor sau a bolilor profesionale în exercitarea atribuțiilor de serviciu;
- plata cheltuielilor asociate cu trimiterea angajatilor in strainatate,
- plăți în legătură cu acceptarea unei moșteniri,
- plăți legate de înmormântarea defunctului,
- plata unor despăgubiri bănești victimelor represiunii politice, familiilor și moștenitorilor acestora;
- plata pentru achiziționarea și construcția de clădiri în afara teritoriului Federației Ruse pentru nevoile misiunilor diplomatice, oficiilor consulare și misiunilor permanente ale Federației Ruse la organizațiile internaționale, interstatale (interguvernamentale);
- fonduri pentru întreținerea reprezentanțelor diplomatice și a altor reprezentanțe oficiale ale statului în străinătate,
- plăți aferente acțiunilor notariale și de investigație, plăți aferente cheltuielilor judiciare și arbitrale, plăți pentru rambursarea cheltuielilor către organele de arbitraj și administrative, precum și cuantumul taxei de stat plătite în legătură cu efectuarea acestor acțiuni și examinarea cauzelor în tribunale;
- plăți Bani pe baza sentințelor, deciziilor și hotărârilor organelor judiciare, de anchetă și ale altor agenții de aplicare a legii;
- plăți pentru participarea la congrese internaționale, simpozioane, conferințe, evenimente sportive și culturale, precum și la alte întâlniri, expoziții și târguri internaționale, cu excepția investițiilor de capital și a altor costuri materiale;
- taxe de școlarizare pentru cetățenii unui stat din institutii de invatamant a altui stat, tratamentul cetățenilor unui stat în instituțiile medicale ale altui stat;
- plata redevențelor;
- contributii la international asociaţiile obşteşti;
- cheltuielile asociate cu turneul artiștilor;
- alte tranzacții valutare, a căror listă este stabilită de Guvernul Federației Ruse.
Tranzacțiile valutare legate de mișcarea capitalului includ:
a) investiții directe, adică investitie in capitalul autorizatîntreprinderile pentru a genera venituri și a obține drepturi de participare la conducerea întreprinderii;
b) Investiții de portofoliu, adică cumpărare de valori mobiliare;
c) transferuri în plată a dreptului de proprietate asupra clădirilor, structurilor și altor proprietăți, inclusiv terenurilor și subsolului acestora, atribuibile conform legilor țării în care se află imobiliare, precum și alte drepturi asupra bunurilor imobiliare;
d) acordarea și primirea unei plăți amânate pe o perioadă mai mare de 0 USD zile pentru exportul și importul de bunuri (lucrări, servicii, rezultate ale activității intelectuale)"
e) furnizarea și primirea cardurilor de credit financiare pe o perioadă mai mare de 180 de zile;
f.) toate celelalte tranzacții valutare care nu sunt tranzacții valutare curente.
Băncile autorizate sunt băncile și altele institutii de credit care au primit licențe de la Banca Centrală a Federației Ruse pentru a efectua tranzacții valutare.
O monedă liber convertibilă este o monedă străină care poate fi schimbată fără restricții cu moneda altui stat străin în cursul tranzacțiilor valutare curente.
Calculul termenelor de plată la efectuarea decontărilor legate de exportul de mărfuri se efectuează de la data trecerii efective a frontierei vamale a Federației Ruse de către mărfurile exportate.
Cele mai importante concepte ale sistemului de reglementare valutară sunt conceptele de „rezident” și „nerezident”. Legea Federației Ruse „Cu privire la bănci și activități bancare” oferă următoarele definiții ale acestor concepte.
1. Rezidenți.
persoanele care au reședința permanentă în Federația Rusă, inclusiv cele localizate temporar în afara acesteia;
entitati legale, creat în conformitate cu legislația Federației Ruse și situat în Federația Rusă;
întreprinderi și organizații care nu sunt persoane juridice, înființate în conformitate cu legislația Federației Ruse și situate în Federația Rusă,
reprezentanțe diplomatice și alte reprezentanțe oficiale ale Federației Ruse situate în afara granițelor acesteia;
sucursale și reprezentanțe situate în afara Federației Ruse, entitățile juridice denumite anterior, precum și întreprinderile și organizațiile care nu sunt astfel.

_ « f curier legal

REGLEMENTAREA LEGALĂ A RELAȚIILOR VALUTARE: DE LA RESTRICȚII LA INTEGRARE

Yu.A. KROHINA

profesor, adjunct Director al Institutului de Cercetare de Stat pentru Analiza Sistemului al Camerei de Conturi a Federației Ruse

Țările dezvoltate și-au dat seama de multă vreme de importanța aspectului monetar al politicii economice externe. Diplomația monetară a devenit parte integrantă a activităților internaționale ale acestor state. Acordarea de împrumuturi, restructurarea datoriilor, utilizarea restricțiilor valutare - toate aceste mecanisme sunt utilizate în mod activ ca elemente de politică externă, un mijloc de luptă pentru piețe și zone pentru investiții de capital.

Relațiile valutare, având propriul lor cerc de subiecți și o listă strict definită de obiecte, funcționează destul de independent. Cu toate acestea, ele au un impact semnificativ asupra naturii și eficacității internaționale relaţiile economice prin cursul de schimb, balanta de plati a tarilor, prin modul de creditare si decontari internationale.

La rândul lor, relațiile monetare internaționale influențează activ sistemul monetar național al fiecărui stat. Un astfel de impact este un proces firesc în dezvoltarea relațiilor economice, care este asociat, în primul rând, cu creșterea rapidă a diviziunii internaționale a muncii și, în al doilea rând, cu complicarea și dezvoltarea relațiilor economice dintre economiile naționale. De la mijlocul secolului al XX-lea, economia națională a fiecărui stat a devenit din ce în ce mai dependentă de dezvoltare economică țări învecinate, există un schimb activ de mărfuri, export (import) de servicii, forță de muncă etc. Toate aceste relații economice sunt imposibile fără medierea lor prin tranzacții valutare.

Ca urmare, există o înregistrare legală a relațiilor valutare, rolul normelor monetare și juridice internaționale în reglementarea

reglementarea relaţiilor valutare intranaţionale. Scopul principal al reglementării juridice a relațiilor valutare este crearea unui mecanism juridic eficient de reglementare a schimbului valutar prin fixarea normativă a statutului rezidenților și nerezidenților, a principiilor operațiunilor valutare, a atribuțiilor și funcțiilor organelor. control valutar, răspunderea pentru încălcarea legislației valutare etc.

Este de remarcat faptul că relațiile valutare în sensul lor modern au început să se contureze relativ recent, ceea ce afectează semnificativ reglementarea lor legală. În prezent, aproape toate țările se confruntă cu o penurie de norme legale care reglementează relațiile valutare naționale; cu mare dificultate, există o ratificare a normelor și principiilor internaționale monetare și juridice. legea valutară.

Principalul element al reglementării valutare este restricțiile valutare, care sunt reglementate cuprinzător de legislația financiară și administrativă sub formă de restricții privind drepturile rezidenților și nerezidenților atunci când efectuează tranzacții valutare atât pe teritoriul Federației Ruse, cât și în străinătate.

Restricțiile valutare sunt măsuri de reglementare financiară și juridică care împiedică apariția, modificarea sau încetarea raporturilor juridice valutare, al căror obiect îl constituie moneda națională și valorile mobiliare care atestă dreptul de a primi moneda națională, precum și valorile valutare, inclusiv valuta străină. .

Restricțiile valutare, cum ar fi reglementarea valutară, sunt utilizate pe scară largă în întreaga lume. Asa de,

La sfârşitul anului 2002, conform FMI, nu exista nici o singură ţară în lume în care să nu existe restricţii valutare1, iar în 2003 Panama2 a devenit singura astfel de ţară.

În practica mondială, restricțiile valutare sunt folosite pentru a echilibra balanța de plăți, pentru a menține cursul de schimb al monedelor naționale și pentru a concentra resursele valutare în mâinile statului.

Conform teorie economică restricțiile valutare includ:

Vânzarea obligatorie de către exportatori către statul de valută străină (în schimbul monedei naționale la cursul oficial);

Interzicerea vânzării și cumpărării gratuite de valută;

Reglementarea transferurilor și plăților în străinătate, export de capital, repatriere de profituri, aur, bancnote și valori mobiliare;

Restricționarea drepturilor persoanelor de a deține și dispune de valută străină;

Reglementarea obținerii de împrumuturi externe.

Trebuie remarcat faptul că restricțiile valutare

în țările în curs de dezvoltare (spre deosebire de țările dezvoltate) acoperă o gamă mai largă de tranzacții economice externe și sunt caracterizate de interdicții administrative stricte.

Restricțiile valutare utilizate în practica mondială se aplică operațiunilor legate de circulația capitalului și operațiunilor curente balanta de plati. Primul grup include restricții precum:

Controlul statului de mai sus investitii straineși exportul de capital și profit;

Atragerea centralizată a împrumuturilor externe de către companiile naționale (publice și private);

Obținerea obligatorie a permisiunii de la autoritățile valutare pentru a atrage împrumuturi externe (unde este permis să se facă în mod independent de către entitățile comerciale);

Depunerea unei anumite părți din împrumuturile externe primite de debitori în conturi speciale la banca centrală. Uneori, mărimea unor astfel de depozite este diferențiată în funcție de scopul împrumuturilor, ceea ce face posibil ca statul să prevină investirea fondurilor primite în proiecte care nu corespund direcției generale a strategiei economice în țară;

Oferirea anumitor beneficii investitorilor străini pentru a stimula afluxul în țară capital străin: garanții pentru transferul în străinătate a tuturor sau a unei părți a profiturilor

într-o perioadă determinată, atragerea de împrumuturi externe fără permisiunea specială a autorităților monetare etc.

Al doilea grup de restricții (pentru operațiunile curente ale balanței de plăți) ar trebui să includă:

Vânzarea tuturor (sau a unei părți) a veniturilor din valută către bănci autorizate la cursul oficial;

Interzicerea importului și exportului de bunuri valutare fără autorizații speciale;

Restricții privind drepturile persoanelor fizice de a deține și de a dispune de fonduri în valută străină, de a transfera venituri personale în străinătate și de a efectua plăți;

Limitarea schimbului de monedă națională cu străină în timpul călătoriilor în străinătate.

Cele mai frecvente restricții valutare sunt următoarele: prevederi speciale privind tranzacțiile valutare ale băncilor (160 de țări); controlul investițiilor directe de către nerezidenți (149 de țări); controlul asupra achiziției de imobile de către rezidenți în străinătate și/sau nerezidenți în țară (137 de țări); controlul asupra operațiunilor rezidenților cu titluri de valoare pe termen mediu și lung în valută și/sau asupra operațiunilor nerezidenților cu titluri interne (128 de țări); controlul creditelor financiare în valută (112 țări); control asupra operațiunilor rezidenților cu titluri de valoare pe termen scurt și documente de plată în valută și/sau asupra operațiunilor nerezidenților cu titluri de valoare naționale (107 țări); control pentru împrumuturi comerciale pentru nerezidenți (104 țări); repatrierea obligatorie a veniturilor din valută din export (101 țări); vânzarea obligatorie a veniturilor din valută din export (79 de țări).

