FINANSIJE DRŽAVE I SUBJEKATA

UDK 336.71 DOI: 10.18413/2409-1634-2016-2-4-53-61

Kostrovets L. B. Kirizleeva A. S.

KREDITNI I INVESTICIJSKI POTENCIJAL BANAKA. REGIONALNI ASPEKT

[email protected] org

SEI HPE "Donjeck State University of Management", ul. Čeljuskincev, 163a, Donjeck, 283015

[email protected] en

anotacija

Za stvaranje i održavanje bankarskih institucija u stabilnom stanju, neophodno je efikasno upravljati svim novčanim tokovima, što se ogleda kroz upravljanje finansijskim instrumentima, koji se ogleda u imovini, obavezama, vanbilansnim potraživanjima i obavezama. Finansijske instrumente koji važe u sadašnjosti, prošlosti i budućnosti, uključujući vanbilansna potraživanja i obaveze, bankarske institucije primaju ili plaćaju u budućnosti, što direktno utiče na rezultate poslovanja i finansijsko stanje. Članak otkriva karakteristike efikasnog bankarstva; istražuju se indikatori koji utiču na njegovu efikasnost; vrši se analiza funkcionisanja komercijalnih banaka prema njihovim glavnim kvantitativnim i kvalitativnim pokazateljima; veza se razmatra regionalne karakteristike i kreditno-investicione aktivnosti banaka, njihov uticaj na efikasno funkcionisanje banaka u različitim regionima; vrši se analiza lokacije komercijalnih banaka na teritoriji Ukrajine. Ključne riječi: bankarski sistem; bankarska efikasnost; profit; upravljanje imovinom i pasivom; bankarske investicije; regionalne karakteristike; kreditne i investicijske aktivnosti; region

Larisa B. Kostrovets Alisa S. Kirizleeva

KREDITNO-INVESTICIJSKI POTENCIJAL BANAKA. REGIONALNI ASPEKT

Državna obrazovna ustanova visokog stručnog obrazovanja "Donjecki državni univerzitet za menadžment"

Chelyuskintsev 163a, Donjeck, 283015, [email protected] Državna obrazovna ustanova visokog profesionalnog obrazovanja "Donjeck State University of Management" 163a Chelyuskintsev St., Donjeck, 283015, [email protected]

Da bi se bankarske institucije stvorile i održale u stabilnom stanju, svim novčanim tokovima se mora efikasno upravljati, što se ogleda kroz upravljanje finansijskim instrumentima, koji se priznaju u imovini, obavezama, vanbilansnim potraživanjima i obavezama. Finansijske instrumente, koji su primjenjivi u sadašnjosti, prošlosti i budućnosti, uključujući vanbilansnu imovinu i obaveze, bankarske institucije primaju ili plaćaju u budućnosti, što direktno utiče na rezultate poslovanja i finansijsko stanje.

U članku se ispituju posebnosti efikasnog bankarskog poslovanja, kao i pokazatelji koji utiču na njegovu efikasnost. Također analizira funkcionisanje komercijalnih banaka Ukrajine prema njihovim glavnim kvantitativnim i kvalitativnim indeksima; ispituje povezanost regionalnih posebnosti i kreditno-investicionih aktivnosti banaka Ukrajine, njihov uticaj na efikasno funkcionisanje banaka u različitim regionima. U članku se analizira i lokacija komercijalnih banaka na teritoriji Ukrajine.

Ključne riječi: bankarski sistem; efikasnost bankarskog poslovanja; profit; upravljanje imovinom i pasivom; bankarske investicije; regionalne posebnosti; kreditna i investicijska djelatnost; region

Izjava o problemu u opšti pogled. U svim zemljama, bez obzira na ekonomski sistem i način organizovanja odnosa s javnošću, bankarski sistem igra glavnu ulogu. Nije uzalud da se bankarski sistem često poredi sa cirkulatornim sistemom državne privrede. Na kraju krajeva, ona je ta koja privredi osigurava potreban obim finansijskih sredstava, obezbjeđenje slobodnog kretanja kapitala, namirenja privrednih subjekata, kreditiranje privrede, kao i obavljanje niza drugih funkcija i poslova. Teško je to zamisliti razvijena ekonomija države bez razvijenih bankarski sistem.

U uslovima današnjeg naglog razvoja, bankarski sistem Ukrajine je jedan od najrazvijenijih elemenata ekonomskog mehanizma, budući da je njegova reforma započela ranije od ostalih sektora privrede, što je determinisano ključnom ulogom banaka u rešavanju problema. tranzicije ka tržišnoj ekonomiji. Upravo bankarske institucije imaju glavnu ulogu u stvaranju optimalnog ambijenta za koncentraciju i slobodno kretanje kapitala, gomilaju sredstva za restrukturiranje privrede, privatizaciju i razvoj poslovanja.

Svaka regija Ukrajine se odlikuje ekonomskim, prirodnim, društvenim, transportnim, geografskim

karakteristike koje su važne u organizaciji banaka, njihovih filijala i odjeljenja, te realizaciji kredita i investicija

aktivnost uopšte.

Proučavanje regionalnih karakteristika formiranja i korišćenja kreditnog i investicionog potencijala važno je ne samo za banke, već i za cjelokupni bankarski sistem. To je zbog činjenice da je regionalna komponenta razvoja svake banke najvažnija. S obzirom na to, banke mogu povećati obim svojih aktivnosti i povećati profit.

Analiza novijih istraživanja i publikacija. Važno je razumjeti šta je bankarski sistem u cjelini i njegovu efikasnost, čemu su naučnici posvetili veliku pažnju. Lavrushin O.I. opisuje bankarski sistem na sledeći način: „Bankarski sistem nije, pre svega, slučajna varijanta, slučajna

zbirka elemenata. ... Izražava svojstva karakteristična za sebe, za razliku od drugih sistema koji funkcionišu u nacionalna ekonomija. Specifičnosti bankarskog sistema određuju njegovi sastavni elementi i

odnosi među njima."

Lavrushina O.I. u udžbeniku napominje: „Bankarski sistem je neophodan skup banaka, nebankarskih institucija i bankarske infrastrukture koje su međusobno u bliskoj interakciji i osiguravaju njegov održivi razvoj“.

„Prilikom analize efikasnosti bankarskog sistema obično se uzima u obzir uticaj specifičnosti države na aktivnosti banaka: struktura privrede, priroda tekućeg stanja.

makroekonomsku politiku, specifičnosti strukturnih i institucionalnih reformi u finansijskom sektoru i druge karakteristike“, ističe Novikova A.I. .

Baburina N.O., ukazuje da: „kreditno-investicioni potencijal banke je sposobnost banke da obavlja kreditno-investicione aktivnosti, zbog raspoloživosti odgovarajućih resursa: finansijskih, radnih, tehničkih, tehnoloških i sl.

Neophodno je uzeti u obzir regionalne specifičnosti prilikom izrade strategije kreditno-investicionih aktivnosti cijele banke, pojedinih odjeljenja, kao i prilikom provođenja kreditne i investicione politike u pojedinom regionu.

Problemi kreditiranja i ulaganja

aktivnosti banaka u Ukrajini u regionalnom kontekstu proučavali su mnogi naučnici.

Detaljna analiza karakteristika regionalnog kreditne aktivnosti Vorobyov Yu.M. i Sribna K.A. Identificirali su glavne probleme koji otežavaju davanje kredita subjektima

preduzetništvo.

Svrha članka je da se identifikuju karakteristike efikasnog bankarstva; analiza

funkcionisanje ukrajinskih komercijalnih banaka u smislu njihovih glavnih kvantitativnih i kvalitativnih pokazatelja. Značajne su studije regionalnih karakteristika kredita

investiciona aktivnost, uticaj

regionalni faktori o lokaciji banaka i realizaciji njihovih aktivnosti i funkcija. Relevantnost ovog pitanja proizilazi iz uslova finansijska kriza negativno utiču na banke, zajmoprimce i investitore.

Prezentacija glavnog materijala. Obrazloženje dobijenih rezultata. Prilikom analize poslovanja banke, uticaj

specifičnosti zemlje na rad banaka. To uključuje, na primjer, strukturu privrede, prirodu tekuće makroekonomske politike, specifičnosti strukturnih i institucionalnih reformi u finansijskom sektoru i druge karakteristike.

Na stepen efikasnosti banaka utiče vlasnička struktura u bankarskom sistemu, velike promjene u poslovanju, učešće banke na tržištu depozita, kapitalizacija banaka itd.

Pored navedenog pristupa, koriste se i proračuni koji povezuju efikasnost sa pokazateljima strukture aktive i pasive banaka i određenim vrstama poslovanja.

Dobit je učinak prihoda i rashoda

glavni indikator banke. Razlika između komercijalna banka

predstavlja njen finansijski profit. To je pokazatelj finansijske dobiti (odnosno, bez uzimanja u obzir plaćanja poreza i raspodjele preostale dobiti) koji karakteriše efektivnost komercijalne banke.

Sve vrste analiza zasnivaju se na indikatorima, koji uključuju dobit, aktivu banke, finansijski rezultati, kao i broj registrovanih banaka u analiziranom periodu i drugi pokazatelji.

Podaci Narodne banke Ukrajine pokazuju da su 2014. godine u zemlji poslovale 163 banke, uključujući 51 banku sa stranim kapitalom (19 sa 100% stranim kapitalom). Glavni pokazatelji uspješnosti bankarskog sistema prikazani su u tabeli. Prema podacima NBU, udio strani kapital u dioničkom kapitalu bankarskog sistema neznatno je povećan tokom godine i iznosi 32,5%.

Ključni pokazatelji učinka ukrajinskih banaka

Glavni pokazatelji ukrajinskih banaka

Godina Broj registrovanih banaka Aktiva banaka, mil. Izdati krediti, mil. Vlastiti kapital, milijuna UAH Obaveze, miliona grivna Regulatorni kapital, milion grivna Neto finansijski rezultat, mil.

2007 175 599 396 485 368 69 578 529 818 72 265 6 620

2008 184 926 086 792 244 119 263 806 823 123 066 7 304

2009 182 880 302 747 348 115 175 765 127 135 802 -38 450

2010 176 942 088 755 030 137 725 804 363 160 897 -13 027

2011 176 1 054 280 825 320 155 487 898 793 178 454 -7 708

2012 176 1 127 192 815 327 169 320 957 872 178 909 4 899

2013 180 1 278 095 911 402 192 599 1 085 496 204 976 1 436

2014 163 1 316 852 1 006 358 148 023 1 168 829 188 949 -52 966

Glavni pokazatelji razvoja privrede zemlje u celini i bankarskog sistema drugog reda su i vrednost bruto domaći proizvod zemlju, i, shodno tome, valutu komercijalnog bilansa

banke. Analizirajmo u dinamici tokom deset godina BDP i aktivu ukrajinskih banaka (Sl. 1. Dinamika razvoja pokazatelja BDP-a, aktive i neto prihod banke Ukrajine).

Rice. Slika 1. Dinamika razvoja pokazatelja BDP-a, imovine i neto prihoda ukrajinskih banaka 1. Dinamika BDP-a, imovine i neto prihoda ukrajinskih banaka

Za deset godina, nivo bruto domaćeg proizvoda zemlje iznosio je 1.566.728 miliona UAH. u 2014. godini, što je 3,55 puta više nego 2005. godine. Ali zbog ekonomske krize, nivo ovog makroekonomskog pokazatelja je smanjen u 2009. godini za 34.711,00 miliona UAH. u odnosu na 2008. S obzirom na dinamiku razvoja komercijalnih banaka, može se primijetiti da je aktivno poslovanje ukrajinskih banaka poraslo za 1.101.843,07 miliona UAH. ili 6,16 puta, što je više nego dvostruko više od rasta BDP zemlje. Slično trendu pada nivoa BDP-a zemlje u 2009. godini, došlo je i do smanjenja bilansne valute banaka za 45.160,72 miliona UAH. ili 1,06 puta.

