Ne može svako raditi sa skupim dionicama. I ne radi se samo o dostupnosti. Novac ali i u ljudskoj psihologiji. Ne može svako ostati miran u rizičnoj situaciji. Ali berza konstantno fluktuira. Prije ulaganja, morate shvatiti koje dionice je sada isplativo kupiti.

Ukratko o slučaju

U 2016. berza pokazuje srednjoročnu korelaciju. Kritično nije postignuto. Prerano je govoriti o promjeni trenda. Iskustvo proteklih godina pokazuje da će produženi trend rasta u budućnosti natjerati mnoge da žale zbog propuštenih prilika. Koje je dionice sada isplativo kupiti na ruskom tržištu?

Pristup

Za početak, vrijedno je pojasniti da su ulaganje i trgovanje dvije različite stvari. Privatni investitor zabrinuti za održavanje štednje za 10-20 godina. On ne provjerava berzanske kotacije na dnevnoj bazi, ali provjerava godišnje izvještaje kompanija. Svim tim stvarima se bavi trgovac. Ko prima platu sa tržišta Centralne banke.

Bez obzira na to koje je dionice sada isplativo kupiti, kada radite na tržištu, morate slijediti jednostavna pravila:

• Sva sredstva moraju biti raspoređena u jednakim udjelima između kompanija. Ne biste trebali ulagati kapital u imovinu jedne korporacije.
• Prije sklapanja posla morate pažljivo pratiti dinamiku trgovanja kako biste identificirali trenutak kada će cijena biti minimalna.
• Trebalo bi da se upoznate sa poslovanjem kompanije, analizirate analitičke i finansijske izveštaje.
• Kompanije za ulaganje je bolje izabrati sa liste najperspektivnijih i najbrže rastućih.

Energija

Ovo je najpotcijenjeniji segment tržišta. Svi koji sumnjaju mogu pogledati strukturu imovine Enel Rusija, EON Rusija, rast cijena FGC UES. U bliskoj budućnosti, RusHydro će biti dodat među prva tri. Depozitarne potvrde ove kompanije već su se pojavile na Londonskoj berzi.

Koje dionice je najbolje kupiti sada? dugoročno? naftni fondovi. O padu cijena nafte možemo govoriti jako dugo. Ali ovaj je zaslužan od strane niske stope. Usko je povezan sa stranim patentom. Danas vredi obratiti pažnju na akcije Gasprom njefta, koji su proizašli iz negativnog uticaja Gazproma i sada se trguju sa velikim diskontom za Bašnjeft, Tatneft, Lukoil i Surgutneftegaz. Vrijedi reći nekoliko riječi o posljednjem igraču na tržištu. Isplata superdividendi zavisi od fluktuacija kursa. Ali kompanija prihod usmjerava u privatizaciju najvećih domaćih holdinga. Na pozadini slabljenja nacionalna valuta sticanje monopolskih akcija postaje ne samo izvor dividendi, već i ulaganje u poslovanje i zaštita od pada rublje.

Telekomunikacije

Koje druge dionice vrijedi kupiti upravo sada? Sektor telekomunikacija u budućnosti može zadovoljiti i privatnog investitora. Ali bolje je kupovati selektivno, na osnovu podataka finansijski izvještaji i lične preferencije umjesto ulaganja u sektor u cjelini. U ovom slučaju treba uzeti u obzir sljedeće faktore koji negativno utiču na cijenu imovine:

• nedostatak inostranih kredita;
• rast valute;
• u pozadini prelaska na metode bežične komunikacije, prihodi od rominga opadaju;
• povećana konkurencija na tržištu.

Ali svi ovi faktori su privremeni. Prilikom donošenja odluka o tome koje dionice sada vrijedi kupiti, potrebno je uzeti u obzir povratne informacije investitora. Na kraju krajeva, oni investiraju dugoročno. Ovo se odnosi na oba MTS-a, čija imovina uključuje problematična banka, "MegaFon" i neubijeni "Rostelecom".

Zlato

Prednost ove neuništive imovine je u tome što dugoročno, cijene zlata ostaju konstantno visoke. A atraktivni nivoi cijena uvijek pružaju priliku da povećate svoje prisustvo na tržištu.

Bankarski segment

Koje dionice je sada isplativo kupiti na MICEX-u? Klijenti sistemskih banaka mogu biti zainteresovani za mogućnost ulaganja u zajedničke fondove Alfa-Bank, Gazprombank itd. Gubitak profitabilnosti u vidu troškova društvo za upravljanje biće nadoknađene privilegijama od primljenih usluga, bankarskih ponuda sa povećanom stopom na depozite uz paralelnu kupovinu akcija.

Koje je dionice sada isplativo kupiti u Sberbanci? Prilikom rada sa terminalom dostupan je FinEx fond. Uprkos egzotičnoj prirodi ovog instrumenta i kompanije u cjelini, dugoročno gledano, investicija će moći donijeti oko 20% profita.

