Nu există legislație internă un singur document reglementarea procedurii de calcul al activelor nete. Cu toate acestea, există o serie de documente care definesc calculul indicatorului " activele nete„pentru organizații specifice, în funcție de tipul de activitate(de exemplu, organizațiile de asigurări) și forme de întreprindere(JSC, LLC).

Calculul activului net pentru societatile pe actiuni si societatile cu raspundere limitata

Toate societățile pe acțiuni, cu excepția celor care desfășoară activități de asigurare și activitati bancare, sunt obligați să calculeze activele nete în conformitate cu Ordinul Ministerului Finanțelor al Rusiei N 10n și FCSM al Rusiei N 03-6/pz din 29 ianuarie 2003 „La aprobarea Procedurii de evaluare a valorii activelor nete ale comunității -societăți pe acțiuni.” Dar pentru companiile cu răspundere limitată situația nu este atât de clară.

În prezent, nu există un document de reglementare special care să reglementeze calculul activelor nete într-un SRL. Cu toate acestea, în explicațiile sale, Ministerul de Finanțe al Rusiei s-a bazat pe normele Ordinului menționat privind societățile pe acțiuni (Scrisoarea din 9 octombrie 2000 N 04-03-20).

În plus, Procedura de evaluare a valorii activelor nete ale societăților pe acțiuni poate fi aplicată și la evaluarea activului net al unui SRL. Această concluzie este cuprinsă într-o serie de scrisori ale Ministerului de Finanțe al Rusiei, de exemplu în Scrisoarea din 7 decembrie 2009 N 03-03-06/1/791. Rețineți că acest punct de vedere al Ministerului rus de Finanțe a rămas neschimbat de câțiva ani.

Se face un calcul pentru estimarea valorii activelor nete. Valoarea activelor nete se determină ca diferența dintre indicatorii activi și pasivi, dat în tabel. 1 (exemplul 1).

tabelul 1

Exemplul 1 . Să calculăm activele nete. Să presupunem că datele bilanţului întreprinderii, care sunt necesare pentru calcularea activelor nete, au următoarea formă (Tabelul 2).

masa 2

Extras din bilanț pentru a calcula activele nete

Valoarea activelor nete:

973 mii de ruble. - 878 mii de ruble. = 95 de mii de ruble.

Este important să se acorde atenție faptului că Procedura de evaluare a valorii activelor nete ale societăților pe acțiuni a fost publicată la începutul anului 2003. Nu există modificări sau completări la document specificat nu a fost introdus până în prezent. Prin urmare aceasta act normativ nu în toate cazurile în concordanță cu legislația și reglementările în vigoare contabilitate, ceea ce duce la diverse întrebări.

De exemplu, să ne amintim un astfel de document precum PBU 18/02 „Contabilitatea calculelor impozitului pe profit”, care a introdus în contabilitate concepte precum creanțele privind impozitul amânat și datoriile privind impozitul amânat. În consecință, în contabilitate și bilanț au aparut conturi si linii corespunzatoare - contul activ 09 „Active cu impozit amanat”, reflectat in bilant ca activ (in sectiunea I „Active imobilizate”), si contul pasiv 77 „Datorii cu impozit amanat”, reflectat in bilant. ca pasiv (în secțiunea IV „Datorii pe termen lung”).

Procedura de evaluare a valorii activelor nete ale societatilor pe actiuni nu spune nimic despre acceptarea sumelor reflectate în aceste conturi pentru calcul. Prin urmare, să ne întoarcem la explicațiile Ministerului rus de Finanțe.

Explicația dată în Scrisoarea Ministerului de Finanțe al Rusiei din 3 noiembrie 2005 N 07-05-06/493 precizează că la calcularea valorii estimate a activelor nete este necesar să se țină cont de valoarea IT și IT , incluzându-le în rândurile „Alte active” și „Alte datorii” „ în mod corespunzător (exemplul 2).

Exemplul 2 . Valoarea activelor LLC care participă la calculul activelor nete este de 892 mii de ruble. Suma obligațiilor sale este de 845 de mii de ruble. În același timp, valoarea creanțelor și pasivelor privind impozitul amânat ale întreprinderii nu este luată în considerare în acești indicatori. Capitalul autorizat al SRL este de 50 de mii de ruble.

Activele nete ale întreprinderii, excluzând creanțele și pasivele privind impozitul amânat, se ridică la 47 de mii de ruble. (892 mii ruble - 845 mii ruble). Rezultă că valoarea activelor nete ale întreprinderii este mai mică decât valoarea capitalului autorizat.

Dar dacă luăm în considerare faptul că valoarea IT este de 18 mii de ruble și IT este de 4 mii de ruble, se dovedește că valoarea activelor nete ale întreprinderii este de 61 mii de ruble. (47 mii de ruble + 18 mii de ruble - 4 mii de ruble), ceea ce înseamnă mai mult de 50 de mii de ruble.

Ne întâlnim adesea cu opinia eronată că obținerea de împrumuturi și credite are un impact negativ asupra valorii activelor nete. Primind de fapt bani împrumutați nu are niciun efect asupra valorii activelor nete (exemplul 3).

Exemplul 3 . O societate cu răspundere limitată a primit un împrumut de la bancă - 850.000 de ruble. Fondurile sunt creditate în contul său curent. Astfel, moneda bilanţului a crescut: în activ - cu suma primită în contul curent Bani, în pasiv - pentru suma datoriei contractate.

La calcularea activelor nete, ambele sume vor fi luate în considerare în calcul. Ca urmare, influența lor se anulează:

X + 850.000 = X - 850.000,

unde X este valoarea activelor (pasivelor) întreprinderii care participă la calculul activelor nete până la primirea împrumutului.