Uprkos značajnom povećanju aktive komercijalnih banaka, tokom deset godina bankarskog sistema, četiri godine od deset komercijalnih banaka, čija je svrha maksimiziranje dobiti, su u finansijskim izvještajima iskazale negativan finansijski rezultat - gubitak ( 2009 - -38,449,81 miliona .UAH, 2010 - -13,026,59 miliona grivna, 2011 - -7,707,54 miliona grivna, 2014 - -52,966,51 miliona grivna). Najznačajniji konsolidovani gubitak banaka zabilježen je u 2014. godini. Neophodno je napomenuti negativan trend u stanju bankarskog sistema Ukrajine: deset godina, ako izračunamo ukupan doprinos komercijalnih banaka ekonomiji zemlje - ukupan finansijski rezultat za deset godina, tada su banke imale gubitak. od 85.485,84 miliona grivna. Većina

veliko finansijske institucije zemlje ne samo da ne donose značajne prihode u budžetske prihode, već stvaraju rizike narušavanja stabilnosti kreditnog sistema cijele zemlje, gubitka imovine klijenata banaka.

Koristeći različite metode upravljanja likvidnošću, bankarska organizacija nastoji da pronađe racionalan odnos aktive i pasive, koji bi mogao da obezbedi odgovarajući nivo profitabilnosti i da ne ugrozi sposobnost banke da izmiruje svoje obaveze.

Upravljanje aktivom i pasivom vrši se različitim metodama, a sve tri se koriste u današnjoj praksi.

Sve do 60-ih godina prošlog vijeka odbor banaka koristio je uglavnom upravljanje samo aktivnim poslovanjem. Metoda se zasniva na tome kome pre svega treba obezbediti kreditna sredstva i pod kojim uslovima. Ovakav pristup nije mogao da donese maksimalnu dobit, jer, s jedne strane, banka odbija da upravlja privučenim sredstvima, a samim tim i da utiče na njihovu vrednost, a sa druge strane, značajan deo aktive banke mora biti u visokolikvidnom stanju. formu za održavanje dovoljnog nivoa likvidnosti., što u konačnici dovodi do nižih prihoda.

1960-ih i 70-ih godina, bankarska industrija je na kraju došla do zaključka da je moguće upravljati i obavezama. Prednost

je povećanje profitabilnosti, u mogućnosti veće tačnosti u predviđanju potreba za likvidnim sredstvima. Da bi banka imala potreban obim, strukturu i nivo rashoda za pasivne operacije, pribjegli su cjenovnim i necjenovnim metodama upravljanja privučenim sredstvima.

Veliki nedostatak ove metode je što se sredstva privlače ne uzimajući u obzir efektivnost različitih područja njihovog plasmana.

Novi pristup upravljanju aktivom i pasivom je da su i prihodi i rashodi stanje u banci, pa se stoga smanjenjem nivoa troškova (pristup upravljanja obavezama) postiže željeni nivo profitabilnosti u istoj meri kao i tokom prihoda iz aktivnog poslovanja.

Dakle, efikasnost komercijalnih banaka zavisi od mnogih faktora, kako eksternih tako i unutrašnjih: političkih, ekonomskih, društvenih

stanje u zemlji, kao i kvantitativni pokazatelji bankarskih aktivnosti,

racionalnost u upravljanju postojećim fondovima.

Prioritetni zadatak, koji se mora rješavati prvenstveno na makro nivou, jeste donošenje odluka za stabilizaciju privrede zemlje, stvaranje uslova za jačanje pouzdanosti komercijalnih banaka kako bi se spriječio gubitak imovine, štednje i bogatstva od strane pravnih lica i pojedinci.

Svaki region ima svoje, samo za njega karakteristične karakteristike koje utiču na kreditne i investicione aktivnosti banaka. Ove karakteristike se mogu strukturirati i grupirati u zasebne grupe.

Hajde da obrazložimo svaku grupu i vrstu regionalnih karakteristika koje utiču na kreditni i investicioni potencijal bankarskog sistema Ukrajine.

političke karakteristike.

Politička stabilnost u regionu_

Odlikuje se stabilnim političkim odnosima između različitih političkih grupa, partija i sl. Politička stabilnost utiče na ekonomske odnose, doprinosi razvoju privrede, uklj. bankarski sektor, posebno kreditne i investicione aktivnosti.

Nivo interakcije između regionalnih vlasti i državnih organa

Efikasna interakcija između regionalnih vlasti i državnih organa omogućava stalnu podršku centralne vlade, što omogućava da se obezbedi ekonomski rast u regionu, uključujući formiranje i korišćenje kredita i investicija.

potencijal banaka

Nivo interakcije između regionalnih vlasti i preduzetnika

Uz efektivnu interakciju između regionalnih vlasti i preduzetnika, dodatno

prilike za ekonomski rast, koji se ne može ostvariti bez aktivnih kreditnih i investicionih aktivnosti banaka. Regionalne vlasti su uvijek nastojale da imaju dobre odnose sa

banke da obezbede finansijske izglede za razvoj regiona

Nivo interakcije između regionalnih vlasti i stanovništva

Interakcija regionalnih vlasti sa stanovništvom omogućava da se osigura stabilnost socijalne ekonomski razvoj. Stanovništvo regiona je birači, a samim tim i regionalne vlasti nastoje da imaju pozitivne odnose sa stanovništvom, što takođe dobro utiče na kreditne i investicione mogućnosti banaka u

Rice. 2. Političke karakteristike koje utiču na kreditne i investicione aktivnosti regionalnih banaka Ukrajine 2. Politička razmatranja koja utiču na kreditne i investicione aktivnosti regionalnih banaka u Ukrajini

Organizacione i upravljačke karakteristike.

1. Poverenje pojedinačnih investitora i zajmoprimaca. Pozitivno ili negativno utiče na termine i količine depoziti, na kreditne zajmove stanovništva i pravnih lica.

2. Lokacija bankarskih institucija u regionu. Najveća koncentracija banaka je u velikim i srednjim gradovima, gdje se odvija formiranje finansijskih tokova, prihoda i rashoda privrednih subjekata, stanovništva.

3. Prisustvo različitih grupa preduzeća. Banke se stvaraju uglavnom tamo gde se nalaze velika i srednja, kao i mala preduzeća, koja su glavni potrošači resursa.

4. Profesionalne sposobnosti bankarskog osoblja. Uspeh formiranja i korišćenja kreditnog i investicionog potencijala zavisi od efikasnog rada kreditnih menadžera, od njihove profesionalnosti.

društvene karakteristike.

U regijama sa velikim brojem nezaposlenih javljaju se problemi sa formiranjem kreditnih i investicionih resursa, smanjuje se broj zajmoprimaca, a stanovništvo manje koristi bankarske usluge. Sa dovoljno potražnje za radne resurse ima više mogućnosti za stanovništvo u pogledu rasta sopstvenih prihoda, štednje i korišćenja bankarskih kredita.

Sklonost stanovništva korištenju pozajmio novac

Utječe na sposobnost stanovništva

ponašati se kao individualni investitori, posebno za ulaganje slobodnih sredstava na depozite u bankarske institucije region. Prihodi

stanovništva značajno utiču na njihovu sposobnost da budu zajmoprimci banaka u regionima.

Stanovništvo bogatijih regiona ima veću sklonost korišćenju pozajmljenih sredstava nego stanovništvo depresivnih regiona. Iako postoje određene specifične razlike po ovom pitanju u vezi sa zapošljavanjem stanovništva.

Nivo društvenih sukoba

Nivo solventnosti stanovništva u regionu

Društveni sukobi smanjuju stabilnost regiona, negativno utiču na ekonomske odnose raznih

subjekti, posebno stanovništvo i poslovne strukture. Često su društveni sukobi povezani s neravnomjernom raspodjelom resursa, prihoda, neispunjavanjem zahtjeva radnog i građanskog zakonodavstva zemlje.

Što je viši nivo solventnosti stanovništva u regionu, veće su mogućnosti za privredni rast, a samim tim i uslovi za povećanje kreditnog i investicionog potencijala banaka. Solventnost stanovništva stimuliše potražnju za robom i uslugama, što podržava ponudu. to

stimuliše proizvodnju, koja ne može postojati bez korišćenja kreditnih resursa. Sa dovoljnim

solventnosti stanovništva u regionu, stvaraju se uslovi za rast štednje, što je takođe važna faza u formiranju i korišćenju kreditnog i investicionog potencijala bankarskih institucija.

Nivo socijalnih garancija i socijalne zaštite u regionu

Visok nivo socijalnih garancija i socijalne zaštite u regionu značajno smanjuje radne migracije stanovništva, doprinosi aktivnijem korišćenju kreditnih resursa stanovništva. Ispunjavanje obaveza poštivanja socijalnih garancija i obezbjeđenja socijalne zaštite stanovništva unapređuje kreditni i investicioni potencijal banaka, doprinosi efikasnom formiranju i korišćenju kreditnih i investicionih resursa.

Rice. 3. Društvene karakteristike koje utiču na kreditni i investicioni potencijal komercijalnih banaka

u regijama Ukrajine

Fig. 3. Društvene karakteristike koje utiču na kreditno-investicioni potencijal komercijalnih banaka u regionima Ukrajine

Demografske karakteristike: gustina naseljenosti u regionu, broj i udio radno sposobnog stanovništva, spol i dobni faktor, udio lokalnog i ruralnog stanovništva, stepen obrazovanja,

kvalifikacije i stručne karakteristike, stepen rasta (smanjenja) stanovništva, stepen mehaničke migracije stanovništva.

Finansijske i ekonomske karakteristike.

Resursna baza banaka u regionu

Finansijske i ekonomske karakteristike

Vrste ekonomska aktivnost koji preovladavaju u regionu

Resursna baza banaka u regionu zavisi od prisustva stanovništva i pravnih lica, nivoa prihoda stanovništva i privrednih subjekata, stanja razvijenosti berza, kamata na depozite. Resursna baza banaka u regionu značajno utiče na formiranje kreditnog i investicionog potencijala.

Nivo profitabilnosti preduzeća

Povećanje nivoa profitabilnosti preduzeća omogućava, s jedne strane, da pouzdanije obezbede uslove za otplatu kredita i formiraju sopstvenu strategiju ulaganja, s druge strane, povećanje profitabilnosti podstiče preduzeća da koriste samo sopstvenih sredstava, smanjenje iznosa pozajmljenih finansijskih sredstava.

Dostupnost privrednih subjekata pravi kolateral za kredite

Stoga je neophodno

optimalniji odnos između vrsta privrednih aktivnosti koje zahtijevaju kreditna i investiciona sredstva i onih vrsta koje su dobavljači finansijskih sredstava za same banke.

Obim i struktura finansijskih tokova u regionu

Značajan dio stanovništva nema ili ne želi da koristi postojeću imovinu kao zalog. Pravna lica koja iznajmljuju

osnovna sredstva, praktično nemaju svoju imovinu, a samim tim i imaju

problemi sa kolateralom, što utiče na realnost dobijanja bankarskih kredita. Nedostatak kolaterala ili nelikvidnih kolaterala ne daje mogućnost da se stimuliše kreditna i investiciona aktivnost banaka.

Obim i struktura finansijskih tokova utiču na kredit

investiciona aktivnost kroz formiranje i korišćenje resursne baze banaka.