Iako je 2015. godina bila veoma teška za nacionalnu ekonomiju, u nju se ipak isplati ulagati. Prema prognozama analitičara, period krize se bliži kraju. Makroekonomski pokazatelji su već dostigli "dno", tržište se stabilizuje.

Analitičari preporučuju ulaganje sredstava iz Centralne banke izvoznika, proizvođača koji su fokusirani na supstituciju uvoza. Investitori se još nisu prilagodili novim trendovima. U investicionim portfeljima i dalje dominira imovina potrošačkih kompanija. Oni donose visoke prinose, ali nisu zaštićeni od pada potražnje.

Do kraja ove godine rublja će početi da jača. To će dovesti do povećanja cijena nafte. Stopa na izvoznike je odgovarajuća u kontekstu devalvacije nacionalne valute. Među rastućim industrijama stručnjaci izdvajaju metalurgiju, obrambenu industriju i građevinarstvo. Od njih, metalurgija ostaje najrizičnija. Cijene roba su ostale niske posljednjih mjeseci.

Generalno, finansijerima se savjetuje da ograniče svoje prisustvo na tržištu ruske kompanije na minimum. Najvjerovatnije je mnogo onih koji žele ulagati u privredu svoje zemlje. Ali danas situacija na svjetskom tržištu ne dozvoljava da se djeluje na ovaj način.

Skupa, ali pristupačna imovina

Uprkos neizvjesnosti tržišta, više od polovine portfelja Centralne banke može se formirati na ruskoj berzi. Dividendni prinos danas će biti niže bankovnu kamatučak i za najveće kompanije. Ali u narednih 5-7 godina će sigurno rasti. Da biste se dodatno osigurali od mogućih gubitaka, potrebno je diverzifikovati investicioni portfolio ne samo zlato, već i dionice sa listinga stranih lokacija, na primjer, njujorške berze.

Zanimljivo je da je dugo vremena jedna dionica Applea vrijedila cijenu tableta iste kompanije. Apple je jedna od najuspješnijih i druga najbrže rastuća (poslije Samsunga) kompanija na svijetu. Još 2015. godine cijena jedne dionice bila je oko 700 dolara. U želji da privuče više investitora, kompanija je namjerno podijelila jednu dionicu na 10 dionica. Vrijednost paketa sadašnjih vlasnika Centralne banke nije se promijenila, ali je broj akcija povećan 10 puta. Isto se odrazilo i na cijenu. Da biste kupili jednu dionicu od 100 dionica, dovoljno je uložiti ne 7.000 dolara, već samo 700 dolara.

Koje dionice je trenutno isplativo kupiti na NYSE? Appleov primjer odmah su slijedili Google i Microsoft. Cijena jedne centralne banke popularnog pretraživača u 2015. bila je 650 dolara, a "prozora" - oko 800 dolara po komadu. Nakon podjele dionica, Centralna banka je postala dostupna većem broju investitora.

Zaključak

Mnogo je skupljih i brzorastućih kompanija zastupljenih na NYSE i MICEX-u. Možete investirati u bilo koju od njih. Glavna stvar je shvatiti da se situacija na tržištu može promijeniti u svakom trenutku. Stoga ne treba računati na konstantan i brzo rastući profit.

Svi su čuli da možete investirati u dionice i zaraditi na tome. Iako su nadaleko poznate, vrlo malo ljudi zna kako dionice zaista funkcioniraju, šta mogu dati i kako funkcionira proces kupovine i prodaje.

Što se tiče zarade na dionicama, sve je jednostavno, postoje tri opcije:

• Zarada na apresijaciji (kupuj nisko, prodaj visoko) - dugo,
• Zarada na deprecijaciji (pozajmljujemo dionice od brokera i prodajemo ih po visokoj cijeni, kada stopa padne, otkupljujemo dionice po niskoj cijeni i dajemo ih brokeru, naš profit) - kratko,

Zašto se isplati odabrati ulaganja u dionice i šta bi početnik trebao znati

Glavni razlog ulaganja u dionice je visok potencijal profita. Ako se plašite povezanih rizika (a oni su kod bilo koje vrste ulaganja, čak i kod depozita u banci), onda možete biti sretni i uznemireni u isto vrijeme.

Gotovo je nemoguće potpuno propasti na dionicama. Naravno, postoji mogućnost gubitka dijela sredstava, ali ako pravilno upravljate svojim znanjem o kupovini i prodaji dionica, tada ćete u velikoj većini slučajeva dobiti samo profit.

Mali edukativni program:

Ko je broker

Za obavljanje transakcija na berzi biće vam potreban broker. Brokeri pružaju usluge kupovine i prodaje dionica za mali procenat od dogovora. Broker je posrednik između vas i berze, preuzima odgovornost za kupovinu akcija i obezbeđuje vam potrebnu opremu i podatke o tržištu.