Restricțiile valutare implică de obicei reglementarea plăților internaționale și a transferurilor de capital, repatrierea veniturilor din export, a profiturilor, mișcarea aurului, a bancnotelor și a valorilor mobiliare; interzicerea cumpărării și vânzării gratuite de valută; concentrarea în mâinile statului a valutei străine și a altor valori valutare. În plus, se aplică restricții valutare tari in curs de dezvoltare să reglementeze starea balanței de plăți, să rezolve problemele de rambursare a datoriilor la împrumuturile externe.

Experiența mondială arată că aproape toate statele au recurs la utilizarea restricțiilor valutare în ceea ce privește circulația internațională a plăților și a capitalului. De exemplu, Statele Unite ale Americii în perioada 1966-1974. aplicat

1 Datele sunt date conform: FMI. Raport anual privind acordurile de schimb și restricțiile de schimb, 2002, p. 1070-1076.

1 Ibid., p. 12-18.

Taxa de egalizare (taxa de egalizare a dobânzii) la achiziționarea de titluri de valoare străine de către cetățenii americani pentru a limita astfel de achiziții. Restricții valutare foarte active au fost folosite în perioadele dintre cele două războaie mondiale și după cel de-al Doilea Război Mondial până la sfârșitul anilor 50. Următorii 30 de ani sunt caracterizați de eliminarea treptată a restricțiilor valutare privind circulația internațională a plăților și a capitalului (în principal în țările vest-europene, precum și în SUA și Japonia), ceea ce este asociat cu tranziția acestor state la libera convertibilitate. a monedelor naţionale, dezvoltarea monedelor interne piata financiara, consolidarea legăturilor acestor țări cu structurile monetare și financiare internaționale și implementarea celor mai importante reforme ale politicii monetare. Până în prezent, aceste țări au extins semnificativ drepturile rezidenților și au eliminat principalele restricții privind tranzacțiile efectuate de nerezidenți. Reglementarea mișcării capitalului este asigurată în principal prin utilizarea de mecanismul piețeişi instrumentele politicii monetare. De o importanță deosebită în țările industrializate a dobândit controlul exporturilor, în primul rând pentru exportul de bunuri importante din punct de vedere strategic și de bunuri cu dublă utilizare, care este asociat cu internaționalizarea mișcărilor de capital și răspândirea spălării banilor la scară globală.

Analiza legislatiei valutare țări străine ne permite să derivăm următoarele principii de bază ale restricțiilor valutare:

Centralizarea operațiunilor valutare în băncile centrale și (motto) autorizate;

Licențierea tranzacțiilor valutare, care presupune primirea de către importatori sau debitori a unui permis prealabil de la autoritățile de control valutar pentru achiziționarea de valută;

blocarea totală sau parțială a conturilor în valută;

Restricție privind convertibilitatea valutelor.

Fiind prin natura lor o instituție națională, restricțiile valutare din cadrul FMI au primit o garanție de extrateritorialitate (Articolul VIII Secțiunea 2 (b) din Statutul FMI din 1944), care se aplică și restricțiilor stabilite de legislația rusă. .

În Rusia, introducerea restricțiilor valutare se datorează necesității de a proteja securitatea economică a statului.

Legea federală „Cu privire la reglementarea valutară și controlul valutar” definește trei obiective pentru introducerea restricțiilor valutare:

o reducere semnificativă a rezervelor de aur și valutar, fluctuații bruște ale cursului de schimb al Federației Ruse, precum și menținerea stabilității balanței de plăți a Federației Ruse (articolul 6). Aceste obiective corespund principiilor reglementării valutare și controlului valutar.

Restricțiile valutare stabilite de legislația rusă sunt de natură nediscriminatorie și sunt anulate de autoritățile de reglementare valutară pe măsură ce sunt eliminate circumstanțele care au determinat instituirea lor.

Artă. 6 din Legea federală „Cu privire la reglementarea valutară și controlul valutar” privind caracterul nediscriminatoriu al restricțiilor indică îndeplinirea de către Rusia a obligațiilor sale în temeiul articolelor din Acordul Fondului Monetar Internațional, în special, obligația de a evita discriminarea. practici valutare.

Toate cele de mai sus fac posibilă remarcarea caracterului juridic specific al restricțiilor valutare, determinată de utilizarea mijloacelor administrative și imperioase în mecanismul de acțiune al normelor financiare și juridice. Prin urmare, restricțiile valutare, fiind principalul instrument de reglementare a monedei, sunt de natura reglementărilor unilaterale cu autoritate juridică, caracterizate prin semne de constrângere de stat.

Țările occidentale dezvoltate prin restricții valutare au ajuns la integrarea monetară. Cu toate acestea, ciocnirile intereselor statului în sector Financial sunt încă vizibile între ele.

Ar trebui să fim de acord cu Shumilov V.M. că crearea de uniuni monetare (uniuni legal sau de facto, așa cum se întâmplă în America Latină, unde unele țări au ales dolarul ca monedă națională) va deveni o tendință a secolului XXI. Această concluzie este susținută de idei monedă unică pentru Rusia și Belarus, în cadrul EurAsEC. Astfel, există o structurare a sistemului financiar internațional în regional uniuni valutare, în care unul va prevala - moneda supranațională. Deja acum în sistemul financiar internațional există un fel de luptă între dolar, euro și yen pentru captarea cât mai largă a monedelor altor țări din zona de atracție a acestora.

Experții sunt unanimi că formarea unui financiar global unificat și sisteme de informare, centre de reglementare a economiei mondiale . Ca urmare a acțiunilor a zeci de mii de corporații transnaționale (întreprinderi multinaționale), multe companii financiare internaționale

organizațiilor, s-a format un fel de suprastructură care, controlând mai mult de jumătate din toate resursele lumii, funcționează după principii diferite de cele tradiționale pentru organismele naționale ale statului. Activitatea de lungă durată a corporațiilor transnaționale mărturisește absența într-o serie de cazuri a procedurilor democratice formale: reglementarea se realizează, de fapt, prin metode administrative. De exemplu, prin acordarea de împrumuturi, FMI stabilește efectiv în mod direct programul de acțiune pentru guvernele statelor respective. În general, globalizarea estompează în mare măsură granițele dintre sferele interne și externe. activitate economică, transformând factorii externi în cei interni.

Pe de altă parte, tendința opusă este în vigoare. În condițiile regionalizării economice, a granițelor și a intereselor naționale, identitatea națională în multe dintre manifestările sale nu este doar păstrată, ci și întărită. Ca urmare, în economia mondială se formează structuri economice izolate regionale stabile. Regionalizarea economică nu este un fenomen nou; are propriile sale rădăcini istorice. ÎN anul trecut procesele corespunzătoare s-au intensificat extrem de mult, mai mult, și-au schimbat caracterul. Anterior, acestea au servit în principal integrării economice în interior cooperare regională, fiind un mijloc de depășire a izolării unor țări individuale sau a unui grup restrâns de țări. Acum organizațiile economice regionale încep din ce în ce mai mult să îndeplinească funcții de coordonare, ceea ce le permite să iasă în afara ca structuri unificate și să apere interesele regionale comune prin eforturile conjugate ale membrilor lor. Astfel, dezvoltarea economiei mondiale moderne este determinată de două tendințe cheie care se află într-o interacțiune complexă, ambiguă și contradictorie. Pe de o parte, există un proces fără precedent de globalizare a economiei mondiale, iar pe de altă parte, creșterea integrării regionale și subregionale.

O atracție similară a capitalului financiar către centru poate fi urmărită nu numai la nivelul centrelor economiei mondiale, ci și la toate celelalte niveluri financiare și economice (țară, regiune a țării, raion). Aceasta explică faptul că marea majoritate a capitalului financiar și bancar rusesc este concentrat la Moscova. De subliniat că în acest caz ne referim la atragerea capitalului financiar nu către autoritățile situate în centru, ci către oportunitățile de creștere a competitivității oferite de centru (prezența unor specialiști de înaltă calificare).

bunuri, tehnologii înalte, sisteme informatice avansate, nivel inalt activitatea de afaceri etc.).

Uniunile de integrare regională sunt considerate de multe țări în curs de dezvoltare drept cele mai multe mod eficientîmbunătățirea competitivității atât a țărilor individuale, cât și a regiunii în ansamblu, pe fundalul unora consecințe negative asociate cu globalizarea. În multe privințe, dorința marcată de a extinde cooperarea regională într-o nouă rundă a fost un răspuns la procesele de globalizare. Întărirea legăturilor economice regionale, instituțiile de cooperare locală, precum și cooperarea în alte domenii creează, după cum arată practica mondială, cele mai bune perspective pentru dezvoltarea socio-economică a țărilor individuale, a regiunilor individuale și, prin urmare, în ultimă instanță, a comunității mondiale ca întreg.

În acest moment, cel mai „internațional” dintre toate centrele financiare ale lumii este Londra. Băncile londoneze reprezintă 19% din cele internaționale împrumut bancar(SUA - 10%, Japonia - 9%). Sunt 501 situate în Londra banca internationalași aproximativ 170 de companii internaționale de investiții. Valoarea totală a activelor gestionate de la Londra este de 2,6 trilioane de lire sterline (2,3 trilioane de dolari sunt gestionate de la New York și 2,05 trilioane de dolari de la Tokyo). Accentul bursei londoneze este deplasat către titlurile de valoare străine: volumul zilnic de tranzacționare al acțiunilor companii străine- peste 25 de miliarde de dolari pe zi. În acest sens, legislația internă este de mare importanță, permițând funcționarea centrelor financiare mondiale pe teritoriul unui anumit stat.

Globalizarea impune competențe sporite controlat de guvern, calitatea reglementării juridice a întregului complex de relaţii sociale. Fără a face o descoperire economică, fără a acționa ca un partener cu drepturi depline și puternic în lumea în curs de globalizare, Rusia este sortită să fie pe marginea dezvoltării mondiale. Cel mai important factor în acest proces este îmbunătățirea reglementării legale a relațiilor financiare.

În acest sens, ideea Federației Ruse de a crea la Moscova o lume centru financiar. Acest lucru a fost anunțat de președintele Federației Ruse D.A. Medvedev. 7 iunie 2008 la Sankt Petersburg la deschiderea celui de-al 12-lea Forum Economic Internațional. În plus, Medvedev D.A. și-a anunțat dorința de a transforma rubla într-una dintre principalele monede de rezervă regionale. Formarea unui centru financiar mondial în Rusia este o sarcină strategică, din soluție

care determină ce loc va ocupa Rusia în economia mondială în următorii ani. Experiența arată că un centru financiar este un privilegiu al unei economii dezvoltate, puternice și competitive. Aceasta este una dintre condițiile pentru suveranitatea economică a statului. Nu întâmplător Statele Unite, Marea Britanie, Germania, Dubai, China și Australia rezolvă problema consolidării centrelor lor economice. Datorită locației sale geografice și potențialului economic, Rusia ar putea deveni o punte între centrele lumii globale. Sarcina este cu siguranță dificilă, dar în condițiile actuale de globalizare nu are alternativă.