Troškovi bankarskih kredita na kreditnom tržištu regije.

Troškovi kredita na regionalnom kreditnom tržištu

zavisi od međubankarske konkurencije, opšte kreditne politike banaka, troškova finansijskih sredstava koje banke privlače u regionima. Troškovi kredita značajno utiču na kamatu

klijenata u korišćenju kreditnih sredstava. Dakle, postoje svi razlozi da se banke u regionima pridržavaju realnijih kamatnih stopa, koje su vezane za nivo prihoda u regionu.

Investiciona klima u regionu

Povoljna investicija

Klima stimuliše rast broja investitora i realnih zajmoprimaca. Rast broja investitora stimuliše konkurenciju između bankarskih i nebankarskih institucija u pogledu kreditnih i investicionih aktivnosti, što stvara uslove za povećanje veličine kreditnog i investicionog potencijala banaka.

Nivo konkurencije između banaka za resursnu bazu i zajmoprimaca

U periodu prije krize već je počela velika borba za klijente između banaka u regionima, tj.

fizička i pravna lica. Finansijska i ekonomska kriza donekle je promijenila smjer i tempo ove borbe. Ali konkurencija između banaka na regionalnom nivou će se intenzivirati, što će negativno uticati na one banke koje imaju neznatnu mrežu, neefikasne bankarske službenike.

Rice. 4. Finansijski i ekonomski faktori uticaja na kreditne i investicione aktivnosti banaka u regionima Ukrajine 4. Finansijski i ekonomski faktori utiču na kreditne i investicione aktivnosti banaka u regionima Ukrajine

Prirodne geografske karakteristike.

1. Prirodni i geografski rizici koji utiču na kreditni i investicioni potencijal banaka: rizici od poplava naselja; opasnosti od zemljotresa; rizici od poplava; rizici od mraza, suša, pljuskova; opasnosti od drugih kataklizmi.

2. Prisutnost prirodnih i geografskih ograničenja u realizaciji određenih vrsta ekonomskih aktivnosti. Na primjer, nemogućnost vađenja uglja, uzgoja lana, sječe u Autonomnoj Republici Krim.

3. Odsutnost (prisustvo) prirodni resursi utičući na život stanovništva i proizvodne aktivnosti preduzeća. Tako se metalurgija razvija tamo gdje postoje mjesta na kojima se kopa ruda i ugalj; mašinstvo gravitira metalurškim preduzećima.

Pravne karakteristike.

1. Nivo implementacije zakonodavstva u regionu. Usklađenost sa zakonima doprinosi povoljnoj investicionoj klimi,

povećanje broja preduzeća.

2. Nivo kriminalizacije u regionu. Rast krivičnih predmeta u regionu smanjuje vjerovatnoću kreditnih i investicionih aktivnosti banaka na ovoj teritoriji, jer postoje prijetnje i za banke i za zajmoprimce.

3. Nivo sive ekonomije. Gotovo svi regioni su u određenoj mjeri uključeni u sivu ekonomiju. Neminovan je rast sivog sektora i učešće banaka u njemu, što negativno utiče na kredibilitet banaka.

4. Nivo korupcije u regionu. Rast korupcije koči razvoj preduzetništva, smanjuje poverenje stanovništva u rukovodstvo regiona.

Sve ove karakteristike značajno utiču na kreditni i investicioni potencijal. Najveći uticaj imaju političke, finansijske, ekonomske, organizacione i upravljačke karakteristike.

Dakle, u cilju realizacije efektivnog kreditiranja i ulaganja

aktivnosti, potrebno je uzeti u obzir specifičnosti regiona koje direktno utiču na funkcionisanje bankarskih institucija.

Prije nego što je prevladala kriza u regijama Ukrajine klijentski kredit stanovništva, uglavnom hipoteka - za kupovinu automobila i stanova od strane pojedinaca.

Istovremeno, banke su počele manje davati kredite ukrajinskim proizvođačima automobila i građevinskim kompanijama. Ovo je jedan od glavnih razloga za kreditne i investicione aktivnosti ukrajinskih banaka. Stoga bi država trebalo da preduzme odgovarajuće mjere za podršku sopstvenom proizvođaču robe prilikom kreditiranja pojedinci. Odnosno, davati povlašćene kredite samo kada kreditna sredstva potrošeno na kupovinu domaćih dobara

proizvođači.

Svaka teritorija ima svoje specifičnosti, koje su razlozi za razlike u kreditnom i investicionom potencijalu svakog regiona.

S obzirom na geografsku lokaciju bankarske organizacije možete vidjeti da se većina njih nalazi u Kijevu i nekim velikim gradovima.

Kijev zauzima prvo mjesto po broju lociranih banaka. Zašto se mnoge banke otvaraju u glavnom gradu? Postoji nekoliko razloga: u Kijevu postoje sve državne strukture koje igraju veliku ulogu u osiguranju ekonomska aktivnost; Od početka formiranja nezavisne zemlje, Kijev je mobilisao glavne finansijske tokove, što je veoma važno za banke; glavni grad Ukrajine okupio je većinu glavnih ureda najvećih domaćih i strane kompanije; u Kijevu postoji velika prilika da se utiče na sve regione; stanovništvo glavnog grada razlikuje se od stanovništva ostalih regiona po najvišem nivou ličnih finansija.

Drugo mjesto po broju banaka zauzima grad Dnjepropetrovsk. Ova regija ima 15 banaka, od kojih je najveća PJSC Privatbank. Tokom finansijske krize likvidirana je samo jedna banka. Razlog za osnivanje banaka u ovom gradu je to što je to veliki industrijski centar kojem su potrebna ogromna finansijska sredstva.

Na trećem mjestu je grad Harkov, gdje se nalazi 11 banaka. Među njima je i jedna moćna banka. Objasnite prisustvo velikog broja

bankarske institucije mogu biti isti faktori kao u Dnjepropetrovsku. Regionu su potrebne sopstvene bankarske institucije zbog prisustva velikih preduzeća i ekonomskih veza sa Rusijom.

Četvrto mjesto na rang listi regija pripada Donjecku. U gradu je formirano 10 banaka, od kojih 2 spadaju u grupu najvećih. Donjeck - Veliki grad, koju karakteriše razvijena industrija i ekonomske veze sa drugim zemljama, posebno sa Rusijom. Tokom finansijske krize nijedna banka nije likvidirana.

Na petom mjestu - Odessa - 9 banaka. Odesa nema velike banke, uprkos činjenici da je veliki industrijski i transportni centar. Oko grada postoji nekoliko morskih luka koje pružaju prometne veze sa mnogim zemljama svijeta.

Šesto mjesto po broju banaka zauzima Lavov. U gradu je osnovano 5 banaka, među kojima je jedna velika i jedna koja je u toku finansijske krize prošla kroz postupak likvidacije. Grad nema industrijski značaj, uprkos činjenici da se ovde nalaze značajna industrijska preduzeća.

Bibliografija

1. Baburina, N.A. Kreditni i investicioni potencijal banke: koncept i elementi / N.A. Baburina // Bilten Tjumenskog državnog univerziteta. -2006. - Broj 3. - S. 208 - 210 str.

2. Veshkin, Yu. G., Avagyan, G. L. Ekonomska analiza djelatnosti poslovne banke: udžbenik. Benefit. - M. : Master, 2007.

3. Vorobyov, Yu. M. Lending sub" ekpv sdpriemnitstva in Economic reguna: monografija / Yu.

4. Glushko, V. I. Finansijski menadžment u banci: Navch. poab. - Kiv: VD "Slovo", 2004. - 296 str.

5. V. M. Kochetov. stškosp moderne poslovne banke: teorijski i metodološki aspekti: monografija / V.M. Kochetov. - K.: KNEU, 2002. - 238 str.

6. Lavrušin, O.I. Novac, kredit, banke. - 1. izd. - 1998

7. Lavrushina, O. I. Bankarski sistem u moderna ekonomija: tutorial» / autorski tim; ed. prof.- 2. izd., izbrisano. - M. : KNORUS, 2012. - 360 str.

8. Novikova, A. I. Praktični pristupi reformi bankarskog sistema u Ruska Federacija// Mladi naučnik. - 2013. - br. 7. -OD. 225-228.

9. Glavni pokazatelji raspona zabrana Ukrajine. -Elektronski izvor]. - Način pristupa:

http://www.bank.gov.ua/control/uk/publish/article?art_id=368 07&cat_id=36798 (pristupljeno 17.05.2015).

10. Orlova, N.E. Mergeri i akvizicije kao alat za diversifikovani rast komercijalnih banaka / N.E. Orlova // Bankarstvo. - 2000. - br. 1. -OD. 128 - 132.

1. Baburin, N. A. Kreditni i investicijski potencijal banke: koncept i elementi / N. A. Baburin // Bilten Tjumenskog državnog univerziteta. 2006. br. 3. pp. 208-210.

2. Veshkin, G., Avagyan, G. L. Ekonomska analiza poslovanja komercijalnih banaka: Udžbenik. vodič. M. Masters, 2007.

3. Vorobyov, Yu. Kredituvannya sub "ektiv pidpriemnitstva in ekonomitsi region: monografija / Y. M. Vorobyov, K. A. Sribna. Simferopol: Vidavnitstvo "Share", 2008. 224 str.

4. Glushko, V. I. Finansijski menadžment u banci: Navch. posib. Singapur: VD "Word", 2004. 296 str.

5. Kochetov, V. M. Finansijska održivost moderne poslovne banke: teorijski i metodički aspekti: monografija: monografija / V. M. Kochetov. K.: KNEU, 2002. 238 str.

6. Lavrushin, O. I. Novac, kredit, banke. - 1. izd. -1998.

7. Lavrushina, O. I. Bankarski sistem u savremenoj ekonomiji: priručnik / grupa autora; ed. prof ... 2. izd. M.: KNORUS, 2012. 360 str.

8. Novikov, A. I. Praktični pristupi reformi bankarskog sistema u Ruskoj Federaciji // Mladi naučnik. 2013. br. 7.P. 225-228.

9. Glavni pokazatelji aktivnosti ukrajinskih banaka. -. - Način pristupa: http://www.bank.gov.ua/control/uk/publish/article?art_id=368 07&cat_id=36798 (datum pristupa: 17. maj 2015.).

10. Orlova, N. E. Spajanja i akvizicije kao alat za diversifikovani rast komercijalnih banaka / NE Orlov // Bankarstvo. 2000. br. 1. pp. 128-132.

Kostrovec Larisa Borisovna, rektor, doktor ekonomskih nauka dr, vanredni profesor

Kirizleeva Alisa Salavatovna, vanredni profesor Katedre finansijske usluge i bankarstvo, dr.sc. dr, vanredni profesor

Larisa B. Kostrovets, rektor, doktor ekonomskih nauka, vanredni profesor

Alisa S. Kirizleeva, dr ekonomskih nauka, vanredni profesor, Katedra za finansijske usluge i bankarstvo

Kratki opis

Prevazilaženje posledica ekonomska kriza a ulazak na novu putanju stabilnog privrednog rasta direktno zavisi od jačanja uloge ruskog bankarskog sektora u obezbeđivanju ekonomskog razvoja, raspoloživih investicionih mogućnosti, efikasnosti privlačenja finansijskih sredstava, tj. formirani kreditni i investicioni potencijal i efikasnost njegovog korišćenja u realnim sektorima privrede.