Valoarea activelor nete este influențată de diverse pierderi și pierderi, funcționarea ineficientă a companiei, modificări ale cursurilor de schimb în prezența pasivelor exprimate în valută etc. (exemplul 4).

Exemplul 4 . Valoarea activelor nete ale LLC este de 932 mii de ruble. Ca urmare a inventarului, s-a dovedit că activele în valoare de 15 mii de ruble. nelichide. Utilizarea lor în producție și vânzare chiar și la prețuri mici este imposibilă. Conducerea a decis să anuleze activele nelichide.

Organizația are o datorie față de furnizor, exprimată într-unul din valute străine, pentru o sumă totală de 35.000 de ruble. Să presupunem că cursul de schimb al acestei monede la data raportării a scăzut cu 10 ruble față de rubla rusă. Ca urmare, datoria față de furnizor va scădea cu 350.000 de ruble. (35.000 RUB x 10).

Ca urmare, ținând cont de modificările descrise, valoarea activelor nete va crește la 1267 mii de ruble. (932 mii ruble - 15 mii ruble + 350 mii ruble).

Termenele limită pentru calcularea activelor nete

Evaluarea valorii activelor nete este efectuată de societate trimestrial și la sfârșitul anului la datele de raportare relevante.

Cât timp trebuie făcută decontarea dacă un participant la SRL decide să o părăsească?

În acest caz, societatea plătește participantului contravaloarea reală a cotei sale sau a unei părți din cota-parte din capitalul autorizat sau îi dă acestuia proprietăți în natură de aceeași valoare. Acest lucru trebuie făcut în termen de trei luni de la data nașterii obligației corespunzătoare, cu excepția cazului în care statutul societății prevede o perioadă sau o procedură diferită de plată a valorii reale a unei acțiuni sau a unei părți dintr-o acțiune. În acest caz, acțiunea sau o parte din acțiune trece companiei de la data primirii unei cereri din partea participantului de retragere din aceasta.

Valoarea reală a unei acțiuni sau a unei părți dintr-o acțiune din capitalul autorizat al unei companii este plătită din diferența dintre valoarea activelor nete ale companiei și mărimea capitalului său autorizat.

În acest caz, calculul activului net trebuie făcut la sfârșitul exercițiului financiar în care a fost depusă cererea de retragere.

Exemplul 5 . Membru al SRL Mironov A.D. a depus o cerere de părăsire a companiei pe 19 martie 2010. Calculul activului net se va face la 31 decembrie 2010, iar plata contravalorii acțiunii, în funcție de capacitățile financiare ale companiei, se poate face până în martie. 31, 2011.

Dar valoarea activelor nete este adesea calculată în alți termeni. De exemplu, calculul activelor nete trebuie făcut în ziua plății fondurilor și (sau) înstrăinării acțiunilor hârtii valoroase dacă astfel de plăţi sunt asociate cu o scădere a capitalului autorizat.

Și dacă în ziua în care se ia o astfel de decizie, valoarea activelor nete societate pe actiuni este mai mică decât capitalul său autorizat și fondul de rezervă, iar valoarea de lichidare a acțiunilor privilegiate emise depășește valoarea nominală determinată prin statut sau devine mai mică decât dimensiunea acestora ca urmare a unei astfel de decizii, atunci societatea nu are dreptul de a face o decizie (anunț) privind plata dividendelor pe acțiuni.

Nu are dreptul de a plăti dividende declarate pe acțiuni chiar dacă, în ziua plății, valoarea activului net al societății pe acțiuni este mai mică decât suma capitalului său autorizat, a fondului de rezervă și a excedentului lichidării. valoarea acțiunilor privilegiate emise peste valoarea nominală determinată de statutul societății sau devine mai mică decât suma specificată ca urmare a plății dividendelor.

Alineatul 2 al Art. stabilește norme similare în raport cu SRL-urile. 29 din Legea societăților cu răspundere limitată.

Impactul asupra valorii capitalului autorizat și asupra tranzacțiilor cu acțiuni

Articolele 90, 99, 114 din Codul civil al Federației Ruse și legile privind societățile cu răspundere limitată și societățile pe acțiuni stabilesc că, dacă la sfârșitul celui de-al doilea sau al fiecărui exercițiu financiar ulterior, valoarea activelor nete ale societății se dovedește a fi mai mic decât capitalul autorizat (fond), societatea este obligată să anunțe o reducere a capitalului său autorizat (fond) și să înregistreze reducerea acestuia în modul prescris.

Exemplul 6 . Capitalurile autorizate ale Single Window LLC și PiR OJSC sunt de 500.000 de ruble fiecare. toată lumea o are. În același timp, Single Window LLC funcționează pentru al treilea an, iar PiR OJSC pentru al cincilea an. La sfârșitul exercițiului financiar (2009), fiecare dintre companii și-a calculat activul net, valoarea acestora era:

SRL „Fereastra unică” - 483.000 de ruble;

OJSC "PiR" - 529.833 de ruble.

Deoarece valoarea activelor nete ale OJSC PiR depășește valoarea capitalului autorizat (529.833 RUB > 500.000 RUB), nu se efectuează modificări ale capitalului autorizat. Dar Single Window LLC trebuie să înregistreze o scădere a capitalului său autorizat. Fondatorii întreprinderii au decis să reducă capitalul autorizat la 450.000 de ruble.

