Reglementarea comerțului exterior cu ajutorul valutarului fonduri de împrumut are o structură complexă care combină un set de elemente ale pieței valutare, relațiile dintre exportatori și importatori cu băncile, sistemul de reglementare valutară națională și interstatală. În orice stat, raportul dintre elementele utilizate și rolul fiecăruia dintre ele diferă în funcție de starea comerțului exterior, de nivelul de convertibilitate al monedei naționale, de principiile plăților externe și de creditare, de caracteristicile mecanismului național de reglementarea statului în ansamblu, precum și gradul de implicare în sfera monetară și financiară internațională.

Scopul reglementării valutare (pe termen scurt și mediu) este stimularea activității economice a diferitelor subiecți ai activității economice străine, lupta împotriva inflației.

Elemente ale reglementării valutare:

Rata de schimb este raportul dintre moneda națională ( unitate monetara) în moneda altei țări. Funcția sa este de a asigura proporționalitatea schimbului de valute, a cărui bază este puterea lor de cumpărare în raport cu bunurile din interiorul țării. Nu uitați că cursul de schimb depinde de convertibilitatea monedei naționale, adică de capacitatea de a schimba liber și nelimitat alte valute străine. convertibilitatea poate fi complet(schimb gratuit pentru orice valută) sau parțial, când posibilitatea de schimb este limitată la anumite tipuri de valute prin operațiuni de rulaj de plăți internaționale. Merită spus că convertibilitatea completă include convertibilitatea internă și externă în întregime.

Convertibilitatea internă a monedei nu restricționează schimbul monedei naționale de către persoanele juridice și persoanele fizice dintr-o anumită țară pe piața sa internă.

Convertibilitatea externă oferă o oportunitate de a utiliza banii câștigați într-o anumită țară de către persoane juridice și persoane fizice atât pe piața internă, cât și în străinătate.

Cotația valutară - stabilirea ratelor valute străineîn raport cu naţionalul, efectuat de stat şi mare banci comerciale metode directe sau indirecte;

devalorizare- deprecierea oficiala a monedei nationale, in vederea egalizarii echilibrului economic extern prin cresterea exporturilor si reducerea importurilor datorita cresterii preturilor la produsele importate. Exportatorii vor avea mari avantaje în schimbul monedei câștigate cu cea națională, în creșterea producției de export; în același timp, din cauza creșterii costului importului de mărfuri, volumele livrărilor de import secundar către țară sunt în scădere. Ca urmare a devalorizării, poate apărea o depreciere externă mai puternică a monedei naționale față de cea internă, ceea ce creează condiții favorabile pentru utilizare. dumping valutar – tranzactii speculative pe piaţa externă pentru a obţine profit prin schimbare Rata de schimb;

reevaluare- o creștere a cursului de schimb oficial al monedei naționale în raport cu cele străine și este însoțită de o restrângere a dezvoltării exporturilor, creșterea acestuia a prețului cu o reducere simultană a costului importurilor;

controlul valutar, care include: intervenția valutară (manipulare banca de stat resurse valutare şi ratele dobânzilor), care se implementează sub formă de tranzacții țintite de cumpărare și vânzare de valută străină de către băncile centrale în scopul limitării (creșterii, scăderii, menținerii) cursului de schimb valutar național; manevrarea ratelor dobânzilor bancare, care afectează mișcarea fondurilor lichide dintr-o țară în alta, precum și contribuie la modificările cursului de schimb; restricții valutare, al cărui scop va fi reducerea capitalului de lucru extern.

Implementarea controlul valutar a fost întotdeauna cea mai importantă componentă a politicii de reglementare de stat a operațiunilor economice externe.

În Rusia, s-a dezvoltat un model pe două niveluri de control valutar. În conformitate cu legea, se realizează de către Guvernul Federației Ruse și autoritățile de control valutar, care formează primul nivel, precum și așa-numiții agenți de control valutar, reprezentând al doilea nivel.

Autoritățile de control valutar sunt Banca centrala Federația Rusă, precum și organele executive federale autorizate de Guvernul Federației Ruse (Ministerul Finanțelor al Federației Ruse, Ministerul dezvoltare economicăși comerțul Federației Ruse etc.).

Agenții de control valutar sunt în principal bănci autorizate ale Federației Ruse, precum și diviziile teritoriale ale organismelor federale, cărora le sunt încredințate obligația de a efectua tranzacții valutare.

Scopul controlului valutar este de a se asigura că participanții pe piața valutară respectă și activitatea economică externă cerințe legislatia valutara la efectuarea tranzacţiilor valutare. Prin urmare, controlul valutar acoperă o mare varietate de aspecte ale tranzacțiilor valutare reglementate de legislația valutară: operațiuni cu valută străină în numerar și muncă casele de schimb valutar, tranzacții ale nerezidenților în ruble, curente operațiuni valutareși tranzacții de capital.

