Glavni elementi monetarnog sistema su:

• valutna jedinica;
• skala cijena;
• vrste novca;
• emisioni sistem;
• državnog i kreditnog aparata.

National valutni sistem, iako je relativno nezavisan, smatra se sastavnim dijelom monetarnog sistema.
Karakteristike elemenata sistema:

1. Novčana jedinica se utvrđuje zakonom novčanica, koji služi za mjerenje i izražavanje cijena svih roba. Po pravilu, novčana jedinica je podijeljena na male višestruke.
2. Skala cijena. Zvanično, skala cijena je izgubila ekonomski značaj s razvojem državnog monopolskog kapitalizma i prestankom razmjene. kreditni novac za zlato. Kao rezultat valutne reforme Jamajke 1976. i 1978. godine, zvanična cijena zlata i zlatni sadržaj valute su ukinuti.
3. Vrste novca. Oni su legalna sredstva plaćanja, uglavnom se koriste kreditne novčanice, papirni novac (trezorske novčanice) i sitniš. Razvojem društva menjaju se vrste novca, pojavljuju se novi.
4. Emisioni sistem se bavi izdavanjem novčanica, pravo emisije ima Centralna banka. Pored novčanica izdaju se kovanice i blagajničke zapise. Ovaj novac izdaje Trezor, u skladu sa zakonom. Glavni kanal u izdavanju novca u razvijenim zemljama je emisija čekova depozita, što doprinosi povećanju depozita na računima klijenata i povećanju mase čekova koji opslužuju promet.

uključeni u izdavanje novca komercijalne banke ostalo kreditne organizacije(SAD). U Sjedinjenim Državama, Sistem federalnih rezervi (CB) ima pravo da izdaje novčanice; novčanice malih apoena, sitniš izdaje trezor.
Razvijeni su savremeni monetarni sistemi kapitalističkih zemalja imaju sljedeće karakteristične karakteristike:

1. Službeni sadržaj zlata je ukinut i zamjena novčanica za zlato je otkazana.
2. Napravljen je prelazak na kreditni novac koji se ne može zamijeniti za zlato, koji se ponovo rađa u papirni novac.
3. Izdavanje novca u opticaj po redu bankovno kreditiranje privrede i za pokrivanje troškova države. Istovremeno, novac se u velikoj mjeri izdaje za drugu svrhu.
4. Preovlađivanje bezgotovinskog novčanog prometa u novčanom prometu.
5. Jačanje državne regulacije monetarnog prometa.

Više o temi 1.2.5. Savremeni monetarni sistemi razvijenih zemalja:

1. 12.1. Ekonomski sadržaj prihoda, poreza i naknada državnog federalnog budžeta. Poreski sistem stranih zemalja
2. Tema 2.1. Monetarni sistem, njegova suština i značaj. Načini regulisanja emisije novca i povlačenja novca iz opticaja

Savremeni novčani resursi razvijenih zemalja, uprkos nacionalne karakteristike, imati zajedničke karakteristike, na primjer, princip organizacije monetarnog sistema:

Ø Centralizovano upravljanje monetarnim sistemom. Ovaj princip je tipičan za administrativno-komandni model privrede, ali u uslovima tržišnih odnosa ovo upravljanje se vrši ne direktnim, već indirektnim metodama.

Ø Prediktivno planiranje novčanog toka.

Ø Stabilnost i elastičnost opticaja novca, tj. monetarni sistem treba organizovati na takav način da:

1. izbegavajte visoku inflaciju

2. povećati promet novca i, prije svega, slučaj (?) bezgotovinskog plaćanja.

Ø Kreditna priroda izdavanja novca

Ø Sigurnost novčanica puštenih u opticaj, koja mora biti osigurana sredstvima glavne banke.

Ø Nezavisnost centralnih banaka od proizvodnje i podređenosti parlamentu zemlje.

Ø Davanje kredita vladi

Ø Sveobuhvatna upotreba instrumenata monetarne regulacije

Ø Nadzor i kontrola prometa novca

Ø Na teritoriji zemlje funkcioniše samo nacionalna valuta

novčanice:

1. Nacionalna valuta. Po pravilu, sitniš je stoti dio novčane jedinice.

2. Vrste novca, koji su zakonsko sredstvo plaćanja: kreditne novčanice koje izdaje glavna banka, u određenim periodima - trezorske zapise i kovanice.

3. Osiguranje gotovine znakovi državnog prava.

Postavlja tip valutnog osiguranja za svaku zemlju: roba, zlato, strana valuta, plemeniti metali, vrijednosne papire i državne garancije. (???)

4. Emisioni sistem- Zakonodavstvom se utvrđuje postupak za izdavanje i promet novčanica. Emisione poslove obavljaju glavne banke i savezni trezori. Udio trezorskih zapisa ne čini više od 10% ukupne novčane mase. Kreditnu emisiju vrši, po pravilu, Centralna banka.

5. Struktura novčane mase u promet se može posmatrati sa ovakvih pozicija:

Ovo je omjer gotovinskog i bezgotovinskog plaćanja

Udio pojedinačnih novčanica u opticaju.

6. Program planiranja novčanih tokova. Istovremeno, postoji skup indikatora koji određuju plan prometa novca, kao i objekte monetarne regulacije.

7. Mehanizam monetarne regulacije- skup instrumenata monetarnog regulisanja, kao i prava i obaveze državnih organa koji sprovode ovu regulativu.

8. Određivanje kursa ili kotacije valute, tj. odnos nacionalne valute prema valutama drugih zemalja, prema svakoj posebno, a ponekad i prema njihovoj ukupnosti. Valuta stopa može biti fiksna ili promjenjiva. U Rusiji fiksno plutajuće.

9. Novčana disciplina u zemlji odražava agregat opšta pravila form-current (primarni) gotovinski dokumenti, kao i formulare za izvještavanje, kojima se rukovode svi privredni subjekti.

1. Karakteristike monetarnog sistema Ruske Federacije

Formiranje i razvoj monetarnog sistema SSSR-a započeo je 20-ih godina prošlog vijeka u procesu provedbe monetarne reforme 1922-1924. U procesu zakonodavne reforme definisani su svi elementi novog monetarnog sistema, tj. Novčanom jedinicom proglašeni su zlatni crvenoci.

11. oktobra 1922. - Državnoj banci SSSR-a dodijeljeno je monopolsko pravo na izdavanje chervoneta. Emisija banaka se odvijala iu procesu kratkoročnog kreditiranja privrede Nacionalna ekonomija. Zajmovi su bili osigurani zlatom, lako utrživom robom.

Da bi se održala stabilnost crvenonjeta u odnosu na zlato, država je dozvolila njihovu zamjenu za zlato u kovanicama i polugama ili za stabilnu stranu valutu. U skladu sa zakonskom regulativom, crvenice koje se stavljaju u promet trebalo bi da budu pokrivene sa 25% plemenitih metala i 75% lako utrživih robnih vrednosti.

Godine 1924 - puštene su u opticaj nove trezorske zapise. Zakonodavstvo je utvrdilo određenu granicu: 1924. godine - 50%, 1928. godine. - 75%, 1923. godine. - 100%

Godine 1925 emisija trezorskih zapisa prebačena je na Centralnu banku. Monetarni sistem 20-ih godina praktično je funkcionisalo do 90-ih godina, kada su prvi put usvojena 2 zakona (od 2. decembra 1990. godine):

Ø Zakon o Centralnoj banci

Ø Zakon o bankama i bankarstvo

Glavni parametri novog monetarnog sistema određeni su zakonom RSFSR-a o Centralnoj banci. Monopolsko pravo na izdavanje novčanica i organizaciju njihovog opticaja dala je Centralna banka

Zakonom o Centralnoj banci utvrđeni su instrumenti monetarne regulacije:

Ø Potrebni omjeri rezervi

Ø Operacije uključene otvorena tegla(hartije od vrijednosti)

Ø Refinansiranje banaka (davanje kredita)

Ø Valutna intervencija(propis)

Ø Uspostavljanje mjerila za rast novčane mase: M 0 i M 2

Ø Direktna kvantitativna ograničenja

Godine 1992 Usvojen je savezni zakon o monetarnom sistemu Ruske Federacije. On je praktično duplirao elemente monetarnog sistema zakona o Centralnoj banci. A u vezi sa usvajanjem novog zakona o Centralnoj banci 2002. godine, raniji zakon je stavljen van snage.