Într-un mesaj adresat Adunării Federale a Federației Ruse pentru anul 2008, președintele Federației Ruse Medvedev D.A. a subliniat necesitatea adoptării până la sfârșitul anului a unui pachet de legi necesare pentru crearea unui centru financiar mondial în Rusia. În prezent, autoritățile executive federale și Duma de Stat a Federației Ruse lucrează la o serie de proiecte de legi privind dezvoltarea pieței financiare. Astfel, Duma de Stat ia în considerare proiectele de legi federale privind bursele de valori, privind admiterea valorilor mobiliare străine la schimburi rusești, despre caracteristicile falimentului organizațiilor financiare, despre simplificarea procedurii de emitere a valorilor mobiliare și altele. Aceste proiecte de lege vizează în primul rând stabilirea unor cerințe de nivel nou pentru instituțiile financiare, introducerea sistem nou evaluări de risc și tehnologii moderne dezvăluirea de informații obiective despre participanții de pe piață și tranzacțiile financiare, pentru a crește cerințele de capital institutii financiare. Ca urmare, acest lucru va face posibilă acordarea sistemului financiar rusesc un caracter mult mai stabil, împiedicând crearea piramide financiare care a provocat actuala criză financiară globală. Datorită înăspririi sistemului de control, în special, sectorul bancar se va redresa.

În condițiile actuale de globalizare și concurență sporită între centrele financiare ale lumii, Rusia trebuie să se alăture concurenței de pe piața globală de capital. În acest sens, au fost elaborate proiecte de legi menite să extindă admiterea de valori mobiliare străine pe piata interna. În special, proiectul de lege „Cu privire la modificările Legii federale „Cu privire la piața valorilor mobiliare” și articolul 5 din Legea federală „Cu privire la protecția drepturilor și intereselor legitime ale investitorilor pe piața valorilor mobiliare”” a fost adoptat în a doua lectură. . Aceste proiecte de lege au ca scop eliminarea interdicției și stabilirea reglementării legale a publicului

plasarea personală și circulația valorilor mobiliare străine în Federația Rusă.

Pe lângă măsurile luate, ar trebui extinsă lista emitenților străini ale căror valori mobiliare pot fi admise în plasament public sau circulație în Federația Rusă, precum și procedura de admitere a valorilor mobiliare ale emitenților străini la plasarea și circulația în Federația Rusă ar trebui să fie extinsă. fi clarificat.

Formarea unui centru financiar mondial în Rusia necesită implementarea măsurilor legale care vizează, printre altele, îmbunătățirea legislației fiscale. Implementarea sarcinilor de optimizare fiscală instrumente financiare tranzacțiile futures ar trebui să fie facilitate de proiectul de lege federală „Cu privire la modificările la capitolele 21 și 25 din partea a doua” introdus de guvernul Federației Ruse Codul fiscal Federația Rusă".

Actual Legea taxelor nu ține întotdeauna cont de realitățile unei piețe financiare în curs de dezvoltare dinamică, ceea ce nu permite crearea unui regim de impozitare pentru tranzacțiile cu instrumente financiare ale tranzacțiilor futures comparabil cu regimurile similare care există în țările cu sistem financiar, și previne tranzacțiile cu instrumente financiare.

Modificările la capitolul 21 din Codul fiscal prevăd posibilitatea de a efectua tranzacții cu instrumente financiare de decontare, precum și instrumente financiare livrabile, fără a percepe TVA până în momentul livrării. În plus, procedura de determinare baza de impozitare la vânzarea activelor subiacente ale instrumentelor financiare ale tranzacțiilor futures.

Modificările la capitolul 25 din Codul fiscal exclud din baza impozitului pe profit tranzacțiile cu instrumente financiare efectuate de organizațiile de compensare care asigură compensarea și decontarea unor astfel de tranzacții. Se propune ca valoarea de piață a instrumentelor financiare extrabursiere să fie determinată pe baza abaterilor maxime ale prețului tranzacției de la prețul de decontare, a cărui metodă de calcul va fi determinată de organul executiv federal pentru piața valorilor mobiliare.

Un pas pozitiv spre dezvoltare tranzactii financiare este instituirea aceluiași regim de impozitare pentru instrumentele financiare tranzacționate la bursă și extrabursiere prin cambiile menționate și asigurarea posibilității de atribuire la rezultate financiare pierderi din astfel de tranzacții, indiferent dacă tranzacțiile au fost efectuate în scopuri de acoperire sau nu.

În contextul în curs de desfăşurare financiară şi criză economică măsurile propuse vor

va contribui nu numai la creație Cadrul legal pentru funcționarea centrului financiar mondial din Rusia, dar va facilita și în mod semnificativ ieșirea din criza diverselor industrii economia rusă, va crea caracteristici suplimentare pentru a atrage capital, a compensa eventualele pierderi ale contribuabililor, va da un impuls suplimentar dezvoltării tranzacționare cu acțiuni mărfurile care circulă în piata fara reteta(ulei, produse petroliere etc.).

Astfel, în condițiile moderne există atât o nevoie, cât și o posibilitate practică de a schimba arhitectura financiară globală, rupând monopolul luării unor decizii financiare semnificative. Ca urmare a implementării măsurilor propuse, Rusia poate deveni unul dintre astfel de centre de luare a deciziilor, care la rândul său va asigura crearea unui sistem financiar rus independent și competitiv.

LITERATURĂ

1. Suetin A.A. Relații monetare și financiare internaționale: manual. Ed. a 3-a, adaugă. și spaniolă - M., 2006.

2. Reglementarea valutară în sistemul de administrare publică a economiei: Manual. / Ed. V.M. Krasheninnikov. - M.: „Economie”, 2003.

3. Decretul președintelui Federației Ruse din 29 aprilie 1996 nr. 608 „Cu privire la strategia de stat pentru securitatea economică a Federației Ruse”.

4. Sattarova N.A. Sistemul de măsuri de restricții monetare și legale // Drept financiar. - 2005. - Nr. 12.

5. Shumilov V.M. Drept financiar internațional: manual. - M.: „Relații internaționale”.

6. Farkhutdinov I.Z. internaţional legea investitiilor: teoria și practica aplicării. - M .: „Wolters Kluver”. - 2005.

7. Kulikov V.V. Modelul actual de globalizare și Rusia // Rusă jurnal economic. - 2002.

8. Tosunyan G.A., Vikulin A.Yu. Comentariu articol cu ​​articol la Legea federală „Cu privire la protecția concurenței pe piață servicii financiare". - M.: „Delo”, 2001.

9. Getman-Pavlova I.V., Gushchina A.A. Codul orașului pentru fuziuni și achiziții // dreptul bancar. - 2008. - № 6.

Reglementarea juridică a raporturilor valutare se referă la reglementarea de drept public. Principalul act legislativ în acest domeniu este Legea federală „Cu privire la reglementarea și controlul valutar”. Un rol important revine și altor legi federale adoptate în dezvoltarea sa, reglementări emise de Banca Centrală a Federației Ruse.

Scopul acestei legi federale este de a asigura punerea în aplicare a unei politici monetare de stat unificate, precum și stabilitatea monedei Federației Ruse, stabilitatea pieței valutare interne a Federației Ruse ca factori în dezvoltarea progresivă a economia naţională şi dezvoltarea economică internaţională.

Această lege federală stabilește Cadrul legalși principiile reglementării valutare și controlului valutar în Federația Rusă, competențele organismelor de reglementare valutară și, de asemenea, definește drepturile și obligațiile rezidenților și nerezidenților în legătură cu deținerea, utilizarea și înstrăinarea de monedă și valori mobiliare, drepturile și obligațiile organismelor de control valutar și ale agenților de control valutar.

Principiile de bază ale reglementării valutare și ale controlului valutar sunt: ​​prioritatea măsurilor economice în implementare politici publiceîn domeniul reglementării valutare; excluderea ingerinței nejustificate a statului și a organelor sale în tranzacțiile valutare ale rezidenților și nerezidenților; unitatea politicii monetare externe și interne a Rusiei; asigurarea de către statul de protecție a drepturilor și intereselor economice ale rezidenților și nerezidenților în efectuarea tranzacțiilor valutare.

Emiterea de bani este efectuată exclusiv de Banca Centrală a Federației Ruse, introducerea și emiterea altor bani în Federația Rusă nu este permisă (partea 1 a articolului 75 din Constituția Federației Ruse). Statul emite bani și stabilește diferite tipuri de limite privind utilizarea valutei străine și a altor valori valutare. Astfel, utilizarea valutei străine, precum și a documentelor de plată în valută străină, la efectuarea decontărilor pe teritoriul Federației Ruse pentru obligații este permisă în acest caz, în modul și în condițiile stabilite de lege sau în modul prescris. prin aceasta (clauza 3 din articolul 317 din Codul civil al Federației Ruse). Rusia este parte la Acordul privind Fondul Monetar Internațional și este ghidată de prevederile acestuia.

O procedură specială de utilizare a valorilor valutare este concepută pentru a sprijini moneda națională, a preveni scurgerea monedei în străinătate și a forma elemente de venituri bugetare.

Organele de reglementare a monedei din Federația Rusă sunt Guvernul Federației Ruse și Banca Centrală a Federației Ruse. În competența lor, Guvernul Federației Ruse și Banca Centrală a Federației Ruse emit acte ale organismelor de reglementare valutară care sunt obligatorii pentru rezidenți și nerezidenți.

O procedură specială de utilizare a valorilor valutare este concepută pentru a sprijini moneda națională, a preveni scurgerea monedei în străinătate și a forma elemente de venituri bugetare. De exemplu, cumpărare și vânzare valută străină și cecuri, a căror valoare nominală este indicată în valută străină, în Federația Rusă se efectuează numai prin bănci autorizate (clauza 1, articolul 11 ​​din Legea federală „Cu privire la reglementarea valutară și controlul valutar”).

Importul în Federația Rusă de valută străină și titluri de valoare străine în formă documentară este efectuat de rezidenți și nerezidenți fără restricții. Exportul din Federația Rusă de valori în valută, moneda Federației Ruse și titluri de valoare naționale de către rezidenți și nerezidenți este supus anumitor reglementări în scopurile indicate mai sus.

Legea federală menționată îi obligă și pe rezidenți și nerezidenți să respecte obligația de rezervă atunci când efectuează o tranzacție valutară în cazurile stabilite de lege. Esența acestuia constă în depunerea într-un cont separat la o bancă autorizată a sumei rezervării, a cărei valoare și termenul rezervării sunt stabilite de organul de reglementare valutară. Suma rezervei este plătită de un rezident sau nerezident în moneda Federației Ruse înainte sau nu mai târziu de ziua tranzacției valutare (în funcție de cerințele legii). Suma rezervării este supusă returnării de către banca autorizată unui rezident sau nerezident în ziua expirării perioadei de rezervare.

Ca mijloc de a asigura îndeplinirea obligațiilor unui nerezident față de un rezident, acestea pot fi utilizate împreună cu o scrisoare de credit irevocabilă, garantie bancarași un bilet la ordin un contract de asigurare a proprietății pentru riscul de pierdere (distrugere), lipsă sau deteriorare a proprietății datorate unui rezident; un contract de asigurare pentru riscul de răspundere civilă a unui nerezident, riscul antreprenorial al unui rezident, inclusiv neprimirea de către un rezident sau nereturnarea de fonduri către acesta sau nereturnarea sau nelivrarea bunurilor către acesta.

În prezent, atunci când desfășoară activități de comerț exterior, rezidenții, dacă prin lege nu se prevede altfel, sunt obligați, în termenele prevăzute de acordurile (contractele) de comerț exterior, să asigure primirea de la nerezidenți în conturile lor bancare în băncile autorizate a monedei. datorate în conformitate cu termenii acestor acorduri (contracte) pentru bunurile transferate către nerezidenți, lucrările efectuate pentru aceștia, serviciile prestate acestora, informațiile transferate acestora și rezultatele activității intelectuale, inclusiv drepturile exclusive asupra acestora.