Documentul principal pentru controlul valutar este pașaportul tranzacției - acesta este documentul de bază al controlului valutar, care este întocmit de exportator și importator în banca autorizată a Federației Ruse și conține într-o formă standardizată informațiile de bază despre economie străină. tranzacție necesară pentru implementarea controlului valutar.

Atunci când desfășoară activități economice străine, exportatorii ruși sunt obligați să se asigure că veniturile din exportul de bunuri, lucrări, servicii și rezultatele activității intelectuale sunt creditate în conturile lor în băncile rusești. Creditarea veniturilor din export în conturi din străinătate este posibilă numai pentru o gamă limitată de tranzacții specificate de lege. Cerința de „repatriere” înseamnă și necesitatea de a primi și importa pe teritoriul vamal al Federației Ruse mărfuri importate pentru care au fost transferate fonduri în străinătate, iar în cazurile de neîndeplinire a obligațiilor contractuale de import de către un furnizor străin, rezidentul nostru. este obligat să asigure întoarcerea în Federația Rusă Bani plătit de acesta pentru bunuri neimportate și servicii neexecutate. Respectarea strictă a acestor cerințe legale este supusă unui control special din partea organizațiilor autorizate.

În conformitate cu Legea federală nr. 173, gama de tranzacții, în timpul cărora este eliberat un pașaport de tranzacție, a fost extinsă. Formularul de pașaport este aplicabil atât pentru tranzacțiile de export, cât și pentru cele de import.

Funcționarea Instrucțiunii Băncii Centrale a Federației Ruse nr. 117-I privind procedura de eliberare a pașaportului pentru tranzacții se aplică unei game largi de tranzacții legate de decontări nu numai pentru mărfurile exportate de pe teritoriul vamal al Federației Ruse sau importate. pe teritoriul vamal al Federației Ruse, dar și pentru munca prestată, serviciile prestate, informațiile transmise și rezultatele activității intelectuale, inclusiv drepturi exclusive pe acestea, în temeiul unui acord de comerț exterior între un rezident și un nerezident, precum și atunci când deservesc contracte de credit și contracte de împrumut în valută străină și în ruble între rezidenți și nerezidenți.

Pașaportul de tranzacție nu este întocmit la decontarea tranzacțiilor valutare ale nerezidenților cu persoane fizice ruși (care nu sunt antreprenori individuali), ruși organizatii de creditși autoritățile executive federale, precum și cantități mici contracte sau contracte de împrumut care nu depășesc echivalentul a 5.000 USD.

Pentru a asigura contabilitatea și raportarea tranzacțiilor valutare, un rezident întocmește un pașaport de tranzacție pentru fiecare contract (contract de împrumut). Totodată, s-a stabilit că rezidentul efectuează toate tranzacțiile valutare din contract numai prin conturi deschise la această bancă.

Dacă un rezident efectuează tranzacții valutare în baza unui contract sau a unui acord de împrumut prin conturi deschise la o bancă nerezidentă, atunci pașaportul de tranzacție este eliberat de oficiul teritorial al Băncii Rusiei de la locul respectiv. înregistrare de stat rezident, care în acest caz îndeplinește funcțiile băncii de tranzacție pentru pașapoarte.

Rezidentul depune băncii două copii ale pașaportului tranzacției și contractului (acordului), care servește drept bază pentru efectuarea unei tranzacții valutare. Caracteristicile sistemului de control și procedura de eliberare a pașapoartelor de tranzacție direct în domeniul comerțului exterior cu bunuri, servicii, rezultate ale activității intelectuale sunt stabilite în Regulamentul Băncii Centrale a Federației Ruse din 01.06.04 nr. 258 ". Cu privire la procedura rezidenților de a furniza băncilor autorizate documente justificative și informații legate de efectuarea tranzacțiilor valutare cu nerezidenții privind tranzacțiile de comerț exterior și exercitarea de către băncile autorizate a controlului asupra efectuării tranzacțiilor valutare.

În pașaportul de tranzacție pentru o operațiune de comerț exterior, al cărui eșantion este prezentat în Anexa A, într-o formă standardizată, parametrii participantului rus sunt indicați extern acord comercial, detalii ale participantului străin și informații de bază despre contractul în sine, conform căruia a fost întocmit pașaportul de tranzacție.