Kako odabrati brokera

Kriterijumi izbora: cijena usluga, jednostavnost i brzina registracije odnosa, dostupnost, lični račun, dodatne informacije, analitiku koju pruža broker. Za početnike važna tačka bit će besplatna obuka, webinari, low minimalni iznos depozit. Adekvatan i kompetentan kadar (posebno važno za nespecijalizovane kompanije, kao što su banke).

Važna stvar je blizina i fizička dostupnost brokera, njegove filijale, lakoća dopune vašeg računa platnim instrumentima koji vam odgovaraju, bilo da plastičnu karticu, online bankarstvo ili elektronski sistemi plaćanja.

Vodeće ruske kompanije čije se akcije mogu kupiti

Tradicionalno najpouzdaniji Ruska preduzeća uzimaju se u obzir takozvani blue chips. Ovo je posebna privilegovana kasta na ruskoj berzi. Odlikuje ih stabilnost, kako u rastu, tako iu rizicima, a kompanije čije su akcije uvrštene u kategoriju blue chips-a imaju nevjerovatan prestiž.

Mali izbor informacija o dionicama raznih kompanija:

- suhi brojevi i (govorimo o neprofesionalnim učesnicima na tržištu).

Akcija je hartija od vrijednosti dionica, jedan od najpopularnijih investicionih instrumenata na berzi. Na Moskovskoj berzi obim trgovanja akcijama, prema rezultatima januara-avgusta, iznosio je 28.119 milijardi rubalja, a rublja indeks berze ovih hartija od vrednosti - koji se izračunava na osnovu njihove vrednosti - do septembra. 20 je premašilo istorijski maksimum.

Prednosti tržišta dionica

Trgovanje dionicama je jedan od najpristupačnijih segmenata u oblasti finansija. Na njemu se trguje desetinama likvidnih instrumenata iz različitih sektora privrede. Pristup i izlazak iz njega je vrlo jednostavan: sve se radi brzo i online, a hiljade rubalja su dovoljne za početak rada. Mnogo je manje rizičan od Forexa, ali ima veći potencijalni prinos od duga. vrijednosne papire ili doprinose.

Vodič za ulaganje u dionice za početnike

Prihod investitora sastoji se od rasta vrijednosti akcije i isplate dividende od strane kompanije emitenta. Ako su dividende manje-više predvidljive, onda stope konstantno fluktuiraju pod uticajem sledećih ekonomskih faktora:

• stanje u samoj kompaniji;
• trendovi razvoja industrije;
• makroekonomska situacija;
• dešavanja u svetskoj ekonomiji.

Osim ekonomskih momenata, na cijenu hartija od vrijednosti utiču i događaji u politički život, zakonski akti itd.

Sva ova raznolikost omogućava razumijevanje zašto se cijene dionica stalno mijenjaju. Upravo neočekivana dinamika njihovih stopa predstavlja glavnu opasnost za trgovca.

Kako početi investirati u dionice

Prije osvajanja tržišta, bilo bi lijepo vježbati na njemu. Srećom, za trgovce dionicama takva prilika postoji. Možete otvoriti demo račun besplatno kod većine glavnih brokerske kompanije (puna lista u Ruskoj Federaciji) Nakon registracije, trgovac početnik dobija pristup sistem trgovanja sticanje mogućnosti da testiraju svoje strategije zasnovane na stvarne trgovine. Osim toga, kako na Moskovskoj berzi, tako i na web stranicama vodećih brokera, postoje brojni besplatno dostupni kursevi koji ilustruju kako investirati u dionice. Stoga ne vrijedi čitati par knjiga o tome tehnička analiza, smatrajte se velikim specijalistom i požurite da rizikujete svoja sredstva - pametno je potrošiti neko vrijeme na pripremu.

Gdje i kako kupiti dionice

Ranije je za kupovinu ovih instrumenata bilo potrebno posjetiti kancelariju brokera, gdje je zaključen ugovor. Sada je ova mogućnost očuvana, ali joj je dodata mogućnost otvaranja računa online. . Neke kompanije se registruju koristeći unos na portalu državnih službi, a neke dozvoljavaju potrošaču da popuni svoje puno ime, pasoš i kontakt podatke. Nakon registracije, prebacite novac na svoj račun i možete početi trgovati. Transakcije možete obavljati i sa računara i pomoću besplatnih mobilnih aplikacija.

Ko je broker i kako ga izabrati

Broker je posrednik preko kojeg se trguje na berzi. Da biste smanjili rizike i minimizirali provizije, morate znati kome od njih možete kontaktirati. Koristite ocjene mudro da odaberete posrednika od poverenja.

Kako odabrati akcije

Investitori koriste dvije glavne metode trgovanja: tehničku i fundamentalnu analizu.