Capitalul autorizat nu poate doar să scadă, ci și să crească. Ordinul Serviciului Federal al Piețelor Financiare din Rusia din 25 ianuarie 2007 N 07-4/пз-н în clauza 4.3.3 stabilește că suma cu care capitalul autorizat al unei societăți pe acțiuni este majorat pe cheltuiala proprietății acesteia ( fonduri proprii), nu trebuie să depășească diferența dintre valoarea activului net al acestei societăți și valoarea capitalului său autorizat și a fondului de rezervă, calculată conform situațiilor financiare ale societății pe acțiuni emitente pentru ultimul trimestru (completat perioadă de raportare), anterioară datei de depunere a documentelor pentru înregistrarea de stat a unei emisiuni suplimentare de acțiuni, al cărei termen limită de depunere, în conformitate cu cerințele legilor federale, a expirat.

etc exemplu 7 . Capitalul autorizat și fondul de rezervă al CJSC se ridică la un total de 750.000 de ruble. Activele nete ale companiei sunt egale cu 1.014.214 RUB. Această societate pe acțiuni își poate crește capitalul autorizat cu o sumă de cel mult 264.214 de ruble. (1.014.214 RUB - 750.000 RUB). Drept urmare, s-a decis majorarea capitalului autorizat cu 250.000 de ruble.

Scoaterea din bilanț a pierderii anului de raportare când suma capitalului autorizat atinge valoarea activului net al organizației trebuie reflectată în evidența contabilă a organizației ca o înregistrare în debitul contului 80 „Capital autorizat”. " și creditul contului 84 ​​"Profilul reportat (pierderea neacoperită)."

Răspunderea pentru nerespectarea cerințelor legale

În cazul în care SRL nu ia decizia de a-și reduce capitalul autorizat într-un termen rezonabil, creditorii au dreptul de a cere de la acesta rezilierea anticipată sau îndeplinirea obligațiilor companiei și compensarea pierderilor. Organismul care implementează înregistrare de stat entitati legale, sau altul organisme guvernamentale sau organe administrația locală, căruia i se acordă dreptul de a face o astfel de revendicare lege federala, în aceste cazuri, are dreptul de a înainta instanței de judecată cererea de lichidare a societății.

În plus, dacă, în termenul stabilit, societatea pe acțiuni nu își îndeplinește obligațiile de a publica informații în mass-media despre o scădere a valorii activelor nete, o reducere a capitalului autorizat sau lichidare, creditorii au dreptul să solicită companiei îndeplinirea anticipată a obligațiilor relevante, iar în cazul în care este imposibilă îndeplinirea anticipată a acestora, încetarea obligațiilor și compensarea pierderilor asociate. Organismul care efectuează înregistrarea de stat a persoanelor juridice sau alte organisme de stat sau organisme guvernamentale locale, cărora le este acordat dreptul de a prezenta o astfel de cerere prin legea federală, are dreptul de a înainta instanței o cerere de lichidare a societății. .

Legislația conține și restricții pentru societățile pe acțiuni legate de calculul activelor nete.

O societate pe acțiuni nu are dreptul de a achiziționa activele plasate de aceasta acțiuni simpleîn cazul în care, la momentul achiziționării acestora, valoarea activelor nete ale societății este mai mică decât capitalul său autorizat, fondul de rezervă și excesul valorii de lichidare a acțiunilor privilegiate emise peste valoarea nominală stabilită prin statut sau devine mai mică decât dimensiunea acestora ca ca urmare a achiziționării de acțiuni.

De asemenea, o societate pe acţiuni nu are dreptul de a cumpăra acţiuni preferenţiale de un anumit tip plasate de aceasta, dacă la momentul achiziţionării acestora valoarea activului net al societăţii este mai mică decât capitalul său autorizat, fondul de rezervă şi excesul de valoarea de lichidare a acțiunilor preferențiale plasate peste valoarea nominală stabilită prin statut, ai căror deținători au prioritate în ordinea plății valoarea de lichidare deținătorilor tipurilor de acțiuni preferențiale ce urmează a fi achiziționate sau vor deveni mai mici decât dimensiunea acestora, ca ca urmare a achiziționării de acțiuni.

Este necesar să se acorde atenție faptului că suma totală a fondurilor alocate de societate pentru răscumpărarea acțiunilor nu poate depăși 10% din valoarea activului net al societății la data deciziei care a dat naștere acționarilor. dreptul de a cere companiei să-și răscumpere acțiunile. În cazul în care numărul total de acțiuni pentru care au fost depuse cereri de răscumpărare depășește numărul de acțiuni care pot fi răscumpărate de societate ținând cont de limitarea stabilită mai sus, acțiunile sunt răscumpărate de la acționari proporțional cu cerințele menționate.

Să luăm în considerare conceptul, formula de calcul și semnificația economică a activelor nete ale companiei.

Activele nete

Activele nete (EnglezăNetActive) – reflectă valoarea reală a proprietății întreprinderii. Activul net este calculat de către societăți pe acțiuni, societăți cu răspundere limitată, întreprinderi de statși autoritățile de supraveghere. Modificarea activelor nete ne permite estimarea starea financiaraîntreprinderi, solvabilitate și nivelul riscului de faliment. Metodologia de evaluare a activelor nete este reglementată de legislație și servește ca instrument de diagnosticare a riscului de faliment al companiilor.

Valoarea activului net. Formula de calcul

Activele includ active imobilizate și curente, cu excepția datoriilor fondatorilor pentru contribuții la capitalul autorizat și a costului răscumpărării propriilor acțiuni. Datoriile includ pe termen scurt și sarcini pe termen lung excluzând veniturile amânate. Formula de calcul este următoarea:

NA – valoarea activelor nete ale întreprinderii;

A1 – active imobilizate ale întreprinderii;

A2 – active circulante;

ZU – datorii ale fondatorilor pentru aporturi la capitalul autorizat;

ZBA – costuri de răscumpărare de acțiuni proprii;

P2 – pasive pe termen lung

P3 – pasive pe termen scurt;

DBP – venit amânat.