Banca autorizată, într-un termen care nu depășește 3 zile lucrătoare, verifică corectitudinea executării pașaportului tranzacției și compară informațiile conținute în acesta cu informațiile din documentele justificative. Dacă pașaportul tranzacției este completat și executat corespunzător, ambele copii ale pașaportului tranzacției sunt semnate de persoana responsabilă a băncii și certificate de sigiliul băncii.

În viitor, un exemplar al PS, împreună cu copiile documentelor justificative depuse de rezident, este introdus în dosarul de pe pașaportul de tranzacție, iar celălalt este returnat înapoi rezidentului.

Dosarul privind pașaportul de tranzacție deținut de banca autorizată conține următoarele documente:

• - pașaport de tranzacție;
• - documente justificative;
• - certificat de tranzacții valutare cu informații despre pașaportul tranzacției;
• - certificat de decontari prin conturi in strainatate;
• - certificat de decontari prin conturi straine contracte de împrumut;
• - certificat de primire a monedei Federației Ruse;
• - documente care confirmă îndeplinirea obligațiilor în alt mod;
• - afirmație control bancar.

Documentele din dosarul pașaportului tranzacției se păstrează în banca autorizată pentru cel puțin 3 ani de la data închiderii pașaportului tranzacției.

După emiterea unui pașaport de tranzacție în cursul tranzacțiilor valutare în temeiul contractului, rezidentul trebuie să prezinte la banca tranzacției documente pașaport legate de această operațiune, care ar confirma faptul importului de mărfuri pe teritoriul vamal al Federației Ruse. , precum si faptul prestarii muncii, prestarii de servicii, transferului de informatii si rezultatelor activitatii intelectuale.

Pentru contabilitate a fost introdus documentul „Certificat de documente justificative”.

Certificatul este prezentat de un rezident la banca sa în două exemplare în cel mult 15 zile calendaristice de la sfârșitul lunii în care, conform contractului, au fost exportate mărfuri de pe teritoriul vamal al Federației Ruse sau alte tipuri de lucrări sau servicii. au fost efectuate și 45 de zile calendaristice de la sfârșitul lunii, timp în care, în temeiul contractului, mărfurile au fost importate pe teritoriul vamal al Federației Ruse.

Acest certificat indică numărul pașaportului tranzacției, suma și codul valutar al tranzacției, tipul de document care confirmă realizarea unei operațiuni de comerț exterior: o declarație vamală (indicând numărul și data acesteia), un document care confirmă faptul că prestarea de servicii sau prestarea de muncă, diverse tipuri de cambii primite și emise de rezidenți de la nerezidenți.

Următoarele coduri au fost atribuite documentelor justificative:

• 01 - un document care confirmă faptul exportului de mărfuri de pe teritoriul vamal al Federației Ruse (importul de mărfuri pe teritoriul vamal al Federației Ruse), cu excepția mărfurilor specificate în secțiunile XVI, XVII și XIX din Nomenclatorul mărfurilor pentru activitatea economică străină, precum și bunurile furnizate pentru lucrări de construcții și contract în afara teritoriului Federației Ruse;
• 02 - un document care confirmă exportul de mărfuri de pe teritoriul vamal al Federației Ruse (importul de mărfuri pe teritoriul vamal al Federației Ruse) specificat în secțiunile XVI, XVII și XIX din Nomenclatorul mărfurilor pentru activitatea economică străină, cu excepția bunurilor furnizate pentru lucrări de construcție și contractare de către un rezident în afara teritoriului Federației Ruse;
• 03 - un document care confirmă faptul exportului de mărfuri de pe teritoriul vamal al Federației Ruse, furnizat rezidentului pentru a efectua lucrări de construcție și contract în afara teritoriului Federației Ruse;
• 04 - un document care confirmă efectuarea lucrărilor (cu excepția lucrărilor de construcție și contract efectuate de un rezident în afara teritoriului Federației Ruse), furnizarea de servicii, transferul de informații și rezultatele activității intelectuale, inclusiv drepturile exclusive de lor;
• 05 - un document care confirmă faptul că un rezident a efectuat lucrări de construcție și contract în afara teritoriului Federației Ruse;
• 10 - cambie transferată de un rezident unui nerezident, emisă de un rezident;
• 11 - cambie transferată de un rezident unui nerezident, emisă de un nerezident;
• 12 - o factură primită de un rezident de la un nerezident, emisă de un rezident;
• 13 - o factura primita de un rezident de la un nerezident, emisa de un nerezident;
• 14 - documente care confirmă faptul îndeplinirii obligațiilor în alt mod, cu excepția primirii sau virării unei cambii.

După depunerea Certificatului de documente justificative la banca autorizată, acesta se verifică acolo pentru conformitatea cu informațiile conținute în alte documente.