Prvi se zasniva na predviđanju budućih cena na osnovu proučavanja istorije promena parametara: cena, obima trgovanja, broja transakcija. U ovoj analizi se koriste japanski svijećnjaci i drugi indikatori.

Drugi metod se zasniva na proučavanju finansijskih performansi preduzeća. Vjeruje se da će se cijena dionica dugoročno kretati prema teorijski izračunatoj.

U svakom slučaju, prilikom odabira papira treba razmišljati o:

• cijena jedne dionice, koja može varirati za red veličine - što je pogodnije za veličinu investicije;
• stepen fluktuacije kursa (volatilnost);
• rastuća ili opadajuća dugoročna vrijednost (smjer trenda);
• koji su dodatni parametri trgovanja (obim, broj transakcija, itd.);
• kakvo je stanje u privredi, industriji i kompaniji koja je izdala list.

I mnogi drugi trenuci. Ne postoji savršena metoda, kao što ne postoji ni investicija bez rizika.

Prednosti i nedostaci ulaganja u dionice

Prednosti:

• vješto hvatajući papir, možete zaraditi desetine posto mjesečno. Uzmimo za primjer dionice LUKOIL-a. 18. juna koštali su 4.045,5 rubalja, a 9. avgusta njihova cena je već bila 4.598 rubalja, što je povećano za 552,5 rubalja. One. za otprilike 1,5 mjeseca, prinos po dionici je bio približno 13,6% (552,5 / 4045,5);
• tržište je likvidno - možete brzo i izvršiti operaciju i povući novac;
• na ovo tržište brokeri pružaju poluga od 1:1, što vam omogućava da trgujete za iznos koji je 2 puta ili veći od raspoloživih sredstava na računu.

Nedostaci:

• cijena istih dionica LUKOIL-a 18. maja je 4.450 rubalja, a tačno mjesec dana kasnije - 4.045,5 rubalja. Gubici mjesečno od jedne dionice - oko 400 rubalja. ili više od 10%. Morate biti spremni na gubitke;
• na situaciju na tržištu treba svakodnevno obraćati pažnju: pratiti vijesti, stope, pokazatelje itd.;
• važno je imati na umu da trgovac plaća porez od 13% na prihod ostvaren na aukciji u akcijama, u skladu sa čl. 214 NK. Osim toga, on mora platiti brokersku proviziju za sve transakcije, kako dobitne tako i gubitne.

Rizici i načini za njihovo izbjegavanje

Glavni rizici su:

1. Nepredviđene promjene u stopama mogu dovesti do gubitaka. Ovo važi i na duži rok, kada se trend menja, i na kratak rok, kada postoje kratkoročne fluktuacije.
2. Ako kratkoročne fluktuacije idu u nepovoljnom smjeru, tada je potrebno uplatiti nova sredstva na račun kod brokera kako on ne bi likvidirao poziciju. Samo čekanje profitabilnog preokreta neće uspjeti.

Za minimiziranje rizika potrebno je:

1. Nemojte koncentrirati sav svoj novac na jednoj poziciji.
2. Imajte gotovinu pri ruci.
3. Nemojte se vezivati ​​za papir i budite spremni za likvidaciju pozicija.

Dionice su pogodan i likvidan objekt ulaganja. Poslujući s njima, sasvim je moguće ostvariti prihode više od ponude obveznica ili depozita, što pokazuju mnogi investicijski fondovi i trgovci. Zaista, mnogi instrumenti su, uprkos sankcijama i sporom razvoju privrede, poskupeli dvocifreno na godišnjem nivou (Tatneft, Novatek i drugi). Ali razborit investitor ne samo da treba da obraća pažnju na prednosti i uspehe, već i da bude svestan rizika u ovoj oblasti, kombinujući razboritost sa ogromnim mogućnostima tržišta akcija. (1 ocjene, prosjek: 4,00 od 5)

Sličan sadržaj

Pozdrav! "tanji" kamatne stope natjerati investitore da masovno "bježe" na berzu. Za razliku od banaka, dionice i obveznice nude veće prinose i raznoliku paletu instrumenata.

Stoga ću danas ponovo pisati o promocijama. Srećom, postoji mnogo toga za izabrati. Ali ulaganje u dionice je pola bitke. Mnogo je teže "kladiti se na pravog konja".

• IT tehnologije
• Virtuelna stvarnost i kompjuterska zabava (prvenstveno igrice)
• Energija (uključujući alternativu)
• Biotehnologija i zdravstvo
• Naplata i posredničke usluge

Vrijedi li ulagati u "favorite" proteklih godina? Mislim da ne.

