Buna ziua! În acest articol vom vorbi despre ce este leasingul și cum să îl folosim. Într-o situație economică dificilă, când băncile cer dobânzi exorbitante la împrumuturi, iar leasingul ca tip de tranzacție nu este potrivit din mai multe motive, întreprinderile sau antreprenorii individuali apelează din ce în ce mai mult la companiile de leasing. Scopul este de a cumpăra echipamente, transport și imobile în condiții favorabile. Ce este leasingul pentru persoane fizice și juridice? Ce tipuri de leasing există? Care sunt avantajele unei astfel de oferte? Veți afla despre toate acestea în acest articol!

Oferte grozave la leasing auto acum la Europlana cu sprijinul guvernului!

Ce este leasingul în cuvinte simple

Leasing - este același contract de închiriere. (Tradus din engleză „închiriere” - „închiriere”). Dar există o serie de diferențe semnificative.

Să ne uităm la diagramă ca exemplu:

O întreprindere sau întreprinzător nu are suficiente fonduri pentru a cumpăra echipamente. Poti contracta un imprumut cu dobanzi mari, sau poti cere unei firme de leasing sa cumpere echipamentul necesar. Ea, la rândul său, ia în considerare propunerea și evaluează profitul pentru ea însăși. Dacă este aprobat, locatorul închiriază proprietatea dobândită întreprinderii în baza unui acord special.

În condițiile acestui contract, locatarul plătește companiei o anumită sumă în fiecare lună (plăți de leasing), ca și pentru chirie. După o anumită perioadă de timp, puteți cumpăra echipamente, imobile sau o mașină prin plata valorii reziduale.

După cum se poate observa din exemplu, trei părți sunt implicate în procesul de leasing:

• Destinatarul proprietatii– o persoană (persoană fizică sau juridică) căreia i se închiriază bunul închiriat pentru utilizare pentru o perioadă de timp, cu posibilitatea răscumpărării integrale a acestuia;
• Firma de leasing– partea care achizitioneaza utilajul: imobil, transport, utilaje sau intreaga intreprindere.
• Vanzator– partea care vinde bunul de valoare de mai sus.

Uneori sunt suficiente două părți dacă proprietarul imobilului acționează ca locator. În multe cazuri, va fi nevoie de o altă parte - compania de asigurări.

Scopul leasingului pentru o întreprindere– extinderea producției, modernizarea tehnologiei, ceea ce va duce la creșterea profiturilor.

Locatorul beneficiaza de diferenta dintre pretul de piata al imobilului si valoarea acesteia in urma tranzactiei de leasing. Un vânzător de echipamente, imobile, vehicule are posibilitatea de a vinde rapid echipamente scumpe, imobile, vehicule etc.

Conform legii Federației Ruse, următoarele proprietăți pot fi închiriate (transferate):

• Transport auto;
• Imobiliare;
• Echipamente;
• Întreprinderi.

Unele obiecte sunt interzise, ​​cărora li se aplică prin lege condiții speciale de utilizare, de exemplu articolele militare. O astfel de proprietate nu poate fi închiriată:

• Fără un număr individual sau de serie (de exemplu, atunci când un vehicul nu are un VIN);
• Retras din circulație;
• Resurse naturale și pământ.

Companiile de leasing își stabilesc și propriile restricții. Acestea depind de politica locatorului și de articolele în sine. Există, de asemenea, parametri comuni pentru toate obiectele care nu sunt oferite spre leasing:

• Avand lichiditate scazuta;
• Producător nesigur;
• Articol folosit mai mult de 5-7 ani.

Regula de bază este că toate articolele închiriate sunt achiziționate pentru a le utiliza în procesul oricărei afaceri comerciale.

Tipuri de leasing

În conformitate cu termenele și esenta economica contracte, există trei tipuri principale de leasing:

• returnabil;
• De operare;
• Financiar.

Există, de asemenea, leasing de bunuri imobiliare, echipamente, vehicule și altele.

În funcție de gradul de risc, tranzacțiile de leasing sunt împărțite în trei tipuri:

1. Garantat– riscurile sunt repartizate între mai multe părți – garanții tranzacției;
2. Negarantat– locatarul nu oferă nicio garanție pentru îndeplinirea obligațiilor sale;
3. Securizat parțial– având un contract de asigurare.

Descrierea principalelor tipuri de leasing

Leaseback

Acesta este un tip special de tranzacție. În acest caz, locatarul și vânzătorul imobilului sunt o singură persoană. Compania încheie un acord cu o societate de leasing pentru a transfera proprietatea asupra proprietății sale pentru o anumită sumă și acționează imediat în calitate de locatar. În acest caz, procesul de producție nu se oprește - echipamentul nu este îndepărtat. Compania a primit o sumă mare, pe care o poate folosi imediat pentru a crește profiturile sau pentru alte nevoi. În același timp, plătește mici plăți în fiecare lună. Această tranzacție arată ca un împrumut garantat cu proprietate, dar nu există dobândă pentru bancă.

Leaseback-ul este benefic pentru întreprinderile care au nevoie de fonduri suplimentare pentru dezvoltare. La urma urmei, este posibil să primiți bani de la compania de leasing și echipamentul nu va fi pierdut, iar procesul de producție va continua.

Dar există un dezavantaj semnificativ. O atenție deosebită este acordată tranzacțiilor de leaseback servicii fiscale. Ei pot considera astfel de acorduri una dintre modalitățile de a evada impozitele. Dar dacă tranzacția este efectuată în conformitate cu toate financiare și regulile legale, iar acordul va fi justificat de fezabilitate economică, atunci autoritatile fiscale nu va exista niciun temei pentru o amendă.

Serviciul fiscal compară condițiile de leasing și posibil împrumut. Dacă se dovedește că un împrumut este mai profitabil pentru antreprenor, atunci Serviciul Fiscal Federal suspectează evaziune fiscală.

Iată termenii tranzacțiilor care atrag atenția autorităților fiscale:

• Contractul de leaseback a fost semnat de două părți dependente una de cealaltă. Conform legii, acest lucru este posibil, dar în practică Serviciul Fiscal Federal nu plătește rambursări de TVA tocmai din acest motiv;
• Părțile la tranzacție au folosit facturi, cecuri și alte metode fără numerar la efectuarea plăților;
• Sa constatat anterior că una dintre părțile la acord a plătit impozite cu rea-credință.

Leasing operational

Aceasta este o tranzacție în care perioada de utilizare a proprietății este mult mai mare decât durata contractului. Rata este mai mare decât în ​​cazul leasingului financiar. De fapt, se poate face o paralelă cu chiria obișnuită.

Societatea de leasing poartă întreaga responsabilitate pentru obiectul contractului. Cu alte cuvinte, reparații, întreținere și asigurare. Destinatarul articolului închiriat nu poartă nicio responsabilitate. Toate riscurile asociate cu distrugerea sau pierderea bunului închiriat cad pe umerii companiei.

Beneficiarul articolului închiriat poate rezilia contractul cu compania dacă articolul nu este adecvat pentru utilizare.

La expirarea contractului de leasing operațional, locatarul poate:

• Schimbați un obiect cu altul;
• Lasă proprietatea locatorului;
• Încheierea unui alt acord;
• Cumpărați o proprietate și deveniți proprietarul acesteia.

Leasingul operațional are un efect pozitiv asupra dinamicii proces de producție. La urma urmei, echipamentul este în curs de actualizare.

Conceptul de leasing financiar

leasing financiar – mod de a atrage Bani pentru anumite scopuri. Condițiile de utilizare a bunului închiriat sunt egale cu termenii contractului. Până la data încheierii contractului, valoarea proprietății este aproape de zero. De cele mai multe ori, chiriașul dorește să preia proprietatea asupra unui astfel de imobil, mai ales că până la sfârșitul contractului de închiriere nu valorează practic nimic.

Principalele caracteristici și condiții ale leasingului financiar:

• Locatorul cumpără proprietăți special pentru leasing, și nu pentru uz propriu;
• Cumpărătorul selectează proprietatea și vânzătorul;
• Vânzătorul este conștient de existența unui contract de leasing, dar obiectul contractului este predat cumpărătorului, iar acesta îl acceptă pentru exploatare;
• Locatarul transmite vânzătorului toate pretențiile privind calitatea echipamentelor, utilajelor și vehiculelor, ocolind locatorul;
• În caz de deteriorare a articolului închiriat, acesta se transferă cumpărătorului după semnarea certificatului de recepție pentru punere în funcțiune.

