Scopul tau:

atrageți finanțare pentru operațiunile de comerț exterior ale organizației dvs

Soluția noastră:

servicii de finanțare a comerțului

Sberbank CIB oferă clienților săi o gamă completă de produse de finanțare a comerțului - pentru import, export și decontări în teritoriu Federația Rusă. În funcție de parametrii tranzacțiilor, clienții noștri au posibilitatea de a primi finanțare pe o perioadă de până la 18 ani.

Pentru export

Împrumuturi clienților folosind fondurile strânse PJSC Sberbank pe piata internationala, ceea ce face posibilă reducerea costului final al finanțării pentru client.

Finanțare acoperită de EXIAR

Acordarea de credite furnizorilor de exporturi non-resurse pentru implementarea contractelor de export sub acoperirea de asigurare a Agenției Ruse pentru Asigurarea Creditelor și Investițiilor de Export - EXIAR (Agenția Națională de Credite de Export (ECA), creată ca parte a intensificării dezvoltării și implementării un program de sprijinire a exporturilor rusești).

Finanțarea lanțului de aprovizionare (SCF)

Finanțarea tranzacțiilor comerciale transfrontaliere ale clienților, inclusiv Commodity Trade Finance, permițând atât cumpărătorilor, cât și vânzătorilor implicați într-o tranzacție să își optimizeze capitalul de lucru. Cea mai des folosită soluție de finanțare este factoringul invers.

Finanțare post-export

Finanțare prin scrisoare de credit deschisă de o bancă contrapartidă furnizorului. Sberbank PJSC oferă un împrumut băncii contrapartide care a emis scrisoarea de credit pentru a efectua plata în baza scrisorii de credit către furnizor.

Finanțarea comerțului cu mărfuri

Finanțarea operațiunilor de export și comerț internațional al companiilor furnizoare de materii prime în străinătate. Realizat pe baza Sberbank (Elveția) AG2, precum și a altor bănci subsidiare ale Grupului Sberbank.

Pentru import

Finanțare post-import

Finanțarea plăților în baza unui contract cu un furnizor străin în baza unei scrisori de credit. Plata conform unei scrisori de credit către un exportator străin este efectuată de o bancă străină, oferind o plată amânată către Sberbank PJSC, care, la rândul său, oferă o plată amânată clientului său.

Finanțare pe termen lung acoperită de agențiile de credit la export (ECA)

Contracte de finanțare pentru importul de bunuri și servicii prin atragerea de finanțare cu participarea agențiilor străine de credit la export (ECA).

Finanțarea comerțului exterior

Creditarea unui client folosind fonduri strânse de Sberbank pe piața internațională, ceea ce face posibilă reducerea costului final de finanțare pentru client.

Acreditive neacoperite în limita de risc per client

Clientului i se acordă o limită în care banca deschide acreditive fără a oferi acoperire.

Pentru plăți pe teritoriul Federației Ruse

Acreditiv intern

Una dintre cele mai sigure forme de plată din Federația Rusă. Un instrument atractiv de finanțare a tranzacțiilor.

Scrisoare de credit internă neacoperită cu plată anticipată

Pentru furnizorii/antreprenorii ruși care se confruntă cu situații în care cumpărătorii/clienții solicită plata amânată, iar furnizorul/antreprenorul este limitat în atragerea de resurse în aceste scopuri. Pe cheltuiala fondurilor băncii, plățile pot fi efectuate în favoarea beneficiarului de fonduri în baza acreditivelor interne „neacoperite” cu o plată amânată până la sfârșitul acestei amânări. Astfel, acest produs poate acționa ca o alternativă la răscumpărarea bancară creanţe de încasat cumpărător/client, format din plata amânată.

Scrisoarea de credit neacoperită în limita de risc per client

Folosit pentru a efectua plăți către furnizori fără distragere fonduri proprii din circulatie. Clientului i se acordă o limită multivalută reînnoibilă pentru efectuarea tranzacțiilor de finanțare a comerțului, în cadrul căreia Banca deschide acreditive fără formarea de acoperire sau chiar fără garanții. Clientul face decontari cu furnizorii de produse fara a-si folosi propriile si/sau bani împrumutați la data deschiderii acreditivului.