Valoarea activelor nete se calculează pe baza datelor bilanțului (Formular nr. 1), iar formula este următoarea:

Exemplu de calcul al valorii activelor nete a unei afaceri în Excel

Să luăm în considerare un exemplu de calcul al valorii activelor nete pentru organizația OJSC Gazprom. Pentru a estima valoarea activului net este necesar să se obțină situațiile financiare de pe site-ul oficial al companiei. Figura de mai jos evidențiază liniile de bilanț necesare pentru estimarea valorii activelor nete; datele sunt prezentate pentru perioada cuprinsă între trimestrul I 2013 și trimestrul 3 2014 (de regulă, evaluarea activului net se efectuează anual). ). Formula de calcul a activelor nete în Excel este următoarea:

Activele nete=C3-(C6+C9-C8)

Lecție video: „Calculul activelor nete”

Analiza activelor nete se realizează în următoarele sarcini:

• Evaluarea situației financiare și a solvabilității companiei (vezi → “ “).
• Comparația activelor nete cu capitalul autorizat.

Evaluarea solvabilității

Solvabilitatea este capacitatea unei întreprinderi de a-și plăti obligațiile la timp și în termen în întregime. Pentru a evalua solvabilitatea, în primul rând, se face o comparație a valorii activelor nete cu dimensiunea capitalului autorizat și, în al doilea rând, o evaluare a tendinței de schimbare. Figura de mai jos prezintă dinamica modificărilor activelor nete pe trimestru.

Analiza dinamicii variațiilor activelor nete

Solvabilitatea și bonitatea trebuie distinse, deoarece bonitatea arată capacitatea unei întreprinderi de a-și achita obligațiile utilizând cele mai lichide tipuri de active (vezi →). În timp ce solvabilitatea reflectă capacitatea de a rambursa datorii atât cu ajutorul celor mai lichide active, cât și cu cele care se vând lent: mașini, echipamente, clădiri etc. Ca rezultat, acest lucru poate afecta sustenabilitatea dezvoltării pe termen lung a întregii întreprinderi în ansamblu.

Pe baza unei analize a naturii modificărilor activelor nete, se evaluează nivelul situației financiare. Tabelul de mai jos arată relația dintre tendința activelor nete și nivelul de sănătate financiară.

Comparația activelor nete cu capitalul autorizat

in afara de asta evaluare dinamică, valoarea activelor nete pentru un OJSC este comparată cu mărimea capitalului autorizat. Acest lucru vă permite să evaluați riscul de faliment al întreprinderii (vezi →). Acest criteriu de comparație este definit în legea Codului civil al Federației Ruse ( clauza 4 art. 99 Cod civil al Federației Ruse; clauza 4 art. 35 din Legea societăților pe acțiuni). Nerespectarea acestui raport va duce la lichidarea în instanță. a acestei intreprinderi. Figura de mai jos arată raportul dintre activele nete și capitalul autorizat. Activul net al OJSC Gazprom depășește capitalul autorizat, ceea ce elimină riscul de faliment al întreprinderii în instanță.

Activul net și profitul net

Activul net este analizat și cu alți indicatori economici și financiari ai organizației. Deci dinamica creșterii activelor nete este comparată cu dinamica modificărilor veniturilor din vânzări și. Venitul din vânzări este un indicator care reflectă eficiența sistemelor de vânzări și producție ale unei întreprinderi. Profitul net este cel mai important indicator al rentabilității unei afaceri; prin acesta sunt finanțate în primul rând activele întreprinderii. După cum puteți vedea din imaginea de mai jos, profit net a scăzut în 2014, ceea ce a afectat, la rândul său, valoarea activelor nete și situația financiară.

Analiza ratei de creștere a activelor nete și a ratingului internațional de credit

ÎN munca stiintifica Zhdanova I.Yu. arată prezența unei legături strânse între rata de variație a activelor nete ale întreprinderii și valoarea internațională rating de credit agenții precum Moody's, S&P și Fitch. O scădere a ratei de creștere economică a activelor nete duce la o scădere a ratingului de credit. Aceasta, la rândul său, duce la o scădere atractivitatea investițiilorîntreprinderi pentru investitori strategici.

rezumat

Valoarea activului net este un indicator important al cantității de proprietate imobiliară a unei întreprinderi. Analiza dinamicii modificărilor acestui indicator ne permite să evaluăm starea financiară și solvabilitatea. Valoarea activelor nete este utilizată în reglementare documente de reglementareși acte legislative pentru diagnosticarea riscului de faliment al companiilor. O scădere a ratei de creștere a activelor nete ale unei întreprinderi duce la scăderea nu numai a stabilității financiare, ci și a nivelului de atractivitate pentru investiții. Abonați-vă la lista de corespondență rapidă analiză financiarăîntreprinderilor.

Starea financiară a companiei este evaluată, printre altele, după valoarea activelor nete. Deoarece aceasta este valoarea tuturor proprietăților minus obligațiile creditorilor. Articolul conține o formulă de calcul a activelor nete în 2018 pe baza bilanţului 2017 cu exemple.

Activ net în 2018: provizioane generale

În fiecare zi, compania folosește pentru circulație obiecte aflate în proprietatea sa. De exemplu, clădiri, birouri, terenuri, bani etc. Acestea sunt atuurile organizației. Dar aceasta este doar o mică parte din componenta financiară, deoarece companiile au adesea obligații: credite, împrumuturi, datorii către parteneri. Prin urmare, este important să știți care este valoarea NAV a companiei.

Activ net (NA) – acestea sunt fondurile proprii ale companiei care vor rămâne la societate după decontări cu toți creditorii. Prin urmare, acest indicator este adesea folosit pentru a evalua pe deplin bunăstarea financiară a unei organizații. De asemenea, valoarea activelor nete poate fi necesară în alte cazuri.

Sistem. Când este necesar să se calculeze activele nete ale unei companii?

