Jūsų tikslas:

pritraukti finansavimą savo organizacijos užsienio prekybos operacijoms

Mūsų sprendimas:

prekybos finansavimo paslaugos

„Sberbank CIB“ savo klientams siūlo visą prekybos finansavimo produktų asortimentą – importui, eksportui ir atsiskaitymams teritorijoje. Rusijos Federacija. Priklausomai nuo sandorių parametrų, mūsų klientai turi galimybę gauti finansavimą iki 18 metų.

Eksportui

Skolinimas klientams surinktų lėšų sąskaita PJSC „Sberbank“.įjungta tarptautinė rinka, kuri leidžia sumažinti galutines kliento finansavimo išlaidas.

Finansavimą padengia EXIAR

Paskolos teikimas ne prekių eksporto tiekėjams eksporto sutarčių vykdymui pagal Rusijos eksporto kreditų ir investicijų draudimo agentūros EXIAR (Nacionalinės eksporto kreditų agentūros (ECA), įsteigtos intensyvinant plėtrą) draudimo apsaugą. ir Rusijos eksporto rėmimo programos įgyvendinimas).

Tiekimo grandinės finansavimas (SCF)

Klientų tarpvalstybinių prekybos sandorių, įskaitant prekių prekybos finansavimą, finansavimas, leidžiantis tiek pirkėjams, tiek pardavėjams, dalyvaujantiems sandoryje, optimizuoti savo apyvartinį kapitalą. Dažniausias finansinis sprendimas yra atvirkštinis faktoringas.

Finansavimas po eksporto

Finansavimas pagal akredityvą, kurį sandorio šalies bankas atidarė tiekėjui. PJSC „Sberbank“ suteikia paskolą sandorio šalies bankui, išdavusiam akredityvą, kad sumokėtų pagal akredityvą tiekėjui.

Prekybos prekėmis finansavimas

Į užsienį žaliavas tiekiančių įmonių eksporto operacijų ir tarptautinės prekybos finansavimas. Tai atliekama „Sberbank“ (Šveicarija) AG2, taip pat kitų „Sberbank“ grupės dukterinių įmonių pagrindu.

Importui

Finansavimas po importo

Mokėjimų finansavimas pagal sutartį su užsienio tiekėju pagal akredityvą. Mokėjimą pagal akredityvą užsienio eksportuotojui atlieka užsienio bankas, suteikdamas mokėjimo atidėjimą „Sberbank“, kuris savo ruožtu suteikia mokėjimo atidėjimą savo klientui.

Ilgalaikis finansavimas, užtikrintas eksporto kredito agentūrų (ECA)

Prekių ir paslaugų importo sutarčių finansavimas pritraukiant finansavimą dalyvaujant užsienio eksporto kredito agentūroms (ECA).

Užsienio prekybos finansai

Skolinimas klientui naudojant Sberbank tarptautinėje rinkoje surinktas lėšas, o tai leidžia sumažinti bendras kliento finansavimo išlaidas.

Nepadengti akredityvai neviršijant vienam klientui nustatytos rizikos limito

Klientui nustatomas limitas, per kurį bankas atidaro akredityvus nesudarydamas dangtelio.

Dėl gyvenviečių Rusijos Federacijos teritorijoje

Vidaus akredityvas

Viena saugiausių mokėjimo formų Rusijos Federacijoje. Patraukli sandorių finansavimo priemonė.

Vietinis nepadengtas akredityvas su išankstiniu mokėjimu

Rusijos tiekėjams/rangovams, susiduriantiems su situacijomis, kai pirkėjai/klientai prašo atidėti mokėjimą, o tiekėjas/rangovas tam tikslui pritraukia ribotus išteklius. Banko lėšų sąskaita lėšų gavėjo naudai gali būti atliekami mokėjimai pagal vietinius „nepadengtus“ akredityvus su mokėjimo atidėjimu iki tokio atidėjimo pabaigos. Taigi šis produktas gali būti alternatyva banko išpirkimui gautinos sumos pirkėjas/klientas, suformuotas iš atidėto mokėjimo.

