Prekybininko efektyvumas priklauso nuo daugelio faktorių, tačiau vienas reikšmingiausių, lemiančių jo profesionalumą, yra gebėjimas skaičiuoti ir analizuoti statistinius rodiklius. Pavyzdžiui, koreliacija valiutų porų padeda nustatyti, kiek Šis momentas jūsų bendras prekybos portfelis yra jautrus rinkos pokyčiams. Jei paaiškėja, kad bet koks šuolis greitai sumažės pelningumas, reikia nedelsiant imtis veiksmų. Be to, nežinant po Forex koreliacijos terminu paslėptų rodiklių, elgesio be klaidų ištaisyti nepavyks. Žinios apie valiutų santykių tendencijas užtikrina patikimą prekybos portfelio apsaugą nuo rizikos.

Įvadas į valiutų porų koreliaciją

Atsakant į klausimą: kodėl valiutų poros priklauso viena nuo kitos? Užtenka pateikti gana paprastai suprantamą pavyzdį. Prekyba svarais sterlingų Japonijos nacionalinės valiutos jenos atžvilgiu gali būti pavaizduota taip: GBR/JPY atitinka GBR/USD ir USD/JPY. Ši išraiška parodo, kad pradinis GBR/JPY kursas bus susietas su viena arba abiem pateiktomis poromis, ir tarp jų yra akivaizdi Forex koreliacija. Tačiau nors toks supaprastinimas paaiškina reiškinio esmę, jis ne visada atspindi tikrąją valiutų elgseną. Jų poros gali padidėti arba mažėti lygiagrečiai, tačiau atsitinka ir priešinga situacija, kai atsiranda sudėtingesni ir nenuspėjami veiksniai.

Apskritai valiutų porų koreliacija reiškia rodiklį nuo -1 iki 1, kurio finansinė reikšmė yra parodyti ryšį tarp dviejų aktyvų. Jei koreliacija įgauna reikšmę -1, tai mes kalbame apie neigiamą priklausomybę: tokios valiutų poros judėjimas yra 100% iš anksto nustatytas ir turi priešingą kryptį. Valiutų poros koreliacija, kurios vertė yra 0, reiškia, kad jų elgesys visiškai nesusijęs vienas su kitu.

Kai suprasite koreliacijos apibrėžimą ir jos reikšmę finansų pasaulyje, turėtumėte su ja susipažinti konkrečių pavyzdžių. Toliau pateiktose lentelėse struktūrizuota forma parodoma, kokia buvo valiutų porų koreliacija 2010 m. vasario mėn.

Remiantis pirmosios lentelės duomenimis, akivaizdu, kad Forex koreliacija tarp EUR/USD ir GBR/USD vasario mėnesį įgauna reikšmingą teigiamą 0,95 reikšmę. Taigi, EUR/USD vertės padidėjimas 95 % atvejų lems GBR/USD kurso ralį. Per ilgesnį laikotarpį, 6 mėnesius, valiutų porų koreliacija sumažėja iki 0,66. Tačiau metinės prognozės vis dar rodo, kad esama stiprios priklausomybės, kurią neigti netikslinga.

Jei kaip pavyzdį paimsime tokias poras kaip EUR/USD ir USD/CHF, tai matosi neigiama koreliacija, kurios vertė yra labai didelė ir siekia -1. Tai yra, su 100% tikimybe, USD/CHF santykio sumažėjimą lydės EUR/USD padidėjimas. Ši tendencija pasireikš per gana ilgą laikotarpį, nes visuose nagrinėjamuose segmentuose koreliacijos reikšmė praktiškai nekinta.

Tačiau aprašyta situacija, kai santykiai tik šiek tiek susilpnėja ar sustiprėja, ne visada atsispindi tikrovėje. Kitos valiutų poros gali būti daug mažiau stabilios. USD/CAD ir USD/CHF pernai buvo labai koreliuojami, jų priklausomybės koeficientas buvo 0,95. Tačiau 2010 m. vasario mėn. duomenys rodo, kad santykiai smarkiai sumažėjo, o tai galėjo lemti įvairios priežastys, įskaitant naftos barelio kainos padidėjimą ir Kanados banko politikos pokyčius, siekiant griežtesnių ir agresyvesnių priemonių.

Valiutų porų koreliacijos svyravimai

Kaip jau buvo parodyta pavyzdžiuose, Forex koreliacija yra gana kintanti ir nestabili reikšmė. Šiuo atžvilgiu labai išauga nuolatinio jos rodiklių stebėjimo svarba. Juk valiutų rinkos nuotaikos, taip pat pasaulio ekonomikos būklė yra nepastovūs veiksniai, kurie kasdien keičiasi. Stipriausia, net ideali valiutų porų koreliacija šiandien visiškai negarantuoja to paties elgesio ilguoju laikotarpiu. Informatyviausias yra judantis koreliacijos koeficientas, apskaičiuotas pagal 6 mėnesių duomenis. Jos pagalba galite gauti tikslesnę ir patikimesnę artimiausios ateities prognozę tarp tam tikrų valiutų porų.

ICE FX - bene sąžiningiausias brokeris

100% skaidrumas

ICE FX patvirtins bet kokių jūsų sandorių tarpbankinėje rinkoje sudarymą

Lėšų demonstravimas

ICE FX parodys jūsų sąskaitas su visomis prekybos ir mokėjimo sandorio šalimis

Gaukite 100 000 USDį valdymą tiesiog demonstruodami stabilią prekybą

Koreliacijos pokyčiai atsiranda dėl įvairių veiksnių, didžiausią įtaką daro valstybių pinigų politika, įvairių prekių grupių kainų pokyčiai ir daugybė kitų ekonominių ir politinių priežasčių.

Toliau pateiktoje lentelėje parodyta, kokia buvo EUR/USD valiutų poros koreliacija per šešių mėnesių laikotarpį.

Forex koreliacijos skaičiavimas

Jei norite, kad kažkas būtų padaryta gerai, padarykite tai patys. Šis faktas taip pat visiškai teisingas, kai gaunami tam tikri skaičiai, kurių reikia valiutų porų koreliacijai. Nepaisant akivaizdaus sudėtingumo, apskaičiuoti koreliacijos koeficientus nėra sunku, jei žinote teisingą veiksmų seką.

Forex koreliaciją galima gauti vos keliais paspaudimais naudojant skaičiuoklę, pavyzdžiui, tokią įprastą kaip Excel. Pradinis valiutos kurso verčių įkėlimas atliekamas naudojant grafinius programinės įrangos paketus, kurių daugelis yra visiškai nemokami, o tada importuojami į „Excel“. Tada pakanka naudoti įmontuotus skaičiuoklės įrankius, būtent koreliacijos funkciją. Įjungtose programos versijose Anglų kalba tai atrodo kaip „=CORREL (diapazonas1, diapazonas2)“, rusifikuotame ekskle „=CORREL (masyvas1, masyvas2)“.