Dacă totul este făcut corect și nu există discrepanțe, ambele copii ale certificatului sunt semnate de persoana responsabilă a băncii și certificate de sigiliul băncii pentru controlul valutar, după care o copie a certificatului este plasată în dosarul pașaportului tranzacției, iar al doilea exemplar, împreună cu documentele justificative originale, se restituie la 7-zi pentru rezident.

În ziua deschiderii și semnării pașaportului tranzacției, banca deschide, de asemenea, o foaie de control bancară (Anexa B), care urmărește întregul curs de desfășurare și decontări ale unei operațiuni de comerț exterior pe baza informațiilor din pașaportul tranzacției, certificate de identificare. după tipul de tranzacții valutare ale fondurilor în valută străină primite sau debitate din contul unui rezident, documente de decontare atunci când se efectuează tranzacții cu un nerezident în moneda Federației Ruse, un certificat de documente justificative, un certificat de decontare prin conturi în străinătate , un registru pentru depunerea și restituirea sumelor de rezervă pentru tranzacțiile valutare (dacă acest tip de restricții valutare sunt prevăzute de reglementările aplicabile).

Fișele de control bancar sunt completate de o bancă autorizată în format electronic. Însă în scopul controlului valutar, acesta poate fi eliberat acestuia pe o cerere scrisă a clientului în formă de hârtie cu semnătura persoanei responsabile a băncii și sigiliul controlului valutar al băncii.

Concomitent cu închiderea pașaportului de tranzacție, banca pașaportului de tranzacție generează o fișă de control bancară pe hârtie, o certifică și o plasează în dosarul pașaportului de tranzacție pentru stocare.

Pe lângă documentele de mai sus, la exercitarea controlului valutar se întocmesc următoarele documente.

Cardul de înregistrare a controlului vamal și bancar (abreviat UK pentru export și UK pentru import) este un document returnabil care este generat de autoritățile vamale pentru a fi trimis la bănci și conține o parte din informațiile din declarația vamală de marfă (CCD) necesare băncilor. să controleze primirea veniturilor valutare din exportul de mărfuri și primirea mărfurilor importate, a căror valoare este echivalentă cu suma de valută transferată pentru plata acestora.

Dosar - o selecție specială de documente pentru a controla progresul întregii operațiuni de comerț exterior. Dosarul este format de bănci autorizate pentru fiecare pașaport de tranzacție. Dosarul se păstrează cel puțin cinci ani de la închiderea sa.

În fiecare bancă care efectuează tranzacții valutare sunt alocate persoane responsabile care au dreptul să semneze documente de control valutar. Cardurile cu mostre ale semnăturilor lor și amprenta sigiliului băncii sunt înregistrate la Banca Rusiei.

Funcționarea sistemului de control bancar vamal prevede compararea automată a datelor de la autoritățile vamale privind circulația mărfurilor peste frontiera vamală a Federației Ruse cu informațiile de la băncile autorizate cu privire la sumele veniturilor în valută primite în conturile exportatorilor din exportul de mărfuri sau anulat din conturile importatorilor de valută în plată pentru mărfuri importate.

Informațiile despre transporturile și plățile efectuate sunt procesate în Centrul principal de calcul științific și informațional (GNIVTS) al Comitetului Vamal de Stat al Rusiei și servesc drept bază pentru identificarea faptelor de nereturnare a veniturilor din export și de neprimire a mărfurilor pe contul plăților în avans efectuate în baza contractelor de import.

Statul a atribuit Băncii Centrale a Federației Ruse datoria de a colecta informații, de a pregăti și de a publica informații statistice privind tranzacțiile valutare.

Pentru a obține datele reale și numerice necesare, Banca Rusiei stabilește formulare uniforme de contabilizare și raportare a tranzacțiilor valutare, precum și procedura și termenii de furnizare a acestor informații. Capitolul 4 din Legea „Cu privire la reglementarea valutară și controlul valutar” se referă, de asemenea, la necesitatea în condiții moderne a controlului valutar, care este efectuat de către Guvernul Federației Ruse, organismele și agenții de control valutar. Atât rezidenții, cât și nerezidenții care efectuează tranzacții valutare în Federația Rusă sunt obligați să respecte instrucțiunile autorităților de control valutar dacă dezvăluie în acțiunile lor încălcări ale legislației valutare a Federației Ruse și acte ale autorităților de control valutar. Participanții la activitate economică străină poartă răspunderea pentru încălcările constatate, stabilite de legislație.