Finanțarea ECA include

• Înregistrarea garanțiilor de la o agenție de asigurări de export a statului german
• Intocmirea documentelor pentru obtinerea unui imprumut

Acest tip de finanțare are ca scop sprijinirea întreprinderilor rusești de cumpărare care fac achiziții mari de bunuri. Împrumutul este oferit cumpărătorilor ruși prin germană banci comerciale. Împrumutul este asigurat printr-o garanție de la agenția de stat de asigurări pentru export a statului german pe o perioadă de până la 7 ani în scopul importului de mașini și echipamente. În Germania, aceasta este agenția de credit la export Euler Hermes.

Care sunt beneficiile finanțării ESA?

Interesul agenției de asigurare a exporturilor de stat constă în rezultatul final - adică în achiziționarea de bunuri de către o companie rusă din Germania. Principalele avantaje ale finanțării ESA sunt strângerea de fonduri la o dobândă mai mică decât un împrumut bancar; perioadă favorabilă de amortizare, precum și posibilitatea amânării plății sumei principale a datoriei și a dobânzii, cel puțin până la punerea în funcțiune a obiectului investiției (până la doi ani).

Cerințe pentru furnizarea de finanțare ESA

Trebuie avut în vedere faptul că pentru acordarea finanțării ESA există cerințe inițiale destul de stricte, cele mai tipice dintre ele: disponibilitatea raportării publice conform IFRS pentru 1–2 ani; plata a cel puțin 15% din costul echipamentelor din fonduri proprii (restul de 85% din costul contractului este asigurat sub forma unei garanții ECA); valoarea minimă a contractului care trebuie finanțat trebuie să fie de 5 milioane EUR; jurisdictia contractului trebuie sa respecte legislatia tarii producatorului, cel putin 60% din marfa trebuie sa fie produsa in tara exportatorului. Suma maximă de finanțare este de 30 milioane USD și este limitată de limita liniei de credit. Schema de acțiuni este următoarea: fondurile de împrumut sunt plătite de o bancă străină direct exportatorului pe măsură ce echipamentul este expediat sau lucrările efectuate de acesta.

19.10.2016

Astăzi, atragerea de finanțare străină a creditelor sub acoperirea de asigurare a agențiilor de credit la export (denumite în continuare - ECA) este deosebit de populară în rândul companiilor ucrainene. De regulă, împrumuturile cu participarea unei ECA străine sunt oferite în valoare de 5-15 milioane de euro și, în unele cazuri, până la 50 de milioane de euro pentru a finanța furnizarea de echipamente de la producătorii străini și lucrări și servicii conexe. Pentru debitori, acest tip de finanțare comercială prezintă o serie de avantaje și anume: dobânzi scăzute, termene de finanțare acceptabile (3-6 ani), o structură mai simplă a garanțiilor și posibilitatea de finanțare separată cu rambursare anticipată până la 1 an. Toate acestea fac ca împrumuturile cu participarea ECA străină să fie atractive nu numai pentru companiile mari, ci și pentru companiile mijlocii. Acest tip de finanțare comercială este, de asemenea, avantajos din punct de vedere comercial pentru băncile străine de creditare, deoarece, datorită acoperirii ECA (sub formă de garanție sau asigurare), banca preia, în esență, cea mai mare parte din risc de credit debitor.

Condițiile împrumuturilor cu participare CCE sunt diferențe minoreîn funcție de țara exportatorului și, în general, respectă condițiile standard ale Acordului OCDE privind creditele de export cu sprijin oficial. Trăsătură caracteristică Astfel de împrumuturi sunt că împrumutul acoperă până la 85% din costul unui acord economic străin (denumit în continuare FEA), iar 15% din costul mărfurilor este plătit de importator ca plată în avans.

La structurarea tranzacțiilor de finanțare a comerțului cu participarea unei ECA străine, trebuie acordată o atenție deosebită respectării cerințelor legislației ucrainene privind controlul schimburilor. Întrebări pot apărea chiar și în acele structuri care au funcționat cu succes în trecut.

Una dintre opțiunile de finanțare a importului de mărfuri în Ucraina este o structură în baza căreia un împrumut este acordat unui rezident de către un creditor străin care plătește fonduri pentru obligațiile debitorului rezident către un exportator nerezident, în conformitate cu o economie străină. acord, fără creditarea acestor fonduri în contul rezidentului la o bancă autorizată. Acest lucru reduce riscurile și garanțiile băncii utilizarea prevăzută fonduri de împrumut. Această structură de finanțare este prevăzută direct la alin. 2 clauza 1.5 din Regulamentul privind procedura rezidenților de a obține credite și împrumuturi în moneda straina de la nerezidenți și acordarea de către rezidenți a creditelor în valută străină către nerezidenți, aprobate prin Hotărârea Consiliului de Administrație al BNU nr. 270 din 17 iunie 2004 (denumită în continuare Procedura).