Paprastai judančios koreliacijos skaičiavimas atliekamas vienerių metų, šešerių, trijų ir vieno mėnesio laikotarpiui. Šis informacinis tinklas yra pats naudingiausias ir patogiausias analizei. Tačiau individualios strategijos o konkretaus prekybininko įpročiams gali prireikti kitokio laiko tarpo, taip pat vertinamų rodiklių skaičiaus.

Veiksmų, kurių metu bus gauta valiutų porų koreliacija, seka yra tokia:

• Duomenų apie dominančių valiutų porų kainų gavimas (pavyzdžiui, GBR/USD ir USD/JPY);
• Atskirų stulpelių formavimas skaičiuoklėje po atitinkama antraščių pora.
• Stulpelių pildymas analizei pasirinkto laikotarpio dienos kainomis.
• Įvadas į formulės CORREL arba CORREL stulpelio pagrindą.
• Norimo langelių diapazono pasirinkimas ir įvedimas į formules. Turėtumėte gauti tokią eilutę: = CORREL (A1:A60; B1:B60).

Gauta reikšmė atspindi pasirinktų valiutų porų tarpusavio priklausomybę.

Nepaisant to, kad koreliacijos rodiklis nuolat keičiasi, kasdien perskaičiuoti nereikia. Duomenis atnaujinti pakanka kartą per porą savaičių ar mėnesį.

Valiutų poros koreliacijos rodiklio taikymas

Taigi, kai bus baigtas teorinis terminijos ir koreliacijos skaičiavimo mokymas, galite pradėti apibūdinti praktinis naudojimas turimas žinias.

Žinodami koreliacijos koeficientą, galite apsisaugoti nuo daugelio neprotingų sprendimų, įskaitant pozicijų atidarymą, kurių pelnas ir nuostoliai yra pusiausvyroje. Pavyzdžiui, valiutų porų EUR/USD ir USD/CHF koreliacija yra artima -1, tai yra beveik visą laiką, kai vienos poros vertė didėja, antrosios kaina mažėja. Taigi ilga prekyba EUR/USD ir ta pati prekyba USD/CHF neteks prasmės: juk staigų pirmosios pozicijos ralį atsvers antrosios pardavimas. Tačiau kitas variantas, ilgas sandoris EUR/USD ir tas pats AUD/USD (kaip opcionas, NZD/USD), beveik padvigubins poziciją, o tai yra dėl stiprios koreliacijos su pliuso ženklu.

Koreliacijos koeficientų naudojimas taip pat leidžia šiek tiek sumažinti valiutos riziką diversifikuojant atsargas. Paimkime EUR/USD ir AUD/USD porą kaip pavyzdį. Jų santykiai yra teigiami, bet nesiekia 100%. Todėl šių porų naudojimas bus puiki galimybė išlaikyti tam tikrą rinkos nulemtą šališkumą, tačiau nepalankiomis aplinkybėmis patirti mažiau nuostolių. Jei prekiautojas susiduria su užduotimi atspindėti JAV valiutos kritinį poslinkį, logiškiau būtų pirkti ne dvi EUR/USD poros partijas, o po vieną lotą iš EUR/USD ir AUD/USD porų. . Dėl nepilnos valiutų porų priklausomybės būtina paskirstyti užsienio valiutos atsargas, tikintis mažesnio galimo nuostolio. Be to, kad šiuo atveju valiutų porų koreliacija nėra tobula, atsižvelgiama ir į Australijos ir Europos regiono monetarinės politikos skirtumą. Taigi, dolerio šuolis gali paskatinti euro kritimą, tačiau Australijos valiuta bus atsparesnė.

Taip pat informacija apie koreliacijos priklausomybę atsispindi skaičiuojant savikainą prekybos pozicijų. Grįžtant prie pavyzdžio, kuriame yra EUR/USD ir USD/CHF poros, prisiminkime jų beveik užbaigtas neigiamas ryšys ir nurodykite kiekvienos prekės kainą. Taigi, EUR/USD kaina yra 10 USD, o USD/CHF poroje standartinis lotas yra 9,24 USD. Taigi, USD/CHF valiutų poros sandoris reiškia galimybę sėkmingai apsidrausti nuo rizikos, kai vykdomas sandoris EUR/USD.

Įsivaizduokime, kad rinkos dalyvio prekybos portfelyje yra trumpoji pozicija vienai EUR/USD lotai ir tokia pati pozicija USD/CHF. Jei EUR/USD kursas padidės 10 punktų, prekiautojo nuostolis paskelbtoje pozicijoje bus 100 USD. Tačiau atsižvelgiant į priešingą USD/CHF poros judėjimą, prekiautojas taip pat uždirba apie 10 taškų pelną, o tai pinigine išraiška yra 92,4 USD. Tai reiškia, kad bendras prekiautojo nuostolis sumažėtų nuo 100 USD iki tik 7,6 USD. Neigiamas scenarijus tampa daug mažiau nuostolingas. Tačiau toks apsidraudimas taip pat turi laimikį: jei EUR/USD kursas gerokai sumažės, pelnas sumažės ir dėl USD/CHF nuostolių.

Akivaizdu, kad kad ir kokia būtų prekiautojo strategija, naujausia informacija apie koreliacines sąveikas, jų tendencijas ir pokyčius bus galinga pagalba priimant sprendimus dėl atsargų diversifikavimo, alternatyvų paieškos ir apsidraudimo, o tai galiausiai turės teigiamos įtakos pajamoms.

Šis terminas reiškia tiesioginį arba atvirkštinį ryšį tarp dviejų aktyvų. Valiutų porų koreliacija leidžia gauti papildomą patvirtinimą dėl sandorio sudarymo arba, priešingai, išfiltruoti nepatikimą signalą. Šiandien išsiaiškinsime, kaip šią funkciją panaudoti savo naudai.

Koreliacijos tipai

Jei palyginsite kai kurių instrumentų judėjimo grafikus, pamatysite, kad kai kurie iš jų atkartoja vienas kito judėjimą. Jei tokį ryšį galima atsekti, tada ryšys vadinamas tiesioginiu.

Tuo pačiu metu diagramos neturi kartoti viena kitos judesių iki taško. Atskiros žvakės gali skirtis, o mažais laiko intervalais panašumo gali ir nesimatyti. Mus domina bendra dinamika.

Taip pat yra atvirkštinis ryšys – kai diagramų judėjimai atspindimi, vienas kyla aukštyn, o kitas leidžiasi žemyn. Šis modelis taip pat mus sudomins.

Koreliacijos vertė visada bus nuo -1 (maksimali atvirkštinio ryšio vertė) iki +1 (maksimali išankstinio ryšio vertė).

Skaičiavimo paslaugos

Galite įvertinti ryšį tarp dviejų įrankių naudodami specialius skaičiuotuvus ir internetines lenteles, kuriose duomenys reguliariai atnaujinami.