Pentru a efectua inspecții privind conformitatea de către rezidenți cu legislația valutară a Federației Ruse, organismele și agenții de control valutar trebuie să primească de la persoanele fizice și juridice inspectate Documente necesare privind efectuarea tranzacțiilor valutare, documente care confirmă îndeplinirea obligațiilor din contracte și contracte de împrumut etc.

Legislația stabilește o serie de documente pe care agenții de control valutar au dreptul să le solicite de la rezidenți și nerezidenți atunci când efectuează tranzacții valutare:

• – documente care dovedesc identitatea unei persoane fizice;
• - un document privind înregistrarea de stat a unei persoane fizice ca antreprenor individual;
• - documente care atestă statutul de persoană juridică - pentru nerezidenți, document de înregistrare de stat a unei persoane juridice - pentru rezidenți;
• – certificat de inregistrare la organul fiscal;
• – documente care atestă drepturile persoanelor asupra bunurilor imobiliare;
• - documente care atestă drepturile nerezidenților de a efectua tranzacții valutare, conturi deschise (depozite), întocmite și eliberate de autoritățile din țara de reședință (locul de înregistrare) a nerezidentului, dacă primirea de către nerezidentul unui astfel de document este prevăzut de legislația unui stat străin;

notificare Autoritatea taxelor la locul de înregistrare a rezidentului la deschiderea unui cont (depozit) la o bancă din afara Federației Ruse;

• - documentele de înregistrare în cazurile în care înregistrarea prealabilă este prevăzută în conformitate cu prezenta lege federală;
• - documente (proiecte de documente) care stau la baza efectuării tranzacțiilor valutare, inclusiv acorduri (acorduri, contracte), împuterniciri, extrase din procesul-verbal; intalnire generala sau alt organism de conducere al unei persoane juridice; documente care conțin informații despre rezultatele licitației (dacă există); documente care confirmă transferul de bunuri (efectuarea muncii, prestarea de servicii), informații și rezultate ale activității intelectuale, inclusiv drepturile exclusive asupra acestora, acte de înregistrare de stat;
• – documente întocmite și emise de instituțiile de credit, inclusiv declaratii bancare; documente care confirmă efectuarea tranzacțiilor valutare;
• - declarații vamale, documente care confirmă importul în Federația Rusă moneda Federației Ruse, valută străină și titluri externe și interne în formă documentară;
• - pașaport de tranzacție.

Documentele enumerate ar trebui să se refere în mod specific la acele operațiuni în serviciul cărora înșiși participă agenții de control valutar.

Documentele originale depuse, după examinarea lor, sunt returnate rezidenților și nerezidenților, iar copiile certificate sunt plasate în materialele de control valutar.

Întrucât documentația primită de organele și agenții de control valutar ține de domenii de activitate foarte importante și confidențiale, legea obligă toți funcționarii să păstreze secrete comerciale, bancare și oficiale care le-au devenit cunoscute în exercitarea atribuțiilor lor oficiale.

Prezentarea documentației necesare privind tranzacțiile valutare întocmite de participanții la activitatea economică străină este de mare importanță, iar în cazul nedepunerii acestora, băncile autorizate, în conformitate cu legislația în vigoare, trebuie să refuze clientul lor să își desfășoare operațiunile.

În dezvoltarea prevederilor legii „Cu privire la reglementarea valutară și controlul valutar”, Banca Centrală a Federației Ruse a dezvoltat un sistem de contabilitate și raportare a participanților la activitatea economică străină cu privire la tranzacțiile valutare, ale cărui principale prevederi sunt stabilite. în Instrucțiunile Băncii Rusiei din 15 iunie 2004 nr. 117-I „Cu privire la procedura rezidenților de a prezenta și nerezidenților băncilor autorizate documente și informații atunci când efectuează tranzacții valutare, procedura de contabilizare de către băncile autorizate a tranzacțiilor valutare și eliberarea pașapoartelor de tranzacție”, care a intrat în vigoare la 18 iunie 2004.

La primirea în contul rezidenților (persoane juridice și persoane fizice - antreprenori individuali) iar la anularea valutei străine din contul lor, împreună cu documentele care stau la baza efectuării unei tranzacții valutare, trebuie să prezinte la banca autorizată un document întocmit de ei - un certificat de tranzacții valutare.

Acest certificat permite băncii și autorităților de control valutar să identifice rezultatul activităților necesare pentru aceste tranzacții valutare.

Acesta afirmă:

• ? directia de plata;
• ? suma plății, indicând codul monedei utilizate;
• ? tipul tranzacției valutare;
• ? numărul pașaportului tranzacției (dacă este utilizat pentru această tranzacție);
• ? data și numărul cererii de rezervare (dacă legislația în vigoare stabilește o cerință de rezervare pentru această operațiune).