Etapele încheierii unei tranzacții de leasing

În ciuda faptului că procesul de obținere a unui obiect pentru leasing este considerat o tranzacție simplă, trebuie să luați în considerare cu atenție toate etapele implementării acestuia.
Pași cheie către o tranzacție de leasing de succes:

1. Alegerea unei companii de leasing . Este mai bine să acordați preferință organizațiilor mari care sunt subsidiare ale unor instituții financiare binecunoscute. Vă recomandăm să utilizați Europlan De conditii favorabile leasing.

2. Studiul tuturor termenilor propusi ai contractului . Înainte de semnarea contractului, este necesar să aflați: suma inițială și lunară de plată, graficul de plată, condițiile în care tranzacția este reziliată, precum și caracteristicile proprietății transferate.

3. Întocmirea unui contract . Înainte de aceasta, societatea de leasing poate solicita clientului următoarele documente:

• declarație de intenție de a închiria un anumit obiect;
• extras de cont bancar despre cifra de afaceri recentă a companiei;
• situații financiare pentru ultimele 4 luni;
• copii ale documentelor managerului de afaceri;
• acord cu furnizorul;
• documente care confirmă asigurarea bunului închiriat.

Locatorul poate solicita alte documente și documente - acest lucru depinde de tipul tranzacției și de compania în sine.

4. Apoi vine avansul . După această operațiune, întreprinderea primește obiectul contractului de utilizare.

- una dintre modalitățile profitabile care permite unei întreprinderi să crească producția fără costuri mari, să construiască noi ateliere și să actualizeze tehnologia prin achiziționarea de inovații tehnice.

Puteți achiziționa tot ceea ce este necesar pentru funcționarea operațională a biroului, echipamente informatice. ÎN agricultură cumpărați utilaje noi pentru prelucrarea culturilor, colectarea laptelui, tăierea cărnii. În domeniul restaurantelor, achiziționați echipamentul necesar pentru tranzacționare. O astfel de închiriere este, de asemenea, benefică pentru industria prelucrării lemnului, a gazelor și a rafinării petrolului.

Principalele avantaje ale folosirii leasingului de echipamente :

• Permite unei întreprinderi sau unui antreprenor individual să se dezvolte, chiar dacă au o parte din bani pentru achiziționarea de echipamente noi;
• Plățile sunt distribuite uniform pe luni în funcție de un program personal, nu este nevoie să plătiți întregul cost deodată;
• Articolele închiriate sunt imediat disponibile pentru utilizare și pot participa la procesul de producție după semnarea contractului;
• Plățile lunare sunt acoperite de profitul care va proveni din utilizarea noilor echipamente și ateliere;
• Plățile sunt clasificate ca cost, ceea ce duce la o scădere a bazei de impozitare pe venit;
• Economii prin reducerea plăților impozitului pe proprietate. Acest lucru se datorează deprecierii accelerate. După termenul contractului, se dovedește că articolul închiriat nu valorează aproape nimic.

Leasing auto

Atât persoanele juridice cât și individual. Este comparativ noul fel tranzacții pentru populația Rusiei, dar în ultimii ani a progresat rapid în distribuția sa.

Să aruncăm o privire mai atentă la întrebarea ce este leasingul pentru persoane fizice. De fapt, orice cetățean al Federației Ruse poate achiziționa o mașină, ca și cum ar fi închiriat-o. O diferență este că poți deveni proprietarul vehiculului la sfârșitul contractului.

Șoferul are posibilitatea de a folosi vehiculele după finalizarea tranzacției și efectuarea avansului. Astfel de proceduri pot fi executate nu numai de companiile speciale de leasing, ci și de bănci și dealeri de mașini.

Care este procedura de închiriere a unei mașini?

1. Clientul furnizează acte de identitate și șofer, completează Documente necesare;
2. Se încheie un acord între părți: viitorul proprietar de mașină și locatorul. Documentul dă dreptul de a utiliza transportul cu achiziția ulterioară a acestuia. Se incheie si un contract de vanzare-cumparare intre vanzator (furnizor de transport) si firma (banca) care si-a asumat responsabilitatile locatorului;
3. Beneficiarul mașinii închiriate plătește prima contribuție de 20-30% din costul total al contractului;
4. Este obligatorie incheierea unei asigurari pentru articolul inchiriat (autoturismul) in doua pachete: OSAGO si CASCO;
5. Firma de leasing se ocupă de costurile și bătăile de cap cu înregistrarea mașinii la poliția rutieră și efectuarea întreținerii;
6. După toate punctele de mai sus, transportul trece în folosința locatarului, dar nu în proprietate. Proprietarul este o societate de leasing, care poate fi dealer auto, bancă sau altă instituție financiară;
7. Utilizatorul mașinii plătește lunar sume, iar la expirarea contractului, vehiculul poate fi preluat. De asemenea, îl puteți schimba cu o mașină nouă.

Avantajele leasingului de mașini

1. Puteți cumpăra nu numai o mașină, dar și marfă, echipamente speciale;
2. Nu contează dacă mașina a fost folosită sau dacă mașina nouă a fost închiriată de la un dealer sau de la o persoană privată;
3. Pachet minim de documente pentru finalizarea unei tranzacții de leasing;
4. Nivelul cerințelor pentru client este mai scăzut decât atunci când solicită un împrumut;
5. Termenul de închiriere este de până la 5 ani, după această perioadă clientul putând deveni proprietar, pentru aceasta trebuie plătită suma rămasă;
6. Puteți returna articolul închiriat – o mașină – înainte de termen;
7. Puteți folosi mașina imediat după tranzacție.

Contra leasingului auto

1. Dobânzile pentru contractele de leasing auto sunt mai mari decât pentru împrumuturi, în special pentru vehiculele cu preț mediu;
2. Dacă se încalcă graficul de plată a leasingului, mașina este confiscată;
3. Mașina nu este proprietate și nu poate fi închiriată sau folosită ca garanție fără acordul proprietarului oficial - societatea de leasing;
4. Pentru inspecția periodică, trebuie să furnizați mașina companiei de leasing.

Înainte de a decide cum să achiziționați o mașină, trebuie să studiați cu atenție toți factorii, să cântăriți toate argumentele pro și contra și să aflați toate ofertele profitabile de la bănci.

Leasingul imobiliar este ceva între chirie și ipotecă. Esența procesului este aceeași ca și în cazul altor tipuri de leasing. Compania cumpără proprietatea pe care a ales-o clientul. Apoi, organizația de leasing îi închiriază acest spațiu de locuit. Clientul este obligat să plătească sume lunare pentru utilizarea contractului de închiriere.

Leasing imobiliar pentru persoane fizice

Închirierea apartamentelor pentru populația obișnuită nu a devenit încă larg răspândită. Poate că adevărul este că oamenii vor să vadă imobiliare în posesia lor imediat, și nu în 15-20 de ani. Din punct de vedere psihologic, este mult mai liniștit când apartamentul devine imediat proprietate, ca, de exemplu, cu un credit ipotecar.

La înregistrarea imobilului pe credit, cumpărătorul are posibilitatea de a folosi și deține metri pătrați; dreptul de a dispune de acesta va veni după ultima plată. La leasing, o persoană are un singur drept - de a folosi spațiul de locuit.Toate celelalte drepturi vor intra în vigoare după încheierea perioadei contractuale și plata valorii reziduale.

Achiziționarea unei case sau a unui apartament în chirie are o serie de alte dezavantaje V:

• Mai des, contract de ipoteca mai ieftin decât un contract de leasing;
• Se întocmesc două tranzacții: una dintre ele este de cumpărare și vânzare între societatea de leasing și vânzător, a doua este între cetățean și societatea de leasing. Ca urmare, se cheltuiesc mai multe fonduri pentru înregistrare. Aceste costuri cad cel mai adesea în sarcina persoanei care dorește să cumpere un apartament.

Care sunt beneficiile închirierii imobiliare persoanelor fizice?

Totul este despre fiabilitatea tranzacției pentru părțile la contract. Cu o ipotecă, există riscul pentru bancă ca clientul să nu-și îndeplinească toate obligațiile. Apoi va trebui să luați măsuri suplimentare, care implică costuri pentru instituția financiară. Întrucât societatea de leasing este deja proprietara spațiului de locuit și nu pierde nimic în cazul insolvenței clientului. Prin urmare, ea este mai tolerantă cu întârzierea plăților și ia în considerare toate opțiunile de plată pe care i le oferă un individ.