Rezidenții trebuie, în termenele specificate în acorduri (contracte), să asigure returnarea către Federația Rusă a fondurilor plătite nerezidenților pentru mărfuri neimportate în teritoriul vamal (neprimite în teritoriul vamal), munca neexecută, servicii nu au fost furnizate, informațiile și rezultatele activității intelectuale netransferate, inclusiv inclusiv drepturile exclusive asupra acestora (Partea 1, articolul 19 din Legea federală „Cu privire la reglementarea valutară și controlul valutar”).

O componentă importantă a reglementării valutare este controlul valutar. Controlul valutar în Federația Rusă este efectuat de către Guvernul Federației Ruse, organismele și agenții de control valutar în conformitate cu Legea federală menționată și altele. legi federale. Organisme de control valutar - Banca Centrală a Federației Ruse, organisme executive federale autorizate de Guvernul Federației Ruse. Agenții de control valutar sunt bănci autorizate care raportează la Banca Centrală a Federației Ruse, precum și participanți profesioniști pe piața valorilor mobiliare care nu sunt bănci autorizate (Schema 8).

Sarcinile principale ale controlului valutar sunt reduse la controlul asupra primirii veniturilor valutare pentru mărfurile exportate; deținere vânzare obligatorie părți din veniturile în valută ale exportatorilor; primirea mărfurilor către Federația Rusă în baza contractelor de import; primirea mărfurilor către Federația Rusă în baza unor contracte de barter. Printre documentele supuse con-

Schema 8. Controlul valutar în trollul Federației Ruse, ar trebui să acordați atenție documentelor (proiecte de documente) care stau la baza tranzacțiilor valutare, inclusiv acorduri (acorduri, contracte), împuterniciri, extrase din procesele-verbale intalnire generala sau alt organism de conducere al unei persoane juridice; documente care conțin informații despre rezultatele licitației; documente care confirmă transferul de bunuri (efectuarea lucrărilor, prestarea de servicii), informații și rezultate ale activității intelectuale, inclusiv drepturi exclusive asupra lor, acte ale organelor de stat (subclauza 9, partea 4, articolul 23 din Legea federală menționată).

LA documente primare Controlul valutar, desigur, include acorduri (contracte) de comerț exterior executate corespunzător, adică cu prezența tuturor detaliilor necesare. Documentele secundare de control valutar sunt pașapoartele pentru tranzacții, cardurile de cont și cardurile de plată. Pașaportul tranzacției poate fi utilizat de către organismele de control valutar și agenții pentru controlul valutar în conformitate cu Legea federală „Cu privire la reglementarea valutară și controlul valutar”. Pentru fiecare contract de export sau import (inclusiv tranzacție barter) se întocmește un pașaport de tranzacție, acesta este semnat de banca în care este deschis contul în valută al exportatorului sau importatorului și care va efectua decontări în temeiul contractelor. Pașaportul de tranzacție se întocmește în două exemplare conform formularului standard stabilit și în conformitate cu procedura stabilită.

Acesta este, în termeni generali, sistemul de control valutar și, în special, sistemul de control asupra repatrierii (returnării) veniturilor valutare ale exportatorilor ruși. Principalele sale caracteristici sunt:

crearea unui nou cadru legislativ reglementarea relațiilor valutare (includerea multor reguli cuprinse în statut, Legea federală „Cu privire la reglementarea valutară și controlul valutar” și alte legi federale);

sistem în mai multe etape (acoperă participanții la o tranzacție de export-import sau barter; bănci autorizate, autorități publice, inclusiv autorități vamale; controlul se efectuează în toate etapele - de la încheierea unui acord (contract) până la primirea valutei pe contul exportatorului);

control paralel asupra fluxului de monedă și mărfuri în Federația Rusă de către băncile autorizate, Serviciul Vamal Federal, organismele și agenții de control valutar.

Astfel, în cazul în care un rezident nu asigură fluxul de venituri în valută către Federația Rusă, împotriva sa i se pot aplica sancțiuni financiare, iar în cazul unei încălcări grave, poate fi deschis un dosar penal. Dacă importatorul nu deține un document care să confirme primirea completă a mărfurilor pe teritoriul Federației Ruse, costul mărfurilor neprimite este colectat de la el într-o manieră incontestabilă și se impun sancțiunile stabilite de legislația Federației Ruse. pe el.

Întrebări de control

• 1. Ce este o tranzacție de comerț exterior și care sunt caracteristicile acesteia?
• 2. Dezvăluie principiile reglementare de stat activitati de comert exterior.
• 3. Numiți metodele de reglementare de stat a comerțului exterior.
• 4. Povestește-ne despre sursele reglementării legale a comerțului exterior.
• 5. Dă caracteristici generale contracte de vânzare internațională de bunuri în temeiul Convenției Națiunilor Unite privind contractele de vânzare internațională de bunuri.
• 6. Care sunt caracteristicile contractelor care reglementează comerțul exterior cu servicii?
• 7. Povestește-ne despre contractul de licență și contractul de franciză ca instrumente juridice pentru comerțul exterior cu proprietate intelectuală.

• Legea federală specificată se referă în primul rând la rezidenți ca persoane fizice care au un loc de reședință permanent în Federația Rusă, entități juridice stabilite în conformitate cu legislația Federației Ruse, Federației Ruse, entități constitutive ale Federației Ruse, municipalități care acționează în relațiile reglementate de prezenta lege și adoptate în conformitate cu aceasta alte legi federale și alte acte juridice de reglementare. Nerezidenții includ persoane fizice cu reședința permanentă într-un stat străin, persoane juridice stabilite în conformitate cu legile statelor străine și situate în afara teritoriului Federației Ruse. Tranzacțiile valutare sunt: ​​tranzacții între rezidenți, între nerezidenți, între rezidenți și nerezidenți pentru achiziționarea și înstrăinarea valorilor valutare, moneda Federației Ruse și titlurile de valoare naționale, precum și utilizarea acestora ca mijloc de plată.
• Recent, problema trecerii de la dolar la rublă în reglementările internaționale pentru a proteja suveranitatea Rusiei a fost din ce în ce mai ridicată.
• Vezi: B. I. Sinetsky.Fundamentals of commercial activity: a manual. M., 1998.S. 650-654.

15.1. Conceptul de monedă și de valori valutare.

15.2. Caracteristicile și structura raporturilor juridice valutare.

15.3. Regimul juridic de reglementare a raporturilor valutare.

Conceptul de monedă și de valori valutare

concept valute(din lat. Valeo - eu stau) este foarte des asociat cu unitățile monetare ale țărilor. Dar, în același timp, termenul „monedă” poate fi folosit în mai multe sensuri: ca unitate monetară, care stă la baza sistem monetar state; ca tip al sistemului monetar al statului (monedă de aur, monedă de hârtie de argint) și ca bancnote ale statelor străine, documente de credit și de plată exprimate în unități monetare străine și utilizate în decontări internaționale. Acesta din urmă semnificație reprezintă conceptul de monedă străină.

Moneda națională acționează ca un fel de oglindă a stării financiare și economice a statului, care este asociată cu utilizarea fondurilor valutare de către participanții la relațiile economice internaționale cu un volum mare de tranzacții economice externe. În acest mecanism, interesele sunt strâns întrepătrunse, ducând la primirea atât a monedelor naționale (de exemplu, la finanțarea costurilor unui exportator de produse), cât și a valutelor străine (în calculele importatorului în cadrul contractelor de import, când se poate folosi valută). Decretul Cabinetului de Miniștri al Ucrainei în actul legislativ „Cu privire la sistemul de reglementare a monedei și de control valutar” determină moneda Ucrainei ca bancnote sub formă de bancnote, bonuri de trezorerie, monede și sub alte forme aflate în circulație și având curs legal pe teritoriul Ucrainei. LA valute includ și bancnotele retrase sau retrase din circulație, dar supuse schimbului cu bancnote în circulație, fonduri în conturi, depozite în instituții bancare și alte instituții financiare de pe teritoriul Ucrainei (Articolul 1) . Aceasta este moneda reală.

A doua componentă a categoriei - „moneda Ucrainei” (lângă moneda actuală a Ucrainei) - este documentele de plată și alte titluri de valoare (acțiuni, obligațiuni, cupoane pentru acestea, obligațiuni, cambii (trate), IOU-uri, acreditive, cecuri, ordine bancare, certificate de depozit, carnete de economii, alte documente financiare și bancare) exprimate în moneda Ucrainei.

Astfel, moneda Ucrainei este formată din componente determinate de legislația Ucrainei și anume:

a) bancnotele care sunt în circulație și au mijloc legal de plată pe teritoriul Ucrainei;

b) documente de plată denominate în moneda Ucrainei;

c) alte valori mobiliare denominate în moneda Ucrainei. Categoria „valută străină” are și următoarele componente:

1) bancnote sub formă de bancnote, bonuri de trezorerie sau monede care sunt în circulație și au curs legal pe teritoriul statului străin sau grupului de state în cauză;

2) fonduri în conturi în unități monetare ale statelor străine și unități monetare sau contabile internaționale.

Astfel, în conformitate cu legislația Ucrainei, valută străină este înțeleasă ca valută străină efectivă, precum și metale monetare, documente de plată și alte titluri exprimate în valută sau metale monetare. Totodată, moneda străină efectivă sunt bancnotele străine sub formă de bancnote, bancnote de trezorerie, monede care se află în circulație și au mijloc legal de plată pe teritoriul statului străin corespunzător. Include și bancnotele retrase sau retrase din circulație, dar supuse schimbului cu bancnote în circulație, fonduri în unități monetare ale statelor străine și unități internaționale de decontare (compensare) în conturi sau depozite în instituții bancare și alte instituții financiare din afara Ucrainei.

Monedele naționale și valutele străine sunt într-un anumit raport, ceea ce reflectă conceptul de „convertibilitate”. Acesta este un concept destul de complex. Exact convertibilitate(sau convertibilitatea valutară în sens restrâns) este înțeleasă ca fiind posibilitatea garantată de stat de a schimba moneda națională cu moneda străină. O descriere detaliată a convertibilității este oferită de profesorul de la Universitatea Stanford R. McKinnon: „O monedă este convertibilă dacă: cetățenii unei anumite țări care doresc să cumpere bunuri sau servicii străine nu sunt supuși unor restricții speciale, pot vinde liber moneda locală în schimb. pentru valută străină pe o piață unificată pe singurul curs de schimb, care poate fluctua și se poate aplica tuturor tranzacțiilor curente, inclusiv creditului comercial normal, în timp ce străinii (nerezidenți), care au fonduri în moneda locală primite din tranzacțiile curente, le pot vinde la același curs de schimb sau cumpărați liber bunuri locale la prețuri superioare în moneda respectivă.”

În funcţie de gradul şi caracteristicile regimului de convertibilitate monedele naționale ale țărilor individuale pot fi împărțite în:

Neconvertibile - monede care sunt utilizate într-un singur stat;

Conversie parțială - valute care nu se aplică tuturor tranzacțiilor valutare externe sau nu tuturor entităților;

Liber convertibile - valute care sunt schimbate liber în valute străine și acționează ca mijloc de plată pe piața internațională.