Pentru a optimiza contabilitatea și procesarea informațiilor, toate tranzacțiile valutare sunt împărțite în peste 180 de tipuri cu propriile coduri digitale.

Atunci când efectuează tranzacții valutare în moneda Federației Ruse, atât rezidenții, cât și nerezidenții depun la banca autorizată așa-numita document de decontare, întocmit în formularul tip stabilit, în care se indică scopul plății, codul tipului de tranzacție valutară.

Un certificat privind tranzacțiile valutare, un document de decontare și alte documente prevăzute de regulile care stau la baza efectuării tranzacțiilor valutare sunt prezentate de rezidenți și nerezidenți atunci când debitează moneda din contul lor într-o bancă autorizată și când moneda este creditat în cont - nu mai târziu de șapte zile lucrătoare de la aceste date.

Documentele depuse de rezidenți și nerezidenți la bancă pentru contabilitate și control sunt păstrate acolo cel puțin trei ani.

Pe baza documentelor depuse, băncile autorizate mențin o bază de date electronică a tranzacțiilor valutare.

Există anumite caracteristici ale documentației în implementarea tranzacțiilor valutare între rezidenți și nerezidenți în acordarea și primirea de împrumuturi și împrumuturi.

Astfel, efectul regulilor stabilite nu se aplică tranzacțiilor de credit ale nerezidenților cu rezidenți ruși - instituții de credit și, de asemenea, dacă valoarea contractului de împrumut este mică și nu depășește echivalentul a 5 mii de dolari SUA la bursă. rata valutelor străine la rubla stabilită de Banca Rusiei la data încheierii contractului de împrumut.

Atunci când efectuează tranzacții valutare în baza contractelor de credit prin bănci rusești, clientul depune băncii sale autorizate un „Certificat privind tranzacțiile valutare”; în cazul în care decontările se fac prin conturi în bănci situate pe teritoriul statelor străine (bănci nerezidente), „Certificat privind decontările în străinătate în baza contractelor de împrumut”, care conține informații privind derularea tranzacției de credit, necesare pentru completarea băncii. documente de control valutar. Acest certificat se depune în cel mult 45 de zile calendaristice de la tranzacție.

O bancă autorizată care ține evidențe și controale operatiune de creditare, generează extrase de control bancar (Anexa B), în care, în cel mult 5 zile de la finalizare, se trec toate informațiile despre desfășurarea acestei operațiuni. Extrasele se păstrează în formă electronică, dar în cazul în care clientul băncii trebuie să le prezinte autorităților de control valutar, la cererea sa scrisă, extrasul pt. pe suport de carton cu semnătura și sigiliul băncii se eliberează rezidentului însuși cel târziu în următoarea zi lucrătoare de la cererea sa.

Activitate economică străină: un curs de formare Makhovikova Galina Afanasievna

2.7. Reglementarea monetară și de credit a activității economice străine

Rolul sporit al creditului în activitatea economică străină în condiții moderne se datorează următoarelor motive:

Creșterea cotei de bunuri și servicii intensive în știință și tehnologie în exporturile mondiale, care necesită mari resurse financiareși un timp relativ lung pentru implementarea calculelor;

O selecție largă de mărfuri oferite pe piața mondială, care oferă avantaje cumpărătorilor: există o anumită concurență pentru primirea acestora, inclusiv prin creditare;

O creștere a numărului acelor potențiali cumpărători care nu au suficiente resurse valutare și cu care relațiile comerciale pot fi menținute doar prin împrumuturi.

Orice exportator (vânzător) încearcă să obțină o decontare completă cât mai curând posibil (după expedierea mărfurilor) pentru a-și menține lichiditatea pentru o perioadă suficientă. nivel inalt. Din acelasi motiv, importatorul (cumparatorul) incearca sa achizitioneze marfa pe credit (cu plata dupa vanzarea acesteia). Astfel, creditul devine o componentă organică a relațiilor economice internaționale.

În condiții moderne, amploarea împrumuturilor pentru activitatea economică străină din Rusia a crescut semnificativ, iar formele de acordare a împrumuturilor s-au extins foarte mult. Setul de caracteristici de clasificare a tipurilor de împrumuturi este foarte larg, dar nu toate sunt la fel de importante în ceea ce privește finanțarea activității economice externe a Rusiei. Din numărul total de tipuri de împrumuturi au o importanță deosebită următoarele: împrumuturi de stat, bancare, companii (clasificare pe surse de fonduri de credit) și împrumuturi pe termen scurt și mediu (clasificare după termene de provizion). În prima grupă se disting și împrumuturile mixte și împrumuturile de la organizații internaționale.