1. Monetarna reforma u Ruskoj Federaciji i njihove karakteristike.

Postizanje održivosti u današnjem okruženju ekonomski rast nemoguće bez razvoja i unapređenja monetarnog sistema. A promjena monetarnog sistema i njegovih elemenata nužno se dešava u uslovima monetarne reforme.

Monetarna reforma- transformacija koju je izvršila država u sferi monetarnog prometa, u cilju racionalizacije i jačanja monetarnog sistema zemlje, kao i stabilizacije nacionalne valute.

Stručnjaci razlikuju sljedeće vrste monetarnih sistema:

Ø Radikalni monetarni sistemi

Kada se sprovode menjaju se principi organizacije monetarnog sistema i oni su osmišljeni na duži period, što omogućava stabilizaciju nacionalne monetarne jedinice. Njima prethode transformacije (mjere) za oporavak javne finansije i stvaraju se uslovi za jačanje privrede zemlje

Ø Djelimična transformacija monetarnog sistema

Oni doprinose otklanjanju određenih negativnih pojava u monetarnoj sferi kratkoročno. Kao što pokazuje iskustvo, sve monetarne reforme omogućavaju samo privremenu ili djelimičnu racionalizaciju elemenata monetarnog sistema. . Uzimajući u obzir svjetsko iskustvo, razlikuju se sljedeće vrste monetarnih reformi:

J Promijenite jedan novčana roba drugome (od bakarnog novca do srebrnog ili iz jedne vrste monetarnog sistema u drugu)

J Zamjena neispravnog i osiguranog novčića kvalitetnim. Ili papirni novac, koji se ne može zamijeniti za zlato, za novac osiguran zlatnim rezervama.

J Djelimične mjere za stabilizaciju monetarnog sistema (promjena redoslijeda emisija, promjena razmjera cijena ili njegova obnova)

J Formiranje monetarnog sistema u vezi sa stvaranjem novih država ili ujedinjenjem monetarnih sistema više zemalja.

Preduslovi za uspešno sprovođenje monetarnih reformi:

1. Politička stabilizacija u zemlji, rast povjerenja u politiku koju vode Vlada i Centralna banka.

2. Stvaranje uslova za razvoj nacionalne privrede i povećanje ponude proizvoda

3. Rast budžetskih prihoda i odbijanje da se njegov deficit finansira emisijom novca

4. Vraćanje povjerenja kreditne institucije i atraktivnost uslova za akumulaciju sredstava

5. Raspoloživost i dovoljnost zlatnih i deviznih rezervi koje omogućavaju održavanje stabilnosti deviznog kursa i stabilnosti deviznog kursa i stabilnosti robne i novčane mase.

Monetarne reforme:

· Reforma predrevolucionarne Rusije 1839-1843. nazvan po ministru Kamkin. Svrha događaja: uvođenje monopola na srebro . Novčana jedinica bila je srebrna rublja. Novčanice su postale pomoćne novčanice i 3 rublje. 50kop. = 1 rub. srebro. U istom periodu u državna banka U Rusiji je stvoren depozitni ured koji je primao srebro u zamjenu za depozitne karte, koje su se slobodno mijenjale za srebro. Godine 1841. u opticaju su izdate kreditne zapise u iznosu od 50 rubalja, koje su se također mijenjale za srebro, tj. Tokom ovog perioda, u Rusiji su paralelno funkcionisale 3 vrste papirnih novčanica:

Ø Novčanice

Ø Karte za depozit (kredit)

Ø Srebrna rublja

Rezultati reformi:

- izvršen je prelazak sa novčanica na kreditni novac koji se mijenjao za srebro.

Postoji novi emitent za emisiju papirnog novca, jer. 1843. godine stvorena je ekspedicija državnih karata pri Ministarstvu finansija.

¸ Reforma 1895-1897 Grof Witte

U uslovima stabilnosti unutrašnje i spoljašnje situacije, stabilno ekonomski razvoj godine, u Rusiji su stvoreni preduslovi za monetarnu reformu.

Od 1893. zabranjene su transakcije zlatom, a pojačana je kontrola nad razmjenama i ukupnom novčanom masom u zemlji. Rusija je aktivno povećavala svoje zlatne rezerve, za šta je koristila inostrane kredite i valutu od izvoza žitarica.

Godine 1895. transakcije s ruskim zlatnicima su prebačene u Državnu banku: poluimperijalci= 7,50 rubalja, i imperijalci= 15 rub.

Godine 1897. dozvoljena je razmjena kreditne zapise za zlato. Zlatne rublje sadržavale su 0,774148 g čistog zlata.

A 29. avgusta 1897. godine, Državnoj banci je dato monopolsko pravo na izdavanje novca. Do tada je sav kreditni novac bio pokriven sa 75% zlata. Rezultati ove reforme su progresivni, kao Rusija bi mogla preći na zlatni standard, a srebrnjak bi se mogao pretvoriti u pomoćne novčanice, koje su se također koristile.

¹ Reforma 1922-1924

Nove blagajničke zapise: 1 chervonets = 10 novih rubalja

º Monetarna reforma iz 1947

Cilj:

1. Jačanje sistema na osnovu odbijanja kartičnog sistema

2. Eliminacija višestrukih(?) cijena

3. povlačenje viška novčane mase iz opticaja i novčane mase koja je bila u rukama stanovništva. Temelji reforme utvrđeni su Uredbom Vijeća ministara Centralnog komiteta Komunističke partije Sovjetskog Saveza od 14. decembra. 1947. "o provedbi monetarne reforme i ukidanju kartica za hranu i industrijska dobra." U skladu sa ovom odlukom vrši se razmjena novca u opticaju za novoemitovani novac; revalorizacija štednje stanovništva u štedionicama i preduzećima, kao i obveznica. Novac u štedionici do 3000 rubalja. nisu revalorizovani sa 3.000 na 10.000 - 3:2, a novac u blagajni 10:1, sredstva na računima 5:4, preko 10.000 rubalja. - 2:1.

Djelimične monetarne reforme:

· Denominacija- monetarna reforma, u kojoj se jača monetarna jedinica, tj. promjena nominalne vrijednosti novčanica uz njihovu zamjenu u određenom odnosu za nove, veće novčanice. Pritom se vrši preračunavanje novčane obaveze pravni i pojedinci.

1922: 1 new rub. = 10.000 starih riba.

1923: 1 nova rublja. = 100 rubalja 1922 = 100 000 zvjezdica.

1961: 1 nova rublja. =10 starih rublja.

1997-98: 1 nova rub. = 1000 starih rubalja.

· Devalvacija

Prema zlatnom standardu, ovo je smanjenje sadržaja metala u novčanoj jedinici. U uslovima opticaja papirnog novca, radi se o depresijaciji nacionalne valute u odnosu na stranu valutu.

· revalorizacija - apresijacija nacionalne valute u odnosu na stranu

· poništavanje - djelomična valutna reforma, u kojoj se depresirane novčanice proglašavaju nevažećim

1. Vrste monetarnih sistema:

Tip monetarnog sistema je određen oblikom funkcionisanja novca:

Novac funkcionira kao roba ili univerzalni ekvivalent

Novac djeluje kao znak vrijednosti

Vrste monetarnih sistema:

• Metalni cirkulacioni sistem

U ovoj podjeli roba kruži i obavlja sve funkcije novca. U zavisnosti od broja metala uključenih u cirkulaciju, razlikuju se:

- monometalizam(1 plemeniti metal kao novac; u Rusiji 1897 - zlato; 1843-52 srebro)

- bimetalizam(2 ili više metala)

• Sistem kreditnog i papirnog novca

Dragocjeni papiri ne učestvuju u opticaju.

1. Sistem bezgotovinskog plaćanja i njegovi glavni elementi

Bezgotovinski promet novca- skup plaćanja izvršenih bez upotrebe gotovine. U bezgotovinskom plaćanju, temelji su razvijeni tokom kreditne reforme 1930-32. poslednjih godina kako su se ekonomski procesi razvijali, tako su se unapređivali oblici i metode bezgotovinskog plaćanja, kao i principi njihove organizacije.