UVOD
I METOLOŠKE OSNOVE ZA FORMIRANJE I KORIŠĆENJE KREDITNO-INVESTICIONOG POTENCIJALA BANKARSKOG SISTEMA RUSIJE
1.1 Teorijska osnova kreditne i investicione aktivnosti ruskih banaka
1.2 Principi za formiranje i korišćenje kreditnog i investicionog potencijala ruskog bankarskog sektora
II. FAKTORSKA ANALIZA FORMIRANJA I KORIŠĆENJA KREDITNO-INVESTICIONOG POTENCIJALA BANKARSKOG SISTEMA
2.1 Procjena potražnje i ponude kreditnih i investicionih resursa komercijalnih banaka u Rusiji
2.2 Analiza efektivnosti kreditno-investicionih aktivnosti bankarskog sektora
III. OPTIMIZACIJA FUNKCIONALNIH PARAMETARA BANKARSKOG SISTEMA RUSIJE
3.1 Izgledi za poboljšanje efikasnosti kreditnih i investicionih aktivnosti komercijalnih banaka Ruske Federacije
ZAKLJUČAK
BIBLIOGRAFIJA

Priloženi fajlovi: 1 fajl

Kreditni i investicioni potencijal ruskog bankarskog sektora

UVOD

I METOLOŠKE OSNOVE ZA FORMIRANJE I KORIŠĆENJE KREDITNO-INVESTICIONOG POTENCIJALA BANKARSKOG SISTEMA RUSIJE

1.1 Teorijske osnove kreditno-investicionih aktivnosti ruskih banaka

1.2 Principi za formiranje i korišćenje kreditnog i investicionog potencijala ruskog bankarskog sektora

II. FAKTORSKA ANALIZA FORMIRANJA I KORIŠĆENJA KREDITNO-INVESTICIONOG POTENCIJALA BANKARSKOG SISTEMA

2.1 Procjena potražnje i ponude kreditnih i investicionih resursa komercijalnih banaka u Rusiji

2.2 Analiza efektivnosti kreditno-investicionih aktivnosti bankarskog sektora

III. OPTIMIZACIJA FUNKCIONALNIH PARAMETARA BANKARSKOG SISTEMA RUSIJE

3.1 Izgledi za poboljšanje efikasnosti kreditnih i investicionih aktivnosti komercijalnih banaka Ruske Federacije

ZAKLJUČAK

BIBLIOGRAFIJA

UVOD

Prevazilaženje posledica ekonomske krize i ulazak na novu putanju stabilnog ekonomskog rasta direktno zavisi od jačanja uloge ruskog bankarskog sektora u obezbeđivanju ekonomskog razvoja, postojećih mogućnosti ulaganja, efikasnosti privlačenja finansijskih resursa, tj. formirani kreditni i investicioni potencijal i efikasnost njegovog korišćenja u realnim sektorima privrede.

Ovakva formulacija problema nastala je zbog potrebe da se u Rusiji implementira dugoročna strategija za formiranje kreditno-investicionog modela ekonomskog rasta, uzimajući u obzir objektivne procese globalizacije i potrebu prilagođavanja nacionalnog ekonomskog i političkog okruženje na uslove savremenih ekonomskih odnosa. U pogledu obima kapitala, sposobnosti da mobiliše i akumulira investicione i kreditne resurse na domaćim i stranim finansijskim tržištima, da efektivno transformiše štednju u investicije, bankarski sistem mora da ispuni zahteve koje pred njega postavlja današnja realnost.

Banke, kao glavne finansijske institucije Rusije, moraju osigurati akumulaciju i efektivnu preraspodjelu finansijskih sredstava

Jedan od najhitnijih problema ekonomskog razvoja Rusije je razvoj i restrukturiranje industrijskog sektora. Bez uspostavljanja mehanizama za delovanje kreditno-investicionog procesa, rešenje ovog problema nije moguće.

Makroekonomski pokazatelji do danas ukazuju na trendove rasta proizvodnje u Rusiji, koji su uglavnom posledica povoljnog spoljnotrgovinskog okruženja i posledica devalvacije u industrijama koje zamenjuju uvoz.

Treba napomenuti da je jedan od uslova za vođenje efektivnih kreditnih i investicionih aktivnosti razvijena resursna baza, investiciona infrastruktura koja opslužuje ovaj tržišni segment.

Iskustvo stranih banaka potvrđuje da razvijena kreditno-investiciona infrastruktura ne samo da olakšava interakciju između učesnika u kreditno-investicionim aktivnostima, već je i suštinski omogućava. Inače, investiciono kretanje kapitala, bilo direktno ili portfolio, ne samo da je teško, već je i opasno za učesnike u ovom procesu.

Želja bankarskog sektora za jačanjem odnosa sa realnim sektorom privrede, pre svega na kreditnoj osnovi, je najvažnija zadaća, čija se postavka može pratiti u politici Banke Rusije i Udruženja ruskih banaka. . Banke su univerzalni posrednici koji imaju prava i neophodne alate za pretvaranje privremeno slobodnog novca u kreditna ulaganja. U kontekstu nedostatka sopstvenih sredstava i manjka, za većinu preduzeća, privučenih i pozajmljenih izvora finansiranja investicija, bankarski krediti su, u stvari, jedino rešenje investicione projekte čijim se izvođenjem određuje proširenje asortimana proizvoda i usluga koje se pružaju i njihov kvalitet, povećanje efikasnosti i konkurentnosti aktivnosti preduzeća organizacija.

U okviru kreditnog portfelja ruskih komercijalnih banaka, zabilježen je pozitivan trend povećanja obima i udjela kredita odobrenih preduzećima u realnom sektoru privrede u svrhu ulaganja. Međutim, u strukturi izvora finansiranja osnovnih sredstava krediti banaka čine mali udio. S jedne strane, dolazi do povećanja kreditne i investicione aktivnosti komercijalnih banaka, as druge strane, postoje faktori koji ometaju povećanje uloge banaka u investicionim procesima.

Jedan od ovih faktora je visoki nivo rizik kreditiranja investicionih projekata, koji od banke zahteva visok stepen organizacije upravljanja kreditnim i investicionim aktivnostima. Prilikom kreditiranja investicionih projekata, proces donošenja menadžerskih odluka treba da se zasniva na postizanju optimalne ravnoteže između maksimizacije profita i minimizacije rizika.

Razvoj integrisanog pristupa procjeni efektivnosti kreditno-investicionih aktivnosti poslovne banke, uzimajući u obzir njene funkcije i ulogu u ekonomskom sistemu i razvoj preporuka za unapređenje efikasnosti, postaje prioritetan naučni i praktični zadatak, posebno u kontekstu nedovoljno dubokog proučavanja ove teme u studijama ekonomista.

Upoređujući aktivnosti banaka i drugih finansijskih organizacija koje tvrde da aktivno učestvuju u investicionim aktivnostima, napominjemo da prioritet ostaje kod prvih.

Svrha ovog rada je analiza kreditnog i investicionog potencijala ruskog bankarskog sektora.

Za postizanje ovog cilja u radu su riješeni sljedeći zadaci:

Proučavane su metodološke osnove za formiranje i korišćenje kreditnog i investicionog potencijala bankarskog sektora

Izvršena je analiza formiranja i korišćenja kreditnog i investicionog potencijala bankarskog sistema;

Razmatrana je optimizacija parametara funkcionisanja bankarskog sistema Rusije kao rezultat povećanja efikasnosti korišćenja kreditnog i potencijalnog potencijala.

Prilikom pisanja rada korišćene su metode sistemsko-strukturne analize, metode ekspertskih procena, metoda indeksa.

Informativna i činjenična baza seminarski rad su udžbenici i nastavna literatura, periodika, analitički materijali, internet resursi.

Nastavni rad uključuje uvod, 3 dijela, zaključke, listu literature.

I. METODOLOŠKE OSNOVE ZA FORMIRANJE I KORIŠĆENJE KREDITNO-INVESTICIONOG POTENCIJALA BANKARSKOG SISTEMA RUSIJE

1.1 Teorijske osnove kreditno-investicionih aktivnosti ruskih banaka

Moderna komercijalna banka je univerzalna kreditna organizacija koja klijentima pruža širok spektar usluga. Trenutno, suočena sa žestokom konkurencijom među finansijskim institucijama, komercijalna banka je prinuđena da proširi spektar poslova i usluga koje obavlja kako bi maksimizirala profit. Moderne banke su glavni učesnici devizno tržište, tržište hartija od vrijednosti. Klijentima nude razne vrste savjetodavnih i povjereničkih usluga, pružaju usluge osiguranja preko povezanih osiguravajućih društava, poboljšavaju transakcije plastičnim karticama, obavljaju transakcije nekretninama preko zastupnika itd.

Ipak, uprkos širokom spektru poslovanja i usluga komercijalnih banaka, davanje kredita i dalje predstavlja glavni vid bankarske aktivnosti. Kreditni poslovi osiguravaju profitabilnost i stabilnost postojanja komercijalnih banaka. Međutim, pored profitabilnosti, kreditni poslovi nose velike rizike za banku. Država bankovno kreditiranje je od velikog značaja za razvoj realnog sektora privrede, formiranje agregatne tražnje, osnaživanje građana u zadovoljavanju njihovih potreba i predmet je državne regulacije.

Kreditna politika poslovne banke utvrđuje strategiju razvoja kreditnog poslovanja i čini osnovu kreditnog procesa.

Kreditnom politikom banke definisani su objektivni parametri kojima se trebaju rukovoditi zaposleni u banci odgovorni za proces odobravanja i obrade kredita, te upravljanje njima. Kreditna politika utvrđuje osnovu za postupanje Uprave Banke, Upravnog odbora, kreditnog odbora i donosioca strateških odluka, a omogućava eksternim i internim revizorima da procijene kvalitet i efektivnost upravljanja kreditima u banci.

Kreditna politika je strategija banke na kreditnom tržištu. Prilikom formiranja kreditnog portfelja banka, rukovodeći se principima likvidnosti i profitabilnosti, mora:

Odrediti pravce korišćenja kreditnih sredstava, uzimajući u obzir njihovu klasifikaciju i strukturu;

Formirati sastav kreditnog portfelja;

Formulirati uslove za odobravanje kredita uzimajući u obzir različite okolnosti;

Kreditna politika igra važnu ulogu u aktivnostima banke na kreditnom tržištu:

Stvara preduslove za efikasno poslovanje komercijalne banke na finansijskom tržištu;

Minimizira vjerovatnoću grešaka u donošenju odluka;

Utvrđuje smjernice za rad kreditnih službenika;

Osigurava efikasnost organizacije kreditnog procesa.