Factorul cheie care determină convertibilitatea monedei naționale este respectarea de către stat a obligațiilor asumate în conformitate cu art. VIII din Tratatul privind Fondul Monetar Internațional, implicând neaplicarea restricțiilor privind plățile și transferurile asupra tranzacțiilor internaționale curente, precum și respingerea oricăror măsuri valutare discriminatorii sau practicarea cursurilor de schimb multiple. Convertibilitatea valutară reflectă situația economică a statului și nu poate fi introdusă doar prin lege.

Conform Clasificatorului valutelor străine, aprobat prin rezoluția Consiliului de administrație al Băncii Naționale a Ucrainei, valutele străine liber convertibile se diferențiază în două grupe: 1) valute care sunt utilizate pe scară largă pentru efectuarea plăților la tranzacțiile internaționale și sunt vândute pe principalele piețe valutare ale lumii; 2) valute care nu sunt utilizate pe scară largă pentru efectuarea plăților la tranzacții internaționale și nu sunt vândute pe principalele piețe valutare ale lumii.

LA valute liber convertibile includ unitățile monetare ale statelor în care nu există restricții privind schimbul liber al acestora în valută la cursul determinat de legislația în vigoare. În lume există aproximativ 30 de unități monetare naționale, conform clasificării FMI, acestea îndeplinesc cerințele monedelor liber convertibile.

Printre monedele liber convertibile s-a format un grup special - cele de rezervă. Monede de rezervă includ mai multe valute în care băncilor centrale alte state, precum și organizațiile internaționale financiare și de credit își acumulează propriile rezerve. Acestea sunt monedele țărilor cu potențial și sistem financiar dezvoltat economic, stabil. Principala monedă de rezervă este dolarul american. Lira sterlină este, de asemenea, folosită ca monedă de rezervă, yenul japonez, francul elvețian, moneda europeană colectivă - euro și drepturile speciale de tragere - DST (drepturi speciale de tragere).

Monede de rezervă specifice sunt DST și euro. DST este o monedă care există doar în bani gheata sub formă de înregistrări în conturile țărilor – membre ale FMI. Emiterea DST a început la 1 ianuarie 1970. Odată cu eliminarea conținutului de aur al dolarului american, valoarea DST este determinată pe baza valorii medii a cursurilor de schimb „de coș” ale celor cinci valute de rezervă. Compoziția și ponderea monedelor individuale în „coșul” de DST sunt revizuite de FMI la fiecare cinci ani.

În baza prevederilor Tratatului privind Uniunea Europeană, semnat la Maastricht la 7 februarie 1992, în decembrie 1996, s-a decis introducerea în circulație fără numerar de la 1 ianuarie 1999 a monedei unice a țărilor UE - euro. . Zona euro include 11 din cele 15 state membre UE: Austria, Belgia, Germania, Irlanda, Spania, Italia, Luxemburg, Olanda, Portugalia, Finlanda, Franta. De la 1 ianuarie 2002, euro funcționează în circulație numerar și este moneda oficială a acestor state. În conformitate cu Tratatul UE, Banca Centrală Europeană (BCE) are dreptul exclusiv de a autoriza emiterea de bancnote în cadrul Sistemului Monetar European. BCE și băncile centrale naționale sunt împuternicite să emită bancnote și monede, care au statutul de singurul mijloc legal de plată în Uniunea Europeană. Raportul dintre moneda națională și alte valute (de diferite niveluri de convertibilitate) este reglementat de stat prin cursul de schimb. Cursul de schimb acționează ca raportul dintre monedele a două țări. Este stabilit pe baza cererii și ofertei de valute pentru piata valutara. În același timp, este posibilă determinarea cursului de schimb de către stat în mod propriu, unilateral.

Pentru a reglementa cursul de schimb al hrivnei față de valute străine, Banca Națională a Ucrainei folosește rezerva de aur și de schimb valutar, cumpără și vinde titluri de valoare, stabilește și modifică rata de refinanțare și aplică și alte instrumente de reglementare aprovizionare de bani. Potrivit paragrafului 13 al art. 7 din Legea Ucrainei „Pe Banca Națională a Ucrainei” asigură acumularea și stocarea rezervelor de aur și valutar și realizarea operațiunilor cu acestea și metale bancare. Articolul 28 din această Lege prevede că Banca Națională a Ucrainei asigură gestionarea rezervelor de aur și valutar ale statului, efectuând intervenții valutare prin cumpărarea și vânzarea de valori valutare pe piețele valutare în scopul influențării cursului valutar. rata în raport cu valutele străine și cererea și oferta generală de bani în Ucraina.

Structura rezervei de aur și valutar a Băncii Naționale a Ucrainei include următoarele active:

aur bancar;

Drepturi speciale de tragere;

poziție de rezervă în FMI;

Monedă străină sub formă de bancnote și monede sau fonduri în conturi în străinătate;

Valori mobiliare (cu excepția acțiunilor plătite în valută);

Orice alte active recunoscute la nivel internațional, cu condiția ca acestea să fie fiabile și lichide.

Moneda națională și moneda străină nu acoperă în totalitate gama de valori valutare din stat. Pe lângă valuta națională și străină sub formă de bancnote și fonduri în conturi la bănci și alte instituții financiare, valorile valutare includ:

Documente de plată și alte valori mobiliare (acțiuni, obligațiuni, cupoane pentru acestea, cambii (trate), bilete la ordin, acreditive, cecuri, ordine bancare, certificate de depozit, alte documente financiare și bancare) exprimate în moneda Ucrainei, valută străină sau metale bancare;

Metale bancare - aur, argint, platină, metale din grupa platinei, aduse (rafinate) la cele mai înalte standarde în conformitate cu standardele mondiale, în lingouri și pulberi care au certificat de calitate, precum și monede din metale prețioase (articolul 1 din Decret de Cabinet Miniștrii Ucrainei „Cu privire la sistemul de reglementare a monedei și de control valutar”).

Reglementarea legislativă ca parte a valorilor valutare se aplică numai metalelor monetare. Legea Ucrainei „Cu privire la reglementarea de stat a obținerii, producerii și utilizării metalelor prețioase și pietrelor prețioase și controlul operațiunilor cu acestea” definește cadrul legal și principiile reglementării de stat privind primirea, producerea, utilizarea, depozitarea metalelor prețioase și pietre prețioase și control asupra operațiunilor cu acestea. Sub metale pretioaseîn conformitate cu art. 1 din prezenta lege înseamnă aur, argint, platină și metale din grupa platinei (paladiu, iridiu, rodiu, osmiu, ruteniu) în orice formă și stare (materii prime, aliaje, semifabricate, produse industriale, compuși chimici, produse, deșeuri). , resturi etc.). Pietrele prețioase includ minerale naturale și artificiale (sintetice) în formă brută, brută și prelucrată (produse).

Calitatea metalelor prețioase este determinată de defalcare, care este un standard de stat care determină valoarea aliajului din care sunt fabricate produsele din metale prețioase și indică conținutul de unități de greutate ale metalului prețios de bază într-o mie de unități de greutate ale aliaj. În Ucraina, au fost stabilite următoarele mostre pentru bijuterii și articole de uz casnic din metale prețioase:

Platină - 950 (nouă sute cincizecea)

Aur - 333 (o sută treizeci al treilea), 375 (o sută șaptezeci și cinci), 500 (cinci sute), 585 (cinci sute optzeci și cinci), 750 (șapte sute cincizeci)

Argint - 750 (șapte sute cincizeci), 800 (opt sute), 830 (opt sute treizeci), 875 (opt sute șaptezeci și cinci) 925 (nouă sute douăzeci și cinci), 960 (nouă sute șaizeci)

Paladiu - 500 (cinci sute), 850 (opt sute cincizeci). Este permisă fabricarea de produse din testul de aur 583 (cinci sute

optzeci și treime) de către întreprinderi de servicii de consum pentru populație și cetățeni-antreprenori.

Ministerul de Finanțe al Ucrainei se formează fond de stat metale prețioase și pietre prețioase ale Ucrainei pentru a satisface nevoile de producție de stat, științifice, socio-culturale și de altă natură, care sunt finanțate de la bugetul de stat. Fondul de stat al metalelor prețioase și al pietrelor prețioase al Ucrainei va fi creditat achiziționat pe teritoriul Ucrainei și în străinătate pe cheltuiala buget de stat deșeuri și resturi de metale prețioase și pietre prețioase sub orice formă și stare, metale prețioase și pietre prețioase, pietre prețioase de origine organogenă și pietre semiprețioase în produse și resturi, achiziționate de la populație și persoane juridice, confiscate în condițiile legii. al Ucrainei sau predate ca comoară, precum și valorile Fondului Istoric de Metale Prețioase și Pietre Prețioase al Ucrainei primite prin drept de moștenire sau donație.

Din punct de vedere juridic, reglementarea valutară este prevăzută de legislația valutară și se realizează la două niveluri: normativ și individual.

Reglementarea juridică constă în crearea (elaborarea și aprobarea) unor norme juridice, al căror obiect îl reprezintă relațiile publice legate de monedă.

Reglementarea juridică individuală este aplicarea normelor juridice unor circumstanțe specifice de viață, ceea ce presupune apariția, modificarea și încetarea raporturilor juridice valutare specifice.

Conținutul raporturilor juridice valutare este format din drepturile și obligațiile corespunzătoare ale participanților (subiecților) acestora. Componența raportului juridic valutar este complexă, întrucât cuprinde drepturile și obligațiile nu numai ale entităților directe care efectuează o tranzacție valutară sau o tranzacție cu valori valutare, ci și ale entităților abilitate de stat să asigure controlul asupra acestor operațiuni.

De regulă, este imposibil să se efectueze tranzacții valutare fără participarea organismelor sau agenților de control valutar.

Raporturile juridice valutare pot fi clasificate în tipuri din diverse motive.

Valuta străină include: bancnote sub formă de bancnote, bonuri de trezorerie, monede care sunt în circulație și sunt mijloace legale de plată în numerar pe teritoriul statului străin corespondent (grup de state străine), precum și bancnotele indicate retrase sau retrase. din circulație, dar supuse schimbului; fonduri în conturi bancare și în depozite bancare în unități monetare ale statelor străine și unități monetare sau de decontare internaționale.

Statul, reglementând cu ajutorul normelor juridice raporturile care se dezvoltă în sfera monetară, determină subiectele dreptului valutar.

Subiecții dreptului valutar sunt persoanele (rezidenți și nerezidenti), autoritățile de reglementare valutară, organele de control valutar și agenții, cărora legislația valutară le recunoaște o proprietate juridică specială (calitatea) de personalitate juridică, care face posibilă participarea la diverse raporturi juridice valutare.

Definiția de mai sus conține principala trăsătură juridică a subiectului dreptului valutar - prezența personalității juridice, adică capacitatea recunoscută de legislația valutară de a participa la anumite relații juridice valutare.

Conceptul de „personalitate juridică valutară” include conceptele de „capacitate juridică valutară” și „capacitate valutară”.

Capacitatea juridică monetară este capacitatea de a avea drepturi și de a suporta obligații prevăzute de normele dreptului valutar.

Capacitatea valutară este capacitatea unui subiect de a dobândi, exercita, modifica și rezilia drepturi și obligații în sfera monetară, în mod independent sau prin reprezentanți, precum și de a răspunde pentru implementarea ilegală a acestora.