Nacionalni i ekonomski značaj bezgotovinskog plaćanja:

• Smanjuje količinu gotovine u opticaju
• Pomaže u ublažavanju sezonskih tokova gotovine
• Doprinosi koncentraciji sredstava u bankama

Pošaljite svoj dobar rad u bazu znanja je jednostavno. Koristite obrazac ispod

Studenti, postdiplomci, mladi naučnici koji koriste bazu znanja u svom studiranju i radu biće vam veoma zahvalni.

Objavljeno na http://www.allbest.ru/

• 1. Savremeni monetarni sistemi razvijenih zemalja tržišnu ekonomiju, njihove karakteristike i elementi (na primjeru Engleske)

1. Savremeni monetarni sistemi zemalja sa razvijenom tržišnom ekonomijom, njihove karakteristike i elementi

Monetarni sistem je oblik organizacije novčanog prometa u zemlji, koji je sadržan u nacionalnom zakonodavstvu. U svakoj zemlji se historijski oblikovala kako su se robno-novčani odnosi razvijali.

Savremeni monetarni sistem uključuje sledeće elemente:

Naziv valute i skala cijena;

Vrste novčanica;

Emisioni mehanizam i postupak osiguranja novčanica;

Struktura novčane mase u opticaju;

Postupak utvrđivanja deviznog kursa i kursa za strane valute;

Mehanizam monetarne regulacije.

Sastavni dio monetarnog sistema je nacionalni monetarni sistem, iako je relativno nezavisan.

Monetarna jedinica je zakonski utvrđena valuta koja služi za mjerenje i izražavanje cijena svih dobara. Novčana jedinica se, po pravilu, dijeli na male višestruke. Većina zemalja ima decimalni sistem podjele 1:10:100. (1 američki dolar je jednak 100 centi; 1 funta sterlinga je 100 penija; 1 indonežanska rupija je 100 sena, itd.).

Skala cijena -- kao izbor monetarne jedinice zemlje i kao sredstvo za izražavanje vrijednosti robe kroz težinski sadržaj monetarnog metala u ovoj odabranoj jedinici. Posljednja definicija skale cijena izgubila je svoj ekonomski značaj, jer kreditni novac nema svoju vrijednost i ne može biti izraz vrijednosti drugih roba.

Zvanična skala cijena izgubila je svoj ekonomski značaj s razvojem državno-monopolističkog kapitalizma i prestankom zamjene kreditnog novca za zlato. Kao rezultat valutne reforme Jamajke 1976-1978. zvanična cijena zlata i zlatni sadržaj novčanih jedinica su ukinuti.

Vrste novca koje su zakonsko sredstvo plaćanja su, prije svega, kreditni novac i prije svega novčanice, sitni novac, kao i papirni novac (trezorski zapisi). Tako su u Sjedinjenim Državama u opticaju novčanice od 100, 50, 20, 10, 5, 2 i 1 dolar (ustavljeno je izdavanje od 500 dolara i više), blagajničke zapise (ulaznice koje izdaje američki trezor) u 100 dolara, kao i srebro-bakar i bakar-nikl kovanice od 1 dolara, 50, 25, 10 i 1 cent.

U opticaju su stari novčići od 2 i 1 šilinga koji po vrijednosti odgovaraju novim 10 i 5 penija. Ako se u industrijski razvijenim zemljama, po pravilu, ne izdaje državni papirni novac u užem smislu riječi (trezorske zapise), onda u nekim zemljama u razvoju ima prilično širok promet.

Emisioni sistem u razvijenim kapitalističkim zemljama podrazumeva postupak izdavanja novčanica od strane centralnih banaka, a trezorskih zapisa i kovanog novca od strane trezora u skladu sa zakonom utvrđenim pravom emisije. Glavni kanal za izdavanje novca u ovim zemljama je izdavanje depozita i čeka: povećanje depozita na računima klijenata i, shodno tome, masa čekova koji služe platnom prometu. Uključuje komercijalne banke i druge kreditne organizacije. Na primjer, u Sjedinjenim Državama pravo izdavanja novčanica ima Federalni rezervni sistem (Centralna banka), a novčanice malih apoena, srebrni dolari i sitniš - Trezor.

Zbog činjenice da je monetarna politika usko povezana sa kreditnom politikom, u uslovima savremenog kapitalizma sprovodi se državna monetarna i kreditna regulacija privrede. Ciljanje je uvedeno u mnogim industrijaliziranim zemljama od 1970-ih. postavljanje ciljeva u regulisanju rasta novčane mase u opticaju za naredni period, koje u svojim politikama slijede centralne banke.

U Sjedinjenim Državama, od 1975. godine, Sistem federalnih rezervi (FRS) je periodično izvještavao Kongres o planiranoj stopi rasta ili kontrakcije novčane mase u opticaju za narednih 12 mjeseci.

Karakteristične karakteristike savremenih monetarnih sistema ekonomski razvijenih zemalja su:

Otkazivanje službenog sadržaja zlata i zamjena novčanica za zlato;

Demonetizacija zlata;

Prelazak na kreditni novac koji se ne može zamijeniti za zlato;

Izdavanje novčanica u opticaj ne samo u vidu bankarskog kreditiranja privrede, već i u velikoj meri za pokriće troškova države (emisiono obezbeđenje su uglavnom državne hartije od vrednosti);

Preovlađivanje bezgotovinskog prometa u novčanom prometu;

Jačanje državne monopolističke regulacije prometa novca.

Formirani tokom i nakon svijeta ekonomska kriza 1929--1933 valutni blokovi osigurali su očuvanje zemlje u razvoju monetarni sistemi zavisni od metropola koje su kontrolisale emisione institucije i njihov rad. Veličina emisije je određena stanjem platnog bilansa, a ne potrebama privrede.

Tokom i nakon Drugog svetskog rata, na osnovu predratnih valutnih blokova, stvorene su valutne zone čije su karakteristične karakteristike: održavanje čvrstog kursa prema glavnoj valuti; skladištenje nacionalne valute u bankama hegemonističke zemlje; preferencijalni postupak za devizna poravnanja unutar zone.

Početkom 1980-ih godina u većini malih država, uključujući i ostrvske, stvoreni su nacionalni monetarni sistemi, čija je stabilnost najvažniji uslov za normalan razvoj nacije. Svaki monetarni sistem zasniva se na nekoliko osnovnih principa. Načela organizacije monetarnog sistema shvataju se kao osnovna pravila u skladu sa kojima se vrši funkcionisanje i regulisanje monetarnog sistema. Razmotrite osnovne principe savremenog monetarnog sistema zasnovanog na tržišnim odnosima.

Jedan od glavnih principa je prisustvo centralizovane regulacije. Regulacija od strane države karakteristična je i za tržište i za administrativno-komandni sistem. Ali u tržišnoj ekonomiji, pored administrativnih poluga, sistem je izložen ekonomskoj realnosti, što sve finansijske mehanizme prisiljava da optimizuju svoj rad.

Monetarne sisteme karakteriše predviđanje i planiranje novčanih tokova. Ona mora biti fleksibilna i zadovoljavati potrebe privrede: sa rastom obima roba i usluga, mora se povećati i ponuda novca i obrnuto.

Emisioni sistem - po zakonu uspostavljen red izdavanje i promet novčanica. Emisione poslove (poslove izdavanja i povlačenja novca iz opticaja) u državama obavljaju:

Centralna (emisiona) banka, koja uživa monopolsko pravo na izdavanje novčanica (novčanica), koje čine ogromnu većinu opticaja gotovine;

Trezor (državni izvršni organ), koji izdaje male apoene papirnog novca (trezorske novčanice i kovanice izrađene od jeftinih vrsta metala.

Izdavanje novčanica centralna banka vrši na tri načina:

a) davanje kredita kreditnim institucijama u vidu prenosa komercijalnih zapisa;

b) davanje kredita trezoru obezbeđenim državnim hartijama od vrednosti;

c) izdavanje novčanica zamjenom za stranu valutu.