Firmelor de leasing nu le pasă istoricul creditului clienta ei. Prin urmare, acest tip de achiziție de apartament este potrivit pentru cetățenii cărora li s-a refuzat un împrumut bancar.

Achiziționarea de locuințe în închiriere este, de asemenea, atractivă pentru acei oameni care nu doresc să-și dețină proprietatea și să plătească impozite pe aceasta. De exemplu, această opțiune poate fi luată în considerare dacă un cuplu căsătorit se află într-o relație instabilă și una dintre părți se teme să nu piardă o parte din proprietate în timpul divizării.

Există mulți escroci printre companiile de leasing imobiliar, așa că cetățeanul obișnuit ar trebui să aleagă cu atenție o organizație. Cel mai bine este să acordați atenție companiilor de leasing care sunt filiale ale unei bănci mari.

Leasing imobiliar pentru persoane juridice

Situația este diferită în cazul leasingului. proprietate comerciala pentru persoanele angajate în afaceri, activitati financiare. Acest tip de tranzacție există de mult timp și este solicitat. Acest lucru se datorează în primul rând schemelor de impozitare favorabile.

Neînscrierea bunurilor imobiliare în bilanţ este întotdeauna benefică pentru orice întreprindere, în special din următoarele motive:

• Puteți conta pe o rambursare a taxei pe valoarea adăugată;
• Contabilitatea înregistrează plățile de leasing ca cheltuieli, nesubestimând astfel profiturile și reducând impozitul corespunzător;
• Nu este deloc necesar să plătiți impozit pe proprietate - imobilul nu este listat în bilanțul întreprinderii și nu îi aparține.

De aceea achiziția metri patrati utilizarea leasingului este mult mai atractivă pentru o întreprindere decât un contract de ipotecă comercială.

Leasing sau credit – care este mai profitabil?

Pentru claritate, vă prezentăm un tabel comparativ cu aceleași caracteristici comparative pentru credite și leasing.

Comparație între împrumuturi și leasing

Avantajul leasingului față de un împrumut nu este întotdeauna evident. Fiecare caz specific trebuie luat în considerare separat din toate părțile. Nu te poți descurca fără asistență juridică și financiară.

Pe exemplu concret Să ne uităm la închirierea unei mașini a unei mărci celebre. Condițiile oferă plăți cu 30% mai puțin decât pentru un împrumut. Dar mai este un punct - să obții asta propunere profitabilă După expirarea contractului, mașina trebuie returnată vânzătorului. Dacă îl cumpărați în totalitate, plata în exces va fi mai mare decât pentru împrumutul prevăzut.

Impozite și amortizare

La determinarea bazei de impozitare pe venit, întreprinderea (locatarul) clasifică plățile de leasing drept cheltuieli. Acest lucru este descris în detaliu la articolul 264 din Codul fiscal la paragraful 1 al paragrafului 10.

În conformitate cu termenii acordului, este posibilă includerea proprietății în bilanțul întreprinderii, apoi suma deprecierii este dedusă din suma pentru cheltuielile plăților de leasing.

Atunci când proprietatea nu se află în bilanțul întreprinderii, atunci este luată în considerare de locator. În acest caz, costul obiectului contractului este dedus din suma tuturor cheltuielilor pentru plățile de leasing. Conform legii, baza de impozitare pe venit nu ia în calcul cheltuielile pentru achiziționarea imobilului supus amortizarii. Aceasta este valoarea de răscumpărare a activului închiriat și este anulată treptat folosind amortizarea.

Există cazuri în care contractul nu precizează clar valoarea prețului de răscumpărare. În acest caz, specialiștii din cadrul Ministerului de Finanțe propun să includă toate sumele plăților de leasing în costul inițial. După ce drepturile de proprietate sunt transferate întreprinderii, se acumulează plăți ca cheltuieli prin amortizare.

O întreprindere sau întreprinzător individual poate contesta această poziție, deoarece nu există nicio mențiune despre prețul de răscumpărare în lege și Codul Fiscal. Articolul 264 din Codul fiscal prevede că toate plățile de leasing sunt clasificate ca alte cheltuieli. Excepție este amortizarea acumulată de întreprindere.

Există, de asemenea, o procedură specială pentru calcularea costului proprietății amortizabile în timpul operațiunilor de leasing. Acest lucru este specificat în articolul NK 257. Costul inițial al proprietății include costurile de livrare, construcție, achiziție și aducerea acesteia într-o stare adecvată pentru utilizare. Aceasta înseamnă că, pentru părțile la contractul de leasing, costul inițial al bunului închiriat nu va diferi.

Se pare că, dacă locatorul plătește integral costul proprietății prin amortizare, atunci până la sfârșitul contractului transferă obiectul contractului întreprinderii cu valoare reziduală zero.

Dacă proprietatea nu este complet amortizată, atunci aceasta este transferată celeilalte părți la contract la valoarea care rămâne după ce a fost calculată amortizarea. Această parte va fi anulată ca cheltuieli ale întreprinderii prin amortizare. Prin urmare, în cazul în care locatarul acumulează valoarea de răscumpărare, el nu o va putea anula, deoarece nu se percepe amortizarea.

Se dovedește că este mai profitabil să nu se împartă plata locatiei, și să-l atribuie pe deplin altor cheltuieli.

Depreciere

Ratele de amortizare accelerată se aplică proprietăților achiziționate în condiții de închiriere. În politică contabilitate fiscalăÎntreprinderea trebuie să indice modul de calcul al amortizarii.

Plățile de leasing conțin TVA, astfel încât în ​​viitor întreprinderea îl poate compensa din buget în conformitate cu articolele 171-172 din Codul fiscal.

La cumpărarea pe credit, costul TVA va fi mai mic decât în ​​cazul unei tranzacții de leasing. Acest lucru se întâmplă deoarece la leasing, baza de calcul a TVA include nu numai costul proprietății, ci și prețul serviciilor locatorului.

Închiriere și leasing - asemănări și diferențe

Leasingul este similar cu închirierea doar din exterior. Leasingul este adesea numit leasing financiar. În esență, în ambele cazuri, principalele părți la tranzacție sunt doi clienți. O persoană are nevoie de un anumit articol scump, dar nu are întreaga sumă pentru a-l cumpăra. Un alt client are fondurile necesare pentru a cumpăra articolul și îl poate închiria cu o primă pentru a obține un profit.

Cu toate acestea, aceasta este doar partea externă. De fapt, aceste două operațiuni au multe diferențe.

Principala diferență este capacitatea de a lua în considerare echipamentele în timpul leasingului, atât în ​​bilanțul societății de leasing, cât și în bilanţul întreprinderii. La închirierea unui articol, acesta apare în conturile în afara bilanțului destinatarului articolului.

Diferențele și asemănările dintre leasing și închiriere

Programe de plată a leasingului

Plățile regulate pe proprietatea închiriată pot fi regresiv, sezonier, anuitate.

Plățile regresive înseamnă că plata lunară scade cu fiecare plată ulterioară. Aceeași sumă (fixă) se înțelege prin plăți de anuitate. După cum sugerează și numele, plățile sezoniere depind de perioada anului. Multe afaceri obțin profit în timpul unui anumit sezon, astfel încât compania de leasing poate lua în considerare condiții speciale de plată pentru ele.

Ce este subînchirierea

Adesea apar următoarele cazuri: locatarul nu mai are nevoie de bunul primit sau nu îl mai poate folosi. Și atunci apar gânduri: este posibil să închiriem articolul închiriat? Aceasta va fi considerată subînchiriere.

Acest tip de tranzacție este legalizat și se întocmește un contract de subînchiriere corespunzător. Participanții săi sunt noul dobânditor al proprietății - sublocatarul, fostul locatar care nu mai are nevoie de obiectul contractului.

Locatorul este o organizație care deține proprietatea și scrie un acord sau o interdicție scrisă asupra tranzacției.

Concluzie

Acum știi ce este leasingul, tipurile de leasing și cum să închiriezi o mașină, echipamente etc. Dacă aveți întrebări, întrebați în comentariile de mai jos. Citiți și alte articole de pe site-ul nostru!

Absența resurse financiare de la o companie sau persoană fizică pentru a cumpăra obiecte scumpe - motivul principal pentru a contacta o bancă și a obține un împrumut.