Industrije sa malim potencijalom rasta

• Rudarske i prerađivačke kompanije (sa izuzetkom giganata kao što su Gazprom ili LUKOIL). Cijene roba će vjerovatno ostati niske u 2018
• Trgovci na malo (opet, sa izuzetkom brzorastućih "čudovišta" poput "Lenta"). U krizi se naglo smanjuje kupovna moć stanovništva. Rusi smanjuju potrošnju čak i na osnovne proizvode: hranu, kućnu hemiju i kozmetiku
• Finansijski sektor. Ruske banke(opet osim za glavni igrači) danas ne doživljavaju bolja vremena. A nedavni izlazak sa tržišta banaka Otkritie i Binbank jasna je potvrda toga.

Na šta treba obratiti pažnju prilikom odabira dionica za ulaganje?

Dividendni prinos

Po zakonu, mnoge državne korporacije su obavezne da 50% svog profita prema MSFI usmjere na dividende. Na ovim promocijama možete zaraditi. pasivni prihod, i "rastu" na rast kotacija.

Finansijsko stanje

Kada birate dionice za ulaganje, ne oslanjajte se na trenutni grafikon kotacija, već na analizu finansijsko stanje kompanije. Obavezno uzmite u obzir izglede za rast i dugoročne faktore.

Kako pravilno izvršiti proračune? Trebat će vam sljedeći množitelji:

• P/S (cijena prema obimu prodaje)
• P/E (cijena prema zaradi)
• Dug/EBITDA (dug prema neto profit)
• EV/EBITDA (vrijednost kompanije prema neto prihodu)

Kada se kompanija smatra potcijenjenom? Kada je P/E veći od 0, ali manji od 5, dug/EBITDA je manji od 3, a EV/EBITDA manji od 5. Podaci za izračunavanje višekratnika mogu se preuzeti iz službenih izvještaja kompanija. Pa, naravno, ne zaboravite na osnovne faktore.

U koje dionice treba ulagati na kraju 2017.

U nastavku razmatramo koji ruski i koji američke dionice bolje je investirati krajem 2017. Naravno, neću navoditi sve opcije. Navešću jednu od različitih kategorija.

Sberbank

Poslovni model Sberbanke ima prednost u poređenju sa konkurencijom sa beskonačnom marginom sigurnosti. Čak iu krizi, banka balansira na ivici pozitivne neto dobiti (za razliku od mnogih drugih). A u "dobro hranjenim" vremenima, profitabilnost kapitala banke pouzdano prelazi 15%.

Da li je danas isplativo investirati u Sberbanku? Na horizontu od godinu-dve - ne baš mnogo. Ali siguran sam da će na duge staze banka sigurno rasti zajedno sa ruskom ekonomijom.

Snage kompanije:

• Kompetentno rukovodstvo
• Konstantan rad na poboljšanju efikasnosti
• Implementacija inovacija

Trgovačka luka Novorossiysk

Za prvu četvrtinu ove godine Kompanija je pokazala neverovatne rezultate. EBITDA marža iznosila je rekordnih 74%. I NCSP većinu svog profita usmjerava na dividende.

Da podsetim, u decembru 2016. godine odlučeno je da se proda kontrolni paket akcija koji je nastao spajanjem akcija Ruskih železnica, Transnjefta i državnog udela.

Danas je 50,1% akcija NCSP u vlasništvu grupe Novoport Holding Ltd (uobičajeno „dete“ kompanija Summa i Transneft). I privatizacija luke će dati dodatnu podršku kotacijama.

Yandex

Stručnjaci predviđaju ozbiljan rast za Yandex usred jačanja i oporavka rublje ruska ekonomija. U naredne 3-4 godine, kompanija je jednostavno dužna povećati prihod za 10-15% godišnje.

Yandex planira unovčiti projekte kao što su Yandex.Music, Avto.ru i Yandex.Taxi. A nedavna odluka FAS-a (u korist pretraživača) omogućit će kompaniji da ojača svoju poziciju na tržištu pametnih telefona.

"Vrpca"

96% ruskog potrošačkog sektora podijeljeno je između tri velika lanca: X5 Retail Group, Magnit i Lenta.

Od toga, dionice Lente izgledaju najpotcijenjenije (kompanija posjeduje 9% tržišta). Upravo je Lenta među TOP-10 maloprodavaca po profitu i EBITDA marži.

Multiplikatori Lente su blizu X5 Retail-a. Drugim riječima, kompanija ima ozbiljan potencijal za rast. Finansijski pokazatelji trgovci na malo rastu brže od dva glavna konkurenta. Lenta se može pohvaliti ludim rastom maloprodajnog prostora i broja lokala.

Potencijal rasta dionica Lente za narednu godinu procjenjuje se na 52% (u rubljama, bez dividendi). Stručnjaci predviđaju ciljnu cijenu na nivou od 555 rubalja.

Starbucks

Tržišna kapitalizacija međunarodnog operatera lanca kafea iznosi 79,3 milijarde dolara Kafeterije pod brendom Starbucks otvorene su u 75 zemalja širom svijeta.