Emisija novca u savremenim uslovima je kreditne prirode, odnosno gotovinski i bezgotovinski novac se pojavljuju u opticaju samo kao rezultat banaka. kreditne operacije. Kreditnu prirodu novčane emisije obezbjeđuju sljedeći mehanizmi: centralna banka izdaje kredite komercijalnim bankama, komercijalne banke zauzvrat daju kredite preduzećima u određenom procentu koji osigurava profit. Krediti se izdaju pod uslovima otplate, hitnosti i otplate kredita. Imovina služi kao garant otplate kredita komercijalne organizacije i preduzeća. Emisija novca je podržana zlatom, valutom, vrijednosnim papirima i robom. Dakle, izdate novčanice su podržane materijalnom imovinom. Centralna banka je odgovorna parlamentu zemlje i nije podređena vladi. Borba protiv inflacije jedan je od glavnih zadataka centralne banke. Vlada, na osnovu zadataka koji joj daju, da finansira različite programe, može aplicirati kod centralne banke za dodatna sredstva koja neće imati materijalnu podršku. Stoga, da bi se održala stabilnost monetarnog sistema, ulogu arbitra u eventualnim kontradikcijama između centralne banke i vlade obavlja parlament države. Sredstva se daju državi samo po kreditnim uslovima. Ovaj princip sprečava vladu da pokuša finansirati deficit saveznog i lokalni budžeti povećanjem ponude novca. Centralna banka bi trebalo da pozajmljuje vladi uz obezbeđenje novčanica sa državnim inventarom, nekretninama, državnim hartijama od vrednosti itd. Država osigurava stalnu kontrolu nad novčanim prometom i njegovim elementima: proporcijama između obima gotovinskog i bezgotovinskog prometa. Samo nacionalna valuta smije poslovati na teritoriji države. Stanovništvo može slobodno da menja nacionalnu valutu za valutu drugih zemalja, ali je korišćenje valute dobijene tokom razmene dozvoljeno samo za plaćanja u inostranstvu. Država reguliše sigurnost novčanica, posebno utvrđuje koje vrste inventara, plemeniti metali i kamenje, devize, vrijednosne papire itd. može poslužiti kao kolateral za izdavanje novca. Država uspostavlja strukturu novčane mase u opticaju. S jedne strane, to se postiže uspostavljanjem proporcija između gotovinskog i bezgotovinskog prometa, as druge strane utvrđivanjem proporcija između novčanica različitih apoena u cjelokupnom obimu novčane mase. važan princip je obavezno izvršavanje novčane discipline. Redoslijed gotovinske discipline odražava skup opštih pravila, obrazaca primarnih novčanih dokumenata, izvještajnih obrazaca kojima se preduzeća, organizacije i ustanove svih oblika svojine trebaju rukovoditi prilikom organizovanja prometa gotovine koja prolazi kroz njihove kase. Kontrola poštivanja gotovinske discipline je povjerena poslovnim bankama. Kako se monetarni sistem razvija i unapređuje, u njemu sve više zauzimaju različiti oblici bezgotovinskog plaćanja, što ga čini transparentnijim za kontrolu, fleksibilnijim, te štedi vrijeme i materijalne troškove. Država utvrđuje i postupak utvrđivanja kursa nacionalne valute u odnosu na strane valute nacionalnih privreda.

U ekonomski razvijenim zemljama, po pravilu, državni papirni novac (trezorske zapise) se ne emituje, ili se izdaje u ograničenim količinama, jer u nerazvijenim zemljama ima prilično širok opticaj. Dakle, u Indoneziji kruže novčanice u apoenima od 10000, 5000, 1000, 500, 100 rupija, trezorske novčanice - 200, 100, 25, 10, 5 i 1 1 sen (1 sen je jednak 0).

Država, nastojeći da oslabi moguće ciklične fluktuacije u ekonomskim procesima, preduzima mjere za regulaciju procesa proizvodnje, koristeći monetarne i kreditni sistem koji su usko povezani, posebno kao rezultat dominacije kreditnog novca.

U mnogim ekonomski razvijenim zemljama, pod uticajem rastuće inflacije i rastuće krize u privredi sredinom 70-ih godina, uveliko se raširilo targetiranje – postavljanje ciljeva za regulisanje rasta novčane mase u opticaju i kredita, čime bi trebalo da se usmeravaju centralne banke.

Centralna banka, u dogovoru sa državnim organima, utvrđuje visinu povećanja novčane mase, ograničavajući je na realni rast. Ova mjera se vidi kao važan oblik borbe protiv inflacije i obezbjeđenja stabilizacije privrede. U SAD su ciljana sva četiri monetarna agregata (Ml, M2, MZ, M4), au Francuskoj samo agregat M2. Međutim, praksa je pokazala slabu efikasnost ovog oblika regulacije, jer je na promet novca različito pod uticajem ekonomski faktori a ne samo obim monetarnih transakcija. S tim u vezi, 1980-ih, centralne banke niza zemalja (Kanada, Japan) su odustale od targetiranja.

S obzirom na blisku vezu između monetarnog i kreditna politika država vrši monetarno i kreditno regulisanje privrede. Prije svega, centralne banke određuju ciljeve (ciljeve) za rast novčane mase u opticaju, a sama praksa postavljanja ovih ciljeva naziva se monetarno targetiranje.

Ciljevi rasta novčane mase počeli su da se primenjuju u vezi sa intenziviranjem inflatornih procesa u svetu 1970-ih godina.

Ciljevi-je uspostavljanje gornje i donje granice promjene obima novčane mase (uvođenje direktnih ograničenja). Redoslijed njihovog uspostavljanja je drugačiji: u obliku kontrolnih figura - u Francuskoj, u obliku "vilice" - u SAD-u, u obliku prognoze - u Japanu.

Ove smjernice se također razlikuju u pogledu vremenskog perioda tokom kojeg moraju važiti. Na primjer, u Velikoj Britaniji je jedna godina monetarnog ciljanja prepoznata kao najoptimalnija, u Italiji - mjesec dana, u Japanu se prognoze očekivanog rasta ciljnog monetarnog agregata objavljuju na početku svakog tromjesečja.

Dakle, savremeni monetarni sistem ekonomski razvijenih zemalja karakterišu sledeće glavne karakteristike:

1) ukidanje zvaničnog sadržaja zlata u novčanim jedinicama, demonetizacija zlata;

2) prelazak na kreditni novac koji nije zamjenjiv za zlato, koji se po prirodi malo razlikuje od papirnog novca;

3) očuvanje u novčanom opticaju nekih zemalja, uz kreditni novac, i papirnog novca u vidu trezorskih zapisa;

4) izdavanje novčanica u opticaj radi kreditiranja privrede, države, kao i protiv povećanja zvaničnih zlatnih i deviznih rezervi; inflacija monetarne ekonomije bez gotovine

5) razvoj i prevlast bezgotovinskog prometa u novčanom prometu uz smanjenje gotovine;

6) jačanje državne regulacije novčanog prometa u vezi sa stalnim kršenjem osnovnog principa monetarnog sistema - usklađenosti količine novca sa objektivnim potrebama privrednog prometa, što dovodi do inflatornog procesa.

Jedna od karakteristika američkog monetarnog sistema bila je dugo postojanje bimetalizma, koji su podržavali ne samo vlasnici rudnika srebra, uticajni u SAD, već i širok spektar zajmoprimaca - malih i srednjih industrijalaca i farmera. zainteresovani za podizanje cijena robe kako bi smanjili stvarnu veličinu svog duga. Prema zakonu iz 1873. godine, zlatni dolar je priznat kao novčana jedinica Sjedinjenih Država, ukinuto je besplatno kovanje srebra; ali pristalice bimetalizma ubrzo su uspjele postići prvo ponovno djelimično kovanje srebra, a zatim i otkup od strane riznice. Ipak, na kraju su pristalice monometalizma, koje su zastupale interese krupne industrijske buržoazije i banaka, na kraju pobedile: povučene su iz prometa.

Karakteristična karakteristika američkog monetarnog sistema je dugo postojanje decentralizovanog sistema izdavanja novčanica. Sve do 1960-ih pravo izdavanja novčanica koristile su brojne banke pojedinih država. Prema zakonu iz 1863. godine, ovo pravo je dato takozvanim nacionalnim bankama, u skladu sa saveznim zakonom; Ipak, pitanje je ostalo decentralizovano, jer ga je sprovodilo nekoliko hiljada nacionalnih banaka. Još jedna osobenost sistema emisije novčanica, koji je postojao u SAD od 1863. do 1914. godine, bilo je obavezno obezbjeđivanje izdatih novčanica državnim obveznicama. Prema zakonu iz 1863. svaki Narodna banka mogao emitovati novčanice u granicama iznosa američkih državnih obveznica koje je kupio i deponovao u Trezoru.Ovaj postupak izdavanja stvorio je povoljne uslove za odobravanje zajmova od savezne vlade, ali je imao značajnu manu što je smanjena veličina bankarskog opticaja. zavisi od veličine portfelja državnih obveznica nacionalnih banaka, a ne od potreba trgovine novcem.