Dar dobânzi mari pentru împrumuturi, o procedură complexă de solicitare și taxe suplimentare opresc mulți debitori. Există o opțiune alternativă - închirierea unei mașini, imobile, echipamente. Este mai profitabil decât împrumutul? In ce conditii se emite? Și ce capcane ale leasingului ar trebui să fie luate în considerare?

Leasing - definiție, diagramă, exemple

Conceptul de leasing se află la intersecția a două definiții: credit și leasing; de fapt, este ceva la mijloc, generalizând caracteristicile celor două programe, dar având diferențe semnificative. Obiectul tranzacției poate fi clădiri, echipamente scumpe, transport, firme. Leasingul este disponibil persoanelor fizice și antreprenorilor, dar înregistrarea drepturilor de proprietate la terenȘi Resurse naturale, de exemplu, iazurile și pădurile, nu vor funcționa.

Să încercăm să analizăm circuitul pentru manechine. În esență, leasingul este o închiriere. Să ne imaginăm o situație: vrei să cumperi o mașină, dar nu ai mijloace financiare. Ce să fac?

• Contactezi o companie de leasing, care evaluează termenii de cooperare și stabilește cât de profitabil este să lucrezi cu tine;
• Cealaltă parte la tranzacție este proprietarul mașinii care decide să o vândă. Nu vrea să aștepte și să trimită reclame, așa că apelează la un birou care se ocupă de răscumpărarea urgentă. Prețul mașinii pentru el va fi mai mic decât prețul pieței - aceasta este o plată pentru urgență;
• Firma de leasing se asigură că mașina este lichidă, prețul i se potrivește, iar durata de viață a acesteia nu depășește 5 ani. Se efectuează o tranzacție de cumpărare;
• Acum compania are o mașină și o puteți achiziționa în leasing prin încheierea unui contract;
• Vei primi vehiculul pentru utilizare fără acont, dar nu sunteți proprietarul acesteia - toate drepturile aparțin companiei. Totodată, puteți folosi echipamentul la discreția dvs. fără probleme, dar amintiți-vă că plătiți și singuri reparațiile;
• Efectuați plăți de leasing lunar, de exemplu, dacă mașina costă 500.000 de ruble, va trebui să plătiți aproximativ 20 de mii de ruble în fiecare lună timp de trei ani;
• La sfârșitul contractului, mașina poate fi returnată sau achiziționată la valoarea sa reziduală. Pentru exemplul de mai sus, este de 1000 de ruble, dar poate fi mai mare în funcție de compania specifică.

După achiziționarea mașinii și rezilierea contractului, devii proprietari deplini și reînregistrați PTS-ul în numele dvs. Procedura este similară la achiziționarea de imobile, proprietate comercială pentru persoane juridice.

Cum este diferită leasingul de închiriere?

Principala sa diferență este că aveți dreptul de a cumpăra proprietatea la valoarea reziduală, prestabilită. Cu toate acestea, acest lucru este corect nu o datorie, puteți refuza încheierea tranzacției. În SUA, această practică este foarte populară: oamenii folosesc mașini prin leasing, iar după o anumită perioadă de timp (să zicem un an) le schimbă.

Prin ce diferă leasingul de un împrumut?

Practic nimic, din moment ce valoarea de răscumpărare tinde spre zero, va trebui să cauți proprietăți de cumpărat pe cont propriu, precum și să negociezi cu vânzătorul.

Leasingul este disponibil pentru antreprenori individuali și persoane fizice, precum și pentru orice companii. Cu toate acestea, atunci când alegeți cea mai atractivă opțiune, amintiți-vă de beneficiile tranzacției, de dobânda acumulată și dacă vor fi de acord să încheie un acord cu dvs. Dacă există vreo îndoială cu privire la solvabilitatea dvs., există toate motivele să refuzați.

Tipuri de leasing

În funcție de termenii acordului încheiat, operațiunea este împărțită în mai multe tipuri:

• Leaseback- Acesta este un tip neobișnuit de tranzacție, care este benefic pentru întreprinderile care se confruntă cu dificultăți financiare.

Exemplu: o firma care are la dispozitie utilaje contacteaza un birou de leasing, unde este eliberat o mare cantitate bani pentru „vânzarea” echipamentelor. Apoi încheie un contract de leasing, folosește mașinile și face plăți lunare conform contractului. Adevărat, o astfel de tranzacție atrage un interes apropiat din partea autorităților fiscale și poate fi uneori clasificată drept frauduloasă.

• De operare– durata contractului este semnificativ mai scurtă decât perioada de utilizare a obiectului. În acest caz, toate riscurile de pierdere, deteriorare și necesitatea reparațiilor cad pe umerii companiei de leasing, iar destinatarul proprietății nu poartă nicio responsabilitate. Ratele dobânzilor de aici sunt mai mari, iar suma de răscumpărare este mult mai mare.
• Financiar– dacă opțiunea anterioară are caracteristici similare unui contract de închiriere standard, aici predomină caracteristicile unui împrumut.

Societăți de leasing: revizuirea condițiilor de cooperare

Este necesar să începeți execuția unei tranzacții de leasing prin alegerea unei firme care oferă Condiții mai bune muncă, este de încredere, are o bună reputație în sfera afacerilor. Printre cele mai populare companii se numără:

• UralSib– puteți închiria pentru mașini, camioane, vehicule comerciale, autobuze, remorci, vehicule speciale și echipamente. O condiție prealabilă este plata în avans - de la 10%, perioadă - până la 5 ani, situațiile financiare sunt auditate;
• VTB 24– veți putea cumpăra echipamente, imobile, trăsuri, bărci și avioane. Valoarea maximă a proprietății - 500 milioane. ruble, termen – până la 5 ani;
• RESO– tranzacțiile se efectuează cu mașini și echipamente speciale, nu este nevoie de avans, iar suma achiziției poate ajunge 6 milioane. ruble, perioada este limitată la 4 ani;
• Alfa– cooperarea este disponibilă cu sprijinul statuluiși subvenții. Se realizează leasing de vehicule, utilaje, imobile, echipamente speciale, nave, avioane și trenuri. Avansul este de 5%, rate – de la 14,7%.

Pe piață sunt reprezentate și alte firme mari; în regiuni există firme private care oferă o gamă limitată de servicii și cantități mici. Mulți dealeri auto au un departament independent dedicat acestui serviciu, care simplifică tranzacția pentru cumpărători.

Avantaje și dezavantaje ale leasingului

Este imposibil să supraestimezi toate deliciile leasingului, deoarece dacă cunoști caracteristicile acestor programe, beneficiile sunt evidente:

• Pentru persoanele juridice aceasta este mod bun reduce cota de impozitare, deoarece proprietatea scumpă nu le va aparține. Pentru persoane fizice - nu trebuie să plătiți deloc impozit, deoarece nu sunteți proprietarul;
• Va fi posibilă asigurarea obiectului în condiții acceptabile;
• Dacă doriți să rambursați întreaga sumă înainte de termen, acest lucru se poate face fără pierderi inutile și plăți în plus;
• Numărul companiilor de leasing care operează pe piață este uriaș, iar în această listă este destul de posibil să găsești condiții decente și favorabile;
• Nu este necesară verificarea financiară - adevărat ratele dobânzilorîn același timp cresc, iar mărimea avansului crește;
• Nu este nevoie să lăsați un depozit - aveți acces gratuit la proprietate;
• Nu este necesar să cumpărați proprietatea; puteți rezilia tranzacția. Aceasta este o modalitate bună pentru pasionații de mașini de a testa mai multe mașini. Încheiați un acord, folosiți vehicul, iar când te sături de el, schimbă-l.

Cu toate acestea, atunci când evaluăm avantajele și dezavantajele tranzacțiilor de leasing, nu trebuie să uităm că acestea au și dezavantaje semnificative:

• Plată în exces semnificativă – chiar și în comparație cu un împrumut, suma plăților este de obicei supraevaluată;
• Nu dețineți proprietatea până când datoria nu este rambursată integral și valoarea rămasă nu este plătită;
• Dacă plățile sunt oprite, contractul este reziliat, vă veți despărți atât de banii plătiți, cât și de obiectul pe care l-ați folosit. Nu contează dacă ai plătit 20% din costul său sau 90%;
• Perioada minimă pentru încheierea unei tranzacții este de un an.

Este greu de evaluat care este mai profitabil: un împrumut, închiriere sau leasing. Totul depinde de termenii tranzacției specifice și de organizația cu care colaborați. Adesea, această metodă de dobândire a proprietății este singura opțiune accesibilă: când băncile refuză, și situatie financiara devine din ce în ce mai deplorabil.