Împrumuturile de stat, bancare și corporative sunt de obicei considerate împrumuturi de mărfuri, adică servesc la garantarea unei tranzacții comerciale pentru cumpărarea (vânzarea) unor bunuri specifice. Deși aceste tipuri de împrumuturi pot fi acordate atât de importatori, cât și de exportatori, cei din urmă sunt predominanți. Acest lucru se datorează în mare parte particularităților structurii exporturilor (de exemplu, o pondere mare a bunurilor de folosință îndelungată sau a bunurilor de investiții în exporturi necesită surse suplimentare de finanțare, deoarece vânzarea acestor bunuri necesită mai mult timp) și cu o pondere tot mai mare în comerț internaționalțările subdezvoltate care nu au suficiente resurse proprii de schimb valutar.

Un rol important în reglementările economice externe îl joacă momentul și procedura de asigurare a plăților. Există condiții complete și medii de creditare. Termenul complet acoperă perioada de la începutul acordării până la momentul final al rambursării împrumutului și include:

Perioadă de grație - timpul dintre încheierea utilizării și începerea rambursării creditului;

termeni de folosire - perioada în care mărfurile sunt plătite în contul împrumutului (în cazul împrumutului bancar), sau timpul inclusiv timpul de livrare a mărfurilor sau acceptarea (recunoașterea datoriilor) de către cumpărător a facturilor exportatorului (în cazul societăților comerciale). împrumut);

maturitate.

Termenul mediu al creditului este, în primul rând, o valoare calculată: arată cât timp a folosit importatorul întreaga sumă a creditului.

Creditele de comerț exterior aproape niciodată nu acoperă întregul cost al mărfurilor exportate. O anumită parte din acesta este plătită de cumpărător în numerar (la primirea documentelor de expediere) și prin plăți în avans. avans se numesc plăţi ale cumpărătorului (importatorului) înainte de transferul mărfurilor de care dispune. Acestea servesc de obicei drept garanție a îndeplinirii obligațiilor ce le revin de către importator și sunt practic obligatorii la tranzacționarea bunurilor de investiții, precum și la încheierea de tranzacții pe termen mediu și lung. În comerțul internațional operează următoarea dependență: cu cât este mai mare ponderea plăților în avans și în numerar și cu cât timpul de livrare este mai scurt, cu atât exportatorul este mai „conform” în raport cu prețul mărfurilor.

împrumut comercial poate fi furnizat în două direcții: 1) de către exportator - către importator - sub forma unei plăți în rate pentru mărfurile vândute; 2) de către importator - exportator - sub formă de avansuri de cumpărare sau avansuri sub formă de depozit. Strict vorbind, doar cele finanțate de fonduri proprii firmelor. Dar destul de des în linia de creditare comercială sunt atrași și fonduri împrumutate. Acest lucru estompează granițele dintre diferitele forme de creditare (în acest caz, între creditarea comercială și cea bancară), mai ales dacă vorbim pe împrumuturi pe termen mediu și lung.

În împrumuturile corporative, sunt utilizate diverse combinații de plăți în numerar și credit în avans, în funcție de natura tranzacției, obiectul decontării și solvabilitatea cumpărătorilor. Pentru firmele importatoare rusești, o proporție foarte mare de plăți în numerar în avans (plata în avans) a devenit aproape o regulă standard pentru încheierea tranzacțiilor.

Împrumuturile corporative sunt emise sub formă obligație de datorie, care are două forme: un împrumut cu cambie și un împrumut în cont deschis.

Credit de bilet la ordin eliberat de obicei de exportator pe numele importatorului.

Deschide contul credit practicata intre parteneri care se cunosc bine, cand livrarile se fac destul de regulat, iar datoriile sunt rambursate periodic.

Împrumut bancar- cea mai comună formă de creditare pentru activitatea economică străină, deși atât creditarea de stat, cât și cea corporativă includ într-o oarecare măsură criterii bancare.

Există trei tipuri care trebuie distinse împrumut bancar FEA:

1) achiziționarea de către bănci a obligațiilor de credit (facturi, garantii bancare) de la exportatori. Acest tip de credit este o formă de refinanțare a creditelor corporative, iar mecanismul de implementare a acestuia presupune factoring și forfeiting;

2) un extras de către importator (sau banca sa) de bilete la ordin adresat direct creditorului. Băncile în acest caz acordă credit direct importatorului;

3) acceptarea de către bănci a cambiilor (tratelor) emise asupra acestora de către exportatori sau importatori. De obicei, băncile care acceptă în acest caz nu oferă un împrumut, dar atrag temporar fonduri gratuite de la participanții la piețele monetare naționale (sau monetare).