Zakonom iz decembra 1913. godine stvoren je novi sistem emisionih banaka - Sistem federalnih rezervi (FRS). Cijela teritorija Sjedinjenih Država podijeljena je na 12 okruga, od kojih je svaki federalni rezervna banka sa kapitalom od najmanje 4 miliona dolara Novčanice federalnih rezervi - novčanice federalne rezerve - bile su zamjenjive za zlatnike i morale su biti pokrivene sa najmanje 40% zlata, a preostalih 60% - novčanice do tri mjeseca prihvatane rezervne banke za rediskont iz „banka članica“. Sve nacionalne banke su morale postati članice [sistema federalnih rezervi; druge banke mogu postati članice uz dozvolu rukovodstva FRS. Odbor federalnih rezervi, kojim predsjedava sekretar trezora, postavljen je na čelo FED-a; sastojao se od kontrolora valute i šest članova koje je imenovao predsjednik Sjedinjenih Država.

Zakon o federalnim rezervama napravio je sljedeće promjene u monetarnom sistemu zemlje:

Centralizirao je izdavanje novčanica;

Značajno je izmijenjen sistem pokrića novčanica, čime su njihove komercijalne zapise umjesto državnih hartija od vrijednosti postale glavno hartije od vrijednosti.

Tokom svjetske ekonomske krize 1929-1933. odlika američkog monetarnog sistema bilo je dugoročno očuvanje zlatnog standarda. To je prvenstveno zbog činjenice da su Sjedinjene Države ušle u Prvi svjetski rat tek neposredno pred njegov kraj, pa stoga nisu morali da snose velike vojne troškove i pribegavaju inflatornoj emisiji papirnog novca da ih pokriju. Osim toga, nakon rata su se zlatne rezerve zemlje značajno povećale, što je doprinijelo očuvanju nekadašnjeg sistema slobodne zamjene novčanica za zlatnike.

Međutim, u Sjedinjenim Državama zlatni standard je propao pod udarima krize 1929-1933. Eliminaciju zlatnog standarda pratila je devalvacija dolara od 41%. Prema zakonu o zlatnim rezervama, koji je stupio na snagu 31. januara 1934. godine, novi sadržaj zlata u dolaru nije trebao prelaziti 60% prethodnog, a predsjednik je imao pravo da ga određuje u rasponu od 50 do 60%. U stvari, novi sadržaj zlata u dolaru je postavljen na 59% prethodnog podizanjem papirne cijene zlata sa 20,67 dolara na 35 dolara po troj unci; tako je sadržaj zlata u dolaru smanjen sa 1,50463 g na 0,888671 g.

Prema istom zakonu o zlatnim rezervama, centralizovane zlatne rezerve su nacionalizovane: celokupna zlatna rezerva banaka federalnih rezervi prebačena je u trezor u zamenu za njene zlatne sertifikate po staroj ceni (20,67 dolara po unci čistog zlata) , a na račun dobiti koju je trezor dobio od revalorizacije zlata po višoj cijeni (35 dolara), stvoren je stabilizacijski fond u iznosu od 2 milijarde dolara za regulisanje kursa dolara, deviza i državne hartije od vrijednosti. U stvari, američka vlada je koristila stabilizacijski fond za vođenje valutnog rata protiv Engleske: otkupom funti za dolare, ovaj fond je imao silazni učinak na dolar.

Zakon o srebru iz 1934. obavezao je Trezor da kupuje srebro i zauzvrat izdaje srebrne certifikate, koji su postali jedan od sastavnih elemenata novčane mase. Kupovina srebra se nastavila sve dok zalihe srebra ne dostignu 25% ukupne centralizirane zalihe metala (zlata i srebra). Zakon iz 1934. diktiran je interesima srebrne industrije. Za 1934--1942 Trezor je kupio oko 2,7 milijardi unci srebra, što je povećalo cijenu. izdavanje monetarnog sistema

Nakon Drugog svjetskog rata industrijska potrošnja srebra je porasla, a njegova uloga u novčanom prometu značajno je opala. Za 1955--1972 iznos srebrnih dolara smanjen je sa 2,4 milijarde na 0,7 milijardi dolara.

Trenutno Sjedinjene Američke Države imaju sljedeću strukturu monetarnog opticaja, koju određuju tri glavna emitenta novca: Ministarstvo finansija (Treasury Department), Centralna banka (FRS) i komercijalne banke.

Američko Ministarstvo finansija izdaje male novčanice (trezorska gotovina) novčanice od 1 do 10 dolara, srebrne kovanice i sitniš, takozvane neispravne kovanice od običnih metala (nikl, bakar). Emisija trezorskog novca je donedavno činila 11% gotovine. Većina je u kovanicama.

Fed, kojeg predstavljaju banke Federalnih rezervi, izdaje novčanice, koje su glavno sredstvo opticaja gotovine u zemlji.

Komercijalne banke uglavnom izdaju račune, čekove, kreditne kartice, elektronski novac, koji zajedno čine takozvani bezgotovinski novac. Oni su činili 70% novčane mase 1980. godine i predstavljeni su tekućim računima i raznim depozitima. Istovremeno, 90% svih plaćanja u SAD se obavlja bezgotovinskim plaćanjem. Osim toga, treba napomenuti da što je veći nivo bezgotovinskog plaćanja i udio bezgotovinskog novca u novčanoj masi, to je manja vjerovatnoća izbijanja inflacije.

Treba napomenuti da je udio gotovine u XX vijeku. smanjio, posebno u poređenju sa XIX vekom. Međutim, tokom ratova i pojedinačnih tržišnih promjena, može se povećati. Po pravilu, u periodu ratova u Sjedinjenim Državama, gomilanje gotovine se povećavalo, isto se dešavalo iu periodu pogoršanja ekonomskih situacija (krize, inflacija, monetarni i finansijski šokovi). Osim toga, rast ponude gotovine utiče na evoluciju strukture potrošnje stanovništva SAD, što je povezano sa povećanjem automata i druge infrastrukture za trgovinu i plaćanje.Ubrzani rast novčane mase dogodio se od 1969. godine (203,8 mlrd. dolara) do 1980. godine (386,9 milijardi dolara), što je bio jedan od inflatornih faktora. Na to je uticala i promjena brzine opticaja novca. Njegovo povećanje je uglavnom uzrokovano takvim strukturnim faktorima kao što su ekspanzija bezgotovinskog plaćanja, upotreba računara, najnoviji alati prijenos informacija, kao i povećanje kamatne stope.

Važna osnova za bezgotovinska plaćanja u Sjedinjenim Državama su depoziti po viđenju kao sekundarni element novčane mase (M). Sredstva koja su koncentrisana na ovim računima uglavnom pripadaju velikim korporacijama i bogatim segmentima stanovništva. Zvanična američka statistika takve račune tumači kao "privatna lica, partnerstva i korporacije" (PTC). Od ukupnog iznosa ovih depozita 53% pripada nefinansijskim preduzećima, 8,4% kreditno-finansijskim institucijama, 32,6% fizičkim licima i oko 6% stranim vlasnicima. Dakle, veliki depoziti su koncentrisani u korporacijama i finansijskim institucijama, a najveći deo negotovinskog prometa prolazi kroz njihove račune. Glavni instrument bezgotovinskog opticaja novca je ček. U Sjedinjenim Državama čekovni promet je dobio najveći razvoj u odnosu na druge zapadne zemlje. Čekovi služe, po pravilu, ne samo velikim finansijskim i komercijalnim transakcijama, već i malim prometom.

Ostali oblici bezgotovinskog plaćanja su automatizovani načini plaćanja i korišćenje računara putem kreditnih kartica (kreditnih kartica), kao i sistem plaćanja unapred (preathorized payments). Kreditne kartice omogućavaju plaćanje robe široke potrošnje bez upotrebe gotovine i čekova, a istovremeno su alat kratkoročni zajam. Kreditne kartice su široko razvijene u Sjedinjenim Državama od 1960-ih. Veliki broj trgovačkih preduzeća, preduzeća za usluge potrošača, banaka i drugih kreditno-finansijskih institucija, milioni pojedinaca uključeni su u sferu prometa kreditnih kartica.