Galite naudotis šiomis paslaugomis:

• ru.investing.com – pasirinkite valiutų porą, laiką ir žvakių skaičių, pagal kuriuos bus skaičiuojamas santykis su kitu turtu. Pavyzdys rodo, kad per pastarąsias 100 dienų didžiausias santykis buvo pastebėtas tarp EUR/USD ir EUR/JPY. Tuo pačiu metu grafikas judėjo beveik veidrodiniu būdu USD/DKK, USD/SEK atžvilgiu;

• mataf.net – šioje svetainėje esanti skaičiuoklė yra patogesnė ir informatyvesnė. Duomenys pateikiami iš karto keliems laiko tarpams, yra lentelė, iš kurios galima iš karto įvertinti ryšį/netrūkumą tarp skirtingų instrumentų;

• oanda.com – kelių laiko tarpų duomenys rodomi tiek valiutų porų koreliacijos lentelės, tiek burbulų ir „šilumos žemėlapio“ pavidalu.

Užtenka išvardytų skaičiuoklių. Pateikti duomenys yra vienodi, todėl skiriasi tik naudojimosi patogumas ir prekybininko įpročiai.

Ryšio galima ieškoti ne tik tarp valiutų porų, jose tai paaiškinama tos pačios valiutos dalyvavimu. Bet yra atskirų valiutų ir prekių santykis, klasikinis pavyzdys yra ryšys tarp aliejaus ir Rusijos rublis, Kanados doleris taip pat susietas su juoduoju auksu. Indeksų ir valiutų judėjimuose galite ieškoti sutapimų.

Kaip naudotis šia informacija

Galite naudoti duomenis:

• kai apsidraudžiama. Žinodami, kad 2 diagramos juda maždaug vienodai (arba veidrodinis vaizdas), galite sumažinti riziką, sudarydami ant jų 2 skirtingai nukreiptas pozicijas. Šis metodas naudojamas netikrumo laikotarpiais, kai situacija tampa aiškesnė prarasti prekybą uždaroma, o pelnas iš likusio likučio kompensuoja nuostolius;
• kaip filtras. Pavyzdys – valandinėje diagramoje yra stipri koreliacija tarp GBP/USD ir GBP/CHF. GBP/USD atveju turime stiprų pardavimo signalą, o GBP/CHF grafiko analizė rodo, kad turime pirkti, bet signalas neaiškus. Esant tokiai situacijai, būtent koreliacijos tarp valiutų analizė išgelbėtų prekybininką nuo nuostolingo sandorio;
• naujienų analizėje. Taip pat turite atsižvelgti į tas naujienas, kurios gali turėti įtakos poros elgesiui, su kuriomis yra didelė koreliacija.

Kartais signalas vienoje iš porų pasirodo šiek tiek anksčiau nei veikiančioje. Tai suteikia palankų tašką patekti į rinką arba bent jau verčia prekybininką būti budriu.

Dažniausiai šis reiškinys naudojamas kaip filtras dirbant su dideliais laiko intervalais. Ant m5-m15 nėra prasmės ieškoti ryšio tarp diagramų judėjimo - viskas keičiasi per greitai.

Išvada

Koreliacijos reiškinys suteikia prekybininkui reikšmingą pranašumą analizuojant diagramą. Tai galingas papildomas filtras, leidžiantis atmesti kai kuriuos nepatikimus signalus. Visa informacija yra laisvai prieinama atitinkamose internetinėse lentelėse, todėl naudojant šį reiškinį praktiškai nekils jokių sunkumų.

Kokia yra valiutų porų koreliacija viena nuo kitos, koreliacijos lentelė ir MT4 rodikliai, taip pat ar galima užsidirbti pinigų iš valiutų porų koreliacijos ir darbo su šiais duomenimis strategijos - apie visa tai skaitykite šiame straipsnyje mūsų tinklaraštyje.

Valiutų porų koreliacija viena nuo kitos

Valiutų poros koreliacija yra santykis tarp vienos poros judėjimo kitos atžvilgiu. Yra teigiamų ir neigiamų koreliacijų.

• Teigiamas – valiutų porų grafikai juda beveik sinchroniškai ta pačia kryptimi.
• Neigiamas – grafikai juda priešingomis kryptimis.

Viską galite patikrinti neįdiegę prekybos terminalo ir internetu pas mus.
Ryškus neigiamos koreliacijos pavyzdys yra EURUSD ir USDCHF valiutų poros. Pažvelkite į ekrano kopijas.

Nereikia labai atidžiai žiūrėti, kad pastebėtumėte, jog šie grafikai yra beveik veidrodinės viena kitos kopijos. Tai neigiama arba atvirkštinė koreliacija valiutų porų

Na, teigiama koreliacija naudojant NZDUSD ir AUDUSD porų pavyzdį



Žinoma, grafikai taškas po taško nesutaps, bet iš karto matosi bendras vaizdas, yra stiprus ryšys. Taip pat yra porų, kurios yra mažiau priklausomos viena nuo kitos ir priklausomybės koeficientą galima sužinoti, bet daugiau apie tai žemiau.

Pajamos iš valiutų porų koreliacijos

Ir, žinoma, koreliacija mus visus domina pirmiausia pinigų uždirbimo požiūriu, ar tai įmanoma? Tiesiogiai - ne, bent jau aš nežinau tokio metodo. Bet tai nereiškia, kad žinios apie koreliaciją mums nenaudingos. Be informacijos, skirtos bendrai plėtrai, yra būdas praktiškai pritaikyti valiutų porų ryšius.

Valiutų porų koreliacijos strategija

Strategija yra gauti patvirtinančius signalus jūsų įėjimui į rinką. Tarkime, kad mūsų, pavyzdžiui, tegul, duoda mums signalą atidaryti EURUSD valiutų poros pardavimo poziciją D1 laiko intervale, tačiau norime įsitikinti, kad šis signalas nėra klaidingas. Tam galite naudoti koreliaciją. Žinome, kad EURUSD turi stiprią atvirkštinę koreliaciją su USDCHF valiutų pora, todėl pastarosios kaina turėtų eiti priešinga EURUSD kryptimi. Jei poros juda ta pačia kryptimi, tai mums signalas, kad gali neapsimokėti atidaryti pozicijos ir EURUSD signalas nėra pakankamai stiprus. Manau, kad mintis labai aiški.

Kitas būdas tinka prekybininkams, kurie teikia pirmenybę prekybos valiutomis krepšeliais. Nėra jokios ypatingos prasmės į krepšelį įtraukti valiutų poras, kurios turi stiprią koreliaciją; bet kokiu atveju, esant tokiai tarpusavio priklausomybei, visos poros bus teigiamos arba neigiamos. Geriau sudaryti sandorį dėl vienos poros, tada išlaidos ir komisiniai bus mažesni.

Pavyzdys: EURUSD atveju turime pardavimo signalą, o USDCHF tuo pačiu metu turime pirkimo signalą. Kadangi šios poros turi stiprią atvirkštinę koreliaciją, 2 pozicijų atidarymas yra praktiškai beprasmis, geriau pasirinkti vieną.