Leasingul este un concept larg, deși în realitățile rusești astfel de tranzacții nu sunt suficient de solicitate, au avantajele lor. Ținând cont de parametrii încheierii unui contract, comparând toate ofertele care sunt relevante pentru dvs., puteți înțelege dacă merită să colaborați cu o companie care furnizează imobile, mașini, utilaje sau utilaje pe bază de închiriere cu drept de cumpărare. , sau dacă este mai rațional să cauți opțiuni alternative.

Determinarea obiectului închiriat este o condiție esențială, fără de care tranzacția este considerată invalidă.

Obiectul leasingului poate fi orice bun mobil și imobil, care, conform clasificării existente, poate fi încadrat ca mijloace fixe, precum și software-ul și instrumentele de lucru care asigură funcționarea mijloacelor fixe închiriate. Obiectul închiriat este proprietatea locatorului pe durata contractului de leasing.

În Belarus, ca și în alte țări, în majoritatea tranzacțiilor obiectul leasingului au fost vehicule destinate transportului internațional; în ultimii șase ani, peste 5.000 de unități de material rulant utilizate în transportul internațional de mărfuri au fost importate în țară în leasing operațional. În esență este străin investitii de investitiiîn economia republicii și s-a desfășurat fără garanții de statși intervenția directă a guvernului.

Subiecții relațiilor de leasing sunt trei persoane principale: locatorul, locatarul și furnizorul (vânzătorul) bunului închiriat.

Locatorul este o entitate juridică care, pe cheltuiala fondurilor împrumutate sau proprii, dobândește proprietatea asupra proprietății în timpul realizării unei tranzacții de leasing și o furnizează locatarului ca obiect de leasing pentru o anumită taxă pentru o anumită perioadă și pentru anumite condiții pentru deținerea și utilizarea temporară cu sau fără transfer către locatar a dreptului de proprietate asupra bunului închiriat.

Scopul operațiunilor de leasing pentru locator este realizarea de profit. Totuși, dacă pentru companiile de leasing leasingul este principalul tip de activitate comercială, atunci pentru alte entități comerciale care acționează ca locator, implementarea unor astfel de operațiuni le permite și să rezolve alte probleme. Astfel, pentru bănci și companii de asigurări, leasingul devine un instrument care ajută la extinderea gamei de servicii oferite și la atragerea de noi clienți, permițându-le să își diversifice operațiunile active. Leasingul de produse fabricate permite întreprinderilor de producție să extindă piețele de vânzare, să atragă noi clienți, să crească volumele de vânzări și să accelereze cifra de afaceri a fondurilor.

Chiriaș - entitate comercială (entitate juridică sau antreprenor individual), care, în conformitate cu contractul de leasing, este obligat să accepte bunul închiriat contra unui anumit onorariu pe o anumită perioadă și în anumite condiții pentru deținerea și folosirea temporară în conformitate cu contractul de leasing.

Locatarul trebuie să opereze el însuși obiectul închiriat în cursul activităților sale comerciale sau, dacă dorește să-l transfere unei alte entități comerciale, de exemplu, filiala sa sau orice altă entitate comercială, poate face acest lucru numai cu acordul locatorului. în temeiul unui contract de subînchiriere sau de închiriere . În cazul transferului obiectului închiriat de către locatar în condițiile contractului de închiriere, contabilizarea încasării fondurilor de la locatarul acestuia, determinând rezultatul acestei tranzacție de afaceriși va fi obligat să plătească plățile de impozit corespunzătoare în conformitate cu regulile stabilite prin acte normative pentru închiriere, ca și pentru unul dintre tipurile de activitate comercială.

Analizând leasingul ca structură juridică specială, trebuie menționat că acesta este complicat de prezența unei a treia persoane în relațiile juridice - furnizorul (vânzătorul), cu care, conform practicii consacrate, locatarul nu are o relație contractuală directă. , dar în virtutea legislației are anumite drepturi în raport cu el. Vânzătorul (furnizorul) poate fi o persoană fizică, un antreprenor individual sau o persoană juridică care a încheiat un contract de cumpărare și vânzare (furnizare) cu locatorul și îi vinde acestuia bunul închiriat.

Adesea, un număr mai mare de persoane sunt implicate în operațiuni de leasing - de exemplu, o bancă, un intermediar. La astfel de operațiuni participă așa-zișii brokeri de leasing, a căror sarcină principală este să reunească potențialul utilizator, producător sau angrosist, societatea de leasing și banca care va finanța o astfel de tranzacție. În același timp, brokerul de leasing nu este un participant la relația de leasing, el îndeplinește doar funcții de intermediar în forma sa pură.

O etapă importantă în studiul și utilizarea leasingului este procedura de luare în considerare a tipurilor de leasing. Practica mondială a dezvoltat numeroase opțiuni pentru contracte de leasing care determină tipurile, formele și metodele de implementare a relațiilor de leasing. Din păcate, în literatura economică există o confuzie a conceptelor referitoare la tipurile de leasing; granițele dintre ele nu sunt întotdeauna clar definite, ceea ce duce la o combinație de caracteristici ale unuia și altui tip într-un singur contract.

În funcție de sarcina țintă, clasificarea poate fi efectuată în funcție de diferite criterii. Astfel, tipurile de leasing pot fi diferențiate în funcție de gradul de acoperire a costurilor locatorului și de durata tranzacției, de forma de organizare a tranzacției, de sfera serviciului, de obiectul leasingului, de componența părților, de operare. condițiile, atitudinea față de avantajele fiscale, tipul plăților de leasing, sursa de finanțare a tranzacției de leasing (Anexa A) .

În practica mondială, există două tipuri principale de tranzacții de leasing: financiare și operaționale. Criteriile de separare sunt gradul în care locatorul acoperă costurile de achiziție a obiectului închiriat și asigură veniturile acestuia prin încasarea plăților de leasing de la unul sau mai mulți locatari și durata tranzacției în raport cu perioada normală de amortizare a obiectului închiriat. .

Leasingul financiar este leasing cu rambursare totală. Se utilizează în cazurile în care, pe durata unui contract, locatorului i se achită integral costul bunului închiriat, precum și profitul din operațiunea de leasing. Termenul de închiriere coincide cu perioada completă de amortizare a echipamentului. Leasingul financiar este de preferat atunci când o întreprindere trebuie să-și reechipeze potențialul tehnic existent. În acest caz, echipamentele complexe pot fi achiziționate prin canale de leasing, linii tehnologice, unitati individuale, vehicule. Într-o astfel de tranzacție, compania de leasing asigură finanțarea integrală a echipamentului achiziționat și plătește cu furnizorii și producătorul. Echipamentul este livrat direct utilizatorului, care plătește locatorul pentru acesta în perioada de închiriere. Termenul contractului coincide adesea cu durata de viață. În acest moment, contractul de leasing prevede plata integrală de către locatar a costului echipamentului închiriat și transferul către acesta a tuturor drepturilor de proprietate asupra proprietății. Obiectele de leasing financiar, de regulă, sunt tipuri scumpe de mașini și echipamente. Rata de plată (mărimea relativă a plăților de leasing din costul proprietății închiriate) pentru leasingul financiar este mai mică decât pentru leasingul operațional.

În cazul leasingului operațional, locatorul închiriază proprietatea pentru o perioadă semnificativ mai mică decât perioada de amortizare, ceea ce permite ca obiectul să fie închiriat în mod repetat pe durata de viață normală. Leasingul operațional este leasingul cu rambursare incompletă; ca urmare, locatorul nu rambursează toate costurile sale pe cheltuiala unui singur locatar. Diferențele în conținutul relației dintre locator și locatar în leasingul financiar și operațional sunt prezentate în Anexa B.

Leasingul direct este un tip de leasing în care funcțiile de furnizor (producător) și locator sunt îndeplinite de o singură persoană, adică. Producătorul închiriază el însuși proprietatea fără intermediari.

Leasingul indirect este un tip de leasing în care există un intermediar - locatorul - între furnizor (producător) și utilizator. Versiunea clasică a leasingului indirect presupune cumpărarea unui bun închiriat de către o societate de leasing de la un furnizor și transferul acestuia către utilizator pe baza unui contract de leasing. În astfel de relații sunt implicate cel puțin trei părți - întreprinderea producătoare, societatea de leasing și locatarul, dar pot exista și alți participanți - un creditor, un garant, o companie de asigurări etc. Leasingul indirect este baza majorității tranzacțiilor de leasing. .