Nepadengtas akredityvas neviršijant rizikos limito vienam klientui

Naudojamas atsiskaitymui su tiekėjais nesiblaškant nuosavų lėšų nuo apyvartos. Klientui prekybos finansavimo operacijoms atlikti nustatomas atnaujinamas kelių valiutų limitas, kurio ribose Bankas atidaro akredityvus nesudarydamas priedangos ar net be užstato. Klientas atsiskaito su prekių tiekėjais nenaudodamas savo ir/ar skolintų pinigų akredityvo atidarymo dieną.

ECA finansavimas apima

• Vokietijos valstybės eksporto draudimo agentūros garantijų registracija
• Dokumentų ruošimas paskolai gauti

Šio tipo finansavimas yra orientuotas į paramą Rusijos įmonėms-pirkėjams, kurios perka didelius prekių kiekius. Rusijos pirkėjams kreditas suteikiamas per vokiečių kalbą komerciniai bankai. Paskola apdrausta Vokietijos valstybės valstybinės eksporto draudimo agentūros garantija iki 7 metų laikotarpiui technikos ir įrangos importo tikslais. Vokietijoje tai kredito ir eksporto agentūra „Euler Hermes“.

Kokia ECA finansavimo nauda?

Valstybinės eksporto draudimo agentūros interesas slypi galutiniame rezultate – tai yra Rusijos įmonės prekių pirkimas Vokietijoje. Pagrindiniai ECA finansavimo privalumai – lėšų pritraukimas mažesnėmis palūkanomis nei banko paskola; palankus amortizacijos laikotarpis, taip pat galimybė suteikti pagrindinės skolos sumos mokėjimo ir palūkanų skaičiavimo atidėjimą bent iki investicinio objekto eksploatavimo pradžios momento (iki dvejų metų).

ECA finansavimo reikalavimai

Pažymėtina, kad EKA finansavimui teikti keliami gana griežti pirminiai reikalavimai, iš kurių būdingiausi: viešosios atskaitomybės pagal TFAS prieinamumas 1–2 metus; ne mažiau kaip 15 % įrangos kainos apmokėjimas savo lėšomis (likę 85 % sutarties vertės suteikiama ECA garantijos forma); minimali finansuotinos sutarties vertė – 5 milijonai eurų; sutarties jurisdikcija turi atitikti kilmės šalies teisės aktus, ne mažiau kaip 60% prekių turi būti pagaminta eksportuotojo šalyje. Didžiausia finansavimo suma yra 30 mln. USD ir ją riboja kredito linijos limitas. Veiksmų schema yra tokia: kredito lėšas užsienio bankas sumoka tiesiogiai eksportuotojui, kai išsiunčiama įranga ar atliekami darbai.

19.10.2016

Šiandien užsienio kreditų finansavimo pritraukimas pagal eksporto kredito agentūrų (toliau – ECA) draudimą yra ypač populiarus tarp Ukrainos įmonių. Paprastai skolinimas, dalyvaujant užsienio ECA, yra 5-15 milijonų eurų, o kai kuriais atvejais iki 50 milijonų eurų, skirtas finansuoti užsienio gamintojų įrangos tiekimą ir susijusius darbus bei paslaugas. Skolininkams šis prekybos finansavimo būdas turi nemažai privalumų, būtent: mažos palūkanos, priimtinos finansavimo sąlygos (3-6 metai), paprastesnė užstato struktūra, galimybė atskirti išankstinio apmokėjimo finansavimą iki 1 metų. Visa tai daro kreditavimą dalyvaujant užsienio EKA patraukliu ne tik didelėms, bet ir vidutinėms įmonėms. Šis prekybos finansavimo būdas yra komerciškai perspektyvus ir užsienio skolinantiems bankams, nes dėl ECA apsaugos (garantijos ar draudimo forma) bankas praktiškai atsiriboja nuo daugumos kredito rizika skolininkas.

Paskolų, dalyvaujant ECA, sąlygos turi nedideli skirtumai priklausomai nuo eksportuojančios šalies ir paprastai atitinka standartines EBPO susitarimo dėl oficialiai remiamų eksporto kreditų sąlygas. būdingas bruožas tokių paskolų yra tai, kad paskola padengia iki 85% užsienio ekonominės sutarties (toliau – FEA) kainos, o 15% prekės kainos sumoka importuotojas kaip avansą.