Razvoj kreditne politike treba da uzme u obzir ciljeve banke, strategiju i taktiku ponašanja na tržištu. Kada su ciljevi definisani, potrebno je pristupiti izradi strategije i taktike ponašanja poslovne banke na kreditnom tržištu. Kreditna politika banke uključuje niz elemenata koji su prikazani u tabeli 1.1

Tabela 1.1

Elementi kreditne politike

Element kreditne politike
aktivnosti	Formiranje kreditni portfolio, banka mora uzeti u obzir svoju tržišnu nišu, koja zavisi od baze resursa, od mogućnosti kontrole ili održavanja bliskog kontakta sa zajmoprimcima, konkurencije, ponude i potražnje za kreditnim sredstvima. Za neke vrste kredita banke ne ograničavaju svoje aktivnosti na određeni region. Na primjer, vrlo velike banke može davati kredite zajmoprimcima bez obzira na lokaciju njihovog sjedišta.
obezbeđeno kredit	Uprava banke utvrđuje racionalnu strukturu kreditnih ulaganja. Da bi se to postiglo, potrebno je utvrditi udio investicija po privrednim sektorima, a zatim za svaki od sektora grupne kredite po principu namjene. Pri tome se uzimaju u obzir sljedeće tačke: Rizičnost pojedinih vrsta kredita; Diverzifikacija kreditnog portfelja; Potreba banke za likvidnošću; Zahtjevi klijenata za kredite; Profitabilnost pojedinačnih kredita; Kvalifikacije kreditnih službenika.
ispravno sigurnost bonitet zajmoprimac	Primivši zahtjevi za kredit od klijenata, banka analizira kreditnu sposobnost potencijalnih zajmoprimaca. Zatim, nakon što je odredio klasu zajmoprimca, u skladu sa dobijenim rezultatima, uspostavlja prihvatljiv oblik kolaterala kredita. U skladu sa klasom koja je dodijeljena zajmoprimcu, banka može obezbijediti blanko kredit, ograničiti iznos kredita kolateralom i dati kredite pod strožim uslovima.
otplata	Kreditna politika banke treba da vodi računa o vremenu otplate kredita, jer od toga zavisi likvidnost banke i rizici vezani za period korišćenja kredita. Kako se rok kredita povećava, likvidnost banke se smanjuje i povećava kreditni rizik. Uzimajući u obzir specifičnu situaciju na tržištu, banke mogu dati prednost kratkoročnim kreditima i ograničiti dugoročne ili prometne.
Višak maksimalno ograničenje pozajmljivanje	Jedan od problema sa kojim se banke susreću je da zahtjevi za kredite premašuju utvrđene norme Centralne banke. U tom slučaju banka je suočena sa izborom: ili da odbije zahtjev klijenta, ili da zaključi ugovor sa drugom bankom o konzorcijskom kreditu.
Otkup	Efikasnost kreditne politike banke zavisi od poštivanja principa otplate kredita. Rolover kredita negativno utiče na likvidnost kreditnog portfolija i povećava kreditni rizik. Stoga, radi odlaganja plaćanja po kreditima, banka mora preduzeti mjere ekonomskog uticaja u odnosu na nedisciplinovane zajmoprimce.
Kompenzacijski	Koristi se kao zaštitna mjera u slučaju nevraćanja duga.

Nastavak tabele. 1.1

Element kreditne politike	Kratak opis elementa kreditne politike
	Zahtjevi različitih banaka u pogledu bilansa kompenzacije nisu isti i zavise od situacije na tržištu. Obično se koristi pravilo deset + deset, koje kaže da na depozitnom računu zajmoprimac mora knjižiti 10% veličine kreditne linije i još 10% stvarno primljenog kredita.
Obaveze obezbediti	Izražava se u obliku kreditnih limita, koji mogu biti nekoliko vrsta: Ograničenje bilansa kreditni dug; limit izdavanja; Kreditna linija; Ograničenje obnovljivih izvora; Kontrolna cifra pozajmljivanja.
Vrijednost kredit portfolio	Određuje se uzimajući u obzir sljedeće faktore: potražnja za kreditom; Aktivnost saradnika; Iznos kapitala banke; zahtjevi za likvidnost; Stanje ekonomske situacije.

Nakon što je banka izradila kreditnu politiku, potrebno je predvidjeti proceduru za njeno sprovođenje. Za ovo vam je potrebno:

Dodijeliti odgovornost određenim izvođačima za njegovu implementaciju;

Periodično analizirati i ocjenjivati ​​napredak u njegovoj implementaciji;

Napravite potrebna prilagođavanja, uzimajući u obzir promjenjive uslove na kreditnom tržištu.

Na kreditna politika na komercijalnu banku utiču makroekonomski regionalni i unutarbankarski faktori.

Makroekonomski faktori uključuju:

Stanje privrede zemlje. Stabilnost privrede određuje liberalnu kreditnu politiku, a nestabilnu ekonomiju - politiku "skupog" novca.

Monetarna politika Centralne banke. Centralna banka sprovodi kreditno ograničenje ili ekspanziju koristeći alate kao što su obavezna rezerva, diskontna stopa i operacije na otvoreno tržište. Pod uticajem ovakvih instrumenata, kreditni kapacitet banaka može se povećati ili smanjiti.

"Finansijski bilten: finansije, porezi, osiguranje, računovodstvo", 2009, N 3

Ruski bankarski sistem, uprkos višegodišnjem postojanju u povoljnim uslovima, zapravo nije uspeo da dostigne takav nivo razvoja koji bi omogućio bankama da se osećaju samopouzdano u krizi likvidnosti. Pristup jeftinim resursima, koji je uočen u proteklih nekoliko godina, dao je bankama mogućnost da ne razmišljaju o problemima formiranja portfelja resursa. Pojava finansijske krize pokazala je pogrešnost takvog pristupa, koji nije omogućavao promišljenu politiku formiranja obaveza.

Obim resursne baze bankarskog sistema fluktuira usled delovanja deponenata, značajna sredstva se pretvaraju i povlače na strana finansijska tržišta, institucionalni i kolektivni investitori smanjuju iznos sredstava položenih u bankarske depozite i preferiraju državne hartije od vrednosti. U trenutnoj situaciji, borba između ruskih i stranih banaka za klijente koji generišu značajne finansijske tokove značajno se intenzivira.

Ovakva situacija iziskuje uključivanje profesionalnih učesnika na tržištu - investicionih banaka, čiji je osnovni zadatak da razviju strategiju i implementiraju program za privlačenje kapitala kako u bankarski sistem tako i u realni sektor privrede, uključujući i kroz podizanje dugoročnog finansiranja čak iu kriza likvidnosti. stoji unutra trenutna situacija zadaci pred investicionim bankama omogućavaju da se govori o njihovoj značajnoj ulozi u oblikovanju investicionog potencijala bankarskog sistema, što je posebno aktuelno u kontekstu pogoršanja finansijske krize.

Struktura investicionog potencijala bankarskog sistema

Za formalni opis strukture investicionog potencijala bankarskog sistema potrebno je razmotriti nekoliko pristupa: bankarski, tržišni i relativni. Svrsishodnost upotrebe više pristupa je zbog činjenice da za formiranje investicionog potencijala bankarskog sistema moraju biti ispunjeni neophodni i dovoljni uslovi. Neophodni uslovi opisuju karakteristike samog bankarskog sistema. Dovoljni uslovi omogućavaju karakterizaciju parametara tržišta investicija, odnosno potrošača investicija.

Bankarski pristup vam omogućava da formalno opišete potencijal ulaganja
u smislu analize potrebnih uslova: finansijskih, institucionalnih,
ekonomski, administrativni, korporativni, inovativni. AT
u skladu sa bankarskim pristupom, investicioni potencijal bankarstva
sistem (IPBS) može se predstaviti kao zbir potencijalnih elemenata:
BS
IPBS = SUM IP + SUM IP + SUM IP + SUM IP, (1)
BS i Bi j Kj n MBKn m BSm
gdje je SUM IP zbir investicionih potencijala banaka, i , gdje je I
i Bi
- broj banaka u bankarskom sistemu;
SUM IP - investicioni potencijali korporacija, koji uključuju
j Kj
banke, j, gdje je J broj korporacija koje uključuju banke;
SUM IP - povećanje investicionog potencijala, uzimajući u obzir prilike
n MBCn
međubankarski tok kapitala, n , gdje je N broj transakcija na
međubankarski tokovi kapitala (na primjer, broj međubankarskih
krediti);
SUM IP - akumulirani potencijal bankarskog sistema u cjelini
m BSm
(atraktivnost stvaranja novih banaka, vladini poticaji i
budžetsko finansiranje bankarskog sistema itd.), koji može
biti procijenjen od strane stručnjaka, m , gdje je M broj operacija koje se formiraju
akumulirani potencijal bankarskog sistema.

Mogući sinergistički efekat se uzima u obzir u okviru akumuliranog potencijala bankarskog sistema i sastoji se u dodatnom povećanju potencijala usled međusobne interakcije različitih investicionih banaka. Dovoljni uslovi koji karakterišu sposobnost tržišta da prihvati investicije iz bankarskog sistema opisani su na osnovu tržišnog pristupa, koji se izražava sledećom jednačinom:

IPBS = SUM Vc + SUM Vb + SUM Vs + SUM Vd , (2)
R i Bi j Dj n An m Pm
gdje je SUM Vc iznos dugoročnih kredita izdatih od strane bankarskog sistema
i Bi
krediti, i pripada , gdje je I broj banaka u banci
sistem;
SUM Vb - ukupna vrijednost dužničkih hartija od vrijednosti koje kruže na tržištu, j
j Dj
pripada , gdje je J broj dužničkih vrijednosnih papira na tržištu;
SUM Vs - ukupan obim tržišta, kao i procenjena vrednost
n An
neberzansko tržište za dionice i udjele, n pripada , gdje je N broj
dionica i dionica vrijednosnih papira na tržištu (uključujući nerazmjenjive);
SUM Vd - ukupan kapacitet tržišta derivata,
m Pm
m pripada , gdje je M broj finansijskih derivata
alata na tržištu.

Tada razlika između potencijala izračunatih na osnovu ovih pristupa omogućava procjenu realnog potencijala rasta investicionog tržišta, tj. potencijal rasta investicionih usluga bankarskog sistema.

DELTAIPBS = IPBS - IPBS = RPR (3)
r BS IR

Najvažniji faktori koji se mogu koristiti za procjenu investicionog potencijala bankarskog sistema su: kapitalizacija bankarskog sistema; uslovi obaveza; trošak izvora; pouzdanost ulaganja; stabilnost okoline. Svaki od ovih faktora direktno utiče na potencijal ulaganja, međutim uticaj ovih faktora je višesmjeran. Konkretno, povećanje kapitalizacije bankarskog sistema dovodi do povećanja njegovog investicionog potencijala, dok povećanje cijene izvora, naprotiv, smanjuje potencijal.

Da bi se uzeo u obzir višesmjerni utjecaj ovih faktora, moguće je koristiti relativni pristup.

Relativni pristup omogućava uzimanje u obzir dinamike uticaja pozitivnih i negativnih faktora na investicioni potencijal. Njegova suština je u predviđanju dinamike investicionog potencijala bankarskog sistema, uzimajući u obzir dinamiku promjena trendova uticaja odabranih faktora:

F(x; x; x; x)
1 2 3 4
IP = -----------------, (4)
g(x; x; x)
5 6 7

gdje je f(...) funkcija faktora koji imaju pozitivan utjecaj na potencijal ulaganja;

g(...) je funkcija faktora koji negativno utiču na investicioni potencijal bankarskog sistema.

Na osnovu korelacije kretanja pozitivnih i negativnih faktora može se predvidjeti dinamika promjena investicionog potencijala bankarskog sistema.

Usluge investicionih banaka u procesu formiranja investicionog potencijala bankarskog sistema

Jedan od glavnih vektora savremene globalne konkurencije je sve veći značaj resursa koji se privlače u bankarski sistem. U tom smislu raste uloga finansijskih posrednika, koji su direktno uključeni u proces privlačenja resursa i pružanja usluga za pripremu banaka za izlazak na finansijska tržišta. Finansijski posrednici, po pravilu, su investicione banke koje imaju jasno definisanu listu usluga i specijalizovane su za određene poslove.

Da bi se razumeo uticaj investicionih banaka na proces formiranja i promene investicionog potencijala ruskog bankarskog sistema, autor je razvio metodologiju za procenu uticaja investicionih banaka na formiranje i dinamiku investicionog potencijala bankarskog sistema. uključujući konstrukciju matrice za poređenje usluga investicione banke i faktore formiranja investicionog potencijala, kao i višestepenu procenu faktora kapitalizacije. Na osnovu analize međusobne zavisnosti usluga investicionih banaka i strukture investicionog potencijala, izvršena je komparativna procena uticaja određene funkcije na određeni element investicionog potencijala (tabela 1). Poređenje omogućava razvoj programa za poboljšanje efikasnosti uticaja investicionih banaka na investicioni potencijal identifikacijom najproblematičnijih elemenata i fokusiranjem na specifične funkcije.