Sljedeći oblik bezgotovinskog plaćanja, koji se aktivno primjenjuje u Sjedinjenim Državama, je sistem avansnog plaćanja. Njegova suština je u tome da banka automatski odobrava tekući račun klijenta ili, obrnuto, zadužuje iznose sa njegovog računa prema unapred zaključenom ugovoru, bez potrebe za odobrenjem klijentele u svakom konkretnom slučaju. Takvi otpisi se vrše za komunalne troškove, zakupninu, premije osiguranja, plaćanja hipoteke. Među primanjima - plate, penzije, plaćanja kirije. Ovaj oblik je razvijen uglavnom 1970-ih. u vezi sa tranzicijom bankarske operacije na elektronsku bazu.

Naučno-tehnološka revolucija je imala veliki uticaj na tehniku ​​platnih i obračunskih odnosa, što je omogućilo korišćenje elektronske opreme za prenos informacija o plaćanjima na velike udaljenosti, njihovu obradu i snimanje u memoriju računara. Po prvi put je ranih 1950-ih razvijena šema za automatizovani sistem računovodstva i obračuna zasnovanog na kompjuteru. po uputama Bank of America, zabrinute zbog rasta transakcija plaćanja i poravnanja, Stanford Research Institute (Kalifornija). U budućnosti se kompjuterizacija razvijala prilično brzim tempom. U Sjedinjenim Državama stvoreni su čitavi elektronski kompleksi za obradu čekova i drugih vrsta monetarne i platne dokumentacije.

Rašireno uvođenje bezgotovinskog plaćanja na bazi automatizovanog i elektronski sistemi dozvolio Sjedinjenim Državama da stvore nekoliko elektronskih klirinških kuća - automatskih klirinških kuća. Kao rezultat toga, postalo je moguće da se bezgotovinski oblik nabrajanje plate, penzije i drugo socijalna davanja, plaćanje računa za javna komunalna preduzeća i neke druge vrste prihoda.

Glavnu funkciju regulisanja monetarnog sistema obavlja Centralna banka SAD (FRS) zajedno sa Ministarstvom finansija.

Glavni pravac aktivnosti Fed-a u ovoj oblasti je održavanje stabilnosti monetarnog sistema, uključujući sve njegove glavne elemente: promet novca, uravnotežen odnos između gotovinskog i bezgotovinskog prometa, emisiju novca i skalu cijena. Ovaj propis je usko isprepleten sa kreditnom politikom Fed-a i fiskalnom politikom Trezora. Od kasnih 1970-ih Glavna briga Fed-a je održavanje niske inflacije, stabilnosti i monetarnog prometa u zemlji, jačanje pozicije dolara kao rezervne valute. Od kasnih 1960-ih U vezi sa intenziviranjem inflatornih procesa, FRS je uspostavila strožu kontrolu nad dinamikom novčane mase. Centralna banka je od 1972. godine gotovo mjesečno određivala dozvoljene granice za promjenu vrijednosti novčane mase i bankovne rezerve. Međutim, ni uz pomoć ovih metoda banka nije uvijek u stanju da neutrališe uticaj tržišnih faktora i obezbijedi predviđenu stopu povećanja novčane mase.

Oštre fluktuacije na tržištu kamatne stope primorala je FRS ne samo da pribegne kontroli tržišta kreditnog kapitala, već i da oslabi uticaj na različite agregate koji su se koristili kao glavni instrumenti monetarne politike. Od sredine 1970-ih do ranih 1980-ih. FRS je više puta priznao nemogućnost obezbeđivanja nesmetanog povećanja novčane mase uz nisku efikasnost monetarnih mera u uslovima kombinacije inflacije, krize i hroničnog deficita državnog budžeta.

Od 1975. godine, na zahtjev američkog Kongresa, Fed je bio obavezan da svake godine utvrđuje dozvoljene granice rasta monetarnih agregata i određenog broja kamatnih stopa.

Od 1981. godine sprovodi se strožija regulacija opticaja novca ograničavanjem novčane mase i podizanjem kamatnih stopa. Nakon toga, to je pomoglo da se smanji inflacija i ojača prestiž dolara povećanjem njegovog kursa u odnosu na valute drugih zapadnih zemalja. Sve ove američke mjere nanijele su izvjesnu finansijsku i ekonomsku štetu zemljama zapadne Evrope i Japana zbog bijega "vrućeg" novca odatle i pada kursa.

2. Zadatak za rubriku "Novac i monetarni sistem"

Tekući račun je račun koji koristi banka ili druga institucija za poravnanje za praćenje novčanih transakcija klijenata. Trenutna drzava tekući račun, po pravilu, odgovara iznosu sredstava koja pripadaju klijentu.

Obično se ovi računi ne koriste za primanje pasivni prihod(kamatu) ili u svrhu štednje. Osnovna svrha korištenja tekućeg računa je pouzdan i brz pristup sredstvima na zahtjev putem raznih kanala za prijenos naloga. U tom slučaju klijent može uplatiti ili podići bilo koji iznos sredstava u bilo koje vrijeme. Budući da je novac dostupan na zahtjev, ovi računi se ponekad nazivaju računima po viđenju. Termin "tekući račun" obično se odnosi na račune pojedinaca za izradu operacije poravnanja nisu vezani za poslovnu ili privatnu praksu.

Jedna banka može imati nekoliko računi za poravnanje za jednog klijenta, koji se razlikuju u valuti računa i namjeni akumuliranih sredstava na njima.

U modernom bankarsku praksu Računi za poravnanje su računi u rubljama "na zahtjev" pravnih lica. Računi fizičkih lica namijenjeni za namirenje nazivaju se tekućim.

3. Zadatak za rubriku "Krediti i kreditni sistem"

Kolika je vrijednost kredita za investiciju? ekonomskih odnosa između zajmodavca i zajmoprimca u vezi sa finansiranjem investicionih projekata

Potreba za investicionim kreditom povezana je sa objektivnim odstupanjem u vremenu kretanja materijala i tok novca koji nastaju u procesu reprodukcije društvenog proizvoda Potreba za investicionim kreditom nastaje zbog razlike u visini i vremenu povrata predujmljenog kapitala u proizvodnju, kao i zbog potrebe za istovremenim ulaganjem velikih suma novca. da se modernizuje proizvodni proces.

Investicioni kredit je proces odobravanja kredita od strane banke za realizaciju investicionih projekata za buduće prihode, koje novostvoreno (rekonstruisano) preduzeće treba da dobije i o čijem trošku se obezbeđuje vraćanje kredita. kreditiranje direktnih investicionih aktivnosti ili stvarnih investicija - ulaganja u stalni kapital i povećanje zaliha.

Investicioni krediti imaju određene specifičnosti, a to su:

Predmet procjene u kreditiranju nije zajmoprimac, već investicioni projekat, što iziskuje detaljnu analizu studije izvodljivosti investicionih mjera i efikasnosti investicionog projekta

Kamata na investicioni kredit ne bi trebalo da prelazi nivo profitabilnosti investicionog projekta;

Rok investicionog kredita je određen rokom otplate investicionog projekta;

Investicioni kredit se može izdati sa grejs periodom otplate, tokom kojeg se plaća samo kamata na kredit, a glavnica se vraća nakon puštanja objekta u funkciju.

Spisak korištenih izvora

1. saveznog zakona od 07/10/2002 N 86-FZ (sa izmjenama i dopunama od 29.12.2014.) "O Centralnoj banci Ruska Federacija(Banka Rusije)"

2. Savezni zakon od 2. decembra 1990. N 395-1 (sa izmjenama i dopunama od 20. aprila 2015.) "O bankama i bankarskoj djelatnosti"

3. Bankarstvo. Menadžment i tehnologija: Udžbenik za studente koji studiraju na ekonomskim specijalnostima / Ed. prof. A.M. Tavasiev. -- 2. izdanje, revidirano. i dodatne - M.: UNITI-DANA, 2013. - 671s.

4. Bankarstvo. Udžbenik. Ed. Beloglazova G.N., Krolivetskaya L.P. - M.: Finansije i statistika, 2014 - 592s.

5. Bankarstvo: Udžbenik. - 2. izd., revidirano. i dodatni / Ed. B23 O.I. Lavrushin. - M.: Finansije i statistika, 2015. - 672 str.: ilustr.