Struktūrizuojant prekybos finansavimo sandorius dalyvaujant užsienio ECA, ypatingas dėmesys turėtų būti skiriamas Ukrainos teisės aktų reikalavimams dėl valiutos kontrolė. Klausimų gali kilti net ir anksčiau sėkmingai veikusiose struktūrose.

Vienas iš prekių importo į Ukrainą finansavimo variantų yra struktūra, pagal kurią rezidentui suteikiama paskola, užsienio kreditoriui mokant lėšas už paskolos gavėjo rezidento įsipareigojimus eksportuotojui nerezidentui, pagal užsienio šalių įsipareigojimus. ūkinę sutartį, neįskaitant šių lėšų į gyventojo sąskaitą įgaliotame banke. Tai sumažina banko ir garantijų riziką paskirtis paskolos lėšos. Tokia finansavimo struktūra aiškiai numatyta 2005 m. 2 Paskolų gavimo tvarkos taisyklių 1.5 p., gyventojų paskolos užsienio valiuta iš nerezidentų ir rezidentų paskolų užsienio valiuta teikimas nerezidentams, patvirtintas NBU valdybos 2004 m. birželio 17 d. nutarimu Nr. 270 (toliau – Tvarka).

Dėl įvairių priežasčių gyventojai ne visada gali būti skolininkai, pritraukiantys finansavimą iš nerezidentų kreditorių. Šiuo atveju alternatyva, pagal pasaulinę praktiką, yra pritraukti paskolą per importuojančios šalies banką. Šiuo atveju paskolos gavėjas pagal sutartį su kreditoriumi nerezidentu yra bankas, kurio klientas yra importuotojas rezidentas. Pagal nusistovėjusią pasaulinę praktiką ir EBPO susitarimą toks prekybos finansavimas Ukrainoje yra struktūrizuotas taip (toliau – Struktūra):

• Tarp rezidento-importuotojo ir nerezidento-eksportuotojo sudaroma užsienio ekonominė veikla, kuri numato, kad dalį (dažniausiai 15 proc.) prekių savikainos apmoka pats rezidentas-importuotojas (esamo sąskaita). arba pirktas tarpbankinėje parduotuvėje užsienio valiutų rinka valiutos, banko paskola arba viduje išskirtiniais atvejais, paskolos iš užsienio banko sąskaita). Likusią dalį (85% prekių vertės) apmoka kreditorius nerezidentas, atidarydamas nepadengtą nepatvirtintą dokumentinį akredityvą, kurį pateikia importuotojas rezidentas.
• Paskolos sutartis sudaroma tarp Ukrainos banko ir kreditoriaus nerezidento. Pagal sutarties sąlygas užsienio ECA išduoda draudimo apsaugą banko nerezidento naudai. Paskola Ukrainos bankui suteikiama kreditoriui nerezidentui sumokant lėšas tiesiai į ne Ukrainos eksportuotojo nerezidento sąskaitą. Toks mokėjimas atliekamas mokėjimo būdu pagal akredityvą pagal tinkamai pateiktus dokumentus.
• Įgaliotas bankas grąžina paskolą kreditoriui nerezidentui.

Ši struktūra anksčiau nebuvo aiškiai numatyta. reglamentas NBU, ypač įsakymas.

Be to, pagal pastraipas. NBU valdybos nutarimo Nr.124 „Dėl tam tikrų projektų įgyvendinimo specifikos“ 3 p. valiutos operacijos” 2015 m. vasario 23 d. (toliau – Nutarimas) (su pakeitimais, padarytais NBU 2016 m. rugpjūčio 11 d. nutarimu Nr. 368), Įgalioti bankai turėjo atlikti išankstinius mokėjimus (išankstinį apmokėjimą) užsienio valiuta už prekių importą. dėl užsienio ekonominės sutarties (sutarties), kurios bendra vertė viršija 1 mln. JAV dolerių, išimtinai naudojant banko nerezidento patvirtintą akredityvą, atitinka pirmos klasės bankų reikalavimus. Šio Dekreto reikalavimo taikymas Struktūrai yra prieštaringas, nes įgaliotas bankas faktiškai nemoka avanso. Pagal Struktūrą, lėšas iš tikrųjų perveda įgaliotas bankas po to, kai prekės atkeliavo į Ukrainą, kaip paskolos grąžinimą pagal paskolos sutartis sudaryta tarp įgalioto banko ir užsienio banko kreditoriaus. Tačiau praktikoje Ukrainos bankai laikėsi pozicijos, kad net ir atsiskaitant Struktūroje naudojant akredityvus, tokius akredityvus turėjo patvirtinti pirmos klasės bankas.