Formula și procedura de calcul a activelor nete în anul 2018

Valoarea VAN al companiei este determinată pe baza indicatorilor de bilanț. Această procedură a fost aprobată oficial prin Ordinul Ministerului Finanțelor din 28 august 2014 nr. 84n, conform căruia în calculul activului net în anul 2018 trebuie incluse următoarele:
– active imobilizate: imobilizari, imobilizari necorporale, lucrari in curs etc.;
– active circulante: stocuri, TVA la activele dobandite, bani;
– obligații pe termen scurt privind împrumuturile și împrumuturile;
– obligații pe termen lung privind împrumuturile și împrumuturile;
- creanţe;
– alte active din secțiunile IV și V din formularul de bilanț.

Calculul NAV pentru SRL și SA este același; utilizați formula pentru aceasta:

NA = KR – DZ + DBP,
unde NA este activele nete,
KR – Capital și rezerve (linia 1300 din bilanţ),
DZ – creanțe de la participanți pentru depozite și capital autorizat (la pagina 1230 din bilanţ doar suma datoriei participanţilor (fondatorilor) la capitalul autorizat este soldul debitor al contului 75 „Decontări cu fondatori”, subcontul „Decontări pentru contribuţii”. la capitalul autorizat”),
DBP – venit amânat (linia 1530 – soldul creditor al contului 98 „Venituri amânate”).

Un exemplu de calcul al activelor nete pe un bilanţ
Contabilul-șef al Alliance LLC folosește indicatori de bilanț pentru a calcula activele nete. La sfârșitul anului 2017, activele totale ale bilanțului sunt egale cu:
– datorii pe termen lung – 35 de milioane de ruble;
– datorii pe termen scurt – 15 milioane de ruble;
– venituri viitoare – 500 de mii de ruble.
Valoarea activelor nete ale LLC va fi de 15.500.000 de ruble (35.000.000 – 15.000.000 – 5.000.000 + 500.000).

Evaluare și modalități de creștere a activelor nete

Bunăstarea financiară a unei companii depinde în mod direct de investiții, precum și de cheltuirea corectă a activelor pentru achitarea datoriilor. Prin urmare, este necesar să se evalueze solvabilitatea acestuia. Pentru a face acest lucru, comparați indicatorii NA cu volumul de capital de statut. Apoi, pe baza datelor finale, analizați modificările identificate.

Principalul lucru în evaluare este să înțelegeți cât de mult este diferența dintre solvabilitatea și bonitatea organizației. Mai mult, al doilea indicator este capacitatea companiei de a-și îndeplini toate obligațiile. De exemplu, plătiți impozite și taxe, împrumuturi, precum și sume de datorii pentru furnizarea de bunuri.

Inspectorii fiscali evaluează și NA companiei. O pot pune pe „lista neagră” dacă activele nete sunt mai mici decât cele principale bunuri materiale. Întrucât valoarea redusă a activelor nete este o consecință a pierderilor financiare mari. Aceasta înseamnă că autoritățile fiscale vor fi interesate de ceea ce sunt asociate pierderile și pot chema directorul la o comisie pentru măsuri explicative. Scopul lor este ca firma să-și mărească activele nete, altfel va da faliment sau va fi lichidată. Rezultatele evaluării pot fi după cum urmează.

Activul net este egal cu capitalul autorizat. Compania este în pericol dacă rezultatele evaluării se dovedesc a fi așa. La urma urmei, dacă un participant părăsește organizația, atunci toate datoriile față de el vor fi anulate prin reducerea capitalului autorizat. Aceasta înseamnă că ponderea participanților rămași nu va crește.

Activele nete sunt mai mici decât capitalul autorizat. În cazul în care evaluarea arată un astfel de rezultat, atunci luați de urgență măsuri de creștere a VAN sau de reducere a capitalului autorizat. Există diferite metode, le puteți găsi mai jos în articol.

Să ne uităm la un exemplu când VAN este mai mic decât capitalul autorizat. Valoarea noastră stabilită este de 600 de mii de ruble, aceasta este valoarea NAV la sfârșitul anului 2017. Prin urmare, ar trebui luate măsuri pentru reducerea capitalului autorizat. Anterior era de 800 de mii de ruble, acum coborâți bara la 600 de mii de ruble. Pentru aceasta:
– aduceți modificări statutului întreprinderii. În acest caz, ponderea fiecăruia dintre participanții care demisionează va scădea. Prin urmare, modificările la carte vor proteja împotriva revendicărilor.
– reduce cuantumul capitalului autorizat cu suma de plată a participantului care se retrage, care a efectuat în prealabil calculul. De exemplu, există 6 participanți, plata per ieșire este de 120 de mii de ruble. Ca urmare, capitalul va fi egal cu 680.000 de ruble (800.000 - 120.000).

Activul net este mai mare decât capitalul autorizat. În acest caz, compania nu are de ce să se teamă. Singurul lucru este că, atunci când un participant pleacă, trebuie să i se acorde o plată bazată pe diferența dintre costul capitalului privat și capitalul autorizat.

Să ne uităm la un exemplu. SRL are 5 participanți, capital autorizat – 500 mii ruble, active nete – 650 mii ruble. Să stabilim dimensiunea cotei fiecărui participant care iese: 130.000 de ruble. (650.000 / 5 persoane). Apoi calculăm diferența dintre NAV și capitalul autorizat: 150.000 de ruble. (650.000 - 500.000). Cota fiecărui participant este de 130 de mii de ruble, ceea ce este mai mică decât diferența de active – 150 de mii de ruble. Apoi, dacă unul dintre participanți pleacă, ponderea participanților rămași va crește de la 100 de mii de ruble la 125 de mii de ruble (500.000 /5 persoane și 500.000 /4 persoane).

Modalități de creștere a activelor nete în 2018

Companiile însele aleg cum să-și crească valoarea NA. Dar pe listă modalități legale, sunt enumerate următoarele:
– reevaluarea mijloacelor fixe;
– primirea gratuită a proprietății de la fondatori sau acționari;
– contribuții la proprietate de la acționari;
– valorificarea excedentelor pe baza rezultatelor stocurilor în contabilitate.