Subiecții dreptului valutar au anumite drepturi și poartă obligații, a căror îndeplinire și respectare garantează realizarea tranzacțiilor valutare în conformitate cu cerințele de reglementare ale statului.

Specificul legislaţiei valutare este că categoriile juridice generale cunoscute de subiecţi nu sunt suficiente pentru implementarea raporturilor valutare. Legislația valutară folosește categorii complet noi de subiecte, necunoscute legea rusă in general si anume: rezidenti si nerezidenti.

Alocarea acestor categorii de subiecți se datorează raportului lor juridic cu statul – autoritatea de reglementare a relațiilor valutare. În funcție de faptul că o persoană aparține uneia sau altei categorii, regimul juridic pentru implementarea tranzacțiilor valutare de către aceasta în conformitate cu legislația Federației Ruse diferă.

Lista rezidenților și nerezidenților este stabilită de paragraful 6 al părții 1 a art. 1 din Legea „Cu privire la reglementarea valutară și controlul valutar”. Conform acestei reguli, rezidenții includ:

1. persoanele fizice care sunt cetățeni ai Federației Ruse, cu excepția cetățenilor Federației Ruse care sunt recunoscuți ca rezidenți permanenți ai unui stat străin în conformitate cu legislația statului respectiv;
2. cu reședința permanentă în Federația Rusă pe baza unui permis de ședere prevăzut de legislația Federației Ruse, cetățeni străini și apatrizi;
3. persoane juridice stabilite în conformitate cu legislația Federației Ruse;
4. sucursale, reprezentanțe și alte subdiviziuni ale rezidenților situate în afara teritoriului Federației Ruse;
5. misiunile diplomatice, oficiile consulare ale Federației Ruse și alte reprezentanțe oficiale ale Federației Ruse situate în afara teritoriului Federației Ruse, precum și misiunile permanente ale Federației Ruse la organizații interstatale sau interguvernamentale;
6. Federația Rusă, subiecții săi, municipalitățile care participă la relațiile juridice valutare.

Nerezidenții includ:

1. persoane fizice care nu sunt rezidenți;
2. persoane juridice stabilite în conformitate cu legislația statelor străine și situate în afara teritoriului Federației Ruse;
3. organizații care nu sunt persoane juridice, create în conformitate cu legislația statelor străine și situate în afara teritoriului Federației Ruse;
4. misiunile diplomatice acreditate în Federația Rusă, oficiile consulare ale statelor străine și misiunile permanente ale acestor state la organizații interstatale sau interguvernamentale;
5. organizațiile interstatale și interguvernamentale, filialele și reprezentanțele permanente ale acestora în Federația Rusă;
6. sucursale, reprezentanțe permanente și alte subdiviziuni structurale separate sau independente ale nerezidenților situate pe teritoriul Federației Ruse.

Legea „Cu privire la reglementarea valutară și controlul valutar” denumește drepturile și obligațiile generale ale tuturor rezidenților și nerezidenților care efectuează tranzacții valutare în Federația Rusă: dreptul de a se familiariza cu actele de inspecție efectuate de organismele și agenții monetari Control; dreptul de a face apel împotriva deciziilor și acțiunilor (inacțiunea) organelor și agenților de control valutar și ale funcționarilor acestora; dreptul la rambursare la momentul potrivit daune reale cauzate de acțiunile ilegale (inacțiunea) organelor și agenților de control valutar și ale funcționarilor acestora; obligația de a prezenta organelor și agenților de control valutar documentele și informațiile stabilite de lege; obligația de a ține evidența în conformitate cu procedura stabilită și de a întocmi rapoarte privind tranzacțiile valutare ale acestora, asigurând securitatea documentelor și materialelor relevante timp de cel puțin trei ani de la data tranzacției valutare relevante, dar nu mai devreme de data de executare a contractului; obligația de a respecta instrucțiunile autorităților de control valutar privind eliminarea încălcărilor actelor legislației valutare a Federației Ruse și a actului autorităților de reglementare valutară.

Băncile autorizate și schimburile valutare acționează ca subiecte independente ale dreptului valutar. Specificul lor constă în faptul că în raporturile juridice valutare subiecţii numiţi pot realiza atât interese private, cât şi publice.

Băncile autorizate sunt instituții de credit înființate în conformitate cu legislația Federației Ruse și îndreptățite, pe baza licențelor Băncii Rusiei, să efectueze operațiuni bancare cu fonduri în valută străină, precum și sucursale care operează în Federația Rusă în în conformitate cu licențele de la Banca Rusiei, sucursale înființate în conformitate cu legislația statelor străine instituții de credit care au dreptul de a efectua operațiuni bancare cu fonduri în valută străină.

Băncile autorizate joacă un rol important în mecanismul de control al monedei RF. Aceștia sunt principalii participanți pe piața valutară internă a Federației Ruse, adică principalii participanți la operațiunile legate de valorile valutare efectuate pe teritoriul Federației Ruse.

Importanța instituției băncilor autorizate constă în primul rând în faptul că în Rusia numai prin astfel de bănci se comercializează și cumpără valută străină și cecuri (inclusiv cecuri de călătorie), a căror valoare nominală este indicată în valută străină. În plus, tranzacțiile valutare între rezidenți și băncile autorizate sunt efectuate fără restricții.

În ceea ce privește nerezidenții, aceștia au dreptul să deschidă atât conturi în ruble, cât și în valută pe teritoriul Federației Ruse, din nou numai în băncile autorizate.

O poziţie aparte în rândul subiectelor raporturilor juridice valutare o ocupă schimburi valutare, al căror rol este determinat de influența lor asupra stării sistemului monetar al Federației Ruse în ansamblu și asupra stabilității monedei naționale, în special asupra stării rezervelor de aur și valutar ale statului.

Clauza 11, Partea 1, art. 1 din Legea „Cu privire la reglementarea valutară și controlul valutar” definește schimburile valutare ca fiind persoane juridice înființate în conformitate cu legislația Federației Ruse, una dintre activitățile cărora este organizarea tranzacționării valutare în valută străină în modul și în conformitate cu termenii stabiliti de Banca Rusiei.

Bursa valutară îndeplinește două funcții principale: organizarea tranzacționării și încheierea de tranzacții de cumpărare și vânzare de valută străină cu ofertanții; organizarea și efectuarea decontărilor în valută și ruble pentru tranzacțiile încheiate la bursă.

Regimul juridic al tranzacțiilor valutare

Tranzacțiile valutare sunt un ansamblu de acțiuni ale rezidenților și nerezidenților stabilite de legislația valutară, efectuate cu valori valutare sau valutare, de regulă, sub formă de tranzacții, a căror caracteristică este mișcarea monedei și a valorilor valutare ​​sub forma transferului de proprietate asupra acestora și (sau) mișcării lor fizice.

Varietatea tranzacțiilor valutare implică clasificarea lor pe diverse motive. Din punct de vedere juridic, este de preferat să se evidențieze următoarele motive de clasificare a tranzacțiilor valutare: conținutul, forma, statutul juridic al entităților și numărul acestora.

În funcție de conținut, se disting următoarele tipuri de tranzacții valutare: achiziționarea de către un rezident de la un rezident și înstrăinarea de către un rezident în favoarea unui rezident a valorilor valutare din motive legale, precum și utilizarea valorilor valutare ca mijloc de plată; achiziționarea de către un rezident de la un nerezident sau de către un nerezident de la un rezident și înstrăinarea de către un rezident în favoarea unui nerezident sau de către un nerezident în favoarea unui rezident a valorilor valutare, moneda rusă Federația și titlurile de valoare naționale pe temeiuri legale, precum și utilizarea valorilor valutare, a monedei rusești și a titlurilor de valoare naționale ca mijloc de plată; achiziționarea de către un nerezident de la un nerezident și înstrăinarea de către un nerezident în favoarea unui nerezident a valorilor valutare, a monedei Federației Ruse și a valorilor mobiliare naționale pe motive legale, precum și utilizarea valorilor valutare , moneda rusă și titlurile de valoare naționale ca mijloc de plată; importul pe teritoriul vamal al Federației Ruse și exportul de pe teritoriul vamal al Federației Ruse de valori valutare, monedă rusă și valori mobiliare interne; transfer de valută străină și rusă, titluri interne și externe dintr-un cont deschis în afara teritoriului Federației Ruse într-un cont al aceleiași persoane deschis pe teritoriul Federației Ruse și dintr-un cont deschis pe teritoriul Federației Ruse la un cont al aceleiași persoane deschis în afara teritoriului Federației Ruse; transferul de către un nerezident al valutei ruse, al titlurilor de valoare naționale și străine dintr-un cont (din secțiunea de cont) deschis pe teritoriul Federației Ruse într-un cont (secțiunea de cont) al aceleiași persoane deschis pe teritoriul Federației Ruse .

Conform formularului, se distinge un grup separat de tranzacții valutare - tranzacții valutare ale mișcărilor de capital între rezidenți și nerezidenți.

De statut juridic entitățile alocă tranzacții valutare între: doi rezidenți (o tranzacție este o tranzacție valutară dacă obiectul achiziției/înstrăinării sunt valori valutare - valută și titluri externe, sau dacă valorile valutare sunt utilizate ca mijloc de plată); un rezident și un nerezident (tranzacția este o tranzacție valutară dacă obiectul achiziției/înstrăinării este valorile valutare, moneda Federației Ruse și valorile mobiliare interne sau dacă valorile valutare, moneda Federației Ruse și valorile mobiliare interne sunt utilizat ca mijloc de plată); doi nerezidenți (tranzacția este o tranzacție valutară dacă obiectul achiziției/înstrăinării sunt valorile valutare, moneda Federației Ruse și valorile mobiliare interne sau dacă valorile valutare, moneda Federației Ruse și titlurile de valoare naționale sunt utilizate ca un mijloace de plata).

Astfel, tranzacțiile între subiecții legii valutare, care nu prevăd transferul dreptului de proprietate asupra valorilor valutare, valuta Federației Ruse și titlurile de valoare naționale, nu sunt tranzacții valutare. De exemplu, tranzacțiile valutare aferente gajării valorilor mobiliare străine, cu transferul valorilor în valută pentru administrarea trustului, nu sunt tranzacții valutare, în timp ce vânzarea titlurilor străine gajate este o tranzacție valutară.

În funcție de numărul de entități care implementează tranzacții valutare, există:

1. tranzacții valutare între doi participanți: tranzacții valutare între rezidenți și nerezidenți; tranzacții valutare între rezidenți; tranzacții valutare între nerezidenți; operațiuni pe piața valutară internă;
2. tranzacții valutare cu un participant: import/export către/dinspre teritoriul vamal al Rusiei de valori în valută, valută rusă și valori mobiliare interne; transfer de valută străină, moneda Federației Ruse, titluri interne și externe dintr-un cont deschis în afara teritoriului Federației Ruse într-un cont al aceleiași persoane deschis pe teritoriul Federației Ruse și dintr-un cont deschis în Rusia la un cont al aceleiași persoane deschis în afara teritoriului Federației Ruse; transferul de către un nerezident al valutei Federației Ruse, titluri interne și externe dintr-un cont (din secțiunea de cont) deschis pe teritoriul Federației Ruse într-un cont (secțiunea de cont) al aceleiași persoane deschis pe teritoriu a Federației Ruse.