Tačiau užsienio skolinantys bankai atsisako papildomai patvirtinti akredityvą, nes tais atvejais, kai skolinimas vykdomas dalyvaujant EKA, ECA įsipareigojimų nevykdymo rizikas apdraudžia nuo banko nerezidento. Būtent todėl tarptautinėje praktikoje atsiskaitymai vyksta nepatvirtintų ir nepadengtų dokumentinių akredityvų pagalba.

Kitas svarbus klausimas, nuolat iškylantis tokiuose sandoriuose, yra atlyginimo (įmokų, komisinių ir kt.) už draudimo apsaugą užsienio EKA klausimai. Kadangi importuotojas-paskolos gavėjas dažnai negalėjo iš savo lėšų iš karto sumokėti ECA priemokos už didelę sumą, šalys turėjo ieškoti būdų, kaip struktūrizuoti tokios priemokos mokėjimą.

Viena iš galimybių buvo įtraukti ECA priemoką į pagrindinę paskolos sumą. Problema ta, kad ECA priemokos mokėjimas per kredito lėšas nebuvo tiesiogiai numatytas viename NBU akte.

Be to, problema buvo ta, kad įmokų už naudojimąsi paskola suma (palūkanų norma, komisiniai, netesybos ir kitos sutartyje nustatytos įmokos, įskaitant ir sankcijas) negali viršyti įmokų sumos, apskaičiuotos taikant maksimalią palūkanų normą.

PAKEITIMAI

Atsižvelgiant į laipsnišką palengvėjimą valiutos reguliavimas NBU neseniai išsprendė kai kurias aukščiau aprašytas problemas.

2016-08-11 NBU priėmė nutarimą Nr.368 „Dėl tam tikrų norminių teisės aktų pakeitimo Nacionalinis bankas Ukraina“ (toliau – Nutarimas Nr. 368), kuris įsigaliojo 2016 m. rugsėjo 18 d. Tai, be kita ko, leidžiama:

• Ukrainos bankai gauti paskolas užsienio valiuta, kad galėtų finansuoti savo klientų sudarytas importo sutartis
• naudoti akredityvo mokėjimo formą išankstiniams mokėjimams pagal importo sutartis atlikti be aukščiausios klasės banko patvirtinimo;
• naudoti kredito lėšas apmokėti už ESA paslaugas (priemokas).

Importo sutarčių finansavimas paskolomis iš nerezidentų

Ukrainos bankams dabar leidžiama imti paskolas užsienio valiuta iš kreditorių nerezidentų, kad finansuotų importo sutartis, sudarytas tarp jų klientų ir eksportuotojų nerezidentų. Tokia paskola turi būti garantuota užsienio ECA, kurios registracijos šalis turi aukštesnį oficialų A kategorijos reitingą, arba turi būti pritraukta dalyvaujant tarptautinei finansų organizacijai. Lėšos tokioms paskoloms pervedamos tiesiai į eksportuotojo sąskaitą kaip apmokėjimas už prekes pagal importo sutartį, neįskaitant į Ukrainos importuotojo sąskaitą. Naudojant akredityvą, kita galimybė yra galimybė pervesti lėšas kaip mokėjimą pagal akredityvą neįskaitant jų į sąskaitą finansinė parama akredityvu.

Akredityvo patvirtinimas

Reikalavimas patvirtinti pirmosios klasės bankų akredityvus nebegalioja, jei tokį paskolos finansavimą garantuoja užsienio ECA, kurios steigimo šalies oficialus reitingas yra ne žemesnis kaip A kategorija.