Leasing cu returnare - cu acest tip de leasing sunt combinate functiile furnizorului (producatorului) si ale locatarului, i.e. întreprinderea - proprietarul obiectului îl vinde locatorului și închiriază înapoi același obiect. De fapt, obiectul în sine nu se mișcă nicăieri, se schimbă doar proprietarul. Drept urmare, acordă proprietarului inițial un împrumut garantat de proprietate.

Operațiunile de leasing-back permit unei întreprinderi să elibereze temporar capitalul legat prin vânzarea proprietății și, în același timp, să continue să îl utilizeze efectiv, să echilibreze soldul prin vânzarea proprietății nu la valoarea contabilă, ci deseori la o valoare de piață avansată. Leaseback poate fi considerat o alternativă la obținerea unui împrumut de la o bancă. Este mai ieftin, mai realist și mai ușor pentru o întreprindere să obțină fonduri suplimentare prin operațiuni de leaseback decât prin împrumuturi bancare.

Leasingul către un furnizor este un leaseback, singura diferență este că furnizorul, deși acționează ca vânzător și chiriaș în același timp, nu este un utilizator. Utilizatorul este un terț care a primit obiectul în subînchiriere.

Elementele de subînchiriere pot fi urmărite în timpul leasingului către furnizor. La definirea subînchirierii, este necesar să se țină seama de principala sa caracteristică: locatarul, în baza unui contract de leasing, transferă utilizatorului final un obiect primit anterior de la locator.

Astfel, subînchirierea este un tip de subînchiriere a unui bun închiriat, în care locatarul în temeiul unui contract de leasing transferă către terți (locatari în temeiul unui contract de subînchiriere) pentru posesia și folosirea contra cost și pentru o perioadă în conformitate cu termenii contractului de leasing. contract de subînchiriere, proprietate primită anterior de la locator în temeiul contractului de leasing și care constituie obiectul leasingului.

La transferul proprietății în subînchiriere, drepturile de creanță împotriva vânzătorului sunt transferate locatarului în baza contractului de subînchiriere.

La transferul bunului închiriat pentru subînchiriere, este necesar acordul în scris al locatorului.

Pe baza volumului de servicii, există tipuri de leasing precum leasing pur, complet, leasing cu un set incomplet de servicii și general.

Leasingul net este o tranzacție în care locatorul finanțează doar proprietatea dobândită și o transferă locatarului. Toate costurile de întreținere, reparație și asigurare a echipamentului utilizat sunt suportate de locatar, acestea nu sunt incluse în plățile de leasing.

Leasingul integral, sau leasingul cu o gamă completă de servicii, este o tranzacție în care locatorul asigură locatarului serviciul complet de întreținere a obiectului închiriat, precum și Servicii aditionale legate de tranzactie - furnizare de materii prime, instruire personal, asigurari, servicii financiare, de marketing si vamale. Cel mai important avantaj al acestui tip de leasing în comparație cu alte tipuri este că chiriașul primește o gamă largă de servicii conexe extrem de profesionale furnizate de locator cu posibila participare a producătorului însuși. Acest formular relațiile dintre toți participanții la tranzacția de leasing ajută la îmbunătățirea capacităților operaționale ale echipamentelor utilizate, la creșterea volumului producției și a competitivității bunurilor.

Leasingul cu un set incomplet de servicii este o tranzacție în care funcțiile de reparare, întreținere și asigurare a proprietății sunt împărțite între părți în funcție de termenii contractului.

Leasingul general vă permite să încheiați un acord de furnizare a unei linii de leasing, prin care locatarul poate, dacă este necesar, să primească echipamentul necesar fără a încheia de fiecare dată un nou contract. Acest tip leasingul este posibil, desigur, cu un parteneriat permanent între locator și locatar.

Pe teritoriul tranzacțiilor de leasing se disting următoarele:

leasing intern, atunci când toate părțile la contractul de leasing reprezintă o țară, în acest caz Republica Belarus.

leasing extern (internațional). Leasingul extern include tranzacțiile la care una dintre părți sau toate părțile le aparține simultan tari diferite- nerezidenți ai Republicii Belarus. Acest tip de leasing include și tranzacțiile efectuate de locator și locatarul unei țări, în cazul în care cel puțin una dintre părți își construiește activitățile și are capital împreună cu o societate străină, de exemplu, aceasta este o societate în participațiune.

La rândul său, leasingul internațional, în funcție de locația părților implicate în operațiunile de leasing, se împarte în: leasing de export, import și tranzit.

În cazul leasingului la export, operațiunea de leasing este efectuată de locator și producător situat într-o țară, iar consumatorul (locatar) situat în altă țară.

În cazul leasingului de import, operațiunea de leasing este efectuată de locator și consumator (locatar), situate într-o țară, și producător, situat în altă țară.

În cazul leasingului de tranzit, toți participanții la operațiunea de leasing sunt localizați în țări diferite.

În ceea ce privește avantajele fiscale prevăzute de lege, se face distincție între leasingul imaginar, atunci când o tranzacție se realizează pentru acoperirea unei alte operațiuni - cumpărare și vânzare în rate (o astfel de tranzacție de leasing are caracter speculativ și se realizează cu scopul de a extrage cel mai mare profit prin obținerea impozitelor nejustificate și a altor beneficii în vigoare în țară), precum și leasing-ul valabil, care trebuie să respecte în mod legal legislația în vigoare și conținutul economic al tranzacției de leasing și al activității de afaceri.

Pe baza naturii plăților de leasing, leasingul se distinge cu plățile în numerar, compensatorii și mixte.

Atunci când leasing cu plăți în numerar, locatarul efectuează toate plățile în în numerar. Leasingul cu plăți compensatorii prevede plăți de leasing sub forma livrărilor unei părți din produsele produse pe echipamentul care face obiectul leasingului. Leasingul cu plăți mixte presupune plăți efectuate parțial de către locatar în numerar și parțial în bunuri, a căror proporție depinde de acordul dintre părți.

În funcție de sursele de finanțare ale tranzacției de leasing, leasingul se distinge, finanțat fonduri proprii, finanțat prin fonduri împrumutate sau atrase și leasing separat (comercial).

M.A. Borovitskaya Capitolul din manualul educațional " Servicii bancare intreprinderi"
conform materialelor de pe site-ul www.aup.ru

TEMA 5. Leasingul

5.1. Definiția și esența leasingului

Leasing este un complex de proprietate şi relaţiile economice apărute în legătură cu achiziționarea de proprietăți și închirierea ulterioară a acesteia pentru utilizare temporară contra unei anumite taxe.

Leasingul clasic are o relație trilaterală: locator, locatar, vânzător (furnizor) de proprietate, iar operațiunea de leasing se desfășoară după următoarea schemă. Viitorul locator are nevoie de o proprietate, pentru a cărei achiziție nu are resurse financiare disponibile. Apoi găsește o firmă de leasing care are suficiente resurse financiare și o abordează cu o propunere de afaceri pentru a încheia o tranzacție de leasing. Conform acestei tranzacții, locatarul selectează un vânzător care are proprietatea cerută, iar locatorul dobândește dreptul de proprietate asupra acesteia și o transferă locatarului pentru utilizare temporară contra unei taxe specificate în contractul de leasing. La sfârșitul contractului, în funcție de termenii acestuia, proprietatea este restituită locatorului sau devine proprietatea locatarului.

Dacă se implementează un proiect costisitor, numărul participanților la tranzacție crește. Aceasta, de regulă, se întâmplă din cauza atragerii de către locator a unor noi surse de resurse financiare (bănci, companii de asigurări, fonduri de investiții etc.) către tranzacție.

Din punctul de vedere al relațiilor de proprietate, o tranzacție de leasing constă din două componente interdependente: relațiile de cumpărare și vânzare și relațiile asociate utilizării temporare a proprietății. Din punctul de vedere al legii obligațiilor, aceste relații pot fi implementate prin două tipuri de acorduri: cumpărare și vânzare și leasing (transferare de proprietate în folosință temporară).

Dacă contractul de leasing prevede vânzarea proprietății după expirarea contractului, atunci relația de utilizare temporară se transformă într-o relație de vânzare cumpărare, abia acum între locator și utilizatorul imobilului.