Luați în considerare tranzacțiile de bază în valută pentru dreptaci.

Tranzacțiile valutare între rezidenți și nerezidenți se desfășoară fără restricții, cu excepția mișcărilor de capital valutar, care sunt supuse restricțiilor pentru a preveni o reducere semnificativă a rezervelor de aur și valutar, fluctuații bruște ale cursului de schimb al Federația Rusă și, de asemenea, să mențină stabilitatea balanței de plăți.

Aceste restricții sunt de natură nediscriminatorie și sunt anulate de autoritățile de reglementare valutară pe măsură ce sunt eliminate circumstanțele care au determinat instituirea lor.

Tranzacții valutare între rezidenți de către regula generala stabilit h. 1 Articolul. 9 din Legea „Cu privire la reglementarea valutară și controlul valutar” sunt interzise. Cu toate acestea, din regula generala, există excepții care alcătuiesc lista tranzacțiilor valutare permise legal între rezidenți. Ele pot fi clasificate în mai multe categorii.

Tranzacții valutare ale persoanelor juridice și persoanelor fizice rezidente: tranzacții legate de decontări în magazinele duty-free, precum și de decontări în vânzarea de mărfuri și prestarea de servicii către pasageri pe drum Vehicul pentru transport international; tranzacții între agenții comisionari (agenți, avocați) și mandanți (principali, mandanți) atunci când agenții comisionari (agenți, avocați) prestează servicii legate de încheierea și executarea contractelor cu nerezidenții privind transferul de bunuri, efectuarea lucrărilor, furnizarea de servicii, transferul de informații și rezultatele activității intelectuale, inclusiv drepturile exclusive asupra acestora; operațiuni în temeiul contractelor de transport, expediție, transport și navlosire (navlosire) atunci când expeditorul, transportatorul și navlositorul furnizează servicii legate de transportul de mărfuri exportate din Federația Rusă sau importate pe teritoriul acesteia, transportul de tranzit de mărfuri pe teritoriul Rusiei, ca precum și în cadrul contractelor de asigurare pentru aceste bunuri; tranzacții cu valori mobiliare externe efectuate prin organizatori comerciali pe piața valorilor mobiliare a Federației Ruse, cu condiția ca drepturile asupra acestor valori mobiliare să fie înregistrate în depozite înființate în conformitate cu legislația rusă; tranzacții cu valori mobiliare externe, cu condiția ca drepturile asupra acestor valori mobiliare să fie înregistrate în depozite înființate în conformitate cu legislația Federației Ruse, iar decontările să fie efectuate în moneda rusă; operațiuni legate de implementare plăți obligatorii(impozite, taxe și alte plăți) către bugetul federal, bugetul subiectului Federației, bugetul local în valută; operațiuni legate de plăți la titluri externe (inclusiv credite ipotecare), cu excepția biletelor la ordin; tranzacții de plată și (sau) rambursare a cheltuielilor unei persoane legate de o călătorie de afaceri în afara teritoriului Rusiei, precum și operațiuni de rambursare a unui avans necheltuit emis în legătură cu o călătorie de afaceri; operațiuni legate de decontări și transferuri în cursul execuției bugetare sistemul bugetar Federația Rusă în conformitate cu legislația bugetară a Federației Ruse; operațiuni care implică decontări și transferuri pentru implementarea activităților misiunilor diplomatice, oficiilor consulare ale Federației Ruse și ale altor oficiali Reprezentanțe rusești situate în afara teritoriului țării noastre, precum și misiuni permanente ale Federației Ruse la organizații interstatale sau interguvernamentale; transferuri de către o persoană fizică rezidentă din Federația Rusă în favoarea altor persoane fizice rezidente în conturile acestora deschise la bănci situate în afara teritoriului Rusiei în sume care nu depășesc, în termen de o zi lucrătoare, printr-o bancă autorizată, o sumă egală cu echivalentul a 5.000 de dolari SUA la rata oficială stabilită de Banca Rusiei la data debitării fondurilor din contul unei persoane fizice rezidente; transferuri de către o persoană fizică rezidentă către Federația Rusă din conturi deschise la bănci situate în afara teritoriului țării noastre în favoarea altor persoane rezidente în conturile acestora în băncile autorizate; operațiuni de plată și (sau) rambursare a cheltuielilor asociate călătoriilor oficiale în afara teritoriului Rusiei pentru angajații a căror activitate permanentă se desfășoară pe drum sau are caracter de călătorie; tranzacțiile menționate mai sus de către mandatari.

Operațiuni valutare ale persoanelor rezidente: transferul valorilor valutare de către o persoană rezidentă ca cadou către Federația Rusă, subiectul sau municipalitatea acesteia; donarea de valori valutare către un soț și rude apropiate; lăsarea în moștenire a valorilor valutare sau primirea acestora prin drept de moștenire; achiziționarea și înstrăinarea în scopul colectării de bancnote și monede unice; transferul de către o persoană rezidentă din Federația Rusă și primirea în Rusia de către o persoană rezidentă a unui transfer fără deschiderea de conturi bancare, efectuat în conformitate cu procedura stabilită, care poate limita doar valoarea transferului, precum și transferul poștal; cumpărarea de la o bancă autorizată sau vânzarea către o bancă autorizată de către o persoană fizică rezidentă a valutei străine în numerar, schimbul, înlocuirea bancnotelor unui stat străin (un grup de state străine), precum și acceptarea valutei străine în numerar pentru colectarea în bănci din afara teritoriul Rusiei; așezările persoanelor fizice - rezidenți în valută străină în magazinele duty-free, precum și în vânzarea de bunuri și furnizarea de servicii către persoane fizice - rezidenți de-a lungul rutei vehiculelor în transport internațional.

Operațiunile valutare privind tranzacțiile între băncile rezidente autorizate, efectuate de acestea în nume propriu și pe cheltuiala proprie, sunt operațiuni: operațiuni bancare; legate de îndeplinirea obligațiilor de plată a valutei străine în conformitate cu contractele de fidejusiune și contractele de gaj, îndeplinirea creanțelor în regres ale garanților; asociat cu achiziționarea de la terți - bănci autorizate, precum și cu cesiunea către terți - bănci autorizate în valută a creanțelor pentru îndeplinirea obligațiilor în formă bănească; aferente decontărilor în valută străină în cadrul contractelor de leasing financiar (acorduri de leasing); cu titluri de valoare străine; legate de efectuarea de plăți în valută la tranzacții cu titluri de valoare naționale și străine; legate de atragerea de fonduri în valută sub formă de împrumuturi; legate de gestionarea încrederii fondurilor; aferente platii comisionului (plata serviciilor unei banci autorizate) pentru operatiunile de mai sus.

Nerezidenții au dreptul, fără restricții, de a transfera valută străină între ei din conturi (din depozite) în bănci din afara teritoriului Rusiei în conturi bancare (în depozite bancare) în bănci autorizate sau din conturi bancare (depozituri bancare) în băncile autorizate la conturi (depozite) în bănci din afara teritoriului Rusiei sau în bănci autorizate. Nerezidenții au dreptul de a efectua tranzacții valutare cu titluri de valoare naționale pe teritoriul Rusiei, sub rezerva cerințelor stabilite de legislația antimonopol și de legislația privind piața valorilor mobiliare, în modul stabilit de Banca Rusiei, care poate necesita utilizarea a unui cont special la efectuarea tranzacţiilor valutare. Tranzacțiile valutare între nerezidenți în Rusia în moneda rusă sunt efectuate prin conturi bancare (depozite bancare) deschise în Rusia.

Nerezidenții de pe teritoriul Federației Ruse au dreptul de a: deschide conturi bancare (depozite bancare) în valută străină și rusă numai în băncile autorizate; transferă fără restricții valută străină și moneda Federației Ruse din conturile lor bancare (depozite bancare) în băncile din afara teritoriului Rusiei în conturile lor bancare (depozite bancare) în băncile autorizate; transferă valută străină fără restricții din conturile lor bancare (din depozite bancare) în băncile autorizate în conturile lor (în depozite) în băncile din afara teritoriului Rusiei.

Controlul valutar

Controlul valutar este controlul statului asupra respectarii legislatiei valutare in implementarea tranzactiilor valutare.

Ca și în majoritatea țărilor dezvoltate ale lumii, una dintre direcțiile principale ale reglementării valutare în Rusia este dezvoltarea legislației valutare și aplicarea practică a unui sistem de măsuri de control valutar asupra tranzacțiilor valutare.

Participanții la activități de comerț exterior efectuează operațiuni legate de circulația valutară. Astfel de operațiuni sunt supuse controlului special de stat.

În conformitate cu legislația valutară, scopul controlului valutar este de a respecta legislația valutară în implementarea tranzacțiilor valutare. Toate tranzacțiile valutare sunt supuse controlului valutar, indiferent dacă sunt efectuate în mod liber sau sunt stabilite restricții valutare în legătură cu acestea. Chiar și efectuarea liberă a tranzacțiilor valutare este asociată cu îndeplinirea unui număr de formalități care sunt măsuri de control pasiv (de exemplu, furnizarea de date statistice, pregătirea unui pașaport de tranzacție etc.), ceea ce permite autorităților de control valutar. să organizeze monitorizarea efectuării tranzacțiilor valutare, să acumuleze informații despre mișcarea fluxurilor valutare și, dacă este necesar, să ajusteze politica monetară a statului.

Controlul valutar este un tip control financiar, deci are de toate aspecte comune control financiar. În același timp, are câteva caracteristici specifice.

Principalele sale domenii sunt: ​​determinarea conformității tranzacțiilor valutare în curs de desfășurare cu legislația în vigoare și disponibilitatea licențelor și autorizațiilor necesare pentru acestea; verificarea îndeplinirii de către rezidenți a obligațiilor în valută față de stat; verificarea valabilității plăților în valută; verificarea completității și obiectivității contabilității și raportării tranzacțiilor valutare.

Esența controlului valutar constă în faptul că entitățile autorizate de NATO, folosind metode și mijloace organizatorice și legale, află dacă activitățile entităților controlate sunt conforme cu legile și sarcinile care le sunt atribuite; analizează rezultatele impactului subiecților asupra obiectelor controlate, abaterile de la obiective și modalitățile de realizare a acestora; ia măsuri pentru prevenirea acestora și aducerea făptuitorilor în fața justiției.

Legea „Cu privire la reglementarea valutară și controlul valutar” a fost pentru prima dată când principiile controlului valutar au fost consacrate la nivel legislativ, la care art. 3 atribuite:

1. excluderea ingerinței nejustificate a statului și a organelor sale în tranzacțiile valutare ale rezidenților și nerezidenților;
2. unitatea politicii monetare externe și interne a Rusiei;
3. unitatea sistemului de reglementare și control valutar;
4. asigurarea de către statul de protecție a drepturilor și intereselor economice ale rezidenților și nerezidenților în realizarea tranzacțiilor valutare.

De remarcat faptul că Legea „Cu privire la reglementarea valutară și controlul valutar” combină atât principiile reglementării valutare, cât și principiile controlului valutar. Această abordare a legiuitorului se datorează necesității funcționării unui sistem unitar și coordonat de reglementare valutară și control valutar, întrucât statul poate asigura respectarea condițiilor și procedurilor de efectuare a tranzacțiilor valutare, în principal prin monitorizarea respectării acestora și aplicarea măsurilor. responsabilitatea față de încălcatorii legislației valutare.