Naudojimas paskolos lėšos mokėti už ECA paslaugas

Dekretu Nr. 368 į pagrindinę paskolos sumą leidžiama įtraukti ECA paslaugų apmokėjimo išlaidas, taip pat kitas paskolos išlaidas. Tokios išlaidos gali būti apmokėtos iš paskolos pajamų, neįskaitant į paskolos gavėjo sąskaitą, jei kreditorius nerezidentas yra tarptautinis finansų įstaiga arba bankas, kurio steigimo šalis turi oficialų bent A kategorijos reitingą. Be to, pakeitimai numato, kad bendra visų mokėjimų už paskolą suma, įskaitant palūkanas, komisinius ir kitus mokėjimus (ypač mokėjimus ECA iš paskolos). lėšos), negali viršyti sumos, nustatytos taikant maksimalią leistiną palūkanų normą, galiojusią paskolos įregistravimo NBU metu.

10 straipsnio formuluotė. Iš Č. 1.5 punkto. 1 skyrius O NBU nutarimas Nr. 270 (su pakeitimais) gali apsunkinti prekybos finansavimo pritraukimą dalyvaujant eksporto kredito agentūroms, nes jame atsižvelgiama į užsienio eksporto kreditų agentūrų, kurių mokėjimas atliekamas, atlyginimą (priemokas, komisinius ir kt.). kredito lėšų sąskaita, skaičiuojant maksimalus dydis mokėjimai už naudojimąsi paskola.

Toks reguliuotojo požiūris yra prieštaringas, nes faktiškai skaičiuojant maksimalią įmokų sumą pridedama dalis pagrindinės paskolos sumos. Tačiau tai nėra ekonomiškai pagrįsta, nes vyksta „dvigubas skaičiavimas“ (nuo tokios pagrindinės sumos skaičiuojamos palūkanos ir skaičiuojama dalis pagrindinės sumos) ir neatsižvelgiama į specialų EKA statusą, kuris yra garantas. prekybos finansavimo patikimumą ir išvengia dirbtinio kapitalo išvedimo iš Ukrainos atvejų.

Užsienio eksporto kredito agentūros mokestis neturėtų būti įskaičiuojamas į mokėjimų už naudojimąsi kreditu sumą, jei tokio mokesčio mokėjimas yra paskirta paskirtis paskola ir yra vykdoma pagrindinės paskolos sumos sąskaita. Priešingu atveju kyla rizika viršyti paskolos įmokų sumą, apskaičiuotą pagal maksimalią palūkanų normą.

Parodymų skaičius: 1577

Prekybos finansavimas

Prekybos finansavimas- rusų kalba kolektyvinis terminas, reiškiantis finansinės priemonės, leidžianti suteikti pirkėjui atidėtą apmokėjimą už įsigytas prekes.

Tarptautinėje praktikoje terminas „prekybos finansavimas“ (angl. prekybos finansavimas) susijęs su Tarptautinė prekyba. Prekybos finansavimas į rusų kalbą gali būti išverstas kaip „tarptautiniai atsiskaitymai (atsiskaitymai už tarptautinės prekybos sandorius)“.

Rusijos praktikoje prekybos finansavimo priemonės skirstomos į keturias naudojimo sritis:

Tarptautinės prekybos finansinės priemonės

Šiuo metu beveik bet kurios įmonės veikla yra susijusi su užsienio tiekėjais ir pirkėjais: nuo komponentų, medžiagų, žaliavų, įrangos įsigijimo iki pardavimo. gatavų gaminių ir prekes į užsienio rinkas.

Net jei įmonė nėra jos narė užsienio ekonominė veikla ir perka prekes ar įrangą iš vietinio tiekėjo, tada, jeigu šios prekės ir įranga yra užsienio kilmės (visos ar iš dalies), gali pasinaudoti užsienio prekybos finansavimo priemonėmis ir gauti paskolą prekių pardavimo ar nusidėvėjimo laikotarpiui. įranga tarptautinės rinkos sąlygomis.