Valiutų porų koreliacijos lentelė

Laimei, nereikia atsiminti visų šių ryšių; vietoj to galite naudoti valiutų porų koreliacijos lentelę. Patogiausia ir aiškiausia, mano nuomone, yra šio brokerio svetainėje, žemiau yra šios lentelės ekrano kopija:

Mes pasirenkame valiutų porą, ji paryškinama žalia juostele. Tada priešais likusias poras atsiranda apskritimas, kuris internete atspindi koreliacijos laipsnį ir jo tipą pasirinktos poros atžvilgiu - teigiamą arba neigiamą. Spustelėkite pelę, ten viskas intuityvu.

Šiuo atveju, kuo koreliacijos reikšmė artimesnė nuliui, tuo koreliacija atitinkamai silpnesnė. Teigiamos vertybės(+x proc.) – teigiama koreliacija, neigiamos reikšmės (-x proc.) – atitinkamai koreliacija taip pat neigiama.

MT4 valiutų poros koreliacijos indikatorius

iCorrelationTable indikatorius

Be lentelės, yra ir MetaTrader koreliacijos rodikliai. Šiame straipsnyje pateikiu du žinomiausius, atsisiuntimo nuoroda yra tik žemiau, indikatorių vadovas yra įtrauktas į archyvą. Skaitykite toliau, jei turite kokių nors sunkumų. Rodikliai vadinami OverLayChart Ir

Gana įdomi analizės technika, pagrįsta kai kurių išteklių naudojimu kitų analizei. Daugelis rinkos dalių yra tarpusavyje susijusios ir yra veikiamos įvairių veiksnių. Paprastas pavyzdys – naftos kainų kritimas lėmė Rusijos rublio nuvertėjimą. Šiuo atveju egzistuoja koreliacija tarp valiutos ir žaliavų.

Norint išsamiau įsigilinti į nagrinėjamą analizės metodą, reikia išanalizuoti kelis mėginius:

• AUD/USD ir auksas – kai kurie mano, kad auksas neturi įtakos dolerio valiutoms, nes USD kursas buvo atsietas nuo tauriojo metalo – tai netiesa. Dažnai augimas yra tiesiogiai susijęs su dolerio kritimu. Faktas yra tas, kad esant menkiausiam krizės ženklui, prekybininkai mieliau parduoda dolerius ir perka vertingą metalą.

Senojo ryšio nebėra, susikūrė naujas. USD yra bunkerio valiuta, leidžianti išsėsti ne vieną krizę, nes rimčiausia pasaulio ekonomika bet kokiu atveju augs. Jei palyginsite aukso ir AUD/USD kainų pokyčius, pastebėsite, kad koreliacija yra daugiau nei 80%. Australija yra trečia auksą eksportuojanti šalis pasaulyje, kurios kaina kyla. vietinė valiuta AUD stiprėja JAV dolerio atžvilgiu.

• USD/CHF ir auksas – aukso kainai kylant, frankas kyla atitinkamai, USD/CHF pora juda žemyn. Taip yra dėl Šveicarijos aukso ir užsienio valiutos atsargų, ketvirtadalis šių atsargų turi įtakos valiutos kursui.
• USD/CAD ir nafta – geležies žaliavos yra esminis pasaulio ekonomikos veiksnys. Kanada yra viena produktyviausių naftą eksportuojančių šalių, kurios 85% atitenka JAV. Didėjanti naftos paklausa didina CAD. Kanada labai priklausoma nuo eksporto nuotaikų. Didėjant prekių pardavimui, pramonininkai joms gaminti sunaudoja daugiau naftos, todėl didėja importas. Tai veda prie USD/CAD kotiruočių mažėjimo – Kanados doleris stiprėja. Lėtėjant JAV ekonomikai, iš Kanados reikia mažiau naftos, todėl USD/CAD kyla. Čia veikia atvirkštinė koreliacija.

Obligacijų įtaka valiutoms

Obligacija – tai kvitas, išduodamas norint pasiskolinti pinigų. Pagrindiniai šių produktų vartotojai vyriausybines agentūras, administracijos ir korporacijos – jos nuolat ima įspūdingas sumas iš bankų ir kt finansines organizacijas. Obligacijų pirkėjas skolina pinigus tiems, kurie išleidžia vaučerius.

Dabar tokia situacija stebima Rusijos ir JAV santykiuose, kai Rusijos Federacija perka obligacijas iš šalies partnerės, taip skolindama savo ekonomiką. Tai vadinamasis „šaltasis karas“. Remiantis oficialia statistika, Rusija kas mėnesį didina perkamų obligacijų skaičių, 2017 metų rugsėjį jų buvo nupirkta už 103 mlrd.

Labai įdomus „karas“, gaila, kad apie tai nepranešama per televiziją, gyventojai turi žemą finansinį raštingumą ir žiūri žinias apie ekonomikos didybę ir plėtrą. Daugelį žmonių sudomins klausimas, kuo skiriasi akcijos ir obligacijos. Pastarieji turi terminą, per kurį išmokamos investuotos lėšos. Skolintojai gauna palūkanas, kurios išmokamos per vadinamuosius kupono mokėjimus.

Kai obligacijos kaina kyla, mokėjimo procentas mažėja, o kai mažėja, situacija pasikeičia. Yra neigiama koreliacija. Bet kuriuo keliu? Faktas yra tas, kad jie labai priklausomi nuo vyriausybės obligacijų – dar kartą patvirtina, kad ekonomikoje viskas yra susiję.

Kupono palūkanos gali būti naudojamos kaip Fed sveikatos rodiklis. Procentui padidėjus, doleriai bus perkami dažniau. Paklausa didėja dėl nežinomų reiškinių pasaulyje, įskaitant krizes – kiekvienas nori sutaupyti savo pinigus ir investuoti į obligacijas kaip į patikimiausią turtą. Akcijos negali suteikti tiek garantijų, nes jos nukrenta, kai įmonėms ištinka sunkūs laikai.

Iš viso to išryškėja du pagrindiniai dalykai:

• didėjant obligacijų paklausai, didėja jų kaina ir mažėja pajamų procentas;
• Kuo daugiau investuojama į vyriausybės obligacijas ir atsisakoma kito turto, tuo didesnis dolerio kursas.

Ar verta tęsti temą apie vyriausybės naudą perkant obligacijas iš JAV, taip sustiprinant „draugiškos“ valstybės nacionalinę valiutą prieš savąją? Tuo pat metu kitų pasaulio šalių bankai ir įmonės neskuba pirkti Rusijos Federacijos vyriausybės obligacijų. Dviejų pasaulio „partnerių“ paini istorija.

Aš esu teksto blokas. Norėdami pakeisti šį tekstą, spustelėkite redagavimo mygtuką. Įvairi ir turtinga patirtis, nuolatinis kiekybinis augimas ir veiklos mastas verčia analizuoti pozicijas.

Pagrindinė informacija gaunama iš 10 metų trukmės obligacijų, iš kurių galima nustatyti pagrindines palūkanų normas. „TradingView“ programoje jie žymimi kaip TNX. Jei palyginsite juos su dolerio indeksu (DXY), pamatysite koreliaciją. Tradiciškai šio turto kaina turėjo tiesioginį ryšį, tačiau per kelerius metus ji tapo priešinga.