Dionice Starbucksa su dugoročno interesantne za investitore. Procenat ljudi koji redovno piju kafu u 2017. porastao je za 5% u odnosu na prošlu godinu.

Starbucks aktivno razvija ogromno tržište u Indiji i Kini. Danas ima više kafića u Šangaju nego u Njujorku. Još jedan pozitivan signal za investitore je promjena generalnog direktora kompanije. Howarda Schultza je zamijenio Kevin Johnson, glavni operativni direktor Starbucksa.

U narednoj godini dionice kompanije mogu porasti za 18,4% na 65 dolara.

Activision Blizzard (ATVI)

Activision Blizzard je vodeći proizvođač video igara. Danas u svijetu postoji više od milijardu igrača. Štaviše, igrači koji su spremni potrošiti "živi" novac na igre.

Sljedeće godine industrija igara dostići će skoro 109 milijardi dolara, a do 2020. godine stručnjaci predviđaju godišnji rast od 6%.

Activision Blizzard bi mogao biti jedan od katalizatora ovog trenda. Stručnjaci obećavaju ciljnu cijenu po cijeni od 72 USD (porast od 16% u odnosu na trenutnu vrijednost).

Po mom mišljenju, ulaganje u Activision Blizzard nije toliko prestižno kao ulaganje u Apple. Ali - mnogo isplativije.

Gdje mogu dobiti pomoć oko ulaganja za početnike? Koje su karakteristike dugoročnog ulaganja u obveznice? Ko procjenjuje paket dionica različitim metodama?

Finansijska pismenost nije samo sposobnost da se plate troše ekonomično i da se ne zadužuju. Samo oni koji znaju da zarade drugi novac uz pomoć novca imaju pravo da se nazivaju inteligentnim specijalistom za raspodelu sredstava. Na primjer, ulaganje u dionice.

Amateri smatraju trgovanje dionicama na berzi, ako ne prijevarom, onda puno za elitu. Postoji uobičajena zabluda da je besmisleno, pa čak i opasno da se obični smrtnici miješaju u tržište vrijednosnih papira.

Danas ću ja, Denis Kuderin, stručnjak za investicije, pokušati razbiti filistarske mitove i reći vam šta su ulaganja u dionice, kako i za koju svrhu se vrše.

Na kraju članka ću pregledati tri najpouzdanija brokera i dati nekoliko stručnih savjeta kako povećati povrat ulaganja.

Dakle, počnimo!

1. Šta je ulaganje u kapital

Svaka investicija jeste aktivan ekonomska aktivnost. U osnovi se razlikuje od pasivno- kao što je, na primjer, kupovina proizvoda ili trošenje novca za plaćanje svakodnevnih potreba.

Ulaganje odražava jedan od temeljnih principa ljudskog života – da biste živjeli bolje sutra, morate se potruditi danas, sada. Postoji mnogo alata i smjernica za ulaganje. Neki donose profit u kratkom roku, drugi se isplate godinama.

Ulaganje u dionice tipičan je primjer investicija koje rade za budućnost.

Prvo, pogledajmo kako ekonomisti definiraju pojam "dionice".

Stock- Ovo je hartija od vrednosti koja vlasniku daje pravo na deo imovine preduzeća i dobit u vidu dividende.

Dionice se prodaju preko berze. Ovo je svojevrsna berza na kojoj kompanije prodaju "komadiće" svoje imovine. Međutim, nemoguće je doći tamo, kao u običan supermarket, da steknete udio u British Petroleumu. Morate raditi preko brokerske kompanije.

Primjer

Uplaćujete novac na brokerski račun i govorite svom brokeru da kupi 10 dionica Googlea. Broker se odnosi na berzu, a berza obezbeđuje pravo na vlasništvo nad akcijama na vašem računu. Sada ste vlasnik određenog procenta Google-ove imovine i imate pravo na dobit od aktivnosti ove kompanije.

Pravo poslovanja sa hartijama od vrijednosti (osim dionica, tu spadaju obveznice, fjučersi i zapisi) daje brokerima licencu koju potvrđuje Centralna banka. Ova struktura ima pravo da oduzme dokument o ovlaštenju od brokera, ali ćete i dalje ostati vlasnik dionica. U tom slučaju ćete ih prenijeti na drugog brokera.

Ulaganje u dionice zahtijeva određenu dozu finansijske i ekonomske pismenosti. Nasumično birati hartije od vrijednosti (po principu - "negdje sam čuo ime kompanije") je kratkovido i glupo.

Dionice ne garantuju profit, ali ne postoji ni granica povrata. Dešava se da hartije od vrednosti za nekoliko godina skoče po ceni od 100% i 1000%, a dešava se i da za par meseci vrednost padne za nekoliko poena.