Taip pat, pasitelkus prekybos finansavimo priemones, užsienio pirkėjui galima numatyti atidėtą mokėjimą už ilgas terminas ir tuo pačiu gauti pajamas iš karto po prekių išsiuntimo.

Prekybos finansavimas, plačiai naudojamas šalyse, kuriose pažangi ekonomika, dabar prieinama vidaus įmonėms. Šiame straipsnyje bus aptariamos labiausiai paplitusios ir prieinamos prekybos finansavimo priemonės šalies įmonėms.

Pirkimas

Dažniausias pirkimų finansavimo instrumentas yra importo pristatymo finansavimas – tiek žaliavoms, medžiagoms, komponentams, prekėms įsigyti, tiek investicinės vertės įrangai ir paslaugoms įsigyti, pavyzdžiui, statybos darbams. Naudojamų medžiagų ir prekių finansavimo sąlygos gamybos ciklas arba perpardavimas, bus iki 12 mėn., įrangai - iki 5 metų, už statybos darbai- nuo 5 iki 20 metų.

Priklausomai nuo pageidaujamo prekių kredito termino ir įregistravimo greičio, naudojamos keturios pagrindinės importo finansavimo schemos: 1) su pirkėjo banko (Rusijos banko) garantija ir ECA draudimo apsauga; 2) po ECA danga; 3) pagal Rusijos banko (pirkėjo banko) garantiją; 4) iš užsienio banko.

Pardavimai

Pirkėjui suteikus atidėtą mokėjimą, lygų prekių pardavimo laikotarpiui ar įrangos nusidėvėjimui, tiekėjo (ir atitinkamai jo gaminių) patrauklumas žymiai padidėja. Vidaus įmonė gali pritraukti finansavimą, kad atidėtų mokėjimą tarptautinėmis sąlygomis: terminas - iki 7 metų, kaina - nuo 3,5% per metus eurais.

Šalies įmonėms yra prieinami keturi pagrindiniai eksporto finansavimo šaltiniai: per valstybinę Roseximbank ir EXIAR (Rusijos eksporto kreditų ir investicijų draudimo agentūra), taip pat forfaiting ir faktoringas – tarptautines priemones. finansinės institucijos.

Akredityvai su papildomu finansavimu

Bankų siūlomų importo sutarčių finansavimo priemonių spektras šiandien yra gana platus, o jų naudojimas dažnai yra pelningesnis nei įprastos paskolos. Taigi, naudojant akredityvą su postfinansavimu, sumažės tiek pritraukiamų išteklių kaina, tiek komercinė rizika.

Dokumentinis akredityvas reiškia savarankišką banko įsipareigojimą atlikti mokėjimą pagal iš anksto nustatytą dokumentų sąrašą ir yra saugiausia tarptautinėje praktikoje plačiai naudojama mokėjimo forma. Pastaruoju metu, be tradicinės mažinimo priemonės funkcijos komercinės rizikos, dokumentinis akredityvas vis dažniau veikia kaip finansavimo pritraukimo priemonė.

Tai veikia taip: užsienio bankas atlieka mokėjimą eksportuojančiam tiekėjui po to, kai eksportuotojas pateikia iš anksto nustatytą dokumentų rinkinį ir tuo pačiu pateikia atidėtą mokėjimą importuotojo bankui, kuris savo klientui (pirkėjui) suteikia analogišką atidėtą mokėjimą. .

Dėl to, kad išteklių kaina užsienio rinkose išlieka mažesnė nei vidaus rinkose, bendra importuojančio kliento finansavimo kaina, net ir atsižvelgiant į Rusijos banko maržą, bus mažesnė nei standartinės paskolos kaina. .

Taigi pirkėjas-importuotojas faktiškai gauna produktą du viename – sumažina komercinę riziką ir finansuoja įdomiomis kainomis. Natūralu, kad pritraukimo iš užsienio finansinių institucijų kaina yra mažesnė, tuo aukštesnis akredityvą išdavusio Rusijos banko reitingas.