Nuo 2008-ųjų šalių ekonomikos lėtėja, visus išgyvena besitęsianti krizė. Tuo pačiu metu doleris yra vienintelė valiuta, kuri gali augti blogėjant pasaulio ekonomikai – bet tik tuo atveju, jei taip mano pagrindiniai prekybininkai. Tai lėmė pokyčius, kad koreliacija tarp aktyvų tapo plaukiojanti, investuotojai pirko geriausių šalių nacionalines valiutas. finansinius rodiklius. Tuo pačiu metu valstybės su didelės palūkanų normos vyriausybės obligacijų ir menkas ekonominiai rodikliai– silpnėja jų valiuta.

Reiškia dviejų obligacijų palūkanų normų skirtumą skirtingos valstybės. Jei stebite centrinio banko palūkanų normų skirtumus ir lūkesčius, galite nustatyti pagrindines priežastis, turinčias įtakos kotiruočių pokyčiams. Kai spredas padidės, šalies, kuri turi didelį procentą, valiuta sustiprės, palyginti su ta, kuri turi mažesnį procentą. Tokiose situacijose naudojama pernešimo technika.

Paimkite, pavyzdžiui, situaciją apie AUD/USD 2000–2012 m. laikotarpiu dėl 10 metų trukmės obligacijų skirtumo:

• 2004 m. skirtumas buvo 0,5%. Tuo pačiu metu valiutų pora pakilo beveik 50 %;
• 2007 m. – skirtumas padidėjo 2 % – Aussie gerokai padidėjo;
• Dėl 2008 m. krizės centriniai bankai sumažino palūkanų normas, o prekybininkai aktyviai pradėjo naudoti pervežimo sandorį – tai sumažino AUD/USD kotiruotes.

Paaiškinimas toks: didėjant skirtumui tarp Amerikos ir Australijos obligacijų palūkanų normų, rinkos dalyviai pradeda didinti AUD/USD – tai yra pagrindinė pernešimo prekybos esmė. Kai mažėja pagrindiniai kursai Rezervų bankas Australija ir kainų skirtumo sumažėjimas – žaidėjai pradėjo išeiti iš ilgų sandorių, o tai sumažino kotiruotes.

Fiksuota norma

Procentai gali keistis, tačiau yra ir kitas investavimo variantas, apimantis nuolatinius įnašus per visą laikotarpį. Šalis, kuri užtikrina aukštą pastovią palūkanų normą, yra patrauklesnė investuotojams. Tokios valiutos paklausa didesnė – kam naudoti godžių valstybių pinigus, kai palūkanų normos keičiasi ne prekybininkų naudai. Specialios tarnybos padės atlikti analizę ir finansiniai ištekliai, kuriame pateikiama išsami informacija apie pagrindinius tarifus.

Valiutų porų ir indeksų koreliacija

Tarp indeksų ir valiutų yra glaudus ryšys. Jį galima sekti taip: pavyzdžiui, prekiautojas Japonijos biržoje perka vienos iš įmonių akcijas – sandoriai bus vykdomi jenomis. Norėdami tai padaryti, jie konvertuoja turimas lėšas, padidindami nacionalinės valiutos paklausą. Vienu metu perkamų akcijų skaičius didėja didėjant pinigų vertei.

Egzistuoja dėsningumas – jei vienos biržos rezultatai silpni, o antroje – stipriai, tai kapitalas teka iš silpno į stiprų. Ši situacija turi didelę įtaką valiutai. Čia yra tiesioginis ryšys. Norėdami stebėti būseną akcijų birža– diagramoje būtina nustatyti atitinkamą indeksą.

Pagrindiniai indeksai

Visos įtakingos šalys turi pagrindinius indeksus, kurie maksimaliai asocijuojasi su valstybinėmis įmonėmis:

Akcijų ir užsienio valiutų rinkų priklausomybė

Turite išsiaiškinti, kaip reaguoti į indekso rodmenis ir kas atsitiks su susijusia valiuta. Šie duomenys paimti siekiant sudaryti bendrą vaizdą per didesnius prekybos laikotarpius. Apsvarstykite štai ką – akcijų rinkai kylant, investuotojai daug noriau deponuoja lėšas, o tai sustiprina pagrindinę biržos valiutą. Jei keitimo rezultatai nuvilia, investuotojai paima pinigus ir perveda juos į savo valiutą, o tai susilpnina keitimo valiutą.

Panaši situacija gali būti pademonstruota ir buityje RTS indeksas, kuris krenta nuo 2011 m. Kaip išimtį galima išskirti dvi šalis – Japoniją ir JAV. Aktyviai augant abiejų šalių ekonomikoms, nacionalinė valiuta silpsta. Šis reiškinys gali būti vadinamas paradoksaliu ir siejamas su ypatingais ekonominiais mechanizmais.

Nestandartiniai santykiai

• USD/JPY ir Nikkei – iki 2007 m., kai prasidėjo krizė, koreliacija tarp jų buvo atvirkštinė, indekso augimas paskatino jeną stiprėti, o kritimas galėjo susilpninti. Po 2007-2008 metų finansinių įvykių išsivystė nesuprantami veiksmai – valiutų pora ėmė judėti beveik lygiagrečiai indeksui – Nikkei augant jena krenta. Šis pavyzdys rodo koreliacijos poliškumo pasikeitimą;
• USD/JPY ir DJIA yra gana dviprasmiška situacija, kai indeksas turėtų žengti koja kojon su valiuta, bet taip nėra. Nedidelė koreliacija yra, bet po krizės situacija apsiverčia aukštyn kojomis. Taip, tai prieštarauja daugeliui supratimų, bet rinka negali būti per daug nuspėjama, reikia prisitaikyti.

Tokios koreliacijos pagalba galima naudoti papildomus užsienio valiutų rinkų prognozavimo įrankius. Bet kuriuo atveju turėtumėte patvirtinti kainos judėjimą naudodami techninė analizė.

Valiutos koreliacija

Buvo apgalvoti visokie indeksai, akcijos ir obligacijos, kurios turi įtakos valiutoms, laikas pereiti prie pačių valiutų porų. Dažnas reiškinys yra tai, kad viena pora kyla aukštyn, o kita leidžiasi žemyn, o kartais abi eina ta pačia kryptimi. Šis ryšys apskaičiuojamas naudojant koeficientą, kurio reikšmė yra nuo -1 iki +1.

Norėdami nustatyti, kokia koreliacija yra tam tikram turtui, turėtumėte naudotis paslauga „Oanda“ svetainėje, kurioje rodomas porų koreliacijos koeficientas su EUR/USD. Lentelėje gali būti naudojami keli informacijos pateikimo būdai – geriausia yra skaitinė. Kai valiutos sąveikauja tarpusavyje, taip pat ir su indeksais, gali susidaryti dviprasmiškos situacijos, o tai padidina riziką.