Din diverse motive, rezidenții nu pot acționa întotdeauna ca debitori, atrăgând finanțare de la creditori nerezidenți. În acest caz, o alternativă, conform practicii mondiale, este atragerea unui credit printr-o bancă din țara importatoare. În acest caz, împrumutatul conform acordului cu creditorul nerezident este banca al cărei client este rezident-importator. Conform practicii globale consacrate și Acordului OCDE, o astfel de finanțare comercială în Ucraina este structurată după cum urmează (denumită în continuare Structura):

• Se încheie un acord de comerț exterior între un rezident-importator și un nerezident-exportator, care prevede plata unei părți (de obicei 15%) din costul mărfurilor de către rezident-importator (pe cheltuiala celor existente sau achiziționate la data de interbancarul piata valutara valute, împrumut bancar sau în cazuri excepționale, printr-un împrumut de la o bancă străină). Restul (85% din costul mărfurilor) este plătit de creditorul nerezident prin deschiderea unui acreditiv documentar neacoperit neconfirmat de către importatorul rezident.
• Un contract de împrumut este încheiat între o bancă ucraineană și un creditor nerezident. Conform termenilor acordului, ECA străină emite acoperire de asigurare în favoarea băncii nerezidente. Împrumutul este acordat unei bănci ucrainene de către creditorul nerezident, plătind fonduri direct în contul exportatorului nerezident din afara Ucrainei. O astfel de plată se efectuează în ordinea plății în baza unei scrisori de credit împotriva documentelor prezentate în mod corespunzător.
• Banca autorizată rambursează împrumutul creditorului nerezident.

O astfel de structură nu a fost prevăzută în mod explicit anterior reguli BNU, în special Ordinul.

În plus, în conformitate cu paragrafele. 3 clauza 1 din Hotărârea Consiliului BNU nr. 124 „Cu privire la particularitățile implementării anumitor tranzactii valutare» din 23.02.2015 (denumită în continuare Rezoluție) (modificată prin Hotărârea BNU nr. 368 din 11.08.2016), băncile autorizate au fost obligate să efectueze plăți în avans (avans) în valută pentru import. de bunuri conform acordului (contractului) economic străin, a căror valoare totală depășește 1 milion de dolari SUA, folosind exclusiv o scrisoare de credit confirmată de o bancă nerezidentă, îndeplinește cerințele băncilor de primă clasă. Aplicarea acestei cerințe a Hotărârii la Structură este contradictorie, deoarece banca autorizată nu efectuează efectiv plata avansului. Potrivit Structurii, fondurile sunt transferate efectiv de către o bancă autorizată după ce mărfurile au ajuns în Ucraina, ca rambursare a unui împrumut conform acord de împrumut, încheiat între banca autorizată și banca creditoare străină. Cu toate acestea, în practică, băncile ucrainene au luat poziția că, chiar și atunci când efectuează plăți către Structură folosind scrisori de credit, aceste acreditive trebuiau confirmate de o bancă de primă clasă.

Cu toate acestea, băncile creditoare străine refuză să confirme suplimentar scrisoarea de credit, deoarece în cazurile în care împrumutul este efectuat cu participarea unei ECA, ECA asigură riscurile de neîndeplinire împotriva unei bănci nerezidente. De aceea, în practica internațională, plățile se fac cu ajutorul acreditivelor documentare neconfirmate și neacoperite.

O altă problemă importantă care apare în mod constant în astfel de tranzacții este problema plății remunerațiilor (prime, comisioane etc.) pentru asigurarea acoperirii de asigurare către ECA străine. Întrucât importatorul-împrumutatul nu a fost adesea în măsură să plătească imediat prima ECA din fondurile proprii din cauza mărimii sale semnificative, părțile au trebuit să găsească modalități de a structura plata unei astfel de prime.

O opțiune a fost includerea unei prime ECA pe suma principală a împrumutului. Problema a fost că plata primei ECA prin fonduri de împrumut nu a fost prevăzută direct într-un act al BNU.