Kokiais atvejais galima naudoti akredityvą su finansavimu? Bet kokio importo atveju pirkimų geografija niekuo neribojama. Priemonės ypatybė – lankstumas: finansavimo laikotarpis gali svyruoti nuo 60 dienų iki 7 metų, priklausomai nuo kliento poreikių, prekių apyvartos (įrangos atsipirkimo) ir laiko. kredito linijosįsteigė užsienio bankai Rusijos bankas importuotojas. Paprastai žaliavų ir plataus vartojimo prekių pirkimas nereikalauja finansavimo ilgiau nei vienerius metus. Įranga reikalauja ilgesnių atsipirkimo terminų, todėl tokiais atvejais finansavimo laikotarpis dažniausiai viršija 3 metus. Grąžinimo grafikas taip pat „pritaikomas“ pagal kliento poreikius.

Kalbant apie finansavimo valiutą, dažniausiai Rusijos rinka išlieka galimybė finansuoti sutarties valiuta. Tačiau, pavyzdžiui, „Sberbank“ turi galimybę pagal šią priemonę teikti finansavimą rubliais.

Rusijos rinkoje yra daug bankų, siūlančių šį produktą, bet tik dideli bankai gebate greitai ir ekonomiškai įgyvendinti sandorį, pasinaudodami esamais finansavimo limitais užsienio bankuose.

Taigi, jei jūsų įmonei kyla poreikis įsigyti importuojamų prekių, akredityvų naudojimas su postfinansavimu suteiks galimybę sumažinti finansavimo pritraukimo kaštus, sumažinti komercinę riziką atsiskaitant su tiekėju, taigi ir padidinti. jūsų verslo efektyvumą.

ECA padengtas importo finansavimas

Finansuoti prekių importą prisidengus užsienio eksporto kredito agentūra galima ir be importuojančios šalies banko pagalbos. Įsigilinusi į gana paprastą schemos esmę, įmonė iki 7 metų gali įsigyti beveik bet kokią užsienio prekę už 4-6% per metus ir nepateikdama užstato.

Veikdama kaip draudikas sandoryje, ECA apima dviejų rūšių rizikas: politinis Ir komercinis. Politinė priklauso tik nuo skolininko šalies, komercinis- nuo kredito kokybė skolininkas. Vienas dalykas yra padengti sandorį pirkėjui, o tai yra didelė kompanija, kuris turi tarptautinis reitingas, o kitas dalykas – smulkiam gamintojui, veikiančiam vieno regiono vietinėje rinkoje.

Tačiau net ir smulkaus ir vidutinio verslo atstovai turi galimybę gauti tiesioginį finansavimą iš užsienio bankų tarptautinėmis sąlygomis.

Įmonės su skaidriomis finansinėmis ataskaitomis, ilga istorija užsienio pirkinių ir teigiama mokėjimų statistika.

Praktiškai dauguma šalies įmonių turi ataskaitas, kurios neatitinka tikrosios padėties, dažnai verslas yra padalintas į kelias atskiras firmas, o importo sutartis sudaroma su trečiąja įmone. Norėdami gauti finansavimą užsienio bankai pagal ECA aprėptį pirmiausia turite bent jau „popieriuje“ sutvarkyti ataskaitas: konsoliduoti finansinės ataskaitos, atlikite ataskaitos vertimą į tarptautinius standartus(TFAS), atsižvelgiant į vadovybės atskaitomybės duomenis. Jei įmonė neturi šio specialisto, tada šią paslaugą galima užsisakyti iš šono, paprastai ši procedūra trunka 1-3 mėnesius ir kainuoja apie 200-400 tūkstančių rublių. ECA sprendimą priima per 2-4 savaites priklausomai nuo eksportuotojo šalies, sutarties sumos, prekių rūšies ir skolininko kokybės. Be to, dažniausiai tiekėjas pats suteikia atidėjimą pagal tiekimo sutartį ir po prekių išsiuntimo gauna finansavimą iš savo (tarptautinio, užsienio) banko. Taigi teisėtai pirkėjas pagal tiekimo sutartį gavo kreditą atidėto mokėjimo forma ir įsipareigoja sumokėti už prekes tiekėjui sutartyje nustatytais terminais. Tiekėjas savo ruožtu grąžina paskolą bankui.