Un exemplu de implementare a acestui principiu este atribuirea simultană a Guvernului Federației Ruse și a Băncii Rusiei atât cu funcțiile de reglementare a monedei, cât și cu funcțiile de exercitare a controlului valutar.

Fixarea sau desființarea restricțiilor valutare individuale în reglementarea legală a relațiilor valutare corectează direct funcționarea mecanismului de control valutar în sine. În primul rând, apariția restricțiilor valutare înseamnă că rezidenții și nerezidenții se vor confrunta responsabilități suplimentareși generează astfel apariția de noi obiecte de control. În al doilea rând, drepturile și obligațiile rezidenților și nerezidenților stabilite în cadrul anumitor restricții valutare determină aplicarea unui set diferit de măsuri speciale, forme și metode de control valutar.

Cu toate acestea, o analiză a articolelor din legislația valutară actuală face posibil să se constate că toate tranzacțiile valutare sunt supuse controlului valutar, indiferent dacă sunt efectuate în mod liber sau sunt stabilite restricții valutare în legătură cu acestea.

Reglementarea de stat a procedurii de efectuare a tranzacțiilor valutare în Federația Rusă, adică reglementarea valutară, determină independența și specificul subiectului controlului valutar, care sunt operațiuni și tranzacții valutare.

Reglementarea legală a sistemului de control valutar se realizează în două direcții:

1. susținerea organizațională a controlului valutar prin crearea unor structuri organizatorice adecvate și împuternicirea acestora cu autoritate în limita funcțiilor care le sunt atribuite în acest domeniu;
2. determinarea formelor juridice ale relațiilor dintre participanții la tranzacțiile valutare între ei și cu organele (agenții) de control valutar, a căror utilizare este necesară pentru implementarea unui control valutar eficient.

Măsurile de control valutar sunt derivate din restricțiile valutare, dar nu ar trebui identificate. Dacă prin restricții valutare statul reglementează (influențează) tranzacțiile cu valută și valori valutare, atunci prin implementarea măsurilor de control valutar are loc procesul de monitorizare a respectării cerințelor stabilite. Deci, de exemplu, exportul de monedă a Federației Ruse, titluri de valoare naționale și valori valutare de către persoane fizice este permis în sume care nu le depășesc pe cele importate sau transferate anterior în Federația Rusă.

Pentru a verifica respectarea acestei restricții, a fost stabilită o cerință de prezentare a documentelor justificative. În același timp, fără depunerea documentelor justificative, este permis un export unic al monedei Federației Ruse și al valutei străine în valoare de cel mult 10 mii de dolari SUA. Dacă individual vrea sa scoata o mare cantitate, apoi trebuie să depună un document care confirmă importul sau transferul de valută în Federația Rusă. În acest caz, restricția valutară este restricția cantității permise pentru export și nu obligația de a prezenta documente.

Pe lângă acestea, există măsuri de control valutar care limitează direct efectuarea unei tranzacții valutare. De exemplu, băncile autorizate pot refuza să efectueze o tranzacție valutară dacă nu le sunt furnizate documentele necesare pentru implementarea controlului valutar (paragraful 4, partea 5, articolul 23 din Legea „Cu privire la reglementarea valutară și controlul valutar”. ").

În ciuda faptului că statul se străduiește pentru eliminarea treptată a restricțiilor valutare, nu abandonează sistemul de control valutar.

În același timp, în unele cazuri, măsurile de control valutar de facto pot deveni restricții valutare.

Acest lucru poate avea loc atunci când statul introduce în mod nerezonabil astfel de proceduri de control care îngreunează atât de mult tranzacțiile juridice încât participanții la relațiile juridice valutare își pierd interesul de a le face sau sunt de fapt lipsiți de posibilitatea de a le face. În acest caz, măsurile de control valutar încep de fapt să îndeplinească nu un control, ci o funcție de reglementare, adică sunt folosite ca mijloc de influențare a comportamentului participanților conștiincioși în relațiile valutare.

În același timp, funcționarea calitativă a mecanismului de control valutar este determinată nu de proiectarea foarte externă a structurii sistemului de subiecte speciale, și cu atât mai puțin de totalitatea puterilor de control ale fiecăruia dintre subiecți, ci doar de limitele interacțiunii interne a subiecților controlului între ei, ceea ce presupune existența unui fel de subordonare între ei, având adesea subordonarea caracterului.

Scopul final al implementării măsurilor de control valutar este respectarea de către participanți a raporturilor juridice valutare de disciplină valutară.

Structura organizatorică a controlului valutar este pe trei niveluri: este formată din Guvernul Federației Ruse, organismele de control valutar și agenții de control valutar. În același timp, subiecții fiecărui nivel al acestui sistem au un termen de referință strict definit în implementarea funcțiilor de control.

Controlul valutar este un sistem de măsuri desfășurate de entități special autorizate (Guvernul Federației Ruse, organisme și agenți de control valutar) și care vizează colectarea și sistematizarea informațiilor privind tranzacțiile valutare, prevenirea, detectarea și suprimarea infracțiunilor valutare. Sistemul de măsuri de control valutar este alcătuit din următoarele proceduri (măsuri) principale: colectarea de informații privind tranzacțiile valutare; sistematizarea informațiilor privind tranzacțiile valutare; prevenirea infracțiunilor valutare; detectarea și reprimarea infracțiunilor valutare.

Aceste proceduri (măsuri) nu se aplică separat, iar eficacitatea implementării lor depinde de îndeplinirea corespunzătoare a funcțiilor lor de către organele și agenții de control valutar.

Pentru aceste organisme, implementarea controlului valutar este o acțiune de drept asociată cu adoptarea de către organele de control valutar de acte juridice individuale (nenormative) - ordine de eliminare a infracțiunilor, protocoale etc.

Crearea unui mecanism financiar și juridic eficient pentru controlul valutar este conditie necesara asigurarea intereselor economice ale statului. Mecanismul de control valutar asupra tranzacțiilor de export și import face posibilă și înregistrarea acestora și identificarea încălcărilor legislației valutare comise în procesul de executare a tranzacțiilor economice externe. În același timp, mecanismul financiar și juridic de control valutar nu ar trebui să încalce drepturile entităților controlate. În aceste scopuri, legislația valutară stabilește că rezidenții și nerezidenții care efectuează tranzacții valutare în Federația Rusă au dreptul: să se familiarizeze cu actele de inspecție efectuate de organele și agenții de control valutar; contestație împotriva deciziilor și acțiunilor (inacțiunea) organelor și agenților de control valutar și ale funcționarilor acestora în cadrul procedurilor administrative și judiciare; pentru despăgubiri în conformitate cu procedura stabilită de lege pentru prejudiciul real cauzat prin acțiuni (inacțiune) ilegale ale organelor și agenților de control valutar și ale funcționarilor acestora.

Atunci când efectuează tranzacții valutare pe teritoriul Rusiei, rezidenții și nerezidenții sunt obligați: să prezinte documente și informații legate de efectuarea tranzacțiilor valutare, deschiderea și menținerea conturilor organismelor și agenților de control valutar; ține evidența și întocmește rapoarte privind tranzacțiile valutare ale acestora în conformitate cu procedura stabilită, asigurând siguranța documentelor și materialelor relevante timp de cel puțin trei ani de la data tranzacției valutare relevante, dar nu mai devreme de data executării contractul; respectă instrucțiunile autorităților de control valutar pentru eliminarea încălcărilor identificate ale actelor legislației valutare și ale actelor autorităților de reglementare valutară.

Implementarea măsurilor de control în orice zonă activitati financiare, și mai ales în valută, ar trebui să se bazeze pe o legislație adecvată. Imperfecțiunea legislației valutare, calculele greșite și lipsa de experiență în activitatea agențiilor de reglementare și de aplicare a legii sunt folosite în scopuri penale prin tranzacții care dăunează securității economice a statului.

După cum arată experiența mondială, numai țările cu potențial economic și financiar puternic pot face față problemelor serioase probleme financiare fără a stabili un control valutar strict asupra mișcării internaționale a plăților și a capitalului. În ciuda tendinței în creștere din lume către eliminarea restricțiilor valutare, starea actuală a economiei și finanțelor Rusiei, în mare parte subminată de exportul necontrolat de resurse naționale, nu permite în prezent statului să abandoneze complet utilizarea reglementării valutare și măsuri de control de către stat.

Una dintre cele mai importante sarcini ale măsurilor de control în curs ar trebui să fie detectarea, suprimarea și prevenirea în timp util a încălcărilor regulilor de reglementare a monedei stabilite prin lege, menite să asigure stabilitatea monedei naționale a Federației Ruse.

Integrarea Rusiei în sistemul economic internațional necesită un compromis între necesitatea liberalizării regulilor pentru tranzacțiile valutare și necesitatea menținerii unei structuri optime a balanței de plăți, menținerea cursului monedei naționale și crearea unei rezerve valutare de stat.

Rusia, fiind participantă la cooperarea economică internațională, se alătură măsurilor colective de combatere a legalizării (spălării) banilor și a altor bunuri dobândite ilegal.

Controlul valutar este un fel de activitate de management de stat în sectorul financiar, prin urmare, în funcție de entitățile care o exercită, controlul se distinge: organisme de control valutar (Banca Rusiei și Rosfinnadzor); agenti de control valutar (banci autorizate, participanti profesionisti la piata valorilor mobiliare, autoritati vamale, autoritati fiscale).

În funcție de specificul competențelor de control ale organelor de stat în sfera valutară, există: controlul monetar indirect - efectuat de Guvernul Federației Ruse, a cărui sarcină este de a determina statutul autorității executive ca organism de control valutar și emite acte juridice de reglementare care îi reglementează activitățile în sfera valutară; control valutar direct - efectuat de alte organisme si agenti de control valutar.

În funcție de specificul obiectului controlului valutar, controlul valutar este alocat: pentru operațiunile rezidenților; operațiuni ale nerezidenților; operațiuni legate de deschiderea și menținerea conturilor.

Implementarea practică a controlului valutar se realizează folosind anumite metode. Metodele de control valutar reprezintă un set de metode, mijloace sau metode specifice justificate și adaptate utilizate în implementarea funcțiilor de control.

Există două metode principale de control valutar: interogare și verificare.

Potrivit art. 23 din Legea „Cu privire la reglementarea valutară și controlul valutar”, organele și agenții de control valutar efectuează următoarele tipuri principale de măsuri de control:

1. verificarea conformității de către rezidenți și nerezidenți cu actele legislației valutare a Federației Ruse și actele organismelor de reglementare a monedei;
2. verificarea completității și fiabilității contabilității și raportării tranzacțiilor valutare ale rezidenților și nerezidenților;
3. solicitări și primire de documente și informații legate de efectuarea tranzacțiilor valutare, deschiderea și menținerea conturilor. Totodată, termenul obligatoriu de depunere a documentelor la cererea organelor și agenților de control valutar nu poate fi mai mic de șapte zile lucrătoare de la data depunerii cererii.

O trăsătură caracteristică a procedurilor de control este utilizarea măsurilor de executare de stat în procesul lor, de exemplu, emiterea unui ordin de eliminare a încălcărilor identificate sau aplicarea măsurilor de răspundere stabilite de legislația Federației Ruse pentru încălcarea actelor monedei. legislația Federației Ruse și actele organismelor de reglementare valutară.