Toate etapele procesului de leasing sunt strâns interconectate. Astfel, relațiile de folosință temporară a proprietății (contract de leasing) apar numai după vânzare contract de vânzare. Putem spune că într-o tranzacție de leasing, executarea unui contract dă impuls apariției următoarei tranzacții, iar participanții la procesul de leasing interacționează strâns între ei în diferite etape.

Pe primul stagiu Producătorul de echipamente și locatorul, la încheierea unui contract de cumpărare și vânzare, acționează ca vânzător și cumpărător. În același timp, utilizatorul proprietății, fără a participa în mod legal la contractul de cumpărare și vânzare, este un participant activ la această tranzacție, alegând echipamente și un anumit furnizor.

Toate problemele tehnice legate de implementarea contractului de cumpărare și vânzare (completitudine, termeni și loc de livrare, obligații de garanție, procedura de acceptare etc.) sunt rezolvate între producător și locatar; locatorul poartă responsabilitatea securitate financiara tranzacții.

Pe a doua faza cumpărătorul imobilului îl închiriază în folosință temporară, acționând în calitate de locator. Cu toate acestea, relația din cel de-al doilea acord nu se limitează la între utilizator și locator. Vânzătorul proprietății, deși încheie un contract de cumpărare și vânzare cu locatorul, este responsabil pentru calitatea echipamentului față de utilizator.

Dacă evaluăm importanța și rolul dominant al componentelor individuale ale complexului de relații de leasing, atunci cele decisive, desigur, sunt relațiile de transmitere a proprietății în folosință temporară. Relațiile de vânzare și cumpărare joacă un rol secundar.

Principalele caracteristici și particularități inerente leasingului sunt următoarele:

Veți afla ce este leasingul și ce fac companiile de leasing, ce echipamente poate închiria un om de afaceri și ce este mai profitabil - leasing sau credit

Salutări cititorilor revistei HeatherBeaver! Autor obișnuit al resursei, economistul, Eduard Stembolsky vă este din nou alături.

Astăzi vom vorbi despre leasing - asistență financiară, care devine din ce în ce mai relevant în țara noastră.

Articolul va fi util antreprenorilor aspiranți, proprietarilor de mașini și tuturor celor care doresc să țină pasul cu vremurile și să fie la curent cu tendințele populare în finanțe și afaceri.

1. Ce este leasingul - definiție

Termenul financiar „leasing” provine din cuvântul englez „leasing” și este tradus literal ca „rent”.

Intr-adevar, la efectuarea tranzactiilor de leasing, proprietatea este transferata in folosinta temporara, dar spre deosebire de un inchiriere clasic, utilizatorul are dreptul de a cumpara ulterior obiectul inchiriat pentru detinere permanenta.

Aceasta este principala diferență fundamentală dintre leasing și chirie: există și alte nuanțe despre care vom vorbi cu siguranță în articolul nostru.

Definiția oficială este următoarea:

Leasing- asta e perspectiva activitati de investitii, care vizează transferul de către proprietar a proprietății sale către persoane fizice sau juridice în conformitate cu acordul.

Proprietatea este transferată de către locator pentru o anumită perioadă de timp contra unei taxe convenite în prealabil și cu dreptul de răscumpărare ulterioară a proprietății de către locatar. Toate condițiile pentru transferul proprietății, asigurarea și durata de viață a acesteia până la răscumpărarea integrală sunt specificate în contractul de leasing, care este semnat de ambele părți.

Trebuie spus că leasingul nu se termină întotdeauna cu cumpărarea proprietății: uneori, destinatarul o returnează proprietarului, ca într-un contract de închiriere obișnuit.

Obiecte si obiecte de leasing

Să luăm în considerare ce obiecte (sau articole) pot fi închiriate:

• echipamente;
• structuri;
• clădire;
• intreprinderi;
• transport;
• alte bunuri de care este interesat destinatarul.

Aproape orice proprietate deținută poate fi închiriată sau închiriată. Excepție fac terenurile, obiectele naturale, precum și proprietățile pentru care legea prevede un tratament special (de exemplu, arme).

În țara noastră, leasingul de echipamente și mașini este deosebit de popular.

Multe companii, aflate în stadiul inițial al activităților lor, ajung la concluzia că este mai profitabil pentru ei să scoată proprietăți pe credit cu răscumpărare ulterioară decât să o cumpere printr-o tranzacție unică de cumpărare și vânzare.

Acest lucru vă permite să reduceți costurile și să cumpărați echipamente și utilaje în cel mai scurt timp posibil.

Citiți despre cum să-l obțineți în articolul nostru separat.

Subiecte de leasing:

• locatar (cunoscut și ca client - o persoană fizică sau juridică interesată să primească bunul închiriat);
• locator (bancă, companie, organizație comercială sau publică);
• asigurător (companie care asigură tranzacția);
• furnizor (vânzător de echipamente, producător, dealer).

Se întâmplă ca locatorul să acționeze simultan ca furnizor de proprietate, dar mai des este Banca Comerciala, o instituție de credit sau o societate de leasing în sine. Locatorul poate fi nu numai o persoană juridică, ci și o persoană fizică care închiriază o proprietate personală.

O companie de asigurări este un participant opțional, dar de dorit la operațiunile de leasing. De obicei, asigurătorul este partenerul beneficiarului sau al locatorului. Este implicat în scopul asigurării proprietății, transportului, financiar și alte tipuri de riscuri asociate tranzacției.

Aproape toate marile companii efectuează proceduri de acest tip. organizatii de credit, dar nu direct, ci prin „filiale” special create - filiale.

De obicei, prima parte a numelui unor astfel de divizii coincide cu numele companiei-mamă (băncii). Exemplu - Avangard-Leasing, PromSvyazLeasing, VTB Leasing etc.

Sens practic

In ce sens practic leasing? Este simplu: destinatarul nu plătește imediat, ci efectuează plăți în termenul stabilit prin contract, în timp ce proprietatea devine de fapt proprietate imediat după efectuarea avansului.

Este clar că tranzacția este finalizată numai dacă există un avantaj reciproc între destinatar și locator. Contractele de leasing sunt variabile și diverse, iar programele de rambursare a datoriilor sunt flexibile.

Există următoarele tipuri de plăți:

• plăți regresive- plata lunara cu suma descrescatoare;
• plăți de anuitate- cu aceeași sumă de plăți;
• plăți sezoniere- legat de caracteristicile sezoniere ale afacerii destinatarului.

Echipamentele luate în folosință pot fi imediat puse în funcțiune, dar până când devin proprietatea dumneavoastră, impozitul pe proprietate nu se deduce din el - acesta este un alt avantaj al operațiunilor de leasing.

2. Principalele tipuri de leasing – TOP 3 tipuri populare

Există mai multe tipuri de leasing, dar cele mai populare tipuri în Rusia sunt leasingul de mașini, leasingul de echipamente și leasingul financiar.

Tip 1. Leasing auto

Persoanele fizice și entitati legale. Beneficiile leasingului față de un împrumut auto fac obiectul unui articol separat, dar aici vom vorbi despre perspectivele pentru acest tip de achiziție de vehicule.

Leasingul de mașini este, în esență, închirierea unei mașini, abia la sfârșitul termenului său, nu returnați vehiculul proprietarului, ci îl păstrați pentru dvs. Pentru țara noastră, aceasta este o modalitate relativ nouă de a cumpăra o mașină, dar în SUA și Europa această metodă este în căutare constantă de zeci de ani.

Pentru organizațiile de leasing, leasingul de mașini este zona de creditare cel mai puțin riscantă, deoarece o mașină este o proprietate foarte lichidă care poate fi vândută la piață secundară.

În plus, mașinile trebuie să fie înmatriculate la agențiile guvernamentale și, dacă este necesar, pot fi găsite cu ușurință. Probabilitatea de neplăți și returnarea mașinii este mult mai mică, deoarece puțini oameni doresc să se despartă de mașină după câteva luni de funcționare cu succes.

Dacă nu aveți nevoie să cumpărați, ci mai degrabă, puteți folosi sfaturile uneia dintre publicațiile noastre anterioare.

Citiți mai multe despre asta într-un articol separat din revista noastră.

Vedere 2.

Echipamentele funcționale și moderne măresc performanța producției și competitivitatea întreprinderii. Cu toate acestea, compania nu dispune întotdeauna de capitalul de lucru necesar pentru achiziționarea de echipamente.

Rezultatul este că o parte semnificativă a întreprinderilor țării operează cu echipamente învechite (din punct de vedere moral sau fizic).