6. Beloglazova G.N. Novac, kredit, banke / Udžbenik / Ed. G. N. Beloglazova. M.: Više obrazovanje, 2013. 392 str.

7. Novac, kredit, banke: udžbenik priredio E.F. Žukov-Unity-Dana, 2012. - 783s.

8. Novac, kredit, banke: udžbenik. / Ed. G.N. Beloglazova. - M. : YURAYT, 2013. - 620 str.

9. Novac , kredit , banke : udžbenik / grupa autora; ed. O.I. Lavrushin . -- 12. izdanje, izbrisano. - M. : KNORUS, 2014. - 448 str. --. (diploma).

10. Novac. Kredit. Banke. Žukov E.F., Eriashvili N.D., Zelenkova N.M. 4. izdanje, revidirano. i dodatne - M.: 2015. - 783 str.

11. Novac . Kredit . Banke : Udžbenik za univerzitete / Ed. E.F. Zhukov. - 3. izd., revidirano. i dodatne - M.: UNITI-DANA, 2012. - 703 str.

12. Krasavina L.N. Trendovi razvoja međ valutni odnosi u uvjetima globalizacije svjetske ekonomije // Novac i kredit. 2011. br. 11.

Hostirano na Allbest.ru

Slični dokumenti

Pojam, funkcije, suština poreza i poreskog sistema, postojeće vrste poreski sistemi. Karakteristike poreskog sistema Ruske Federacije, njegovi nedostaci, glavni načini razvoja i reforme. Poređenje poreskih sistema u nizu zemalja sa tržišnom ekonomijom.

seminarski rad, dodan 29.11.2011


Uloga poreza na dodatu vrijednost (PDV) u poreskim sistemima zemalja sa razvijenom tržišnom ekonomijom. Suština, sistem obračuna, metode obračuna i obračuna, stope i dokumentovanje PDV u Ruskoj Federaciji, kao i preduslovi i karakteristike njegove reforme.

seminarski rad, dodan 15.02.2010


Istorijsko iskustvo i praksa formiranja budžetskih sistema u zemljama sa razvijenom tržišnom ekonomijom. Finansije predrevolucionarne Rusije. Glavni zadaci modernog budžetska politika. Problemi i glavni pravci poboljšanja budžetski sistem RF.

sažetak, dodan 23.09.2014


Studija o teorijske osnove poreska kontrola u Ruskoj Federaciji. Komparativna analiza poreski sistemi zemalja sa razvijenom tržišnom ekonomijom. Pitanja i glavne metode organizacije budžetskih prihoda na primjeru Krasnojarskog teritorija.

teze, dodato 08.02.2014


Suština, glavne funkcije, principi i klasifikacija oporezivanja. Uloga poreza u formiranju državnih prihoda. Poreski sistem u zemljama sa razvijenom tržišnom ekonomijom. Trendovi i izgledi razvoja poreskog sistema u razvijenim zemljama.

seminarski rad, dodan 18.09.2013


Definicija nekretnina. Osnovni principi sistema oporezivanja imovine fizičkih lica u zemljama sa razvijenom tržišnom ekonomijom. Trenutno stanje poreskog sistema Ruske Federacije. Osobine oporezivanja nekretnina.

seminarski rad, dodan 14.01.2015


Suština monetarnog sistema kao sastavnog dijela tržišne ekonomije. strukturne jedinice sistema, monetarni agregati. Tržište novca i njegove karakteristike; potražnja, ponuda, ravnoteža. Pojam i oblici ispoljavanja inflacije. Karakteristike monetarnog sistema Ruske Federacije.

seminarski rad, dodan 05.11.2014


Osnovni principi sistema oporezivanja imovine fizičkih lica u zemljama sa razvijenom tržišnom ekonomijom. Suština poreza na imovinu pojedinaca u Ruskoj Federaciji. Uloga poreza na imovinu fizičkih lica u budžetima opština.

seminarski rad, dodan 25.12.2011


Poreklo i suština novca, njihova uloga u tržišnoj ekonomiji. Obrasci funkcionisanja i razvoja metalnih i papirno-kreditnih monetarnih sistema. Trenutna drzava monetarni sistem Ruske Federacije. Sprovođenje monetarne politike u 2010. godini

seminarski rad, dodan 09.10.2011


Državna regulativa tržišna ekonomija: suština i uzroci. Osobine poreskih sistema razvijenih zemalja. Sastav i struktura javnih finansija, njihova uloga u povećanju tempa tehničkog preopremanja glavnih sektora ruske privrede.

Savremeni monetarni sistem obuhvata sledeće elemente: novčanu jedinicu; skala cijena; vrste novca, emisioni sistem; državni ili kreditni aparat za regulisanje novčanog prometa.
Sastavni dio monetarnog sistema je nacionalni monetarni sistem, iako je relativno nezavisan.
Monetarna jedinica je zakonski utvrđena novčana jedinica koja služi za mjerenje i izražavanje cijena svih dobara. Novčana jedinica se, po pravilu, dijeli na male višestruke. Većina zemalja ima decimalni sistem podjele 1:10:100. (1 američki dolar je jednak 100 centi; 1 funta sterlinga - 100 penija; 1 indonežanska rupija - 100 sena, itd.).
Zvanična skala cijena izgubila je svoj ekonomski značaj s razvojem državno-monopolističkog kapitalizma i prestankom zamjene kreditnog novca za zlato. Kao rezultat valutne reforme Jamajke 1976-1978. zvanična cijena zlata i zlatni sadržaj novčanih jedinica su ukinuti.
Vrste novca koje su zakonsko sredstvo plaćanja su uglavnom kreditne novčanice, kao i papirni novac (trezorske zapise) i sitniš. Na primjer, u Sjedinjenim Državama u opticaju su: novčanice od 100, 50, 20, 10, 5, 2 i 1 dolar (ustavljeno je izdavanje novčanica od 500 i više dolara); Državne zapise od 100 dolara; srebro-bakar i bakar-nikl kovanice od 1 dolara, 50, 25, 10, 1 cent. U Velikoj Britaniji, novčanice od 50, 20, 10, 5 i 1 l. Art., kovanice u 1 f. Art., 50, 10, 5, 2 penija, 1 i? peni. U opticaju su stari novčići od 2 i 1 šilinga koji po vrijednosti odgovaraju novim 10 i 5 penija. Ako se u industrijski razvijenim zemljama, po pravilu, ne izdaje državni papirni novac u užem smislu riječi (trezorske zapise), onda u nekim zemljama u razvoju ima prilično širok promet.
Emisioni sistem u razvijenim kapitalističkim zemljama podrazumeva postupak izdavanja novčanica od strane centralnih banaka, a trezorskih zapisa i kovanog novca - od strane trezora u skladu sa zakonom utvrđenim pravom emisije. Glavni kanal za izdavanje novca u ovim zemljama je izdavanje depozita i čeka: povećanje depozita na računima klijenata i, shodno tome, masa čekova koji služe platnom prometu. Uključuje komercijalne banke i druge kreditne organizacije. Na primjer, u Sjedinjenim Državama pravo izdavanja novčanica ima Federalni rezervni sistem (Centralna banka), a novčanice malih apoena, srebrni dolari i sitniš - Trezor.
Zbog činjenice da je monetarna politika usko povezana sa kreditnom politikom, u uslovima savremenog kapitalizma sprovodi se državna monetarna i kreditna regulacija privrede. Ciljanje je uvedeno u mnogim industrijaliziranim zemljama od 1970-ih. postavljanje ciljeva u regulisanju rasta novčane mase u opticaju za naredni period, koje u svojim politikama slijede centralne banke. U Sjedinjenim Državama, od 1975. godine, Sistem federalnih rezervi (FRS) je periodično izvještavao Kongres o planiranoj stopi rasta ili kontrakcije novčane mase u opticaju za narednih 12 mjeseci.
Karakteristične karakteristike modernih monetarnih sistema industrijski razvijenih kapitalističkih država su:
ukidanje zvaničnog sadržaja zlata i zamjena novčanica za zlato; demonetizacija zlata;
prelazak na kreditni novac koji se ne može zamijeniti za zlato;
izdavanje novčanica u opticaj ne samo u vidu bankarskog kreditiranja privrede, već i u velikoj meri za pokriće troškova države (emisiona sigurnost su uglavnom državne hartije od vrednosti);
prevlast bezgotovinskog prometa u novčanom prometu;
jačanje regulacije državnog monopola u prometu novca.
Nastala tokom i nakon globalne ekonomske krize 1929-1933. valutni blokovi osigurali su očuvanje u zemljama u razvoju monetarnih sistema zavisnih od metropolitanskih zemalja koje su kontrolisale emisione institucije i njihovo poslovanje. Veličina emisije je određena stanjem platnog bilansa, a ne potrebama privrede. Tokom i nakon Drugog svetskog rata, na osnovu predratnih valutnih blokova, stvorene su valutne zone čije su karakteristične karakteristike: održavanje čvrstog kursa prema glavnoj valuti; skladištenje nacionalnih valuta u bankama hegemonske zemlje; preferencijalni postupak za devizna poravnanja unutar zone.
Početkom 1980-ih godina u većini malih država, uključujući i ostrvske, stvoreni su nacionalni monetarni sistemi, čija je stabilnost najvažniji uslov za normalan razvoj nacionalnih ekonomija.