Cum să creați și să verificați un bilanţ

Să descriem algoritmul acțiunilor folosind un exemplu.

1. Generăm tranzacții pentru toate operațiunile: Jurnal de operațiuni, butonul „Completare”. Completăm jurnalul de tranzacții pentru întreaga perioadă de lucru.

2. Apoi trebuie să închideți conturile secvenţial pentru fiecare lună (determină rezultate financiare). În continuare, sunt generate tranzacțiile de închidere de sfârșit de an. Faceți clic pe „Umpleți” în jurnalul de operațiuni. După aceasta, trebuie să verificați corectitudinea reflectării datelor în registrul contabil: Jurnal de operațiuni/Rapoarte/După analize - Soldurile debitoare și creditoare ar trebui să fie aceleași, conturile 90, 91, 99 nu ar trebui să aibă un sold la sfarsitul anului. Dacă unul dintre puncte nu este îndeplinit, trebuie să verificați corectitudinea evidenței.

3. În modulul „Pregătire raportare”, selectați anul dorit. Apoi, în secțiunea „Sold”, selectați raportare.

Selectați perioada dorită și faceți clic pe „Umpleți”. Programul va completa rapoarte pe baza datelor contabile. Fișierul în sine poate fi vizualizat, salvat sau tipărit în fila Rapoarte gata.

Activul net reprezintă proprietatea companiei finanțată din fonduri proprii. Cu cuvinte simple, acestea sunt fondurile nete pe care le va avea o companie după ce toate datoriile îi vor fi plătite. Articolul descrie caracteristicile de calcul, analiză și control al activelor nete.

Valoarea activului net este un indicator important al performanței oricărei companii. Ar trebui monitorizată în mod constant și nu trebuie să aibă o valoare negativă. În caz contrar, este posibil să nu observați cum compania va deveni complet dependentă de creditori și va fi aproape de faliment. Să examinăm mai detaliat caracteristicile de calcul, analiză și control al activelor nete.

Care sunt activele nete ale unei întreprinderi

Activul net al unei întreprinderi este valoarea reală a proprietății sale, determinată anual minus datoriile sale față de creditori, impozite și într-o serie de alte cazuri. Pentru societatile cu raspundere limitata si societatile pe actiuni, procedura de calcul a acestui tip de active este aprobata prin lege.

Când ar trebui determinată valoarea activului net?

Elena Serezhkina răspunde, CEO SRL „Zamok-service plus”

Indicatorul activului net este calculat la fiecare dată de raportare. Poate fi necesar atunci când:

Repartizarea profitului între proprietari;

Există mai multe alte cazuri în care trebuie calculată valoarea activului net.

Formula activului net

Diferența dintre valoarea contabilă a întregii proprietăți a organizației și valoarea obligațiilor sale de datorie este mărimea activelor sale nete. Valoarea este calculată pe baza datelor din situațiile financiare de la o anumită dată.

Formula pentru calcularea valorii activelor nete în bilanț

NA = KR – Dzu + DBP

Calculul este prezentat schematic în figură.

Desen. Calculul activelor nete

Activ net: linie din bilanţ

Indicatorul activului net este reflectat în a treia secțiune a situației modificărilor capitalului (pagina 3600).

Exemple de calcul al activelor nete

Să ne dăm seama cum să calculăm valoarea activului net al bilanțului unei întreprinderi. Capitalul autorizat al Computerx LLC este vărsat integral. Din ziua în care a fost creată organizația și până pe 31 martie, a avut nr venituri gratuite iar ea nu a primit un ajutor de stat. Pentru utilizare în calcule, cifrele bilanțului la 31 martie vor fi după cum urmează:

• activ - 1 milion de ruble;
• pasive pe termen lung - 600 de mii de ruble;
• pasive pe termen scurt - 300 de mii de ruble;
• capital și rezerve - 100 de mii de ruble. (1 milion de ruble - 600 de mii de ruble - 300 de mii de ruble).

Calculul activelor nete din bilanț a arătat că dimensiunea acestora la 31 martie va fi de 100 de mii de ruble. (100 de mii de ruble - 0 ruble + 0 ruble).

Să complicăm sarcina și să privim exemplul Globex-Trade

Conform formulei de calcul a valorii activelor nete din bilanţ, sa dovedit că volumul acestora este de 3 milioane 651 200 de ruble. (8.378.200 – 4.727.000 = 3.651.200).

Analiza activului net

Pentru întreprinderi rusești Indicatorul activului net este un indicator care caracterizează starea capitalului autorizat și, într-o anumită măsură, stabilitatea financiară a întreprinderii. O valoare stabilă a activelor nete sau creșterea acestora are un efect pozitiv asupra stabilității financiare. O scădere a activelor nete este o tendință negativă care reduce stabilitatea financiară a unei întreprinderi.

Pentru a analiza activele nete trebuie să:

1. Evaluați dinamica pentru anul. Înțelegând cât a fost la începutul și la sfârșitul anului, puteți compara indicatorii obținuți și puteți identifica factorii care au influențat una sau alta asupra lor.
2. Verificați fiabilitatea dinamicii modificărilor activelor nete (raportul la începutul și sfârșitul anului). Acest lucru vă va permite să evaluați cât de mult cresc activele nete în raport cu activele totale.
3. Stabiliți cu cât mai multe active depășesc capitalul autorizat. Acest lucru vă va permite să evaluați eficacitatea deciziilor de management luate de conducerea de vârf a companiei.
4. Analiza utilității și fezabilității utilizării proprietății. Pentru a face acest lucru, studiem dinamica a doi indicatori: studiem raportul dintre veniturile din vânzări și costul mediu anual activele nete, precum și nivelul de rentabilitate.