În plus, o altă problemă a fost că valoarea plăților pentru utilizarea creditului (rată a dobânzii, comisioane, penalități și alte plăți stabilite prin contract, inclusiv cele care sunt sancțiuni) nu poate depăși suma plăților calculată la rata maximă a dobânzii.

SCHIMBĂRI

În lumina relaxării treptate reglementarea valutară BNU a rezolvat recent unele dintre problemele descrise mai sus.

08.11.2016 BNU a adoptat Hotărârea nr. 368 „Cu privire la modificarea unor reglementări Banca Nationala Ucraina” (denumită în continuare Rezoluția nr. 368), care a intrat în vigoare la 18 septembrie 2016. Aceasta, printre altele, permite:

• Băncile ucrainene primesc împrumuturi în valută pentru a finanța acordurile de import încheiate de clienții lor
• utilizați o formă de plată cu scrisoare de credit pentru a efectua plăți în avans în baza contractelor de import fără confirmarea unei bănci de primă clasă;
• utilizați fondurile din împrumut pentru a plăti serviciile ESA (prime).

Finanțarea contractelor de import prin împrumuturi de la nerezidenți

Băncilor ucrainene li se permite acum să obțină împrumuturi în valută de la creditori nerezidenți pentru a finanța contracte de import încheiate între clienții lor și exportatorii nerezidenți. Un astfel de împrumut trebuie fie să fie garantat de o ECA străină, a cărei țară de înregistrare are un rating oficial de categoria A mai mare, fie să fie atras cu participarea unei organizații financiare internaționale. Fondurile pentru astfel de împrumuturi sunt transferate direct în contul exportatorului, ca plată pentru mărfuri conform unui acord de import, fără a fi creditate în contul importatorului ucrainean. În cazul utilizării unei scrisori de credit, o altă opțiune este abilitatea de a transfera fonduri ca plată conform scrisorii de credit fără a le credita în cont. securitate în numerar prin scrisoare de credit.

Scrisoare de credit de confirmare

Cerința ca scrisorile de credit să fie confirmate de către băncile de primă clasă nu se mai aplică, cu condiția ca o astfel de finanțare prin împrumut să fie garantată de o ECA străină a cărei țară de constituire are un rating oficial de cel puțin Categoria A.

Utilizare fonduri de credit pentru a plăti pentru serviciile ECA

Rezoluția nr. 368 permite includerea costurilor pentru plata serviciilor ECA, precum și a altor costuri de împrumut, în cuantumul principal al împrumutului. Astfel de cheltuieli pot fi plătite din veniturile împrumutului fără a fi creditate în contul împrumutatului, cu condiția ca împrumutătorul nerezident să fie un împrumutat internațional. institutie financiara sau o bancă a cărei țară de înregistrare are un rating oficial nu mai mic decât categoria A. În plus, modificările prevăd că suma totală a tuturor plăților aferente împrumutului, inclusiv dobânzile, comisioanele și alte plăți (în special, plățile către ECA din împrumut). fonduri), nu poate depăși suma determinată prin aplicarea ratei maxime admise a dobânzii în vigoare la momentul înregistrării împrumutului la BNU.

Formularea paragrafului. Din paragraful 1.5 al cap. 1 sectiune Iar Rezoluția BNU nr. 270 (modificată) poate complica atragerea finanțării comerțului cu participarea agențiilor de credit la export, deoarece ia în considerare remunerațiile (bonusuri, comisioane etc.) ale ECA străine, a căror plată se efectuează. în detrimentul fondurilor de împrumut, în calcul dimensiune maximă plăți pentru utilizarea împrumutului.

Această abordare a autorității de reglementare este contradictorie, deoarece, de fapt, o parte din suma principală a împrumutului se adaugă la calculul sumei maxime de plăți. Totuși, acest lucru nu este fezabil din punct de vedere economic, deoarece apare „dubla contabilitate” (se numără dobânda la o astfel de sumă principală și o parte din suma principală) și nu este luat în considerare statutul special al CCE, care garantează fiabilitatea finanțării comerțului și asigură evitarea cazurilor de retragere artificială a capitalului în afara Ucrainei.

Remunerația unei agenții străine de credit la export nu ar trebui inclusă în valoarea plăților pentru utilizarea împrumutului dacă plata unei astfel de remunerații este scopul propusîmprumutului și se efectuează pe cheltuiala sumei principale a împrumutului. În caz contrar, există riscul depășirii plăților creditului, calculate pe baza ratei maxime a dobânzii.