Kaip naudoti koreliaciją

1. Pašalinkite riziką. Jei norite atidaryti sandorius dviem skirtingomis poromis, turite patikslinti valiutų koreliacijos procentą, kad sumažintumėte galima rizika kursų ne ta kryptimi.
2. Dvigubos taisyklė. Dviejų valiutų su tiesiogine koreliacija įvedimas gali padvigubinti jūsų pajamas, tačiau neteisingos prognozės atveju galite padauginti nuostolius.
3. Rizikos diversifikavimas. Rizikos paskirstymas gali būti atliekamas dviem valiutomis, visiškai suprantant savo veiksmus, o ne tobulai koreliuojant. Būtina pasirinkti turtą, kurio koeficientas yra apie 0,7. Statydami dėl USD augimo, užuot pardavę du sandorius EUR/USD, galite sudaryti po vieną ES/USD ir GBP/USD. Jei doleris kris, euras nukentės mažiau nei svaras.

Verta manyti, kad koreliacija nėra statiška ir yra linkusi nuolat keistis. Nereikia tikėtis, kad kelis mėnesius trukę stiprūs ir stabilūs šansai tęs tokius santykius – viskas gali kardinaliai pasikeisti.

Pagaliau

Koreliacijos sąvoka prekybininkui yra gana įdomi, nes finansinis raštingumas labai vystosi, tyrinėjama daug ryšių tarp valiutų, akcijų ir kito turto. Tinkamas žinių panaudojimas gali padėti numatyti kainų pokyčius. Natūralu, kad nereikia tikėtis šios technikos veiksmingumo nenaudojant techninės analizės. Svarbiausia atsiminti tai šiuolaikinė ekonomika absoliučiai viskas tarpusavyje susiję.

Finansų koreliacija yra statistinis matas, parodantis, kaip du skirtingi turtai juda vienas kito atžvilgiu. Teigiama koreliacija egzistuoja tarp turto, kuris linkęs judėti ta pačia kryptimi. Pavyzdžiui, tarp vertės yra teigiama koreliacija Kanados doleris JAV dolerio atžvilgiu ir žalios naftos kaina, išreikšta JAV doleriais. Ir atvirkščiai, yra neigiama koreliacija tarp turto, kuris linkęs judėti priešingomis kryptimis. Ši neigiama koreliacija paprastai egzistuoja tarp EUR/USD kurso ir USD/CHF kurso.

Valiutos koreliacija

Valiutų koreliacijos daro didelę įtaką bendram portfelio valiutų porų nepastovumui, taigi ir rizikai, susijusiai su laikymu. Todėl mokymasis naudoti valiutų koreliacijas yra pagrindinis bet kurio rimto Forex prekiautojo valiutos rizikos valdymo elementas. Norėdamas suprasti Forex koreliacijos sąvoką valiutų poromis, prekiautojas pirmiausia turi suprasti, kaip rinkos koreliacija veikia valiutų vertę.

Kadangi Kanada yra pagrindinė naftos tiekėja, jos valiuta gali būti tiesiogiai paveikta žalios naftos kainų svyravimų. Jei žalios naftos kaina yra didesnė, prekės kainos padidėjimas paprastai padidins Kanados dolerio vertę, palyginti su kitomis valiutomis. Taigi santykinė Kanados dolerio vertė teigiamai koreliuoja su žalios naftos kaina.

Kita vertus, JAV doleris yra linkęs neigiamai koreliuoti su naftos kaina, nes JAV yra grynoji naftos vartotoja pasaulinėje rinkoje. Dėl atskirų valiutų rinkos koreliacijos su žalios naftos kaina, naftos kainų šuolis bus linkęs neigiamai paveikti USD/CAD valiutų porą.

Valiutų porų koreliacija atsiranda dėl valiutų tarpusavio priklausomybės dėl to, kad jos buvo vertinamos viena kitos atžvilgiu ir prekiaujama poromis. Pavyzdžiui, valiutų pora EUR/GBP yra valiutų kursų, tokių kaip EUR/USD ir GBP/USD, išvestinė priemonė. Taigi prekiautojas, kuris yra ilgasis EUR/USD ir trumpasis GBP/USD, iš esmės užėmė ilgąją EUR/GBP poziciją, nes jų ilgosios ir trumposios dolerio pozicijos veiksmingai panaikina viena kitą. Be to, valiutos kursas EUR/GBP koreliuoja su abiejų poros komponentų keitimo kursu JAV dolerio atžvilgiu, teigiamai koreliuodamas su EUR/USD ir neigiamai su GBP/USD.

Teigiama ir neigiama koreliacija

Forex valiutų poras sudaro dvi nacionalinės valiutos, kurios vertinamos viena kitos atžvilgiu. Daugybė skirtingų elementų tiesiogiai įtakoja jų vertę nacionalinėmis valiutomis, pvz., palūkanų normos skirtumas, prekybos balansas tarp dviejų šalių ir ar šalis yra gamintoja, ar vartotoja, ir kiti įvairūs veiksniai.

Valiutų koreliacija atsiranda, kai dviejų ar daugiau valiutų porų valiutų kursų lygiai dažnai juda nuoseklia kryptimi vienas kito atžvilgiu. Tai gali būti teigiama koreliacija, kuri atsiranda, kai kainų ar valiutos kurso lygis linkęs judėti ta pačia kryptimi, arba neigiama koreliacija, kuri atsiranda, kai valiutos kurso lygis linkęs judėti priešinga kryptimi. Be to, koreliacijos stoka gali atsirasti, jei valiutų poros yra linkusios savarankiškai judėti visiškai atsitiktine kryptimi per tam tikrą laikotarpį.

Teigiama koreliacija – kai dvi valiutų poros juda ta pačia kryptimi, taigi, jei viena pora juda aukštyn, tai kita. Pavyzdžiui, EUR/USD ir GBP/USD santykiai yra teigiami, nes didėjant JAV dolerių paklausai, abiejų valiutų porų lygis linkęs mažėti. Ir atvirkščiai, jei JAV dolerių paklausa sumažės, abiejų valiutų porų lygiai bus linkę didėti.

Neigiama koreliacija – neigiama koreliacija yra priešinga teigiamai koreliacijai, kai valiutų keitimo porų lygiai paprastai svyruoja atvirkščiai. Pavyzdžiui, neigiama koreliacija tarp EUR/USD ir USD/JPY valiutų poros. Kai JAV dolerių paklausa didėja, valiutų poros dažnai juda priešingomis kryptimis, USD/JPY paprastai didėja dėl to, kad JAV doleris yra pagrindinė poros valiuta, o EUR/USD mažėja, nes JAV doleris yra priešinga valiuta poroje.