Studierea dinamicii modificărilor indicatorilor face posibilă prezicerea opțiunilor de creștere a acestora și înțelegerea:

• cum să îmbunătățiți structura activelor.
• ce metode să alegeți și să utilizați pentru evaluarea cât mai optimă a stocurilor și amortizarea activelor fixe și a imobilizărilor necorporale.
• ce proprietate nu este folosită și ce să vândă sau să lichideze.
• cum să crești vânzările și prin ce mijloace: prin alegerea unei noi strategii de marketing și intrarea pe o nouă piață, sau prin optimizarea portofoliului de produse și revizuirea listei de prețuri.
• ce să controlezi și ce să monitorizezi când vine vorba de stocuri, creanțe și creanţeși alte obligații ale organizației.

Toate acestea ne vor permite să identificăm factorii de creștere, lichiditatea acesteia și atractivitatea investițională.

Activ net negativ

O valoare negativă a activului net indică faptul că există probleme mari și că nu există fonduri proprii, iar compania în sine este foarte dependentă de creditori. Prin urmare, indicatorii trebuie să fie nu numai pozitivi, ci și să depășească capitalul autorizat. Acesta este un indicator sigur că, în cursul activităților sale, compania nu numai că nu a pierdut banii proprietarilor, la care au contribuit la etapa inițială, dar și-a asigurat și creșterea.

Activele nete (NA) al unei companii este un indicator de bază care caracterizează bunăstarea generală firma și, de asemenea, arătând ce valoare potențială este reprezentată de tot ceea ce deține compania. A avea o idee corectă asupra mărimii VAN a unei companii este, de asemenea, important pentru un potențial investitor, deoarece cu cât valoarea indicatorului este mai mare, cu atât poate fi mai mare venitul din investiția într-o astfel de companie. De aceea este important să vă amintiți o serie de puncte esențiale care vă vor ajuta să evitați greșelile cu calculele dvs. activele nete.

Activele nete ale unei întreprinderi sunt...

Activele nete organizarea este diferența dintre valoarea totală a proprietății companiei, drepturile pe care le are și volumul total al obligațiilor sale. Cu alte cuvinte, nivelul VAN arată ce sumă ar rămâne la dispoziția companiei dacă ar fi necesară achitarea urgentă a tuturor obligațiilor existente (indiferent de perioada de rambursare planificată).

Acest indicator vă permite să evaluați clar curentul pozitie financiară societate: fie că se dezvoltă pe cheltuiala fondurilor proprii, fie că are o „pernă de siguranță” financiară suficientă sau operează în primul rând în detrimentul resurselor de credit și, în acest sens, se caracterizează nivel inalt obligațiile asumate și deci riscurile.

În plus, în cazuri extreme, valoarea indicatorului în cauză într-o companie poate fi chiar negativă. Pentru mai multe informații, consultați articolul.

În practică, orice companie (atât SA, cât și SRL) se confruntă adesea cu unele situații tipice când devine necesar să se calculeze corect dimensiunea activele nete. Care ar putea fi mai exact aceste situații?

În ce cazuri ar trebui calculate activele nete?

În primul rând, identificați activele nete necesare pentru a menține organizația pe linia de plutire și pentru a preveni lichidarea ei forțată la cererea Codului civil al Federației Ruse. Este despre că dacă societatea în termen de 2 exercitii financiare pe rând deține capital privat, care din punct de vedere al valorii lor este mai mic decât capitalul autorizat (denumit în continuare capitalul autorizat) al unei astfel de organizații, atunci situația sa financiară este considerată critică. Situația trebuie corectată imediat, în caz contrar, compania va trebui lichidată (clauza 4, articolul 90 din Codul civil al Federației Ruse).

Important! Acest neajuns poate fi corectat în două moduri: fie reduceți valoarea capitaluri proprii, nivelându-l cu active sau crește direct activele nete.

Prin urmare, în practica oricărei companii, calculul activele nete- o sarcină urgentă care trebuie rezolvată în mod regulat, deși cu o frecvență diferită.Pentru a preveni o criză în structura activelor companiei, atunci când este necesar să se ia măsuri de urgență, modificările în NAV al companiei trebuie monitorizate în timp util.

În al doilea rând, mai multe împrejurări, la apariția cărora societatea este obligată să le îndeplinească calculul valorii activelor nete, sunt prescrise în Legea „Cu privire la SRL” din 02/08/1998 nr. 14-FZ. În special, această procedură este efectuată în cazul în care orice participant SRL decide să părăsească proprietarii companiei. Un astfel de participant regula generala este necesar să se restituie valoarea cotei sale în organizație în termeni monetari (clauza 2, articolul 23 din Legea nr. 14-FZ). Valoarea specificată a acțiunii trebuie calculată pe baza valorii NA a companiei proporțional cu cota (ca procent) din participarea unui astfel de proprietar în activitatea companiei.

A doua astfel de circumstanță este situația în care proprietarii decid să majoreze capitalul companiei în detrimentul fondurilor companiei. În acest caz, există o limitare: dacă suma cu care proprietarii doresc să majoreze capitalul este mai mică decât valoarea curentă activele nete minus statutul si capital de rezervă, atunci o majorare a Codului penal nu va fi admisă în conformitate cu clauza 2 a art. 18 din Legea nr.14-FZ.

În al treilea rând, există o altă situație tipică când o organizație trebuie să calculeze costul NA. Este tipic atât pentru SA, cât și pentru SRL: este plata dividendelor către participanți. Din cauza prevederilor legii, o organizație sub formă de SRL nu poate plăti dividende dacă este activele nete sub valoarea Codului penal (clauzele 1, 2 ale art. 29 din Legea nr. 14-FZ). Pentru o SA, situația este aproape aceeași: dividendele nu pot fi plătite dacă valoarea capitalului de capital privat este mai mică decât suma capitalului autorizat și a capitalului de rezervă (clauza 4 din art. 43 din Legea „Cu privire la SA” din 26 decembrie). , 1995 Nr. 208-FZ).