Într-o astfel de situație, cel mai simplu și mai rentabil mod de a rezolva problema este închirierea echipamentelor cu un drept de cumpărare ulterior.

Avantajele acestei opțiuni sunt destul de numeroase:

• este mai ușor decât un împrumut, care necesită garanții și un pachet impresionant de documente;
• acest lucru este mai puțin riscant pentru locatori (întrucât în ​​caz de neplată, companiile au dreptul de a prelua proprietatea în orice moment);
• aceasta vă permite să actualizați fondurile companiei și să îi asigurați condiții fiscale favorabile;
• Acest cale rapidăîmbunătățirea capacității de producție fără investiții unice.

Această metodă de achiziție a mașinilor și echipamentelor este indicată de utilizat în cazurile în care perioada de uzură a obiectelor este destul de lungă. În caz contrar, la expirarea contractului, achiziția proprietății va deveni lipsită de sens, deoarece până la acel moment va fi deja depășită.

O altă nuanță este că echipamentele înalt specializate sunt la cerere redusă, așa că dacă contractul este reziliat sau returnat, o astfel de proprietate va fi dificil de vândut.

Prin urmare, companiile care furnizează echipamente specializate pentru utilizare pot solicita destinatarului efectuarea unui depozit sau o plată în avans: aceste sume nu sunt rambursabile în cazul anulării tranzacției.

Tip 3. Leasing financiar

Acest tip este o operațiune de achiziție a proprietății cu punerea ulterioară în folosință temporară pentru o perioadă lungă și deprecierea totală sau cea mai mare a valorii acesteia.

Sună complicat, dar în realitate totul este simplu: locatorul achiziționează echipament, transport sau alt bun, îl închiriază pentru utilizare, returnează costul proprietății și obține profit suplimentar din tranzacție.

Tranzacția de leasing financiar are un caracter tripartit. Destinatarul depune o cerere locatorului, care cumpără imobilul de la furnizor și îl transferă destinatarului.

Ca urmare a tranzacției, locatorul compensează pierderile și realizează un profit, iar partea care primește echipamentul sau alte proprietăți într-un leasing pe termen lung cu achiziție ulterioară.

O trăsătură caracteristică a unei astfel de operațiuni: obiectul închiriat este inițial destinat a fi transferat destinatarului. După expirarea termenului de plată, obiectul contractului devine proprietatea destinatarului, dar înainte de aceasta se află în mod formal în posesia locatorului.

Alte tipuri de leasing

Structurile comerciale folosesc leasingul pentru a reduce povara fiscală. Uneori, locatorul acționează simultan ca locatar: această metodă este utilizată de întreprinderi atunci când există o lipsă de capital de lucru și se numește leaseback .

O altă varietate - leasing operaţional (de servicii). , în care cheltuielile locatorului pentru achiziția și întreținerea obiectelor nu sunt acoperite prin plăți pe durata unui contract.

Există o clasificare în funcție de gradul de risc:

• închiriere negarantată când destinatarul nu lasă partenerului nicio garanție suplimentară de îndeplinire a părții sale de contract;
• parțial asigurată– cu asigurare;
• garantat atunci când riscurile sunt distribuite între mai mulți participanți care acționează ca garanți ai beneficiarului.

Pentru claritate, am combinat tipuri populare de leasing într-un tabel și am indicat caracteristici si avantajele fiecaruia dintre ele:

3. Cum funcționează leasingul - 5 etape principale ale unei operațiuni de leasing

Deși tranzacția de leasing este considerată mai simplă și mai accesibilă tranzactie financiara decât un împrumut, înregistrarea acestuia necesită respectarea anumitor reguli. O operațiune de leasing competentă din punct de vedere legal se desfășoară în mai multe etape.

Etapa 1. Selectarea obiectului de leasing și a companiei

Alegerea obiectului este la latitudinea destinatarului. Dacă aceasta este o întreprindere care dorește să achiziționeze echipamente cu un împrumut pe termen lung cu achiziție ulterioară, atunci căutați cel mai varianta profitabila se ocupă de departamentul financiar.

Dacă aceasta este o persoană privată care intenționează să achiziționeze un vehicul, atunci va trebui să aleagă subiectul operațiunii de leasing și locatorul în mod independent, concentrându-se pe probleme de fezabilitate economică și preferințe personale.

Vom oferi informații mai detaliate despre cum să alegeți un partener de tranzacție într-o secțiune separată dedicată în întregime acestei probleme.

Etapa 2. Studiul condițiilor de închiriere și aprobarea prealabilă

După selectarea unei organizații care furnizează serviciile necesare, destinatarul face un apel către companie și conduce negocieri preliminare cu privire la termenii tranzacției viitoare.

Cele mai importante puncte trebuie clarificate:

• suma avansului;
• sumele plăților regulate;
• programul de plată;
• conditiile de finalizare a tranzactiei.

Dacă formatul este potrivit, destinatarul depune cererea și pregătește documentele necesare. Locatorul analizează apoi informațiile furnizate de potențialul partener. Cel mai important indicator este starea financiara client.

Etapa 3. Întocmirea unui contract de leasing

Următoarele documente sunt necesare pentru acordul de tranzacție::

1. Cerere de leasing.
2. Situațiile financiare pentru ultimele patru perioade de raportare.
3. referinta bancara despre cifra de afaceri a contului companiei în ultimul an.
4. Mail informativ Despre companie.
5. Copie a pașaportului seful companiei.
6. Document de acord cu furnizorul echipamente (vehicule sau alte bunuri).
7. Asigurare de proprietate leasing

Aceasta este doar o listă de bază: compania de leasing poate solicita alte documente și certificate în funcție de specificul contractului.

Etapa 4. Avans și livrarea proprietății

După semnarea unui acord privind transferul obiectului, societatea care primește un avans, intră în posesia bunului închiriat și îl folosește în activități comerciale. Compania furnizor este responsabilă pentru furnizarea de echipamente sau alte proprietăți.

Pe durata tranzacției, proprietatea rămâne în sarcina locatorului (o caracteristică fundamentală a unei tranzacții de leasing), dar clientul poate folosi obiectul în scopuri proprii, efectuând plăți conform acordului.

Etapa 5. Funcționarea instalației și dobândirea dreptului de proprietate

Dacă destinatarul încalcă termenii acordului sau programul de plată, locatorul poate retrage obiectul în calitate de proprietar și îl poate vinde pe piața secundară. Clientul este responsabil pentru deteriorarea, defecțiunea sau defecțiunea echipamentelor, vehiculelor sau a altor proprietăți.

Dacă plățile sunt efectuate în mod regulat pe tot parcursul termenului, atunci odată ce întreaga sumă este rambursată, proprietatea trece către compania care primește. Profitul primit de client în timpul exploatării echipamentului este proprietatea acestuia.

4. Leasing sau credit – care este diferența și ce este mai profitabil în timpul unei crize?

Diferența fundamentală dintre un împrumut și leasing este că în primul caz bunul devine imediat proprietatea clientului, iar în al doilea caz rămâne în posesia locatorului până la încheierea contractului.

În plus, la cererea de leasing, clientul nu este obligat să furnizeze un istoric de credit, deși situația financiară a companiei este neapărat studiată de partea care ia decizia de a emite proprietatea.

Care are mai mult sens din punct de vedere financiar?

În condiții de instabilitate economică, experții acordă prioritate leasingului.

Avantajele leasingului sunt deosebit de evidente atunci când se utilizează echipamente sau vehicule:

• Avansul pentru leasing este de obicei cu 5-10% mai mic;
• reducerile de leasing sunt asigurate in 80-90% din tranzactii;
• nu este necesar depozit pentru leasing;
• beneficiarul are avantaje fiscale;
• Tranzacțiile de leasing sunt efectuate mai rapid și necesită mai puține documente.

Leasingul este, de asemenea, benefic pentru companiile care cumpără proprietăți în inchiriere pe termen lung, și persoanelor fizice.

Să ne uităm la avantajele și dezavantajele acestui lucru instrument financiar folosind un exemplu concret - închirierea unei mașini.

Exemplu

Calculul a fost facut de firma de leasing. Articolul închiriat este o mașină Toyota populară la un preț de 690 de mii de ruble.

La prima vedere, beneficiile sunt evidente: plata lunara la leasing este cu 38% mai puțin. Cu toate acestea, există o nuanță - astfel de condiții sunt oferite de locatori numai dacă mașina este returnată companiei după expirarea perioadei de leasing (trei ani).