Tabela 1

Poređenje funkcija investicione banke sa faktorima koji utiču na investicioni potencijal bankarskog sistema

Tabela 1. ilustruje stav da svaka funkcija investicione banke direktno utiče na faktore investicionog potencijala. U tom smislu, prilikom identifikovanja glavnih problema bankarskog sistema u smislu investicionog potencijala, moguće je izdvojiti najvažnije funkcije u određenom trenutku. Na osnovu prioritetnih funkcija može se odabrati uloga investicione banke u formiranju investicionog potencijala. Konkretno, ako je cijena izvora visoka, tada se investicijska banka fokusira na finansijski savet, analitičke i evaluacijske usluge. Dakle, svaki faktor podrazumijeva promjenu akcenta u aktivnostima investicione banke. Međutim, investiciona banka ne bi trebala biti ograničena samo na ove uloge. Na izbor uloge u velikoj meri utiče struktura klijenata investicione banke:

• učesnici bankarskog sistema;
• nebankarski sektor;
• vlastiti odjeli koji pružaju druge usluge;
• stanje.

U zavisnosti od specifičnosti klijenta, investiciona banka menja svoje usluge. Na primjer, za učesnike u bankarskom sistemu, investiciona banka može postati finansijski promoter i tehnički izvršilac transakcija, za nebankarski sektor – investicioni konsultant, za sopstvene sektore – analitičar i procenjivač, za državu – menadžer imovine .

Povećanje kapitalizacije investicionih banaka kao alat za formiranje investicionog potencijala ruskog bankarskog sistema

Treba napomenuti da razvoj investicionog potencijala ruskih banaka i bankarskog sistema u celini u uslovima povećane konkurencije zahteva razvoj efikasnih alata upravljanja koji utiču na ukupnu kapitalizaciju banke (pomaže povećanju investicionog potencijala banke). svojih resursa), poboljšati kvalitetu ponuđenih usluga (pomaže u povećanju investicionog potencijala, u vezi sa pružanjem usluga) i priliv kapitala (uključujući strani kapital) u finansijski sektor ruska ekonomija.

Zatim razmatramo i klasifikujemo faktore koji utiču na kapitalizaciju, a kao rezultat i na investicioni potencijal banaka. Klasifikacija na makro-, mezo- i mikro-nivou zasniva se na njihovom uticaju uglavnom na državnom, regionalnom i korporativnom nivou, respektivno.

Faktori na makro nivou određuju uticaj političkih, ekonomskih, pravnih, više sile, sociokulturnih, moralnih i etičkih karakteristika zemlje u kojoj se banka nalazi. U ekonomskoj literaturi ovi faktori se tradicionalno spajaju u grupu fundamentalnih (državnih i sektorskih) i razmatraju se sa stanovišta fundamentalna analiza.

Faktori mezonivoa kombinuju elemente regionalnog uticaja na nivo kapitalizacije investicionih banaka na tržištu pojedinih regiona zemlje. Oni uključuju ekonomske, političke, pravne, društvene i druge faktore u smislu hijerarhije regiona zemlje. Rast regionalne kapitalizacije ima značajan uticaj na maksimiziranje vrijednosti aktive banaka u ovim regijama. U kontekstu određivanja kapitalizacije regiona, teritorija kao faktor ostaje, a još je značajnije pitanje imovine kojom određena teritorija raspolaže (uključujući različite sektore regionalne privrede). Dakle, povećanje (smanjenje) statusa regionalnog razvoja značajno utiče na kapitalizaciju investicione banke regiona u celini.

Faktori na mikro nivou obuhvataju finansijsko i ekonomsko stanje investicione banke, njene proizvodne i strateške potencijale, konkurentsko okruženje, korporativne i organizacione strukture, elemente poslovnog sistema i strategije, sposobnost banke da stvara stabilne tok novca dugoročno i koristiti čitav niz investicionih odnosa, kao i direktne karakteristike prometa i karakteristike vlasničkih hartija od vrednosti, formiranje, upravljanje i kontrolu strukture kapitala itd.

Treba napomenuti da je uticaj razmatranih faktora na razvijena i tržišta u razvoju različit. Na razvijenim tržištima na investicioni potencijal banaka više utiču faktori na mikro nivou, dok na tržištima u razvoju značajnu ulogu imaju faktori na makro i mezo nivou.

U kontekstu razvoja finansijske krize u Rusiji, najjači uticaj imaju faktori povezani sa promenama stabilnosti investicionih banaka u zemlji, a to su: državna intervencija (podrška), uticaj na restrukturiranje i reorganizaciju banaka, promene u svjetskim cijenama resursa, kao i faktorima koji se odnose na promjenu strukture kapitala i privlačenje (odlazak) strateških partnera.

Istovremeno, treba napomenuti da su glavni problemi rasta kapital Ruske investicione banke danas su:

• kriza likvidnosti i povjerenja u tržište, što otežava privlačenje strateških i finansijskih investitora;
• slab razvoj koncepta upravljanja korporativnim sektorom i nedostatak korporativnog razmišljanja usmjerenog na maksimiziranje vrijednosti;
• nedovoljna finansijska transparentnost i nivo obelodanjivanja informacija;
• nepovoljna investiciona klima u zemlji;
• praktično odsustvo kapitalizacije industrija i regiona;
• značajna količina korporativnih sukoba na tržištu;
• povećanje nivoa globalne konkurencije i konsolidacije bankarsko poslovanje općenito;
• problem neefikasnog funkcionisanja" tranzicioni sistem„imovinski odnosi;
• loš rad ruskog pravosuđa i sistema za sprovođenje zakona.

Prisustvo ovih problema čini neophodnom optimizaciju upravljanja kapitalom investicionih banaka proširenjem alata za povećanje kapitala, kao i razvojem preporuka za kreiranje koncepta upravljanja u finansijskom sektoru privrede u cilju povećanja kapitalizacije bankarskog sektora. sistem u celini.

U procesu sagledavanja osnova upravljanja kapitalom investicionih banaka, vredi izdvojiti alate za kvantitativni uticaj na faktore maksimizacije kapitala, uzimajući u obzir interna i eksterna poslovna ulaganja. Navodimo glavne i često korištene alate:

• Izdavanje dionica.
• Izdavanje obveznica (uključujući euroobveznice).
• Izdavanje depozitarnih potvrda.
• Korištenje gotovinskih i nenovčanih dividendi.
• Procedure za (obrnuto) stjecanje dionica.
• Procedure za konverziju (u akcije) drugih hartija od vrednosti.
• Podjela/konsolidacija dionica.
• Prodaja dionica strateškim investitorima.
• Dobijanje listinga vrijednosnih papira.

Može se primijetiti da je korištenje većine navedenih instrumenata trenutno otežano, kako zbog krize likvidnosti koja postoji na tržištu, tako i zbog opšteg pada nivoa povjerenja investitora u ruski bankarski sistem.

S tim u vezi, može se zaključiti da je neophodno razviti organizacioni i ekonomski mehanizam za rješavanje problema povećanja kapitala investicionih banaka i mjere za povećanje investicionog potencijala bankarskog sistema u cjelini. Takve mjere će doprinijeti kvalitetnom obavljanju određenih državnih funkcija, prije svega mobilizaciji sredstava i njihovoj naknadnoj transformaciji u kredite i investicije kako bi se osiguralo održivi razvoj realnog sektora privrede.

Učitelju

Moskva finansijski i industrijski

Pošaljite svoj dobar rad u bazu znanja je jednostavno. Koristite obrazac ispod

Studenti, postdiplomci, mladi naučnici koji koriste bazu znanja u svom studiranju i radu biće vam veoma zahvalni.

Objavljeno na http://www.allbest.ru/

Analiza i procjena uticaja instrumenata refinansiranja na kreditni i investicioni potencijal ruskog bankarskog sistema

Uvod

Ekonomija moderne Rusije je pod pritiskom faktora uzrokovanih pogoršanjem geopolitičke nestabilnosti: ograničenim pristupom međunarodnim finansijskim tržištima, odlaskom većeg broja stranih investitora, ukidanjem međunarodni ugovori i dr. Povećana je važnost internih izvora razvojnih sredstava. Sa malim obimom tržišta akcija i njegovom strukturom, tipičnom za država u razvoju, glavne nade polažu se u bankarski sistem.

Zaista, bankarski sistemi kontinentalne Evrope i azijskih zemalja tokom 20. veka su više puta služili kao izvor kapitala u periodima kritičnih perioda razvoja. Ruska ekonomija ima sve znakove „bankovno orijentisanog“ pristupa. Stoga je zanimljivo pokušati procijeniti kreditni i investicioni potencijal nacionalnog bankarskog sistema.

Pod kreditno-investicionim potencijalom najčešće se podrazumijeva skup izvora sredstava koji se mogu usmjeriti na kreditiranje i dugoročna ulaganja. To uključuje sopstvena sredstva kreditne institucije, kao i privučena na period duži od 12 mjeseci kroz oročene depozite, privučene kredite, kao i izdate hartije od vrijednosti. Kako količina novca u privredi i njihova uključenost u određene procese samo utiče na predmet istraživanja, proučavali smo odnos niza faktora.

Koeficijent korelacije odabran je kao alat za procjenu kreditnog i investicionog potencijala radi utvrđivanja stepena zavisnosti faktora. Pokazuje kako se objekti koji se proučavaju zajedno mijenjaju, a također omogućava izvođenje kratkoročnih prognoza s dovoljnom preciznošću. Koeficijent korelacije može imati vrijednosti od -1 do 1. Vrijednost koeficijenta blizu 1 ukazuje na pozitivnu korelaciju, što podrazumijeva blisku vezu između proučavanih pojava i direktno proporcionalnu vezu između njih. U ovom slučaju, povećanje proučavanog faktora podrazumijeva povećanje efektivnog indikatora u istoj mjeri, i obrnuto. Vrijednost blizu -1 ukazuje na negativnu korelaciju i obrnuto proporcionalnu vezu između pojava, kada povećanje proučavanog faktora povlači smanjenje efektivnog indikatora u istoj mjeri. Vrijednosti bliske nuli ukazuju na slabu korelaciju i nizak stepen međuzavisnosti između faktora, tj. promjena u proučavanom faktoru ne povlači za sobom promjenu efektivnog indikatora. Formula za izračunavanje koeficijenta korelacije je prikazana u nastavku (formula 1).

Faktori koji određuju kreditni i investicioni potencijal bankarskog sistema

Bez sumnje, jedan od najvažnijih faktora koji određuju kreditni i investicioni potencijal bankarskog sistema je stanje tržišta novca i kredita, nivo njegove likvidnosti. Zanimljivo je vidjeti koliko su usko povezani monetarni agregat M2 i iznos sredstava koje kreditne institucije obezbjeđuju svojim klijentima u Rusiji – fizičkim licima i pravna lica u raznim oblicima. Da biste to učinili, možete izračunati koeficijent korelacije, koji pomaže da se razjasni čvrstoća odnosa između serija podataka. Izračun koeficijenta korelacije za period 2010-2016 (Tabela 1), koja je procijenjena na nivou od 0,978, pokazala je visok stepen međuzavisnosti između obima bankarskih kredita, investicija i agregata M2, koji karakteriše tržište novca i kredita. Ovo sugeriše da su banke tokom 2010-2016. aktivno radio na preraspodjeli gotovinskih i bezgotovinskih sredstava na računima u privredi.