8.1. američki monetarni sistem

Američki monetarni sistem u XX i XXI veka u velikoj mjeri određuje i određuje vektor razvoja svjetskog monetarnog i finansijskog sistema.

Do 1900. godine, Sjedinjene Države su imale sistem bimetalizma. Godine 1990. izdan je akt o zlatnom standardu - zlatni dolar je postao novčana jedinica. Godine 1934., u interesu industrije srebra, Sjedinjene Države počele su obnavljati zalihe plemenitih metala i srebra (prema zakonu - ne više od 25%).

Dugo vremena su novčanice izdavale državne komercijalne banke. Prema zakonu iz 1863. godine, ovo pravo je dato nacionalnim bankama koje podliježu saveznom zakonu. Ali situacija se nastavila jer je većina banaka ispoštovala zahtjeve. Prema ovom zakonu, banke su mogle da izdaju novčanice za iznos državnih obveznica koje su kupile.

Godine 1913. stvoren je Sistem federalnih rezervi (FRS) od 12 emisionih banaka koje se nalaze u različitim državama. Ovaj decentralizovani sistem je služio kao centralna banka.

Tokom globalne krize 1929-33. SAD su bile na zlatnom standardu. Godine 1934. Sjedinjene Države su prešle na mješoviti zlatni novčić i standard zlatnih poluga.

1944. godine, na konferenciji UN-a u Breton Vudsu (SAD), fiksiran je zlatni standard (monetni sistem Breton Vudsa). Kao svjetske valute, uz zlato, priznat je i dolar. Cijena zlata u dolarima bila je fiksirana na 35 dolara po troj unci. Dolar je postao priznata svjetska valuta. Godine 1970. njegovo učešće u zlatno-deviznim rezervama svih zemalja svijeta iznosilo je oko 75%.

Međutim, broj dolara do 1970. bio je nekoliko puta veći od zlatnih rezervi Sjedinjenih Država. Osim toga, u Sjedinjenim Državama je došlo do visoke inflacije i recesije u privredi. Zemlje svijeta počele su intenzivno mijenjati dolare za zlato. Onda su SAD 15. avgusta 1971. odbile da zamene dolare za zlato. Kao odgovor, zapadne zemlje su odbile da podrže dolar, a svijet je prešao na plutajuće valute.

Trenutno, opticaj novca u Sjedinjenim Državama određuju Fed, Ministarstvo finansija (Treasury Department) i komercijalne banke.

Fed, kojeg predstavljaju banke Federalnih rezervi, izdaje novčanice - glavno sredstvo opticaja gotovine. Fed, po zakonu, u velikoj mjeri određuje monetarnu politiku Sjedinjenih Država.

Američko ministarstvo finansija izdaje male novčanice (trezorske novčanice) od 1 do 10 dolara, srebro i kovanice napravljene od nikla i bakra. Emisija trezorskog novca iznosila je do 11% gotovine (uglavnom kovanog novca).

Komercijalne banke izdaju račune, čekove, kreditne kartice- bezgotovinski novac. Oni čine više od 80% novčane mase i predstavljeni su bankovnim računima.

Računi depozita po viđenju igraju važnu ulogu u bezgotovinskom plaćanju.

Regulaciju monetarne cirkulacije uglavnom provodi Fed koristeći sljedeće glavne alate:

• regulisanje ponude novca;
• promjene diskontne stope;
• državne hartije od vrijednosti.

8.2. Monetarni sistem Njemačke

Prije formiranja jedinstvene države u Njemačkoj, funkcionisali su različiti tipovi monetarnih sistema sa dominacijom srebrnog monometalizma. Godine 1871-73. Nakon ujedinjenja država, Njemačka je prešla na jedinstveni sistem zlatni monometalizam - standard zlatnika - Reichsmark (sadržaj zlata - 0,3584 g.).

U Prvom svjetskom ratu ukinut je zlatni standard, a nakon poraza Njemačke u njega je uveden zlatni standard (zlatna izrada). Tokom globalne krize 1930-ih, ovaj standard je također ukinut.

Tokom Drugog svetskog rata, Nemačka je prešla na izdavanje neobezbeđenih trezorskih zapisa. Nakon rata, Njemačku su bivši saveznici podijelili na dva dijela: SRJ i DDR. U maju 1949. u SRJ je uspostavljen zlatni dolarski standard. 1976. godine, nakon službenog ukidanja zlatnog pariteta od strane MMF-a, nemačka marka je izgubila svoju formalnu zlatnu podršku.

Pre uvođenja evra, regulisanje monetarne politike i emisije novca vršilo se u skladu sa zakonima Nemačke. federalna banka. On je samostalno planirao monetarnu politiku, novčanu masu i inflatornu politiku nezavisno od izvršne vlasti.

8.3. Monetarni sistem Japana

U Japanu (novčana jedinica - jen) 1897-1933. postojao je zlatni standard (zlatnik). Zbog priprema za rat i za vrijeme trajanja Drugog svjetskog rata, otkazan je.

Moderna gotovina u Japanu je novčanice od 1.000, 5.000 i 10.000 jena, kao i kovanice od 1, 5, 10, 50 i 100 jena. Emitovanje gotovine vrši Banka Japana. Gotovina je osigurana sredstvima Banke Japana, uključujući zlatne i devizne rezerve zemlje (najveće na svijetu - preko 400 milijardi dolara 2002. godine).

U Japanu preovlađuje promet bezgotovinskog novca. Banka Japana reguliše ukupni novčani opticaj uz pomoć:

• regulisanje ponude novca;
• diskontna stopa;
• državne hartije od vrijednosti;
• povlašteno kreditiranje komercijalnih banaka;
• regulisanje kursa jena;
• zlatne i devizne rezerve;
• ravno državne pomoći komercijalne banke.

Tokom 1990-ih, japanska ekonomija je doživjela dug period recesije (negativne stope rasta BDP-a ili blizu nule). Banka Japana je, u cilju oživljavanja poslovne aktivnosti, vodila politiku jeftinih kredita ( nulta stopa za komercijalne banke) i politika potcjenjivanja jena za podršku izvozu. Kao rezultat toga, početkom XXI vijeka. došlo je do blagog povećanja japanskog BDP-a.

Pitanja i zadaci:

1. Koja je glavna razlika između modernog američkog monetarnog sistema?

2. Kakav je monetarni sistem postojao u SAD u pretprošlom veku?

3. Ko je izdao američke novčanice u devetnaestom vijeku?

4. Kada su SAD prešle na monometalni sistem?

5. Kada i zašto je američki dolar postao svjetska valuta u rangu sa zlatom?

6. Koje alate koriste Federalne rezerve SAD za regulaciju monetarnog tržišta?

7. Kada i zašto su SAD napustile zlatni standard?

8. Ko izdaje novac u SAD i kakav?

9. Kakav je monetarni sistem postojao u Nemačkoj u pretprošlom veku?

10. Kako se zove novčana jedinica Njemačke u današnje vrijeme?

11. Da li Njemačka narodna banka zavisi od izvršne vlasti?

12. Ko trenutno izdaje novac u SRJ i kakav?

13. Kako se zove novčana jedinica Japana?

14. Koje alate Banka Japana koristi da reguliše monetarno tržište?

15. Ko izdaje novac u Japanu i kakav?