Za one koji žele hitno uštedjeti za putovanje u Španjolsku, ova vrsta ulaganja nije prikladna. Da biste to učinili, bolje je odabrati, recimo, s rokom otplate od šest mjeseci ili običan Bankovni depozit. Ulaganje u akcije preporučuje se onima koji postavljaju dugoročne finansijske ciljeve.

Akcije se razlikuju po prinosu, početnoj cijeni i drugim parametrima. Neki investitori radije ulažu u hartije od vrijednosti lidera u svojim industrijama (tzv. „blue chips“), dok drugi biraju mlade kompanije u razvoju.

Neke dionice su ulaganja u stvarnom novcu, na primjer, u proizvodnju industrijskih ili kućnih dobara. Ulaganja u vrijednosne papire takvih kompanija su u suštini bliska, o čemu postoji posebna publikacija na našoj web stranici.

Navodimo glavne karakteristike i prednosti ove vrste vrijednosnih papira:

Postoje dva načina da zaradite prihod od ulaganja u dionice:

• primanje dividendi;
• berzanske špekulacije.

Prvi način je jednostavan i jasan. Jednostavno kupujete vrijednosne papire i od njih primate dividende neto prihod kompanije. Ali ova metoda se ne opravdava uvijek na duge staze.

Špekulacije su isplativije. Kupujete dionice po jednoj cijeni i prodajete ih po drugoj cijeni kada cijena raste. Ovaj način ulaganja zahtijeva proučavanje tržišta dionica, sposobnost analize ekonomske situacije i razumnih prognoza.

Većina investitora posluje preko brokera. Prvo, investitori treba da shvate šta je to značenje brokerske usluge i kako se neki posrednici razlikuju od drugih.

O tome ćemo govoriti u sljedećim odjeljcima.

2. Koje su vrste akcija - 3 glavne vrste

Običan investitor ne mora da ulazi u teoriju ekonomije i proučava naučnu klasifikaciju hartija od vrednosti.

Dovoljno je razmotriti 3 vrste akcija u smislu njihove likvidnosti i profitabilnosti.

Pogledaj 1. Obične dionice

Takve hartije od vrijednosti daju pravo upravljanja DD i raspodjele dobiti kompanije. Jedna akcija jednaka je jednom glasu po generalna skupština dioničari.

Jasno je da će najvažnije odluke u životu preduzeća donositi onaj ko je vlasnik kontrolni paket akcija. U teoriji, takav paket predstavlja 50% svih vrijednosnih papira plus najmanje 1 dionica.

Ali u velikim kompanijama dovoljno je posjedovati 20-30% dionica da bi imali prednost na skupštini dioničara. Uostalom, značajan dio dioničara neće biti prisutan na ovakvim sjednicama jer je to nepotrebno.

Raspodjela dobiti (dividende) među vlasnicima obične dionice se dešava proporcionalno uloženim sredstvima.

Pogled 2. Prioritetne dionice

Ova vrsta dionica ima niz prednosti.

Navodimo neke od njih:

• pravo na garantovani prihod;
• prioritetna raspodjela dividendi;
• pravo na otkup akcija pre svega u slučaju stečaja ili likvidacije društva.

Ponekad vlasnici dobijaju dodatna prava da učestvuju u upravljanju kompanijom. Još jedan bonus je to što su dividende na povlaštene dionice često fiksirane kao određeni postotak neto prihoda ili čak određeni iznos novca.

Pogled 3.

specifične vrste akcija. Sam izraz dolazi iz kazina u kojima plavi žetoni imaju najveću vrijednost u igri. U svijetu vrijednosnih papira, blue chips su dionice. poznate kompanije co stabilan prihod i dividende.

Stručnjaci savjetuju početnicima da ulažu u blue chips - takva ulaganja rijetko su neisplativa.

Akcije velikih kompanija su svojevrsni pokazatelji cjelokupnog tržišta dionica. Ako vrijednost blue chipsa poraste, onda će hartije od vrijednosti drugog reda uskoro poskupjeti.

Tipični primjeri međunarodnih plavih čipova su Apple, IBM, Microsoft, Coca-Cola. U Rusiji su to Gazprom, Sberbanka, Lukoil, Magnit, MTS i nekoliko drugih stabilnih korporacija.

3. Kako investirati u dionice - upute korak po korak

Za početak ću iznijeti očiglednu istinu na koju iz nekog razloga mnogi zaboravljaju. Da biste započeli ulaganje, potreban vam je besplatan novac. Nije lako finansijska sredstva, naime besplatno sredstava, čiji nedostatak neće uticati na vaše blagostanje i životni standard.

Obrtni kapital je novac koji nije namijenjen za plaćanje hrane, stanovanja, obrazovanja, liječenja i drugih važnih stvari.