Număr de afișări: 1577

Finanțarea comerțului

Finanțarea comerțului- în limba rusă un termen colectiv care înseamnă instrumente financiare, permițând cumpărătorului să ofere o plată amânată pentru bunurile achiziționate.

În practica internațională, termenul „finanțare comercială” (engleză) Finanțarea comerțului) asociat cu comerț internațional. Finanțarea comerțului poate fi tradusă în rusă ca „așezări internaționale (așezări pentru tranzacții comerciale internaționale).”

În practica rusă, instrumentele de finanțare a comerțului sunt împărțite în patru domenii de utilizare:

Instrumente de finanțare a comerțului internațional

În prezent, activitățile aproape oricărei întreprinderi sunt legate de furnizori și cumpărători străini: de la achiziționarea de componente, materiale, materii prime, echipamente până la vânzări. produse terminateși mărfuri către piețele externe.

Chiar dacă compania nu este un participant activitatea economică externăși cumpără bunuri sau echipamente de la un furnizor intern, atunci, dacă aceste bunuri și echipamente sunt de origine străină (în totalitate sau parțial), poate utiliza instrumente de finanțare a comerțului exterior și poate primi un împrumut pentru perioada de vânzare a mărfurilor sau depreciere a echipamente în condițiile pieței internaționale.

De asemenea, folosind instrumente de finanțare a comerțului, puteți oferi unui cumpărător străin o plată amânată pentru termen lungși, în același timp, să primească venituri imediat după expedierea mărfurilor.

Finanțarea comerțului, utilizată pe scară largă în țările cu economie dezvoltată, este acum disponibil pentru întreprinderile autohtone. Acest articol va discuta cele mai comune și mai accesibile instrumente de finanțare a comerțului pentru întreprinderile naționale.

Achiziții

Cel mai comun instrument de finanțare a achizițiilor este finanțarea importurilor - atât pentru achiziționarea de materii prime, materiale, componente, bunuri, cât și pentru achiziționarea de echipamente și servicii cu valoare investițională, de exemplu, lucrări de construcții. Condiții de finanțare pentru materiale și bunuri utilizate pentru ciclu de producție sau revânzare, va fi de până la 12 luni, pentru echipamente - până la 5 ani, pt lucrari de constructie- de la 5 la 20 de ani.

În funcție de termenul împrumutului de mărfuri dorit și de viteza de procesare, sunt utilizate patru scheme principale de finanțare a importurilor: 1) sub garanția băncii cumpărătorului (băncă rusă) și acoperire de asigurare ECA; 2) sub acoperire ECA; 3) sub garanția unei bănci ruse (banca cumpărătorului); 4) de la o bancă străină.

Vânzări

Oferirea cumpărătorului cu o perioadă de plată amânată egală cu perioada de vânzare a mărfurilor sau amortizarea echipamentelor crește semnificativ atractivitatea furnizorului (și, în consecință, a produselor acestuia). O întreprindere autohtonă poate atrage finanțare pentru amânarea plății condiţiile internaţionale: termen - până la 7 ani, cost - de la 3,5% pe an în euro.

Patru surse principale de finanțare a exporturilor sunt disponibile pentru întreprinderile autohtone: prin Roseximbank și EXIAR (Agenția Rusă pentru Asigurarea de Credite de Export și Investiții), deținută de stat, precum și forfaiting și factoring - instrumente internaționale. institutii financiare.

Scrisori de credit cu postfinanțare

Gama de instrumente de finanțare a contractelor de import oferite de bănci astăzi este destul de largă, iar utilizarea lor este adesea mai profitabilă decât împrumuturile convenționale. Astfel, utilizarea unei scrisori de credit cu postfinanțare va reduce atât costul resurselor atrase, cât și riscurile comerciale.

Acreditiv documentar reprezintă o obligație independentă a băncii de a efectua o plată pe baza unei liste de documente prestabilite și este cea mai sigură formă de plată, utilizată pe scară largă în practica internațională. Recent, pe lângă funcția tradițională a instrumentului de reducere riscuri comerciale, o scrisoare de credit documentară acționează din ce în ce mai mult ca un instrument de atragere a finanțării.