	M2 (milijarde rubalja)	Obim sredstava obezbijeđenih od strane banaka komercijalne organizacije, pojedinci i druge kreditne organizacije
Koeficijent korelacije

Kreditni i investicioni potencijal banke u velikoj mjeri je određen visinom i vremenskim rasporedom sredstava prikupljenih od stanovništva, koja bi trebalo usmjeriti, između ostalog, u investicijske svrhe.

2016 fiskalna godina karakteriše značajno povećanje zapremine bankovni depoziti stanovništva - za 19%. Istovremeno, učešće depozita stanovništva iznosilo je 29,5?% pasive bankarskog sektora. Porastao je i obim kredita koje su banke izdale: u januaru 2012. njihov iznos je iznosio 17.966 milijardi rubalja, a godinu dana kasnije - 31.582 milijarde rubalja. Dakle, sa povećanjem obima depozita stanovništva u bankama za period 2012-2016. za 72,7%, ukupan kreditni portfolio bankarskog sistema Ruske Federacije povećan je za 75,8%.

Ovo ukazuje na spremnost da se privredi obezbede sredstva po stopi koja prevazilazi njihovu mobilizaciju. Analiza odnosa između obima plasiranih sredstava stanovništva u ruskim kreditnim institucijama i veličine ukupnog kreditnog portfelja domaćih banaka od 2010. do 2016. godine. također izvršeno kroz proračun koeficijenta korelacije čija je veličina bila 0,94. Ovo potvrđuje očigledan visok stepen zavisnosti kreditnih ulaganja ruskih banaka od obima privučenih sredstava stanovništva. Međutim, bliži odnos između obima ulaganja banaka i monetarni agregat M2 sugeriše da sredstva organizacija igraju važnu ulogu u formiranju izvora kreditnih i investicionih resursa.

Sumirajući korelaciju monetarnog agregata M2, uzimajući u obzir ukupan portfelj depozita stanovništva i veličinu ukupnog kreditnog portfelja bankarskog sektora, može se tvrditi ne samo da postoji kreditni i investicioni potencijal ruskog bankarskog sistema. , ali i da mehanizam preraspodjele slobodnog novca stanovništva u rusku privredu kroz bankarski sektor u principu funkcionira, odnosno radi u svom kreditnom dijelu. Međutim, kreditni potencijal se teško razvija u nepovoljnom okruženju. Ovo drugo je investiciona klima o kojoj se raspravlja više od 15 godina, a problemi poboljšanja koji su i danas aktuelni. Investiciona klima je složenija kategorija od potencijala kreditiranja i ulaganja. Njegovo formiranje ne zavisi samo od kreditne institucije, drugih oblasti poslovanja, preovlađujuće konjunkture finansijskih tržišta različitih razmjera i ostalog, ali i od monetarne politike koju vode vlasti. Istovremeno, norme obavezne rezerve su jedan od najstrožih instrumenata monetarne regulacije. Mitrokhin V.V., Lukshina A.A. Alati za podršku održivom razvoju komercijalnih banaka

Stope rezervi, između ostalog, utvrđuje regulator za priliv stranog kapitala u nacionalnu ekonomiju. Što je niži koeficijent rezervi, to je veća efikasnost ulaganja i privreda je privlačnija za strane investitore. Pooštravanje zahtjeva Banke Rusije od početka 2011. godine smanjilo je mogućnosti ulaganja i likvidnost banaka. I prije sankcija, nerezidentima - vlasnicima kapitala postalo je neisplativo plasirati kapital u Rusiju zbog prisustva visokih troškova raznih vrsta, kao i niske efikasnosti investicija.

Treći faktor koji određuje kreditni i investicioni potencijal banaka u pogledu sopstvenih mogućnosti kreditnih institucija je visina sopstvenih sredstava. Važno je i sa stanovišta stepena privrednog razvoja, kao i investicione klime, jer osigurava pouzdanost i stabilnost razvoja bankarstva i platni sistemi. Opšti trend razvoja bankarskih sistema u proteklih deset godina je povećanje vlasničkog kapitala banaka, čiji je značaj dokazan tokom globalne finansijske krize. Rast sopstvenih sredstava omogućava bankama da povećaju obim kreditiranja realnog sektora privrede.

Sopstvena sredstva banaka su tokom 2013. porasla za 14% na 6,975 biliona RUB, au 2014. na 7,1 bilion RUB, tj. samo za 1,8%. To je zbog činjenice da je krajem 2012. Banka Rusije je u 2013. godini uvela izmjene u zahtjeve za iznosom vlastitih sredstava (kapitala) banaka i povećala opterećenje kreditnih institucija. S tim u vezi, banke su počele aktivno povećavati sopstvena sredstva kako bi izbjegle kršenje propisa, kao i da imaju priliku za dalji razvoj. S jedne strane, ovo je pozitivna činjenica u smislu procjene kreditnog i investicionog potencijala i investicione klime. S druge strane, potvrđuje visok stepen pasivnosti banaka u brizi o svom potencijalu.

Zaključak

refinansiranje bankarskih kreditnih investicija

Tako je analiza domaćeg tržišta novca pokazala mogućnost transformacije privremeno slobodnih sredstava privrednih subjekata u kredite i investicije. Istovremeno, ruska monetarna politika je neprivlačna za strani kapital, kao i za vraćanje povučenih sredstava. Same banke su izuzetno pasivne u brizi o svojoj finansijskoj stabilnosti i nisu spremne da samostalno podižu nivo sopstvenog kapitala i ulažu u domaću privredu. Odnosno, može se činiti da od tri značajne poluge za razvoj kreditnog i investicionog potencijala banaka samo jedna radi. Istovremeno, podsjećamo da je kvalitet instrumenta za utjecaj na investicionu klimu možda jači od broja instrumenata koji se koriste. Stoga, da bismo ocijenili kvalitetu transformacije sredstava privrednih subjekata mobilisanih od bankarskog sistema u kredite, razmotrimo strukturu ukupnih depozita i ukupni kreditni portfolio domaćih banaka. Značajan dio povećanja obima depozita fizičkih lica i organizacija obezbijedili su depoziti na period duži od godinu dana. Neke od najvećih banaka su u pojedinim mjesecima 2012. godine doživjele odliv sredstava stanovništva. S tim u vezi, na kraju 2012. godine 45 od 100 najvećih banaka podiglo je kamatne stope na depozite. U 2013. godini zabilježen je porast udjela privučenih dugoročnih sredstava. Time je povećan investicioni potencijal u smislu resursa, koji je, međutim, neutralisan nemogućnošću da se obezbedi tako visok povrat ulaganja u privredu. Izvor ulaganja i kredita bankarske operacije privlače se dugoročni resursi. Jedan od izvora održavanja likvidnosti banaka je međubankarski kredit (IBK). Tokom tri godine zabilježeno je povećanje udjela sredstava privučenih od Banke Rusije od 7% - sa ?1,0% u 2011. na 7,9% u 2014. refinansiranih od strane Centralne banke. Pored toga, 2012. godine rukovodstvo Banke Rusije proglasilo je značajno povećanje obima refinansiranja banaka kao jedan od svojih strateških ciljeva. Istovremeno, stopa rasta tržišta međubankarskih kredita u 2013. godini? bili veći nego u 2012? To je uglavnom zbog aktivacije transakcija sa nerezidentima. Obim potraživanja po odobrenim međubankarskim kreditima u ukupnoj strukturi sredstava domaćih banaka u izvještajnoj godini povećan je za 6,9%, tj. do 5,1 triliona rubalja. Pregled bankarskog sektora Ruske Federacije u 2012., 2013., 2014. // centralna banka RF Rast učešća međubankarskih kredita u strukturi pasive zapravo negativno utiče na kvalitet instrumenta uticaja na kreditni i investicioni potencijal.S druge strane, povećanje kapitala i privučenih sredstava od fizičkih lica i pravnih lica klijenata banaka vrši moguće je neutralisati ovaj efekat. Kao rezultat toga, pogoršanje uslova za funkcionisanje privrede i investicione klime nije dovelo do odbijanja domaćih banaka da investiraju u domaće privrede. Ostaje nam samo da navedemo banke koje su postale glavni investitori u rusku ekonomiju u teškoj 2014. godini? Podaci iz izvještaja banaka pokazali su da je najveća banka-investitor u 2014. godini bila OJSC Sberbank Rusije (Tabela 2.). Slijedi još 5 državnih i prodržavnih banaka. Posljednje 4 pozicije iz 10 najvećih banaka u Rusiji zauzimaju kreditne institucije bez učešća države. Njihov kreditni portfolio je u apsolutnoj korelaciji sa veličinom njihove imovine.

Dakle, na nivo kreditnog i investicionog potencijala utiče niz faktora: stanje na tržištu novca i kredita, nivo obavezne rezerve, sredstva stanovništva plasirana u banke, vođena monetarna politika, stopa rezervi, visina sopstveni i pozajmljeni kapital kreditnih institucija. Otkrivena je jaka veza između pokazatelja privlačenja sredstava stanovništva na račune komercijalnih banaka i kreditnih ulaganja banaka. Pooštravanje stopa obavezne rezerve od strane Banke Rusije smanjuje kreditne i investicione mogućnosti banaka.

Otkrivena je i direktna veza između vrijednosti sopstvenog kapitala banke i iznosa sredstava koje ona plasira i Povratne informacije između veličine kreditnog i investicionog potencijala i učešća međubankarskih kredita u strukturi pasive.

Mjesto po imovini		Pouzdanost	Imovina, milijarde rubalja	Fizička sredstva. osoba, milijardi rubalja
	Sberbank Rusije
	Gazprombank
	Rosselkhozbank
	Moskovska banka
	Alfa banka
	UniCredit Bank
	Raiffeisenbank

Za dalji razvoj kreditnog i investicionog potencijala ruskog bankarskog sistema potrebno je preći sa strategije ekstenzivnog povećanja resursne baze na strategiju optimizacije strukture pozajmljenih sredstava od kreditnih institucija u smislu njihove hitnosti i troškova. , uzimajući u obzir povećanu potražnju za dugoročnim investicionim resursima.

Bibliografija

1. ?Vasiliev O.V. Formiranje i procjena investicionog i kreditnog potencijala komercijalnih banaka u uslovima finansijske nestabilnosti: dis. ... cand. ekonomija nauke 08.00.10 - M.: RSL, 2011.

2. Kopčenko Yu.E. Teorija i praksa korištenja subordiniranih kredita u bankarstvu // Biznis. Obrazovanje. U redu. Bilten Volgogradskog instituta za biznis. - 2012. - br. 2 (19). -- S. 155-158.

3. Mitrokhin V.V., Lukshina A.A. Alati za održavanje održivog razvoja poslovnih banaka // Biznis. Obrazovanje. U redu. Bilten Volgogradskog instituta za biznis. - 2011. - br. 1 (14). -- S. 159-163.

Hostirano na Allbest.ru

...