Dėl dinamiško pasaulio ekonomikos pobūdžio keičiasi koreliuojančios Forex poros, todėl koreliacijos tarp valiutų porų skaičiavimas yra labai svarbus Forex rinkos rizikos valdymui, kai yra kelių valiutų porų pozicijos. Koreliacijos gali keistis kasdien keliose valiutų porose, o tai savo ruožtu gali turėti įtakos prekybininko ilgalaikių koreliacijos prognozių tikslumui. Kai kurios koreliacijos pokyčių priežastys yra kiekvienos šalies centrinio banko pinigų politikos pokyčiai, jautrumas žalios naftos ar kitų žaliavų kainų svyravimams, politiniai ir ekonominiai veiksniai.

Koreliacijos skaičiavimo svarba Forex prekyboje

Dėl to, kad visa Forex prekyba apima valiutų poras, užsienio valiutų portfelyje gali būti reikšmingas rizikos veiksnys, jei nėra tinkamo koreliacijos valdymo. Iš esmės bet kuris Forex prekiautojas užima pozicijas daugiau nei vienoje valiutų poroje ir veiksmingai dalyvauja koreliacinėje prekyboje, nesvarbu, ar jis tai žino, ar ne.

Kaip pavyzdį, kaip koreliacija gali padidinti riziką prekiaujant dviem valiutų poromis, apsvarstykite situaciją, kai prekiautojas turi du procentus sąskaitos likučio rizikos vienam sandoriui pagal prekybos planą. Jei prekiautojas yra ilgas EUR/USD ir kitas ilgas GBP/USD už tą pačią USD sumą, atrodytų, kad jis užėmė dvi pozicijas su dviejų procentų rizika. Tačiau praktikoje šios dvi valiutų poros labai teigiamai koreliuoja, taigi, jei euras susilpnės JAV dolerio atžvilgiu, GBP taip pat bus linkęs susilpnėti JAV dolerio atžvilgiu. Taigi bendra rizika, kurią prisiima prekiautojas, bus maždaug lygi keturiems procentams GBP/USD arba EUR/USD rizikos.

Ir atvirkščiai, jei prekiautojas sudaro trumpąją poziciją EUR/USD ir ilgąją poziciją GBP/USD, rizika, būdinga kiekvienam sandoriui, bus linkusi tam tikru mastu išsibalansuoti dėl teigiamos dviejų valiutų porų koreliacijos. Priešingų pozicijų užėmimas valiutų porose, kurios yra labai teigiamai koreliuojamos, gali būti netobulas apsidraudimas, nes sumažėja bendra portfelio rizika.

Valiutų porų koreliacijos skaičiavimas

Koreliacija tarp valiutų porų yra netiksli ir priklauso nuo nuolat kintančių kiekvienos šalies ekonomikos pagrindų, centrinio banko pinigų politikos ir politinių bei socialinių sąlygų. Valiutų koreliacijos gali sustiprėti, susilpnėti arba kai kuriais atvejais beveik visiškai žlugti chaose.

IN finansų pasaulis, koreliacija paprastai yra kiekybiškai įvertinama ir rodoma Forex koreliacijos lentelėje, naudojant skalę, kuri svyruoja nuo +1 iki -1, kur:

0 – nėra koreliacijos. Todėl dvi valiutų poros, turinčios nulinę koreliaciją, reiškia, kad dvi poros elgsis visiškai atsitiktinai ir nepriklausomai viena kitos atžvilgiu.
+1 – prilygsta visiškai teigiamai koreliacijai ir reiškia, kad dvi valiutų poros linkusios judėti ta pačia kryptimi 100 procentų laiko.
-1 – lygi neigiamai koreliacijai, o tai reiškia, kad dvi valiutų poros linkusios judėti priešingomis kryptimis 100 procentų laiko

Toliau pateikta valiutų koreliacijos lentelė buvo apskaičiuota 2016 m. rugsėjo 20 d. iliustraciniais tikslais. Ji gali būti naudojama norint greitai įvertinti kelių skirtingų valiutų porų koreliaciją daugeliui laikotarpių nuo vienos valandos iki vienerių metų:

Kaip skaityti koreliacijos lentelę

Kiekviename aukščiau esančios pasirinktos valiutų koreliacijos lentelės langelyje rodomas koreliacijos koeficientas, apskaičiuotas tarp valiutų poros kurso, parodyto vertikaliame stulpelyje kairėje ir stebimo atitinkamoje horizontalioje eilutėje virš EUR/USD lentelės kurso nurodytu laikotarpiu. Be to, kiekvienas koreliacijos koeficientas žymimas spalvomis, raudona rodo teigiamą koreliaciją tarp valiutų porų, o mėlyna – neigiamą koreliaciją.

Teigiama koreliacija, parodyta raudonai, reiškia, kad valiutų poros linkusios judėti ta pačia kryptimi. Kitaip tariant, kai vienos poros kursas pakyla, paprastai kyla ir kitos poros kursas. Neigiama koreliacija rodoma mėlyna spalva ir reiškia, kad dvi valiutų poros linkusios judėti priešingomis kryptimis.

Nuo 0,0 iki 0,2— Labai silpna koreliacija, judesiai itin atsitiktiniai
Nuo 0,2 iki 0,4— Silpna arba maža mažos vertės koreliacija
Nuo 0,4 iki 0,7— Vidutinė koreliacija
Nuo 0,7 iki 0,9- Stipri ir didelė koreliacija
Nuo 0,9 iki 1,0— Labai stipri koreliacija, judesiai susiję vienas su kitu

Kaip apskaičiuojami koreliacijos koeficientai?
Koreliacijos koeficientas dviem Valiutų kursai, kaip taisyklė, apskaičiuojamas pagal šią matematinę formulę:

Norėdami patys apskaičiuoti paprastas koreliacijas, galite naudoti įprastą skaičiuoklių kompiuterinę programą, pvz., Microsoft Excel. „Excel“ turi koreliacijos funkciją, kurią galima įvesti į skaičiuoklės langelį taip:

CORREL(diapazonas1, diapazonas2).

Tada viršutinėje lentelės eilutėje horizontaliai galite nurodyti laiko intervalus, pvz., vieną mėnesį, tris mėnesius ir šešis mėnesius. Pakeitus koreliacijos rodmenų laiko tarpą, galima gauti išsamesnį vaizdą apie koreliacijos tarp valiutų porų skirtumus ir panašumus laikui bėgant.

Toliau pateikiami atskiri veiksmai, kuriuos galite atlikti nustatydami koreliacijos lentelę:

1. Gaukite dviejų analizuojamų valiutų porų kainų informaciją
2. Padarykite du stulpelius su etikete kiekvienai valiutų porai, analizei užpildykite stulpelius su per tam tikrą laikotarpį stebėtais valiutų kursais.
3. Įvedę duomenis įveskite =CORREL (kiekvieno stulpelio apačioje)
4. Pasirinkite visus duomenis viename iš kainų stulpelių, kurie formulės laukelyje pateiks langelių diapazoną.
5. Įveskite kablelį
6. Pakartokite 3–5 veiksmus kitai valiutų porai
7. Uždarykite formulę, palikdami ją panašią į =CORREL(A1:A30, B1:B30), kur A1:A30 žymi pasirinktą diapazoną, kuriame yra 30 pirmosios valiutų poros stebėjimų, o B1:B30 žymi pasirinktą diapazoną, kuriame yra atitinkamų 30 stebėjimų. antrajai valiutų porai.
8. Skaičius, gautas pagal formulę, bus koreliacija tarp dviejų valiutų porų.