Kalbant apie paskolos gavimą iš tiekėjo banke, tai, kaip taisyklė, Europoje tai vyksta automatiškai pateikus siuntos dokumentus. Kai kuriose Azijos šalyse, ypač Kinijoje, draudimo suteikimas automatiškai nereiškia finansavimo gavimo – bankai vis dar pradeda vertinti pardavėją.

Eksporto finansavimas

Parama nacionaliniams eksportuotojams yra neatskiriama dalis ekonominė politika visos išsivysčiusios šalys. Tai aiškinama šios funkcijos svarba didinant šalies konkurencingumą pasaulio rinkose, tvarkant mokėjimų balansą, plečiant užimtumą, gamybos apimtis ir mokesčių surinkimą.

IN išsivyščiusios šalys eksporto rėmimo darbai daugiausia atliekami per draudimo agentūras. Eksporto kredito agentūros apdraudžia eksporto sutartis nuo komercinės ir politinės rizikos – tokiu būdu iš eksportuojančios įmonės pašalinama užsienio pirkėjo nemokumo rizika ir šalies, kurioje yra šis pirkėjas, rizika. O apdrausdamas savo rizikas pagal sutartį, eksportuotojas įgyja daugiau galimybių pritraukti finansavimą. Taigi eksporto sutarčių finansavimas ir draudimas yra dvi viena kitą papildančios priemonės.

susiformavo Rusijoje mišri sistema valstybės parama eksportuoti; ji taip pat apima subsidijavimo dalį palūkanų normos(Pramonės ir prekybos ministerija), ir teikiant valstybines garantijas(Finansų ministerija ir Roseximbank). Valstybės garantijos naudojamos, kai šalies eksportuotojas pagal sutartį ar įstatymą įpareigotas savo užsienio pirkėjui suteikti garantiją, kad jo parduodami Rusijos produktai bus pristatyti laiku ir visa apimtimi.

naujas įrankis valstybinė sistema Parama eksportui Rusijoje nuo 2011 m. pabaigos buvo eksporto kredito draudimas nuo verslo ir politinės rizikos. 2011 m. spalį buvo įkurta Rusijos eksporto kreditų ir investicijų draudimo agentūra (EXIAR). Agentūra yra 100% „Vnesheconombank“ dukterinė įmonė, jos įstatinis kapitalas yra 30 milijardų rublių.

EXIAR skatins Rusijos įrangos ir technologijų eksportą, rems ir apdraus šalies eksportuotojus naujose ir rizikingose ​​užsienio rinkose, kurs ir diegs. moderni sistema finansinė parama eksportui, kurią teikia agentūros draudimo apsauga, padidintas Rusijos eksporto operacijų ir tarptautinių investicijų skaidrumas.

Agentūros veikla yra reglamentuota federalinis įstatymas 2011 m. liepos 18 d. Nr. 236-FZ „Dėl tam tikrų Rusijos Federacijos teisės aktų pakeitimų, siekiant pagerinti eksporto kreditų ir investicijų draudimo nuo verslo ir politinės rizikos mechanizmą“ ir Rusijos Federacijos Vyriausybės lapkričio mėn. 22, 2011 Nr. 964 „Dėl Eksporto kreditų ir investicijų draudimo nuo verslumo ir politinės rizikos veiklos vykdymo tvarkos“.

Naujos struktūros esmė ta, kad valstybė prisiima kreditinę ir politinę eksportuotojų riziką, kuri, be, faktiškai, draudimo apsaugos, dėl to gauna galimybę gauti pigesnes banko paskolas. Draudimas, kurį galima gauti pagal draudimo sutartį, negali viršyti 90% draudimo vertės, kai jis yra apdraustas verslumo rizika o politinės rizikos draudimui – 95 proc. Draudimo tarifas apskaičiuojamas remiantis finansinė būklė skolininkas, rizikos lygis, eksporto kredito suma ir terminas, taip pat kiti veiksniai. Ekonominės plėtros ministerijos duomenimis, pirmaisiais veiklos metais (2012 m.) EXIAR galės apdrausti paskolas už 1 mlrd. JAV dolerių, antraisiais (2013 m.) – iki 20 mlrd.

EXIAR pagrindiniai produktai