Slični dokumenti

Kreditno-bankarski sistem i njegova struktura. Funkcije kreditnog i bankarskog sistema u Republici Bjelorusiji. Mehanizam uticaja kreditnog i bankarskog sistema na privredu. Problemi i izgledi za razvoj nacionalnog bankarskog sistema Republike Bjelorusije.

seminarski rad, dodan 24.11.2008


Struktura kreditnog i bankarskog sistema Republike Tadžikistan, njegovi glavni elementi i redosled interakcije, mehanizam i stepen uticaja na ekonomiju države. Problemi i dalji izgledi za razvoj nacionalnog bankarskog sistema Tadžikistana.

seminarski rad, dodan 20.10.2009


Osobine filozofije monetarnog i bankarskog sistema klasičnog perioda. Funkcije i aktivnosti bankarskih kuća ovoga vremena. Evolucija bankarskog sistema u socijalističkoj eri. Povratak privatnom bankarskom sektoru u sadašnjoj fazi.

sažetak, dodan 18.02.2011


Esencija i pravni okvir sistemi refinansiranja kreditnih institucija, njegova struktura i elementi, analiza pozitivnih iskustava stranim zemljama. Stepen usklađenosti sistema refinansiranja sa potrebama domaćeg bankarskog sistema.

sažetak, dodan 02.12.2010


Uloga refinansiranja u regulisanju likvidnosti bankarskog sistema. Određivanje pokazatelja likvidnosti. Faze razvoja, načini i uslovi refinansiranja, postupak i mehanizam davanja intradnevnih, prekonoćnih i založnih kredita od strane banke.

test, dodano 04.07.2010


Istorijat nastanka i razvoja banaka i monetarni odnosi. Suština bankarskog sistema. Banke kao elementi bankarskog sistema. Bankarski sistem Republike Tadžikistan. Kapital kreditnih institucija. Suština monetarne politike.

seminarski rad, dodan 06.05.2015


Koncept i glavni pravci monetarne politike države. Karakteristike ruske monetarne politike. Uloga banaka u kreditni odnosi, funkcije centralne i komercijalne banke. Razvoj ruskog bankarskog sistema u sadašnjoj fazi.

seminarski rad, dodan 03.10.2010


Suština i funkcije bankarskog sistema. Faze formiranja, problemi i izgledi za razvoj bankarskog sistema Rusije. Procjena efektivnosti funkcionisanja bankarskog sistema zemlje, u smislu finansijskih i kreditnih instrumenata koje koristi.

seminarski rad, dodan 03.05.2011


Istorija razvoja bankarskog sistema Rusije. Njena analiza stanje tehnike. Funkcije centralne i komercijalne banke. Uloga kreditnog i bankarskog sistema u razvoju tržišnu ekonomiju. Bankarska kriza 2008: njeni uzroci i posljedice u Ruskoj Federaciji.

seminarski rad, dodan 16.06.2016


Opće karakteristike izvora bankarski zakon. Ustavne osnove bankarskog zakonodavstva. Pojam i struktura bankarskog sistema Republike Belorusije, vrste bankarskih sistema. Subjekti kreditnog i bankarskog sistema i njihova interakcija.

Učenik mora znati: koncept kreditnog i investicionog potencijala bankarski sektor i glavni faktori koji imaju značajan uticaj na njen razvoj; značaj kapitala bankarskog sektora, potencijal štednje stanovništva, privučena sredstva preduzeća i stanovništva, strani kapital, instrumenti refinansiranja u formiranju kreditnog i investicionog potencijala; pravce za analizu uticaja ovih elemenata na kreditni i investicioni potencijal bankarskog sektora.

Ključne riječi i pojmovi: kreditni i investicioni potencijal bankarskog sektora, kapitalizacija bankarskog sistema, potencijal štednje stanovništva, globalizacija, stranim bankama, transnacionalne banke, banke sa stranim učešćem, refinansiranje, ključna stopa.

Kreditni i investicioni potencijal bankarskog sektora: pojam i faktori

Kreditni i investicioni potencijal bankarskog sektora treba shvatiti kao sposobnost bankarskog sektora da redistribuira finansijske tokove, da vrši posredničku funkciju u kretanju kapitala kako na međunarodnom nivou tako i između različitih sektora nacionalne privrede. Zbog kreditnog i investicionog potencijala stimuliše se potrošačka tražnja i razvija se realni sektor privrede.

Privlačenje sredstava za finansiranje investicija može se vršiti kako kroz bankarski sistem koristeći kreditne mehanizme, tako i na tržištima kapitala.

Glavni načini i faktori za povećanje kreditnog i investicionog potencijala ruskog bankarskog sektora:

• povećanje sopstvenog kapitala - kapitalizacija bankarskog sistema iz sledećih izvora: dobit, emisiona sredstva, revalorizacija osnovnih sredstava;
• akumulacija štednje stanovništva;
• atrakcija strana ulaganja u bankarskom sektoru;
• razvoj instrumenata refinansiranja Banke Rusije;
• razvoj opšte ekonomske situacije.

Prvi faktor koji utiče na kreditni i investicioni potencijal bankarskog sektora je povećanje sopstvenog kapitala, kapitalizacija bankarskog sektora. Uloga izvora „profita banaka“ u povećanju akcijskog kapitala trenutno je mala, budući da je prosječna profitabilnost bankarskog poslovanja tokom posljednjih godina opadanje zbog finansijske krize, rast kamatne stope i nedostatak likvidnosti. Takođe postoji zabrinutost zbog rizika od nižeg nivoa profita u suočenju sa brzo rastućim iznosom zaostalih obaveza.

Sredstva emisije uključuju sredstva osnivača, dioničara i trećih lica. Najefikasniji alati za povećanje akcijskog kapitala su IPO (prva javna ponuda dionica kompanije, koja se naziva i emisija) ili direktna prodaja dijela dionica strateškom investitoru.

Glavno ograničenje koje određuje dopuštenost banke da vrši javnu ponudu dionica je dovoljno visoko kreditni rejting. Ako nivo pouzdanosti banke podrazumijeva više od 20% vjerovatnoće neizvršenja obaveza, onda ona ne može koristiti privlačenje investitora, posebno stranih, za povećanje sopstvenog kapitala.

Bitna razlika između berze i tržišta dužničkih instrumenata je mogućnost ostvarivanja garantovane dobiti samo uz duge horizonte ulaganja. Finansijska stabilnost emitenta na dugi rok je važan uslov za interesovanje investitora. Dakle, zbog izvora emisije moguće je ostvariti značajno povećanje ukupnog akcijskog kapitala bankarskog sektora, međutim koncentracija ovog povećanja će biti očigledna.

Banke nerado koriste takav izvor povećanja kapitalizacije kao što je revalorizacija osnovnih sredstava, zbog proporcionalnog povećanja oporezive osnovice za porez na imovinu. Štaviše, ovaj izvor ne obezbjeđuje direktno povećanje obima kreditnih i investicionih resursa.

Akumulacija štednje stanovništva je još jedan faktor koji utiče na kreditni i investicioni potencijal bankarskog sektora. Štednja stanovništva ide u realni sektor uz učešće bankarskog, penzionog i sistema osiguranja. Sposobnost komercijalnih banaka da privuku štednju stanovništva je neophodno stanje finansijsko posredovanje.

Dinamika pojedinačnih depozita u nominalnom ili realnom iznosu karakteriše nivo povjerenja javnosti u bankarski sektor i stepen u kojem ovaj sektor obavlja posredničke funkcije za mobilizaciju monetarne štednje stanovništva.

Makroekonomska stabilnost i informacioni i politički šokovi određuju stepen povjerenja u bankarski sektor. Informacijski i politički šokovi su mogući informacioni napadi i vanredni politički događaji koji prevazilaze uobičajenu situaciju.

Politički šokovi uključuju moguće, ali ne vrlo vjerojatne događaje. Takvi događaji uključuju:

• inercijalna politika koju vode monetarne vlasti;
• hapšenja stranih sredstava sistemski važnih ruskih banaka ili kompanija povezanih s njima;
• strane istrage ili tužbe u vezi sa aktivnostima velikog broja ruskih banaka;
• zbog masovnog kršenja zakonskih i regulatornih zahtjeva, revizija (ili mogućnost revizije) bankarskih dozvola za veliki broj banaka;
• značajna potraživanja poreskih i organa za sprovođenje zakona protiv značajnog broja komercijalnih banaka ili organizacija povezanih sa njima;
• usvajanje od strane takve regulative međunarodne organizacije kao što su FATF, BIS, Bazelski komitet, odluke koje značajno komplikuju aktivnosti ruskih komercijalnih banaka i značajno smanjuju njihovu konkurentsku poziciju.

Učešće depozita po viđenju i oročenih depozita u ukupnom obimu depozita stanovništva važan je indikator koji karakteriše stanje bankarskog sektora. Ovaj indikator pokazuje stepen povjerenja u bankarski sektor, tj oročeni depozitičine resursnu bazu za razvoj dugoročnog kreditiranja i glavni su resurs za finansijske posrednike.

Strana ulaganja u bankarski sistem su još jedan faktor koji utiče na kreditni i investicioni potencijal bankarskog sektora. Strana ulaganja u bankarski sistem odnose se na učešće stranih banaka u registrovanom kapitalu i imovini cjelokupnog bankarskog sistema. Kako strane banke često imaju pristup jeftinijem i pristupačnijem kapitalu preko matičnih kompanija, prisustvo stranih investicija u bankarskom sistemu pozitivno utiče na rast kreditnog i investicionog potencijala.

Uticaj stranih banaka na promjenu kreditnog i investicionog potencijala bankarskog sektora moguće je ocijeniti na dva načina:

• ocijeniti dinamiku rasta stranih ulaganja u odobreni kapital komercijalnih banaka;
• analiziraju resursnu bazu strane banke.

Proces integracije ruskog bankarskog sektora u svijet finansijski sistem ima i prednosti i nedostatke. Prednost je što bankarski sektor, zbog širenja izvora obaveza, postaje otporniji na šokove u nacionalnoj ekonomiji. Međutim, u slučaju globalnih finansijskih šokova, što je jača zavisnost nacionalne ekonomije od međunarodnih tokova kapitala, to je veći negativan uticaj na nju.

Faktori koji karakterišu stepen integracije nacionalnog bankarskog sektora u svjetska ekonomija:

• udio stranih banaka u imovini ili u odobrenom kapitalu bankarskog sistema;
• dijeliti spoljni dug nefinansijski sektor Rusije;
• učešće vanjskog duga bankarskog sistema u ukupnoj strukturi pasive bankarskog sistema.

Faktor „udeo spoljnog duga nefinansijskog sektora” je od velikog značaja za ekonomski razvoj Rusije. S jedne strane, postoji lanac: sužavanje pristupa evropskim tržištima - smanjenje investicija u realnom sektoru privrede - usporavanje dinamike faktora BDP po glavi stanovnika. S druge strane, što je veći udeo spoljnog duga nefinansijskog sektora, to je veća zavisnost ruske privrede od spoljnih faktora.

Razvoj instrumenata refinansiranja Centralne banke Ruske Federacije takođe utiče na kreditni i investicioni potencijal bankarskog sektora. Povećanje efikasnosti instrumenata refinansiranja komercijalnih banaka, kao i njihov razvoj, važan je faktor u kontekstu krize likvidnosti. Efikasnost refinansiranja se shvata kao usmereno korišćenje finansijskih sredstava pa čak i distribuciju sredstava unutar bankarskog sistema.

Usmjereno korištenje finansijskih sredstava uključuje: popunjavanje privrede dugoročnim kreditnim resursima, ulaganje u strateške ekonomske objekte, smanjenje udjela sredstava usmjerenih u stranu aktivu.

I posljednji faktor koji utiče na kreditni i investicioni potencijal bankarskog sektora je povećanje priliva sredstava zbog opšte ekonomske situacije. Ovaj efekat se može postići kroz sledeće komponente:

• smanjenje „loših“ dugova, zbog kojih dolazi do gubitaka kreditnih i investicionih resursa;
• povećanje dobiti privrednih subjekata, što dovodi do povećanja stanja na bankovnim računima
• smanjenje odliva kapitala;
• regulisanje stope inflacije.

Detaljna analiza uticaja niza najznačajnijih faktora na kreditni i investicioni potencijal bankarskog sektora data je u sledećim paragrafima Poglavlja 4.