Koreliacijos naudojimas Forex prekyboje

Kaip minėta anksčiau, prekiaujant daugiau nei viena valiutų pora, Forex prekiautojas sąmoningai arba nesąmoningai dalyvauja valiutų koreliacijos prekyboje. Vienas iš būdų pritaikyti Forex koreliacijos strategiją savo prekybos planui yra koreliacijos naudojimas rizikai diversifikuoti. Užuot užėmęs dideles pozicijas tik vienoje valiutų poroje, prekiautojas gali užimti dvi mažas pozicijas vidutiniškai koreliuojančiose porose, taip šiek tiek sumažindamas savo bendrą riziką, o ne sudėdamas visus kiaušinius į vieną krepšelį.

Be to, Forex prekiautojas gali sukurti dvi pozicijas labai koreliuojančiose porose, kad padidintų savo riziką ir padidintų galimą pelną, jei sandoris bus sėkmingai įvykdytas. Koreliacijos naudojimas Forex rinkoje taip pat daro prekybininką efektyvesnį, nes jis paprastai vengs užimti pozicijas, kurios dėl neigiamos koreliacijos galėtų viena kitą panaikinti, nebent jis nori turėti dalinį apsidraudimą.

Rizikos valdytojai, žiūrintys į valiutos riziką didelėms korporacijoms, veikiančioms daugelyje šalių, dažnai naudoja Forex koreliacijos lentelę, kad nustatytų, kaip geriausiai apsidrausti. valiutos rizikaįmonių. Kada tai taikoma skirtingiems užsienio kompanijų, tokia valiutų koreliacijų lentelė gali padėti rizikos vadovui parodyti, kaip geriausiai kompensuoti savo įmonės valiutos riziką per išankstinius, ateities ir opcionų sandorius.

Šiandien yra daug technologijų, leidžiančių automatiškai apskaičiuoti koreliaciją, siūlome su kai kuriomis susipažinti.

Forex prekybos strategijos, apimančios koreliaciją

Forex prekiautojai naudoja daugybę koreliacijos strategijų. Viena iš tokių strategijų apima dvi labai koreliuojančias valiutų poras, tokias kaip GBP/USD ir EUR/USD. Strategija naudojama 15 minučių ar ilgiau. Forex prekiautojas laukia, kol porų koreliacija išsiskirs iš koreliacijos netoli pagrindinio palaikymo ar pasipriešinimo lygio.

Kai šios dvi poros iškrenta iš koreliacijos, viena pora po reikšmingo pasikeitimo linkusi sekti kitą. Atitinkamai, galima prekybos strategija būtų generuoti pirkimo signalą, jei vienai iš dviejų porų nepavyksta pasiekti žemesnio lygio, arba pardavimo signalą, jei viena iš porų padidina aukščiausią rezultatą.

Kita prekybos strategijos gali apimti atstatymo ir tęsimo modelių patvirtinimą naudojant labai koreliuojančias valiutų poras. Pavyzdžiui, jei JAV doleris sustiprės, EUR/USD turėtų pradėti pardavinėti. Šiuo metu GBP/USD nuosmukis patvirtins smukimo tendencija JAV dolerio, o AUD/USD kritimas yra dar vienas dolerio kritimo tendencijos patvirtinimas. Šios strategijos variantas gali apimti vengimą sudaryti sandorį, jei dvi kitos labai koreliuojančios valiutų poros nepatvirtina, kad tikslinėje valiutų poroje pastebėtas apsisukimas arba tendencijos tęsinys.

Prekiautojai užsienio valiutų rinka taip pat gali naudoti koreliaciją, kad diversifikuotų savo portfelius. Pavyzdžiui, užuot pirkęs dvi GBP/USD sutartis, prekiautojas gali nusipirkti vieną GBP/USD sutartį ir vieną AUD/USD kontraktą, nes abi šios poros yra teigiamai koreliuojamos, nors ir nelabai koreliuoja. Netobula koreliacija leidžia sumažinti riziką ir padidina prekiautojo portfelio diversifikaciją dėl Australijos doleris, pakeistas svarais sterlingų per vieną sutartį.

Įgimta rizika prekiaujant

Po to Financinė krizė 2008 m. pagrindinių ir mažesnių valiutų porų koreliacijos nuolat keitėsi. Socialinės ir politinės problemos, taip pat staigūs pokyčiai pinigų politika, priimtas centriniai bankai kai kuriose šalyse pakeitė arba pakeitė kai kurių valiutų porų tradicines koreliacijas.

Be to, pastaruoju metu sumažėjusios naftos ir žaliavų kainos gerokai sustiprino anksčiau silpnas koreliacijas kai kuriose valiutų porose, apimančiose žaliavų valiutas, tokias kaip AUD, CAD ir NZD. Kitas neseniai visą Forex rinką nustebinęs įvykis buvo šveicarų veiksmai nacionalinis bankas 2015 m. sausio mėn. nutraukė apsisprendusį euro kursą Šveicarijos franko atžvilgiu. Šis įvykis reikšmingai pakeitė daugybę koreliacijų, nors ir laikinai, kai kurioms valiutų poroms.

Forex rinka šiuo metu susiduria su neigiamomis pagrindinėmis palūkanų normomis Japonijoje ir euro zonoje, taip pat su silpnu atsigavimu JAV, nes Federalinis rezervų bankas palaipsniui didina. palūkanų normos. Be to, rinka susiduria su JK pasitraukimu iš Europos Sąjungos, o tai reiškia itin didelį nestabilumą naftos ir žaliavų rinkose.

Nors staigūs koreliacijos pokyčiai gali kelti didelę riziką prekiaujant valiutomis, staigūs pokyčiai taip pat gali būti naudojami prekiautojo naudai. Tos pačios krypties pozicijos stipriai koreliuojamose valiutų porose gali būti naudojamos pelnui sujungti ir įvesti laiko bei išėjimo tašką, o priešingas pozicijas galima užimti labai neigiamai koreliuojančiose valiutų porose, padidinant pelną didelio rinkos poslinkio atveju.

Iš esmės, žinodamas valiutų koreliacijos gali būti tik teigiamas prekybininkui, nesvarbu, ar jis yra pagrindinis analitikas, ar techninis analitikas. Supratimas, kaip skirtingos valiutų poros yra susijusios viena su kita ir kodėl vienos poros juda kartu, o kitos labai skiriasi, prekiautojas gali giliau suprasti Forex rinkos poveikį. Valiutų porų koreliacijos naudojimas taip pat gali suteikti Forex prekybininkui daugiau informacijos apie nusistovėjusius portfelio valdymo metodus vertingų popierių, pavyzdžiui, diversifikavimas, apsidraudimas, rizikos mažinimas ir pelningų sandorių padvigubinimas.