Funcționează astfel: o bancă străină efectuează o plată către furnizorul exportator după ce exportatorul depune un set de documente convenit în prealabil și, în același timp, asigură o plată amânată pentru banca importatorului, care asigură o amânare similară clientului său (cumpărătorul ).

Datorită faptului că costul resurselor pe piețele externe rămâne mai mic decât pe piața internă rusă, costul final de finanțare pentru clientul importator, chiar și ținând cont de marja băncii ruse, va fi mai mic decât costul unui împrumut standard. .

Astfel, cumpărătorul-importator primește de fapt un produs două în unu - riscuri comerciale reduse și finanțare la cote interesante. Desigur, cu cât ratingul băncii ruse care a emis scrisoarea de credit este mai mare, cu atât costul atragerii de la instituțiile financiare străine este mai mic.

În ce cazuri poate fi folosită o scrisoare de credit cu finanțare? În cazul oricărui import, geografia achizițiilor nu este limitată în niciun fel. O caracteristică specială a instrumentului este flexibilitatea acestuia: perioada de finanțare poate varia de la 60 de zile la 7 ani, în funcție de nevoile clientului, de cifra de afaceri a produsului (rambursarea echipamentelor) și de timp. linii de credit stabilite de băncile străine pe banca ruseasca importator. Ca standard, achizițiile de materii prime și bunuri de larg consum nu necesită finanțare mai mare de un an. Echipamentele necesită perioade mai lungi de rambursare, astfel încât în ​​astfel de cazuri perioada de finanțare depășește de obicei 3 ani. Programul de rambursare este, de asemenea, „personalizat” la nevoile clientului.

În ceea ce privește moneda de finanțare, cea mai comună piata ruseasca Opțiunea de finanțare în moneda contractului rămâne. Cu toate acestea, de exemplu, Sberbank are posibilitatea de a oferi finanțare în ruble în cadrul acestui instrument.

Există destul de multe bănci care oferă acest produs pe piața rusă, dar numai bănci mari sunt capabili să implementeze rapid și eficient o tranzacție folosind limitele de finanțare existente în băncile străine.

Astfel, dacă firma dumneavoastră are nevoie să achiziționeze mărfuri importate, utilizarea acreditivelor cu postfinanțare vă va oferi posibilitatea de a reduce costul atragerii de finanțare, de a reduce riscurile comerciale în decontările cu furnizorul și, prin urmare, de a crește eficiența afacerii dvs.

Finanțarea importurilor acoperită de ECA

Finanțarea importului de mărfuri sub acoperirea unei agenții străine de credit la export este posibilă fără ajutorul unei bănci din țara importatoare. După ce a aprofundat în esența destul de simplă a schemei, compania poate achiziționa aproape orice produs străin cu 4-6% pe an timp de până la 7 ani și fără a oferi garanții.

Acționând ca asigurător într-o tranzacție, ECA acoperă două tipuri de riscuri: politicȘi comercial. Politic depind exclusiv de țara împrumutatului, comercial- de la calitatea creditului debitor. Un lucru este să oferi acoperire pentru o tranzacție unui cumpărător care este companie mare, având rating international, iar un alt lucru este pentru un mic producător care operează pe piața locală a unei regiuni.

Cu toate acestea, chiar și reprezentanții întreprinderilor mici și mijlocii au posibilitatea de a primi finanțare directă de la bănci străine în condiții internaționale.

Companiile cu raportare financiară transparentă și cu o istorie lungă au șanse mari să primească acoperirea de asigurare declarată de la ECA. cumpărături străineși statistici pozitive de plată.

În practică, majoritatea întreprinderilor autohtone au raportări care nu corespund situației reale; adesea afacerea este împărțită în mai multe companii separate, iar contractul de import este încheiat cu o terță companie. Pentru a primi finanțare în bănci străine sub acoperirea ECA, trebuie mai întâi să puneți ordine în raportare cel puțin „pe hârtie”: consolidați situațiile financiare, traduceți raportarea în standarde internaționale(IFRS) luând în considerare datele de raportare de management. Dacă compania nu are acest specialist, atunci acest serviciu poate fi comandat extern; de regulă, această procedură durează 1-3 luni și costă aproximativ 200-400 de mii de ruble. ECA ia o decizie în termen de 2-4 săptămâni în funcție de țara exportatorului, valoarea contractului, tipul de produs și calitatea împrumutatului. În plus, de obicei, furnizorul însuși asigură o amânare în temeiul contractului de furnizare și, după expedierea mărfurilor, primește finanțare de la banca sa (internațională, străină). Astfel, în mod legal, cumpărătorul a primit un împrumut sub forma unei plăți amânate în temeiul contractului de furnizare și este obligat să plătească marfa furnizorului în termenele specificate în contract. Furnizorul, la rândul său, returnează împrumutul băncii.