Finanțarea bancară se bazează în mare măsură pe emiterea și contabilizarea cambiilor, precum și pe diferite tipuri de garanții.

FactorizareaȘi forfaiting sunt forme relativ noi, netradiționale, de creditare în comerțul exterior. În același timp, ele pot fi considerate și ca un mijloc de conversie (sau refinanțare) a unui împrumut corporativ (comercial) într-unul bancar. Factoringul se aplică de obicei la exportul de mărfuri de producție și cerere în masă, cu plata în rate de la 1 la 6 luni ( împrumut pe termen scurt), în timp ce forfaitingul este considerat creditare pe termen mediu (de la 6 luni) sau lung (până la 5 ani) pentru operațiunile de export. Această formă de credit este folosită cel mai adesea în comerțul cu bunuri de investiții, construcții, instalații și echipamente de instalații în străinătate. Factoringul implică operațiuni multiple de export, iar forfaitingul este o operațiune unică (deși pentru o sumă mare).

Factoringul în Rusia este utilizat în următoarele două forme: 1) răscumpărarea datoriilor de către o bancă conform unui document solvabil acceptat (de către plătitor), atunci când furnizorul a primit o notificare de lipsă de fonduri; 2) răscumpărarea datoriilor în stadiul depunerii documentelor de plată spre încasare la banca furnizorului. În acest din urmă caz, furnizorul, în calitate de destinatar al fondurilor, indică în prealabil în documentele de plată detaliile băncii care furnizează servicii de factoring.

Cu factoring, exportatorul este complet scutit de procesarea documentației de comerț exterior, probleme valutare, încasând venituri din export (încasarea datoriilor). Toate acestea sunt asumate de bancă, precum și toate tipurile de risc asociate acestei operațiuni de comerț exterior.

Statul păstrează funcția de control, reglementare și supraveghere asupra celor mai importante tranzacții valutare ale participanților la activitatea economică străină. Se acordă o atenție semnificativă problemelor de îmbunătățire a controlului valutar, al cărui scop principal este asigurarea conformității cu legislația valutară în implementarea tuturor tipurilor de tranzacții valutare.

Din punct de vedere al reglementării valutare, este importantă procedura de desfășurare a tranzacțiilor valutare în circulație internă și în decontări internaționale. În Federația Rusă, această procedură este determinată de prevederile adoptate de Banca Centrală a Rusiei ca principal corp de reglementare valutară. Operațiunile directe cu valută sunt efectuate de bănci autorizate, adică bănci și altele institutii de credit licenţiat Banca centrala Rusia.

Să se determine regimul juridic al activităților subiecților reglementării valutare, o separare a operațiunilor cu valută și valori mobiliare privind tranzacțiile valutare curente și tranzacțiile legate de mișcarea capitalului, iar implementarea acestora din urmă necesită permisiunea specială din partea Băncii Centrale.

Tranzacțiile valutare curente includ în principal transferuri către și dinspre Federația Rusă de valută străină pentru decontări fără plată amânată pentru exportul și importul de bunuri, lucrări, servicii, precum și pentru decontări legate de creditarea operațiunilor de export-import pentru o perioadă care nu depășește 180 de zile; obținerea și acordarea de împrumuturi financiare pe o perioadă care nu depășește 180 de zile; transferuri către și dinspre Federația Rusă de dobânzi, dividende și alte venituri și alte tranzacții legate de mișcarea capitalului; transferuri necomerciale către și dinspre Federația Rusă.

Tranzacțiile valutare legate de mișcarea capitalului includ directe și Investiții de portofoliu, acordarea și primirea unei plăți amânate pe o perioadă mai mare de 180 de zile pentru exportul și importul de bunuri, servicii și lucrări; acordarea și primirea de împrumuturi financiare pe o perioadă mai mare de 180 de zile, alte tranzacții valutare care nu sunt tranzacții valutare curente.

Subiecte relatii valutare sunt rezidenți și nerezidenți. Locuitorii sunt entitati legale, alte întreprinderi și organizații înființate în conformitate cu legislația rusă, situate în Rusia și sucursalele și reprezentanțele acestora în străinătate; indivizii cu domiciliul permanent în Rusia.

Tranzacțiile valutare ale rezidenților Federației Ruse includ tranzacții valutare curente, care sunt efectuate de rezidenți fără restricții, și tranzacții valutare legate de mișcarea capitalului, care sunt efectuate de rezidenți în modul stabilit de Banca Rusiei .

Atât rezidenții, cât și nerezidenții efectuează piata valutara operațiuni de export și import. Mai mult, dacă sursa cererii de valută străină este exportul, atunci sursa primirii acesteia este importul.