Vă rugam să acordați atentie! Pe lângă situațiile de mai sus, altele sunt posibile atunci când firma trebuie să calculeze acest indicator, de exemplu la cererea unui potential investitor. În același timp, este important să faceți calculul cât mai precis și transparent posibil și, prin urmare, să îl documentați.

Astfel, în practica zilnică a oricărei companii, există o mare probabilitate de necesitate a calcularii valorii NA a companiei. Dar cum se calculează activele nete corect, fara a uita nimic?

Calculul valorii activelor nete ale unei organizații (formula)

Procedura de calcul a intrat în vigoare la 4 noiembrie 2014 activele nete, aprobat prin Ordinul Ministerului Finanțelor al Federației Ruse din 28 august 2014 nr. 84n (denumit în continuare Ordinul nr. 84n), care a introdus un nou algoritm de calcul al costului NA al entităților comerciale.

În conformitate cu Ordinul nr. 84n, formula de calcul activele nete poate fi reprezentat astfel:

HA = A uch - Obligație uch,

CHA - cost activele nete companii la o anumită dată de decontare;

A uch este valoarea totală a activelor de care dispune societatea, care poate fi luată în considerare la calcularea VAN;

Răspunderea uch - suma totală a obligațiilor pe care le are societatea, care, potrivit legii, pot fi incluse în calcul activele nete.

După cum se poate observa din formulă, nu toate activele și pasivele companiei trebuie luate în considerare la determinarea valorii VAN.

Astfel, creanțele de la participanți (proprietari) pentru plata acțiunilor sau a contribuțiilor la societatea de administrare a companiei nu pot fi incluse în calcul. În plus, dacă organizația are vreo proprietate pe care o contabilizează pentru conturi în afara bilanțului, atunci nu ar trebui să fie luată în considerare la calcularea valorii. activele nete.

Și din datoriile totale ale companiei, ar trebui să se scadă veniturile amânate, pe care organizația le-a recunoscut datorită acordării de asistență guvernamentală sau în legătură cu primirea gratuită a proprietății. Suma rezultată a pasivelor va participa la calcularea costului activului.

Unde conțin situațiile financiare informații despre valoarea activelor nete?

Pentru determinarea cât mai corectă a valorii activele nete Firmele ar trebui să aibă o bază fiabilă pentru calcule. De unde pot lua o astfel de baza? În situațiile financiare ale companiei. Majoritatea indicatorilor care sunt necesari pentru calcularea VAN sunt cuprinsi in bilantul companiei.

Pentru calcul este necesar un bilanț activele nete, întrucât toate activele implicate în calcul trebuie luate la valoarea indicată în bilanţ (clauza 7 din Procedura nr. 84n).

Vă rugam să acordați atentie! Bilanțul, de regulă, este întocmit de companie pe baza rezultatelor anului trecut. Cu toate acestea, dacă este necesar să se calculeze valoarea activelor companiei la data curentă, atunci pentru aceasta este recomandabil să se întocmească situații financiare interimare, inclusiv sold interimarîn ultima zi a lunii precedente. Apoi valoarea activele nete va reflecta cat mai exact situatia actuala din companie.

Cum puteți documenta calculul activelor nete ale unei companii?

Legiuitorul nu solicită companiei să întocmească vreun document special care să confirme corectitudinea calculului valorii VNI. Totodată, valoarea indicatorului în sine este supusă reflectării în situațiile financiare, și anume în secțiunea 3 din Situația modificărilor capitalului (linia 3600).

Cu toate acestea, dacă valoarea activele nete necesită un potențial investitor, atunci nu ar fi greșit să îi oferim nu numai valoarea indicatorului, ci și calculul acestuia. Cum să o facă?

Cel mai bine este să emiti un calcul detaliat și transparent al valorii VAN a companiei sub forma unui document de referință local care să conțină toate tabelele de calcul necesare. Orice forma standardÎn prezent, nu există un astfel de certificat. Cu toate acestea, până în 2014, un formular standard a fost în vigoare pentru calcularea valorii activelor unei societăți pe acțiuni (aprobat prin ordinul Ministerului Finanțelor al Federației Ruse „Cu privire la evaluare activele nete JSC" din 29 ianuarie 2003 nr. 10n și FCSM al Federației Ruse nr. 03-6/pz).

Acest formular poate fi descărcat de pe site-ul nostru.

În ciuda faptului că ordinul specificat nu mai este valabil, forma unui astfel de formular poate fi luată ca eșantion la întocmirea unui certificat de calcul al VAN al companiei pentru un investitor.

Rezultate

Cu o situație în care este necesar să se determine costul NA , Mai devreme sau mai târziu, orice organizație, fie că este un SA sau un SRL, se confruntă cu o provocare. Companiile trebuie să monitorizeze constant valoarea actuală a acestui indicator pentru a preveni o situație de criză în întreprindere, cel mai mult consecință negativă care ar putea fi lichidarea acestuia. Ar trebui să cunoașteți și valoarea actuală activele nete la plata dividendelor sau la plata unui participant care decide sa paraseasca societatea contravalorii cotei sale in organizatie. Prin urmare, trebuie să vă amintiți că toate bazele necesare pentru calcul activele nete pentru data curentă se poate obține prin întocmirea situațiilor financiare interimare la sfârșitul lunii precedente. În plus, calculul corect al valorii activele nete important pentru investitor. În acest scop, este indicat ca organizația să întocmească cel mai detaliat și transparent certificat de calcul al valorii unui astfel de indicator al companiei.