În ceea ce privește furnizorul care primește un împrumut de la bancă, de regulă, în Europa acest lucru se întâmplă automat la prezentarea documentelor de expediere. Într-un număr de țări asiatice, în special în China, asigurarea nu înseamnă primirea automată a finanțării - băncile încă încep să evalueze vânzătorul.

Finanțarea exporturilor

Sprijinul pentru exportatorii naționali este o parte integrantă politică economică toate tarile dezvoltate. Acest lucru se explică prin importanța acestei funcții în ceea ce privește creșterea competitivității țării pe piețele mondiale, gestionarea balanței de plăți, extinderea ocupării forței de muncă, a volumelor de producție și a colectării impozitelor.

ÎN țările dezvoltate munca de sprijin la export este realizată în principal prin intermediul agențiilor de asigurări. Agențiile de credit la export asigură contractele de export împotriva riscurilor comerciale și politice – înlăturând astfel riscul de insolvență al unui cumpărător străin și riscul țării în care se află acest cumpărător de la firma exportatoare. Și asigurându-și riscurile în baza contractului, exportatorul are mai multe oportunități de a atrage finanțare. Astfel, finanțarea și asigurarea contractelor de export sunt două instrumente complementare.

În Rusia a sistem mixt sprijinul statului export; include și partea de subvenționare ratele dobânzilor(Ministerul Industriei și Comerțului) și furnizarea garanții de stat(Ministerul Finanțelor și Roseximbank). Garanțiile de stat se aplică atunci când un exportator național este obligat, în virtutea unui contract sau a unei legi, să ofere cumpărătorului său străin o garanție că produsele rusești pe care le vinde vor fi livrate la timp și în totalitate.

Instrument nou sistem de stat Sprijinul pentru export în Rusia de la sfârșitul anului 2011 a fost asigurarea împrumuturilor la export împotriva riscurilor de afaceri și politice. În octombrie 2011, a fost creată Agenția Rusă pentru Asigurarea Creditelor de Export și a Investițiilor (EXIAR). Agenția este o subsidiară deținută în totalitate de Vnesheconombank, ea capitalul autorizat se ridică la 30 de miliarde de ruble.

EXIAR va promova exporturile rusești de echipamente și tehnologii, asistență și sprijin de asigurare pentru exportatorii autohtoni pe piețe externe noi și riscante, va crea și va implementa sistem modern sprijin financiar pentru exporturi oferit de acoperirea de asigurare a agenției, sporind transparența operațiunilor de export rusești și a investițiilor internaționale.

Activitățile Agenției sunt reglementate Lege federala din 18 iulie 2011 Nr. 236-FZ „Cu privire la modificările aduse anumitor acte legislative ale Federației Ruse în scopul îmbunătățirii mecanismului de asigurare a împrumuturilor de export și a investițiilor împotriva riscurilor de afaceri și politice” și Decretul Guvernului Federației Ruse din data de 18 iulie 2011. 22 noiembrie 2011 Nr. 964 „Cu privire la procedura de desfășurare a activităților de asigurare a împrumuturilor și investițiilor la export împotriva riscurilor de afaceri și politice”.

Sensul noii structuri este ca statul să-și asume riscurile de credit și politice ale exportatorilor, care – pe lângă acoperirea de asigurare în sine – au astfel acces la credite bancare mai ieftine. Acoperirea care poate fi obținută în cadrul unui contract de asigurare nu poate depăși 90% din valoarea asigurată a asigurării riscurile de afaceriși 95% - la asigurarea riscurilor politice. Rata de asigurare se calculează pe baza starea financiara debitor, nivelul de risc, valoarea și termenul creditului la export, precum și alți factori. Potrivit Ministerului Dezvoltării Economice, în primul an de activitate (2012) EXIAR va putea asigura împrumuturi de 1 miliard de dolari, în al doilea (2013) - până la 20 de miliarde de dolari.

Principalele produse EXIAR