Postoji nekoliko opcija ulaganja:

• kroz razmjenu - to je put kojim ide većina investitora početnika (i to rade kako treba - pouzdan je i siguran);
• direktno - ugovor o prodaji se zaključuje direktno sa kompanijom izdavaocem;
• putem dionica investicioni fondovi(zajednički fondovi) - dajete novac profesionalnim investitorima, a oni ga ulažu po svom nahođenju.

Ali u svakom slučaju, potrebno je slijediti određeni algoritam koji su razvili stručnjaci.

4. Stručna pomoć pri ulaganju u dionice - pregled TOP-3 brokerske kuće

Kao što sam obećao, dajem pregled tri brokerske kuće sa pouzdanom reputacijom i umjerenim cijenama.

Uporedite, analizirajte, birajte.

1) Otvaranje Brokera

Kompanija posluje od 1995. godine. Višestruki dobitnik stručnih nagrada i takmičenja. Ukupan broj klijenata u trenutku pisanja ovog teksta je 95.000. Obim transakcija klijenata Otkritie na Moskovskoj berzi premašio je 14,5 biliona rubalja u 2016. godini. Nacionalna agencija za rejting dodijelila je kompaniji maksimalnu ocjenu pouzdanosti "AAA". Ocjenu firma potvrđuje svake godine od 2010.

Brokerski račun se otvara za 30 minuta. Ovo se radi na daljinu. Svaki registrovani korisnik dobija stručnog konsultanta koji lično radi sa klijentom tokom celog perioda usluge.

Investitor sam bira instrumente i pravce ulaganja. Dostupni: kupovina dionica i obveznica, fjučersi, opcije, valutne operacije. Po želji, formiranje investicionog portfelja se povjerava analitičarima kompanije. Kompanija takođe procenjuje paket akcija, koristeći savremene i efikasne metode za to.

2) FMC

Kompanija pruža profesionalne konsultantske usluge iz oblasti finansijska tržišta. Postanite dioničari vodećih svjetskih i ruskih korporacija - Apple, Coca-Cola, Gazprom, Microsoft i drugi. Primajte tromjesečne dividende i zarađujte na povećanju vrijednosti dionica.

Ostale usluge FMC-a - formiranje, održavanje investiciona aktivnost, pružajući ažurne informacije o dionicama na osnovu analitičkih istraživanja autoritativnih svjetskih izvora. Besplatna opcija je dostupna svima - ažurna lista od 10 visokoprinosnih dionica. Unesite svoju e-mail adresu, broj telefona, biće vam poslata lista.

3) Gold Man Capital

Još jedan profesionalni konsultant u oblasti ulaganja u akcije. Stručnjaci će vas savjetovati koje dionice kupiti kako biste ostvarili maksimalnu dobit, pomoći vam da kreirate investicijski portfelj i obavite profesionalnu procjenu paketa dionica prije prodaje. Otvaranjem trgovačkog računa uz asistenciju Goldman Capitala, klijent dobija pravo da postane dioničar najveće kompanije– Sberbank, Yandex, Toyota, Aeroflot, Magnit i mnogi drugi.

5. Kako zaraditi novac ulaganjem u dionice - 5 korisnih savjeta za investitore početnike

Već sam govorio o diversifikaciji rizika. Ovo je prvo pravilo ulaganja. Nije potrebno sav novac uložiti u akcije i obveznice, jedan dio potrošiti na ovo, drugi uložiti u berzanski indeks i valutu. Ako dionice ne daju profit, drugi instrumenti će raditi i obrnuto.

Zapamtite još jedno pravilo: što je veći prinos, veći je rizik. Kombinujte visokorizične instrumente sa niskorizičnim. Još bolje, konsultujte se sa konsultantom. Veliki brokeri to postavljaju po defaultu - za kompanije je korisno da ostvaruju profit.

I još nekoliko korisni savjeti.

Postoje kompanije koje prodaju akcije direktno - bez brokera i berze. Svako ko želi ima pravo da kupi ove hartije od vrednosti direktno od emitenta. Potražite takve ponude na internetu ili jednostavno pozovite kompaniju koja vas zanima.

Direktne transakcije karakterišu povećani rizici (ako kompanija iznenada ode u stečaj), ali donose solidan prihod ako je situacija uspješna. Istovremeno, neke kompanije čak daju štedišama dobre popuste od 5% za kupovinu paketa za određeni iznos.

Savjet 2. Koristite usluge brokera

Nećete daleko stići bez brokera, pogotovo ako ste novi investiciono poslovanje. Često brokeri kombiniraju svoj glavni posao s aktivnostima savjetnika. dobar broker su vaše oči, uši i ruke na berzi.

Daje vam informacije o toku trgovanja, sastavlja trgovinske izvještaje, izdaje certifikate, pa čak i radi kao vaš lični poreski agent. On također podiže novac na vaš račun ako odlučite prodati dionice.